ירידות חדות בניו יורק: שוב חשש להתגברות האינפלציה

המדדים בוול סטריט סגרו את יום המסחר בירידות שערים חדות. המדדים נסחרו ברוב יום המסחר בירידות שערים כאשר הם מתעלמים ממחירי האנרגיה היורדים ומנתוני מאקרו. נתונים פיננסים שפורסמו בנוגע לדו"חותיהם הרבעוניים של מספר חברות ענק השפיעו על המדדים לשני הכיוונים. מבין המניות הבולטות היום במשיכתה את המדדים מטה הייתה יצרנית התרופות פייזר שנסחרה בירידות של מעל 7% בכל יום המסחר. הדו"חות שפורסמו עד כה לא הפתיעו לטובה או לרעה ברחוב ותאמו את ציפיות האנליסטים אך הרושם המתקבל הוא שבכל זאת, עונת הדו"חות של הרבעון השלישי תהיה עונה של חדשות טובות. מדד הנאסד"ק ירד ב-1.11% לשער של 2,068 נקודות. מדד הדאו נסגר בירידה של 1.28% לשער של 10,281 נקודות. נתון מאקרו חשוב שפורסם היום היה מדד הפעילות התעשייתית של הפד בפילדלפיה. המדד היה היחיד מבין כל נתוני המאקרו שפורסמו היום שנתן אינדיקציה כלשהיא בנוגע לרמות המחירים וללחצים האינפלציונים. בחודשים האחרונים נמצאים המשקיעים האמריקנים בלחץ הולך וגובר בנוגע ללחצים האינפלציוניים במשק האמריקני. הלחצים הללו מחזקים את החשש מהמשך תהליך העלאת הריבית של הפד. המשקיעים מצפים בקוצר רוח לכל נתון שיייתן את הרמז הקל ביותר בנוגע למצבו האינפלציוני של המשק. מדד הפד שפורסם היום נתן למשקיעים סיבה אמיתית לדאגה כאשר הוא הצביעה על עלייה חדה בכל המדדים אשר בוחנים רמות מחירים. למשקיעים במשק האמריקני הרבה סיבות לדאגה וזו הסיבה שייתכן שעונת דו"חות טובה לא מצליחה לדחוף את המדדים לעליות שערים. עוד מוקדם מדי לומר, אך התחושה שחדשות רעות משפיעות באופן קיצוני וחדשות טובות לא מספיקות בכדי לשלוח את המדדים לעליות. תחושה כזו עלולה להצביע על כך שייתכן והמשקיע האמריקני בסופו של דבר מודאג מהמשך עליות הריבית, בועת מחירי הנדל"ן שעלולה להתפוצץ, והירידות באמון הצרכנים במשק ופחות מהתוצאות הפיננסיים של הרבעון השלישי. ייתכן והחשש מפני הרביעי הוא זה שמכתיב את הטון. מחירי הנפט אכן יורדים וכתוצאה מכך גם מחירי הדלק אבל הנזק של העליות החדות במחירים, לטווח הקצר, כבר נעשה וימשיך להשפיע על המשק האמריקני בחודש/ חודשים הקרובים. מחיר הנפט הוא הרי דו פרצופי וירידות חדות במחירי הנפט אמנם עוזרות לשוק הרחב אך מורידות את מניות האנרגיה. בדו"ח מלאי הנפט השבועי שפורסם אתמול דווח כי כמות חביות הנפט הגולמי הנמצאות במלאי גבוהה מצפי האנליסטים. מלאי הנפט הגולמי זינק בשבוע שתם ב-14 באוקטובר בשיעור מפתיע של 5.6 מיליון חביות, זאת לעומת תחזיות האנליסטים לעליה של 2 מיליון חביות בלבד. בצידו השלילי של המתרס, מלאי התזקיקים, אשר כולל נפט להסקה אשר נחוץ ביותר בעונת החורף, רשם ירידה של 1.9 מיליון חביות, זאת לעומת תחזיות האנליסטים לירידה של 1.7 מיליון בלבד. מחיר הנפט המשיך לרדת היום ונקבע ברמה של 60.02 דולר לחבית נפט. מחיר הזהב, שעבר לפני כשבוע וחצי את רמות ה-475 דולר לאונקייה, ספג השבוע מכה קשה והתרסק ביותר מ-15 דולר. כיום עומד מחיר הזהב על 461 דולר