כסף – שלא תפספסו גם אותו
משום מה רוב רובינו מרוכזים במניות. כל אחד והנישה שלו. אחד סוחר מקומי, השני סוחר רק בשוק האמריקאי בגלל השטויות שהאכילו אותו לגבי הסחירות ומגוון ההזדמנויות (רק שכחו לספר לו על החשבון הדולרי שנמעך והמסחר התוך יומי שמפסידים בו). ושניהם לא מביטים בכלל על שוק הסחורות.
בעוד שהסוחר התוך יומי לא מפסיק להפסיד ואחרים נאבקים לאתר מניות רווחיות, הזהב רשם עלייה מרשימה מעבר למחיר של 1,500 דולר לאונקיה וידו עוד נטויה.
יתכן מאוד שההזדמנות הבאה היא בכסף. לא חבילת השטרות שמוחזקת בכיס ומספקת תחושה של כוח ושליטה אלא על הסחורה עצמה. זו שלא מחזיקים בכיס ונסחרת באונקיות. אז הנה היא במלוא הדרה.
בגרף הרבעוני
מגמות ירידה ארוכות טווח כגון זו שחווה הכסף לא מתהפכות בין לילה. במרבית המקרים לוקח להן זמן שמתבטא בדשדוש.
מגמת הירידה בכסף דרדרה אותו ממחיר שיא של 49.48 דולר לאונקיה ועד לשפל של 13.67 דולר לאונקיה.
משם החל מסע עליות שנבלם סביב מחיר שלימים התברר כרמת התנגדות משמעותית אותה יתקשה הזהב לפרוץ – 20.74 דולר.
מאותה נקודה נוטה הזהב לדשדש וזו בשורה טובה. דשדוש המגיע לאחר מהלך ירידות ארוך מעיד על מעבר לשלב 1. שלב שבו מתבצע איסוף סחורה. שלב שבו מוכנים הקונים לרכוש כל כמות במחיר קבוע מראש.
המוכרים, כפי שציינתי, רובצים ברמת 20.74 דולר לאונקיה. שימו לב להתנהגות. המקבילה הנוצצת כבר פרצה מעלה.
יחד עם הדשדוש הופכות רצועות בולינגר להיות צרות ואופקיות. הדבר מעיד על ירידה בתנודתיות ומצביע על האפשרות ולפיה הדשדוש נכנס לשלב האחרון שלו.
המרכיב המשמעותי ביותר יהיה היכולת לפרות מעלה את רמת ההתנגדות. עומד הדשדוש עומד על יותר מ-30% מה שמעיד על פוטנציאל העליות המינימאלי שיגיע לאחר הפריצה.
- על סף מיתון בארה"ב: "משקיעים מחפשים יציבות, לא חברות חלום"
- יניב בנדר מונה למנכ"ל וואליו קפיטל ולמנהל עסקים ראשי של פסגות
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
אז שימו לב – יתכן והדבר יקח זמן אבל זה טיבם של דברים שלפעמים צריך לחכות להם.
הגרפים בסקירה זו הופקו באמצעות תוכנת ואתר בורסהגרף לניתוח טכני www.bursagraph.co.il מבית קו מנחה ואייל גורביץ
הערה : כל הזכויות שמורות. אין לשכפל, להעתיק, לתרגם, לצלם, להקליט או להעביר בכל צורה שהיא כל חלק מן החומר אלא באישור מפורש בכתב מן המחבר.
אין בסקירה זו משום המלצה לקנות או למכור את השוק או מניות ספציפיות. סקירה זו מוגשת כאינפורמציה טכנית נוספת העושה זאת פועל על סמך שיקול דעתו בלבד.
- 10.אורי 04/09/2019 23:18הגב לתגובה זוכשהנכס כבר אחרי השיא שלו
- 9.סוחר מקצועי 03/09/2019 15:02הגב לתגובה זולא כדאי לקנות את הכסף בנקודה זו... זו טעות של המטעה.
- רופא מתלמד 06/09/2019 15:20הגב לתגובה זואייל, תמיד מפיל אנשים בחזיונות שוא שהוא מתאר. וכל יום הוא מספר על מציאה חדשה שהוא גילה בעזרת ה"סורק" שלו - ומייד נופל ועובר לאיתות חדש, וכך הוא מפיל כל פעם מישהו חדש שלא מכיר אותו.
