דאון טאון: הדולר נחלש ב-0.14% ל-4.375 שקל
הדולר נמסחר בהחלשות של 0.14% למחיר של 4.375 הבוקר, האירו נסחר בתוספת קלה של 0.06% למחיר של 5.527 שקל, סל המטבעות כולו מאבד 0.02% מערכו ונסחר ברמה של 4.96 שקל.
בפינוטק מציינים הבוקר כי התחזקות הדולר נעצרה הלילה אל מול העיקריים על רקע פרסום נתוני זרימת הון מתחת לציפיות המשקיעים אמש. ציפיות השוק היו 70 מיליארד דולר ובפועל התפרסם כי 45.7 בלבד זרמו לתוך ארה"ב. סוחרים רבים רואים עצירה זו בהתחזקות הדולר כזמנית בלבד.
הסיבה העיקרית לכך היא שבממוצע מכסים תזרימי ההון לתוך ארה"ב על גרעונות הסחר שלה על אף המספר החלש שיצא אתמול. בנוסף לכך נראה כי השפעת המשרות החדשות, המכירות הקמעונאיות וצמצום הגרעון המסחרי הם הגורמים הנותנים את הטון במסחר המט"ח בימים אלו, ועל כן צפוי הדולר להמשיך להתחזק. בהמשך השבוע יתמקד השוק בנתוני אינפלציה מארה"ב.
היום יפורסמו מדדי המחירים ליצרן בארה"ב ומחר יפורסמו מדדי מחירים לצרכן. אירועים אלו נחשבים בקרב כלכלנים לגורמי סיכון תומכי דולר שכן ה-FED הציב במקום ראשון את חשיבות בלימת האינפלציה ועל כן צפוי להמשיך להעלות ריבית אם יתברר שקיים חשש להתפרצות זו או אחרת.
כשלב ראשון נראה כי השמטת המונח "מדוד" מהחלטות הריבית העתידיות אפשרית בהחלט ודי בצעד זה כדי להמשיך לתמוך בדולר. היום צפוי להישלח דו"ח לקונגרס האמריקאי אשר יעסוק, בין השאר, בסוגיה האם שותפות הסחר העיקריות עם ארה"ב, ובינהן סין, מבצעות מניפולציות מטבע על מנת ליצור יתרון סחר "לא הוגן".
כל תזכורת בנוגע לסין עשויה להחליש את הדולר למול היין כחלק ממהלך התחזקות כללי של המטבעות האסיאתיים. רצוי גם לשים לב היום לפרסומי שוק הבתים בארה"ב, שכן בחודש שעבר לאחר שניכר שיפור משמעותי בסקטור זה, התחזק הדולר באופן משמעותי.
האירו נסחר הבוקר בסימן תיקון והתחזקות למול העיקריים. מכירות מסיביות של אירו/יין בעקבות פרסום התמ"ג היפני גררו גם את האירו/דולר דרומה ובשפל יומי נסחר סביב רמה של 1.2605. נראה כי האירו נמצא בעיצומו של תיקון למול הדולר אך סוחרים סבורים כי המשך הירידה בזוג הוא רק עיניין של זמן.
ולכן, כניסה לפוזיציות שורט עשויה להיות טקטיקה מועדפת בעוד מחירים אטרקטיביים עשויים להיווצר מתיקון זה. בשעה זו נסחר האירו/דולר סביב רמה של 1.2645 וצפוי להיסחר על רקע פרסומי מדדי מחירים מכיוון ארה"ב ואירופה בהמשך השבוע. למול היפני נסחר האירו סביב רמה של 135.45, גם בסימן תיקון מקומי.
במהלך הלילה פורסמו נתוני צמיחה מעולים מכיוון יפן. מסתבר כי הצמיחה היפנית ברבעון האחרון ובמצבר בשנה האחרונה צברה תאוצה יותר מפי 2 מציפיות השוק. ברמה שנתית צמחה כלכלת יפן בשיעור של 5.30% לאחר ציפיות השוק ל-2.20% בלבד.
השוק הגיב לנתון בקניות יינים רבות, אשר התבטאו בהתחזקות היין, בעיקר למול הסטרלינג, אך נעצר לאחר זמן לא רב. סוחרים מספרים כי בלימה מהירה זו התרחשה עקב ביקושים גוברים והולכים לניירות ערך נושאי תשואה אמריקאיים כנגד יפנים, בעיקר מצד בתי השקעות ביפן.
בכך ניכרת תופעה על פיה חלק ניכר מחובות מדינות מערביות מוחזק ע"י יפנים. באפריל הסתכמו סך החובות החיצוניים השייכים למשקיעים יפנים ב-4 טריליון יין, הסכום הגבוה בארבע שנים האחרונות. תופעה זו צוברת תאוצה בעיקר בתחילת השנה הפיסקאלית החלה באפריל. בשעה זו נסחר היין סביב רמה של 107.15 למול הדולר לאחר שהגיע לנמוך יומי לאחר פרסום התמ"ג סביב 106.55. למול הסטרלינג נסחר היפני סביב רמה של 197.27 בסימן התחזקות הבריטי.