לאוקנייה. מאקרו כחצי שעה לפני פתיחת המסחר פורסמו מספר התביעות החדשות לאבטלה בארה"ב. לפי נתוני הממשל האמריקני מספר התביעות החדשות לאבטלה הראה רגיעה מסויימת החודש אך מספר התביעות המתמשכות לאבטלה המשיך לצמוח לאור הפגיעה הקשה של ההוריקנים "קתרינה" ו-"ריטה" באיזורה הדרומי של ארה"ב. מספר התביעות החדשות ירד ב-35 אלף בשבוע שהסתים ב-15 לאוקטובר ל-355 אלף. הדעה הרווחת בקרב האנליסטים הייתה ל-370 אלף תביעות חדשות ולטווח של 330 -400 אלף. מדד האינדיקטורים המובילים פורסם מוקדם יותר במהלך שעות המסחר. המדד מורכב מ-10 מדדים כלכליים מובילים שבד"כ מהווים אינדיקטור טוב בנוגע למצבו האמיתי של המשק. החודש פורסם כי המדד ירד ב-0.7%. הירידה החדה הגיעה בעקבות הירידה שנרשמה במדד אמון הצרכנים והעלייה החדה בתביעות לאבטלה. הדעה הרווחת בקרב אנליסטים הייתה לירידה של 0.4% ולטווח ירידות של 0.2%-0.8%. הפד בפילדלפיה פרסם מוקדם יותר היום כי מדד הפעילות התעשייתית שלו עלה חזרה ל-17.3 מ-2.2 בספטמבר. הדעה הרווחת בקרב אנליסטים הייתה לעלייה חדה פחות של 10. מדד "prices paid" זינק ל-67.6 מ-52.7 זוהי הרמה הגבוהה ביותר מאז נובמבר 1980. מדד "prices recieved" עלה גם הוא ב-24 נקודות לרמה הגבוהה ביותר מזה שנה. אמריקניות במרכז Coca-Cola (שסימולה: KO) פרסמה מוקדם יותר היום את דו"חותיה הרבעוניים. החברה דיווחה על עלייה של 37% ברווחי הרבעון השלישי ל-1.28 מיליארד דולר או 54 סנט למנייה אל מול רווח של 935 מיליון דולר או 39 סנט למנייה ברבעון המקביל בשנה שעברה. הדעה הרווחת בקרב אנליסטים הייתה לרווח של 53 סנט למנייה. מניות החברה עלו ב-0.67% לשער של 42.08 דולר. Pfizer (שסימולה: PFE) פרסמה גם היא את דו"חותיה הרבעוניים מוקדם יותר היום. החברה דיווחה על ירידה של 52% ברווחים הרבעוניים ל-1.59 מיליארד דולר או 22 סנט למנייה. ההכנסות ירדו ב-5% ל-12.2 מיליארד דולר. הדעה הרווחת בקרב אנליסטים הייתה להכנסות של 12.5 מיליארד דולר ולרווח של 48 סנט למנייה, הרווחים המתואמים של החברה עמדו על 51 סנט למנייה. מניות החברה ירדו ב-8.43% לרמת מחירים של 21.95 דולר. Ford (שסימולה: F) פרסמה מוקדם יותר את דו"חותיה הרבעוניים. החברה דיווחה על הפסד נקי של 284 מיליון דולר. יצרנית הרכב השנייה בגודלה בארה"ב דיווחה על הפסד של 15 סנט למנייה אל מול רווח של 266 מיליון דולר או 15 סנט למנייה ברבעון המקביל בשנה שעברה. מניות החברה ירדו ב-0.59% לשער של 8.42 דולר. Mcdonald's (שסימולה:MCD) דיווחה מוקדם יותר על דו"חותיה הרבעוניים. החברה דיווחה על ירידה ברווח של 6% ל-735 מיליון דולר או 58 סנט למנייה אל מול רווח של 778 מיליון דולר או 61 סנט למנייה ברבעון המקביל בשנה שעברה. הדעה הרווחת בקרב האנליסטים הייתה לרווח של 58 סנט למנייה ותאמה את הרווחים שפורסמו בדו"חות. מניות החברה ירדו ב-3.71% לשער של 32.44 דולר. eBay (שסימולה: EBAY) פרסמה אתמול לאחר שעות הסגירה את דו"חותיה הרבעוניים. הדו"חות אכזבו את המשקיעים על אף שהראו תוצאות מרשימות לרבעון השלישי של השנה וזאת, לאחר שסיפקה תחזיות מאכזבות לרבעון הנוכחי, הרביעי של 2005. מפעילת אתר המכירות הפומביות המקוונות דיווחה כי היא מצפה כעת להכנסות של 1.25-1.29 מיליארד דולר ברבעון ה-4, נמוך מהתחזיות בוול סטריט. 