הפד' מנסה לצנן את השווקים? מצמצם את הרכישות בשוק האג"ח הממשלתי
אם לפני נגיף הקורונה היה ניתן עוד להתווכח עם הטענה כי "הפד' שולט באופן מוחלט ומלאכותי על שוקי המניות", האירועים בחודש וחצי האחרונים מוכיחים עד כמה השווקים תלויים בשינויים במאזני הפד' ופחות והתפתחויות הכלכליות. האם העליות האחרונות בשווקים מציגים את המתרחש כעת בכלכלה הריאלית? כמובן שלא.
אנו מקבלים הערב דוגמה נוספת לתלות של השווקים ברכישות הפד'. מספר שעות לאחר שהפד' הקפיץ את השווקים עם החלטה על הרחבת הרכישות בשוקי האג"ח, כאשר הוא צפוי להתחיל לרכוש אג"ח קונצרני (לכתבה המלאה). הבנק הוריד לאחר מספר שעות את צפי הרכישות שלו לשבוע הבא בשוקי האג"ח הממשלתי ושוק האג"ח מגובה משכנתאות (MBS). העליות בוול סטריט נחלשו משמעותית מרגע ההודעה של הבנק.
הבנק צפוי להוריד את הרכישות היומיות שלו בשוק האג"ח הממשלתי מרמה של 50 מיליארד דולר לרמה ממוצעת של 30 מיליארד דולר "בלבד". במקביל, הרכישות שלו בשוק האג"ח מגובה משכנתאות צפויות לרדת לרמה ממוצעת של 15 מיליארד דולר, לעומת 25 מיליארד דולר בשבוע האחרון. בסה"כ, הפד' צפוי לבצע רכישות של בערך 215 מיליארד דולר ב-2 שווקים אלו.
נציין כי הורדת הרכישות ב-2 שווקים אלו לא קריטית במיוחד כעת, לנוכח פעולות הבנק בשאר השווקים ולנוכח נזילות השיא שקיימת בשוקי הריפו בארה"ב. עם זאת, נראה כי ההודעה מצליחה להחליש במעט את הסנטימנט בשוק.
- חושבים שהריבית בארה"ב גבוהה? זה היום שבו היא טיפסה לשיא של 21%
- הפד חותך, טראמפ בוחר - השוק כבר מתמחר את יו"ר הפד הבא
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
גרף 15 דק' של מדד ה-S&P500: הודעת הפד' על הצמצום מסומנת
- 17.דירה=קורת גג 15/04/2020 06:46הגב לתגובה זודירה=קורת גג=צורך בסיסי של האדם
- אתה בטח מתווך דירות !!!! (ל"ת)נהג 04/09/2020 15:37הגב לתגובה זו
- 16.אלי 10/04/2020 15:41הגב לתגובה זושואל לידע הכללי שלי, איך קניית אגחים משפיעה בסופו של דבר על השווקים בתכלס?
- לא מבין הרבה 11/04/2020 20:22הגב לתגובה זוברגע שרוכשים אג"ח התשואה שלו יורדת. דבר שגורם לחיפוש תשואה גבוה יותר במכשירים פיננסיים אחרים
- שהולך להשקעות אחרות בפרט מניות (ל"ת)משחרר כסף 10/04/2020 17:34הגב לתגובה זו
- 15.רוזן 10/04/2020 11:27הגב לתגובה זולא צריך להיות פסיכולוג גדול כדי להבין שהדבר הכי חשוב לך בחיים זה הציפייה הנצחית שלך שמדד דאו גונס ירד לשער של 3300
- 14.רוזן 10/04/2020 11:22הגב לתגובה זואם אתה מתפרנס משיטת שאילת סחורה ואתה אמר שהשיטה טובה גם בשוק עולה וגם בשוק יורד אז למה אתה כותב כל יום בביזפורטל שאתה מחכה ומצפה שהשווקים בארה"ב יפלו לשאול ולתחתיות ?
- 13.הפד 10/04/2020 11:14הגב לתגובה זואת העולם מקריסה טוטלית א לה 1929 ויותר מטה...
