יום המסחר בוול סטריט נסגר בעליות של עד 1%, כאשר הורגש שוני רב בין הסקטורים. ברקע למסחר, המשקיעים ממתינים בדריכות לקראת החלטת הריבית מחר של הבנק המרכזי באירופה (ECB). במקביל, הירידה בכמות הדולרים בשווקים צפויה לצבור תאוצה בתקופה הקרובה. 

מדדים בוול סטריט

S&P 500 0.32%                                                 
דאו ג'ונס 0.6%                                                 
נאסד"ק 0.22%         

אופטימיות נרשמת כעת בשווקים לקראת האירוע המרכזי של השבוע, החלטת הריבית מחר של הבנק המרכזי באירופה (ECB). הצפיות בשווקים גבוהות במיוחד מהפגישה הקרובה, כך שיהיה קשה ל-ECB לא לאכזב את השווקים. השווקים צופים כעת כי הריבית על הפיקדונות באיחוד האירופאי תרד ב-20-10 נק' בסיס לרמה של מינוס 0.5%-0.6%. במקביל, הבנק צפוי להודיע על השקת תוכנית רכישות (QE) בהיקף של 30-40 מיליארד אירו בחודשים הקרובים. 

באופן לא מפתיע, הנשיא טראמפ חוזר היום לתקוף את הפד' לקראת הורדת הריבית באירופה. טראמפ טוען כי הפד' צריך להוריד את הריבית לרמה אפסית ואף שלילית, ואז ארה"ב תוכל לממן את חובותיה. בנוסף, הנשיא מכנה היום את הפד' כ"מטומטמים". 

• ביחד או לחוד: כך פועל המנגנון של האיחוד האירופי
• בהתאם לציפיות: ה-ECB מוריד את הריבית ב-0.25% ל-3%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

הציוצים של הנשיא היום: התזמון לא צריך להפתיע

החלטת הריבית באירופה מגיעה במקביל לצפי לירידה חדה בכמות הדולרים בשווקים בשבועיים הקרובים. קופת האוצר האמריקני עלתה בימים האחרונים לרמה של 190 מיליארד דולר, והיא צפויה לסיים את החודש ברמה של 350 מיליארד דולר, דבר שצפוי להפעיל לחץ רק על שוקי המימון, ולהעניק רוח גבית לדולר מול שאר המטבעות. 

קופת האוצר האמריקני: צפויה לטוס בשבועיים הקרובים, ולספק רוח גבית לדולר

בשוק המט"ח, הדולר אינדקס (סימול:DXY) התחזק הערב ב-0.3% לרמה של 98.6 נק'. האירו נסחר כעת בירידה של 0.4% המטבע האמריקני, ונסחר סביב רמה של רמה של 1.1 דולר לאירו. היואן הסיני נסחר כעת ביציבות מול המטבע האמריקני, סביב רמה של 7.11 יואן לדולר. השווקים המתעוררים צפויים לחזור למרכז הבמה בימים הקרובים. 

בשוק האג"ח, תשואות האג"חים של ארה"ב טיפסו הערב בהמשך הראלי של הימים האחרונים. התשואה על אגרות החוב לתקופה של 10 שני עומדת כעת על 1.74%, לעומת תשואה של 1.42% בשבוע הקודם. 

במרכז

לנוכח העלייה בתשואות האג"חים בימים האחרונים, אחד הדברים הבולטים בשוק הוא הפער בין מניות המומנטום/צמיחה למניית הערך. בהקשר זה נציין את הזינוק במניות הבנקים והאנרגיה בימים האחרונים, ומנגד חולשה משמעותית במניות הצמיחה שהובילו את הראלי בחודשים האחרונים.  

בגזרת הישראליות, טבע (סימול:TEVA) עלתה ב-2.2% במסחר תנודתי, וממשיכה לרכז עניין לאחר ראלי חד בימים האחרונים. ברקע לתיקון החד, ההתפתחויות האחרונות סביב החברות בפרשת משככי הכאבים. אמש התבטא מנכ"ל מלינקרודט במהלך כנס של מורגן סטנלי, וטען כי הוא "מאמין שניתן להגיע להסכם", וגרם ל"שורט סקוויז" במניות (לכתבה המלאה). עם זאת, חשוב לציין כי שוק האג"ח לא התרשם מהתיקון במניית טבע, כאשר אגרות החוב של החברה ירדו אמש בחדות (לכתבה המלאה).

מניית סייברארק (סימול:CYBR) איבדה הערב 3.7% וממשיכה את המומנטום השלילית. מניית החברה משלימה ירידה של 33.6% בחודשיים האחרונים.

מניות חברות הסטרימינג מרכזות ברקע לאירוע ההשקה של אפל אמש, שעלתה הערב ב-3.1% והובילה את הנאסד"ק לעליות. כזכור, אפל הודיעה כי שירות הסטרימינג שלה, אפל +TV, צפוי לעלות לאוויר בתחילת נובמבר, כאשר המחיר צפוי לעמוד על 4.99 דולרים לחודש. מדובר במחיר הנמוך מהמחיר שמציעות נטפליקס (סימול:NFLX) ודיסני (סימול:DIS) ורוקו (סימול:ROKU). כמו כן, נציין כי תאריך ההשקה הצפוי הוא בערך כשבועיים לפני ההשקה של השירות של דיסני. ובמילים פשוטות: התחרות בתחום עלתה אמש משמעותית (לכתבה המלאה).