35 מיליון דולר מהכנסות אלו צפויות להגיע ממפעילת אתר השוואת המחירים באינטרנט, חברת שופינג.קום הישראלית, שנרכשה על ידי eBay בשנה האחרונה. מניות החברה ירדו ב-5.14% לשער של 39.85 דולר. נוקיה (שסימולה: NOK) הפינלנדית פרסמה היום דו"חות מעורבים, שכן מחד, הכתה את התחזיות עם רווח של מעל למיליארד דולר, בעוד בשוק חזו לה רווח של 983 מיליון דולר, אך מאידך, פספסה פספסה קלות את התחזית בשורה העליונה עם גידול של 18% בהכנסות ל-10 מיליארד דולר. מניות החברה ירדו ב-7.04% לשער של 15.85% דולר. ישראליות טבע (שסימולה: TEVA), ככבה גם היום בקרב המניות הדואליות. אמש זינקו המניות בוול סטריט ב-5.15% למחיר שיא של כל הזמנים בגובה 36.73 דולר, וגם בת"א הן נהנו היום מעליה נאה. ברקע לחגיגה - הסדר אליו הגיעה עם Wyeth לגבי ה-Effexor נגד דכאון. בליהמן ברדרס העריכו אמש, כי ההסכם עשוי לתרום לטבע הכנסות של כ-200 מיליון דולר בתקופת הבלעדיות. מניות החברה ירדו ב-0.68% לשער של 36.48 דולר. בחברת הביופרמצבטיקה, אקס.טי.אל (שסימולה: XTLB) - הנדנדה נמשכה. מאז ה-10 באוקטובר נסחרת המניה לסירוגין בעליות וירידות חדות וסובלת מתנודתיות רבה. מאז הגיעה לנאסד"ק בתחילת חודש ספטמבר, איבדה המניה כ-27% מערכה. היא החלה להסחר במחיר של 11.42 דולר ואת המסחר אמש חתמה במחיר של 8.34 דולר בלבד. היום עלתה המנייה ב-5.28% לשער של 8.78 דולר. ארוטק (שסימולה: ARTX) הודיעה מוקדם יותר על חוזה חדש. החוזה החדש של מחלקת האבטחה וההדמיה שלה נאמד על סכום של כמיליון דולר. החוזה הינו לתמיכה לוגיסטית למערכת סימולציית הנהיגה שלה. חטיבת ההדמיה ואבטחה של ארוטק מפתחת מערכות אינטראקטיביות לסימולציית נהיגה למטרות צבאיות, אכיפת חוק ואזרחיות. מניות החברה סגרו ללא שינוי בשער של 60 סנט. חברת Viryanet (שסימולה: VRYA) הודיעה על שיטוף פעולה עם חברת TomTom Technologies. שתי החברות הודיעו על אינטגרציה בין מוצר ה-Service Hub של Viryanet עם מוצר ניווט GPS מתקדם של TomTom Technologies במערכת ניווט כוללת במכשירי כף יד. המוצר החדש יאפשר ללקוחות בשטח לנווט ליעד הקרוב באופן אוטומטי ללא צורך בעדכונים ידניים. המערכת תשפר את יכולת המעקב אחר משאבים. מניות החברה זנקו ב-11.8% לשער של 1.80 דולר. חברת אם סיסטמס (שסיולה:FLSH) הודיעה כי תחל לשווק את ה-U3 באמצעות ספקי OEM. מספר שותפי OEM כבר הודיעו כי ישתמשו בטכנולוגיית ה-U3 במוצריהם. בשנת 2006 צפוייים ספקי OEM נוספים באסיה להצטרף לרשת המשווקים של אם סיסטמס. מניות החברה עלו ב-4.43% לשער של 30.65 דולר. בית ההשקעות הגדול Lehman Brothers הודיעה היום כי יתחיל לסקור את ענקית הבילינג אמדוקס (שסימולה: DOX). בבית ההשקעות החלו את סקירתם בהענקת המלצת "תשואת יתר" לחברה. מניות אמדוקס עלו ב-0.97% לשער של 25.93 דולר.