- 8.אריה 03/09/2019 13:43הגב לתגובה זומבט אחורה על ההמלצות. 16/4/2019 – קניית אינטרקיור בערך של 1000 – ירדה מאז מעל 60% 22/4/2019 – קניית רציו במחיר מעל 288 – ירדה מאז 16% 29/4/2019 – קניית טבע סביב מחיר 56 – ירדה מאז 61% 30/4/2019 – קניה בערך של 502 – עלתה 16% 13/5/2019 – קנייה בערך של 970 – ירדה תוך שבועיים ב 38% 20/5/2019 – קנייה מודיעין יהש בערך של 1220 - ירדה תוך שבועיים 16%
- יהודה 03/09/2019 14:39הגב לתגובה זואם הגורו'ס האלה היו מביני דבר הם היו מתעשרים בשקט בלי לעשות גלים בקהיליית המשקיעים.
- 7.בן 03/09/2019 11:10הגב לתגובה זולמה אתה לא מסקר אותה שוב לאחר שסיקרת אותה באופטימיות יתרה לפני חודש. מאז נפלה 20%
- 6.כתבה מעניינת מאוד (ל"ת)אלברט 03/09/2019 10:35הגב לתגובה זו
- 5.התבלבלת בין כסף לזהב (ל"ת)תל אביבי 03/09/2019 10:32הגב לתגובה זו
- 4.בכנות 03/09/2019 10:10הגב לתגובה זובגלל שלא נשארו אלטרנטיבות להשקעה לאור ירידת תשואות של אגרות חוב וגידול בפרמיית הסיכון
- 3.כותבי תרחישים 03/09/2019 09:30הגב לתגובה זולמערכת לבחון תיקון
- 2.גדעון 03/09/2019 09:13הגב לתגובה זוכתבה לקויה: טעויות כתיב, בלבול בין כסף לזהב, אין צפי קדימה.
- 1.לקנות רק זהב וכסף פיזי, לא נייר. (ל"ת)אופטימי 03/09/2019 08:56הגב לתגובה זו
- יהודה 03/09/2019 12:54הגב לתגובה זויש סוחרי זהב אך אין סוחרי כסף. כאשר כבר מצאתי אחד הוא גובה 20% מעל הספוט. אשמח לדעת אם יש כאן מישהוא בפורום שיודע על סוחר הגון
- אבנר 08/09/2019 13:45פשוט וקל.
מה צפוי בשוק ב-2025? הטוב, הרע והמכוער
מחזוריות השווקים, ניתוח ה-S&P500 וכלבי הדאו – ההזדמנויות והאתגרים שצפויים למשקיעים בשנה הקרובה
מה צפוי בצד של הטוב?
- לא צפוי מיתון. - שוק התעסוקה אמור להיות בסדר, אולי קצת בעיות בתחילת השנה. - מבחינת מחזוריות השווקים אנחנו עדיין בגל שורי. - המוטיבציה של טראמפ בשנת הנשיאות הראשונה.מה הנקודות הרעות?
- העליות החדות של 2024. פוטנציאל למכירות למימוש רווח. יש ״מוכרים בזירה״. - סיכוני מלחמות הסחר של טראמפ. - שגיונות אילון מאסק. - נכונות הפד ״לעזור״ לשוק היא בסימן שאלה. - אי וודאות לגבי פעילות הקונגרס.מה הנקודה המכוערת?
מדד Shiller Cap Ratio שפותח על ידי פרופ' רוברט שילר. זהו מדד להערכת שווי שוק המניות. הוא מחשב את היחס בין מחיר המניות בשוק לבין הרווחים המתואמים לאינפלציה ב-10 השנים האחרונות. יחס זה מספק מבט על שווי השוק ומשמש להשוואת רמות התמחור על פני ההיסטוריה. יחס גבוה עשוי להצביע על שוק שמתומחר יתר על המידה בעוד יחס נמוך עשוי להצביע על הזדמנויות השקעה. המכפיל של מניות הדאו ג׳ונס קרוב ל - 40. 50% מעל הממוצע על פי לארי וויליאמס. המשמעות היא פוטנציאל לתיקון של השוק או לפחות לכך שהוא לא יעלה. המשמעות היא שאו שיהיה גידול משמעותי ברווחי החברות או שיתחיל שוק דובי. ווילאמס מעריך ששוק דובי בדרך אבל עוד לא עכשיו.
