אורקל רוכשת מאנבידיה שבבים ב-40 מיליארד דולר

אורקל Oracle Corp -1.89%   רוכשת שבבים מתקדמים של אנבידיה NVIDIA Corp. 0.5%   בהיקף של כ-40 מיליארד דולר, רכישה שמיועדת למרכז הנתונים החדש והאדיר שנבנה עבור OpenAI בעיר אבילין שבטקסס. מדובר במתקן שאמור להיכלל בפרויקט Stargate, שמובל על ידי OpenAI וסופטבנק, ועתיד להיות מהגדולים בעולם עם הספק חשמל של 1.2 ג'יגוואט. אורקל תרכוש כ-400 אלף יחידות מהשבב החדש של אנבידיה - GB200, שנועד לאמן ולהפעיל מערכות בינה מלאכותית מהדור הבא - ותשכיר את כוח המחשוב ל-OpenAI. המרכז צפוי להתחיל לפעול באמצע 2026, ואורקל כבר חתמה על חוזה שכירות ל-15 שנה.

המהלך של אורקל הוא חלק ממאבק עולמי בין ענקיות הטכנולוגיה על השליטה בתשתיות ה-AI, תחום שצומח בקצב מסחרר ומצריך משאבי מחשוב אדירים. המרכז באבילין יתחרה ישירות בפרויקטים דומים, כמו מרכז "Colossus" של אילון מאסק בממפיס, טנסי, שצפוי לאכלס כמיליון מעבדי GPU של אנבידיה, ומרכז נתונים של אמזון בצפון וירג'יניה שיחצה גם הוא את רף הג'יגוואט. ההשקעה של אורקל ממצבת אותה כשחקנית מרכזית בשוק הענן, תוך שהיא משדרגת את התשתיות שלה כדי לענות על הביקוש הגובר לשירותי מחשוב ייעודיים ל-AI.

לצד זאת, העסקה מסמלת ניתוק הדרגתי בין OpenAI למיקרוסופט, שעד כה שימשה כספקית כוח המחשוב הבלעדית שלה. בעקבות מחסור במשאבים, השתיים נפרדו מהבלעדיות, וכעת OpenAI מחפשת אלטרנטיבות. למרות שמיקרוסופט משלבת את המודלים של GPT במוצרי הענן שלה וגם מתכוונת לשלב את הכלים האלו ב-Office היא תאבד את הבלעדיות באספקת כוח מחשוב. אפשר להבין את הצד של OpenAI, היא שואפת לגוון את מקורות התשתית שלה, כי היא מבינה שתלות בספק אחד יכולה להגביל את קצב הפיתוח או לגרום למחסור בתקופות של ביקוש קיצוני.

Stargate - פרויקט תשתית של מאות מיליארדים

פרויקט Stargate, שהוכרז בתחילת השנה על ידי הנשיא טראמפ, נחשב לאחת היוזמות השאפתניות בתחום הבינה המלאכותית. הפרויקט, שמגובה על ידי השקעה ראשונית של 100 מיליארד דולר מהממשל ועשוי להגיע ל-500 מיליארד דולר במהלך ארבע שנים, שואף להקים רשת של מרכזי נתונים מתקדמים ברחבי ארצות הברית ובעולם. OpenAI וסופטבנק תרמו כל אחת 18 מיליארד דולר, ואילו אורקל ו-MGX השקיעו 7 מיליארד דולר כל אחת, כאשר סופטבנק ו-OpenAI מחזיקות במניות הרוב במיזם. המתקן באבילין, שמשתרע על פני 875 דונם וכולל שמונה בניינים, הוא הצעד הראשון בתוכנית שצפויה לכלול עד 20 מרכזי נתונים, כל אחד בגודל של כחצי מיליון רגל מרובע.

• אורקל זינקה אתמול ב-5% לשיא כל הזמנים, לאחר הרחבת פרויקט Stargate עם OpenAI
• אורקל חתמה על חוזה ענן של 30 מיליארד דולר

מימון הפרויקט באבילין מגיע משילוב של השקעות פרטיות וחוב. חברות Crusoe ו-Blue Owl Capital השקיעו כ-5 מיליארד דולר במזומן, בעוד JPMorgan סיפקה הלוואות בסך 9.6 מיליארד דולר, כולל סבב של 7.1 מיליארד דולר שהוכרז לאחרונה. המרכז יופעל על ידי אנרגיה נקייה, ככל הנראה ממקורות סולאריים או רוח, כחלק ממגמה הולכת וגוברת של מרכזי נתונים ששואפים להפחית את טביעת הרגל הפחמנית שלהם.

מפרץ ההזדמנויות: אנבידיה חותמת על עסקת שיא עם סעודיה

במקביל לאירועי אבילין, אנבידיה סוגרת עסקת ענק נוספת, הפעם עם סעודיה. במסגרת ביקורו של טראמפ במפרץ, נחתם הסכם לרכישת מאות אלפי שבבי AI מתקדמים על ידי חברת Humain, חברת הבינה המלאכותית החדשה של סעודיה, שמנוהלת בידי יורש העצר מוחמד בן סלמאן.

בשלב הראשון צפויה Humain לרכוש 18 אלף שבבי Blackwell החדשים, השבבים העוצמתיים ביותר כיום בשוק ליישומי AI ג'נרטיביים, בהיקף שמוערך ביותר ממיליארד דולר. ההסכם כולל גם תשתיות תוכנה, שירותי הנדסה ומערכות תומכות, והוא צפוי להוות בסיס לבניית תשתית "בינה מלאכותית ריבונית" - מערכות שמופעלות בתוך סעודיה בלבד, ללא תלות בענן.

• האם הסכם הסחר עם וייטנאם מתפורר?
• האינפלציה ביוני תכלול את השפעת המכסים: הפד עשוי לדחות את הורדת הריבית
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

החזון הסעודי משתלב במגמה רחבה יותר של מדינות במפרץ להפוך למובילות בתחום ה-AI. לצד העסקה עם Humain, חברת DataVolt הסעודית מתכננת להשקיע כ-20 מיליארד דולר בהקמת מרכזי נתונים בארצות הברית, מה שממחיש את השאיפה של הממלכה לבנות תשתיות טכנולוגיות מתקדמות הן מקומית והן בעולם. במקביל, פרויקט Stargate מתרחב גם לאיחוד האמירויות, שם מתוכנן מרכז נתונים של 5 ג'יגוואט שיכלול למעלה מ-2 מיליון שבבי GB200, בשיתוף עם חברת G42 האמירתית.