וויליאמס מעריך שב-2025 הדאו יניב תשואה חיובית אבל נמוכה מהתשואה הממוצעת והיא תעמוד על 4-5% אחוז. המשמעות היא שלא תהיה ריצה של השוק ש״לא נוכל לתפוס״ אותה אלה מהלכים מדודים. מדובר בהטיה שורית עם דגש על מסחר סווינג בין נקודות פסגה ושפל. וויליאמס מעריך שהחלק הראשון של השנה יהיה ירידות שערים ואז יגיעו עליות. בהתייחסות למניות ה-AI וויליאמס צופה חזרה לעליות מנקודת שפל באמצע פברואר. ביחס לביטקוין תהיה תנודתיות עם נקודת קניה טובה ביוני. בהתייחסות למצבה של ארצות הברית וויליאמס אופטימי. שורה תחתונה: שוק קשוח ב - 2025 עם הטיה לצד השורי. התחזית של וויליאמס מסכמת טוב גם את נקודת המבט שלי.
זוכרים את תחזית גלי אליוט שנתתי שמסמנת את אזור ה - 6170 כיעד? מכיוון שלא מדובר במספר מדויק היא משתלבת עם האפשרות שוויליאמס מדבר עליה של עליית שוק מתונה השנה עם הרבה תנודתיות. אנחנו רואים את זה כבר עכשיו כשה - S&P500 מתנדנד סביב ה - 6000. המשמעויות עבורכם הן: השקעה במדדים תהיה פחות אטרקטיבית השנה. כתבתי על כך פעמים אחדות בהקשר של חיסכון ארוך טווח. זמן לבחון שוב את טרנד ה - S&P500 ששטף את מדינתנו. יחס הסיכוי - סיכון (לרבות שוק דובי בהמשך וסיכוני ברבור שחור שתמיד קיימים) ותשואות האג״ח שמהוות אלטרנטיבה מחייב בחינה של אחוז ההשקעה שלכם במדדי ארה״ב לפחות בחיסכון ארוך הטווח ובייחוד אם אתם מעל גיל 60. את שיפור התשואות תוכלו לעשות בתיק המניות האישי בו תתמקדו בתעשיות החזקות, כמו תעופה עתידנית עליה כתבתי ביום חמישי, ובו תיישמו קצת מסחר סווינג.
מה יהיה עם רמת ה - 6000?
נזכיר שהתחזית המאוזנת הנ״ל, של וויליאמס ושלי, היא בניגוד לתחזית של מרבית בתי ההשקעות הגדולים בוול סטריט שצופים שנה טובה. הימים הראשונים של ינואר ירמזו לנו על הלך הרוח אחרי שכולם יסיימו לסדר את התיקים שלהם לסוף השנה. נראה שירידות בתחילת ינואר, אם יהיו, יהיו סימן מדאיג. נגיע לזה כשנגיע. שימו לב שכבר חודשיים ה - S&P500 עומד במקום. אם נתייחס רגע להערת החיסכון ארוך הטווח שנתתי המשמעות היא שחודשיים לא הרווחתם כסף באפיקי ה - S&P500. לא דרמטי לכשעצמו אבל כן ממחיש בעיה שיכולה להתעצם.
- טראמפ מאלץ את ענקיות הפארמה להוריד מחירים בתמורה לשקט ממכסים
- טראמפ נכנס לגרעין: טראמפ מדיה מתמזגת עם חברת היתוך גרעיני והמניה קופצת
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
דרך אגב, יש קרנות סל שמשלבות השקעה במדד עם כתיבת אופציות CALL. לתקופה כזו יכול להיות שהן מתאימות יותר גם להגדלת התשואה וגם לשיכוך הנזק מירידת השוק. זו דוגמה נוספת לצורך בניתוח סך ההשקעות שלכם.ן בראיה רחבה. אפשר גם, רעיונית - לא ייעוץ, ובכפוף לכך שאתם מבינים.ות טוב מה אתם עושים ויש לכם בטחונות מספיקים, לכתוב אופציות CALL עצמאית בחשבון המסחר שלכם כנגד האחזקות שלכם ב- S&P500 (איפה שלא יהיו) וליצור לעצמכן את קרן הסל הזו בראיה רחבה של התיק. עדכנתי את המיפוי של ה - S&P500. אתם רואים שהוא בתוך משולש ונתמך מעל אזור פער המחיר. התמיכה הזו מותירה סיכוי למהלך חיובי אל תוך ינואר. פריצה של קו המגמה היורד האדום תהיה סימן חיובי. שבירה של אזור התמיכה האופקי ואחריה קו המגמה העולה, אותו הזזתי קצת למעלה, תהיה סימן דובי.
.jpg "ביטוח לאומי - צילום: Shutterstock")