- 12.אזרח פשוט 10/04/2020 10:54הגב לתגובה זוהם ישכנעו לחזור אחרי שהשוק יחזור לשיא, כאשר הכל יהיה ורוד הם יקנו, ואז ......
- 11.אשר 10/04/2020 09:51הגב לתגובה זולמעשה זה גם וגם, ההסטוריה חוזרת על עצמה.השוק שווה ירידה של לפחות עוד 30%-40%.אם לא היו עירויים של הבנק המרכזי, השוק היה מתמוטט.אין מצב שגם חברות כמו פייסבוק, אמזון, אפל ועוד לא יפגעו ממיתון וירידה חדה בביקושים.אבל המחיר שלהם די רוב לשיא כל הזמנים.השוק כרגיל משקרררר, איזה כיף להיות מהמקורבים והקרובים למעשה הם כמעט "אף פעם" לא טועים, לפחות דואגים שהם לא יטעו.גם שיש טעות מגבים אותם, עד שהנורמאלי חושב שהוא אידיוט.
- 10.ניסים 10/04/2020 09:07הגב לתגובה זויקח זמן המכה תהיה חזקה מה שלא טבעי לא יחזיק מעמד
- 9.גדי 10/04/2020 08:01הגב לתגובה זוכל הזרמות הכספים של הפד וההלאמות שהוא מבצע יעלו לו ביוקר , השוק די מהר חוזר להיות דובי עם פרסומי דוחות ותוצאות הרבעון ...
- למה לא תכתוב בעברית? (ל"ת)נהג 04/09/2020 15:40הגב לתגובה זו
- תפוחי 10/04/2020 14:51הגב לתגובה זואתה מחטיא את המטרה.בשורה התחתונה הצונמי שישטוף את השווקים יגיע לתחנה סופית עם תשואה של שתי ספרות באגחים ל 30 שנה.
- 8.דירה=קורת גג 10/04/2020 03:19הגב לתגובה זודירה=קורת גג=צורך בסיסי של האדם
- 7.האמריקאים גומרים את כל הדלק שנשאר להם והשווקים ישלמו ביוקר , כל אלו שחושבים שהדרך סלולה רק למעלה אתם תתפלאו כמה המגלצה למטה מהירה מאוד . השווקים משדרים מצוקה אקוטית ולכן הכסף (ללא הכיסוי) זורם בלי הפסקה . הנחת העבודה שבעוד שבוע וחצי השוק האמריקאי חוזר ל (ל"ת)אריאל 09/04/2020 23:26הגב לתגובה זו
- 6.א 09/04/2020 23:14הגב לתגובה זוהראלי השבוע נגרם בעיקר מירידה בקצב ההדבקות ותקווה להשתלטות על הנגיף. התמתנות המדדים הערב ניתן גם ליחס לירידה במחירי הנפט
- 5.מה שיורד עולה מתישהו ..וכן הפוך (ל"ת)צופה מהצד 09/04/2020 22:51הגב לתגובה זו
- 4.זה עוד יעלה להם ביוקר כל ההתנהלות הזו! 09/04/2020 22:37הגב לתגובה זוזה עוד יעלה להם ביוקר כל ההתנהלות הזו!
- דוד 10/04/2020 03:14הגב לתגובה זואנשים אתם חושבים שאתם מבנים יותר מהם ? הם כל כך טיפשים שהם עושים מהלכים כאלו בלי לחשוב על ״ההשלכות״ ??? לא לדאוג לפד הוא יודע מה הוא עושה !
- 3.מיכאל 09/04/2020 22:30הגב לתגובה זוחבורה של פושעים חזירים. אנשים נכנסו לכלא על הרצת מניות, פה זה הרבה יותר גרוע.
- 2.פאניקה ושגעון אמריקאי טיפוסי משמשים בעירבוביה (ל"ת)שלמה 09/04/2020 22:30הגב לתגובה זו
- 1.הן מחפשות בגלל הירידות החדות בנפט (ל"ת)הצלף 09/04/2020 22:22הגב לתגובה זו
השקעה בחו"ל: חמישה יעדים לרכישת דירה – עד מיליון שקל
בדיקה מקיפה: חמישה יעדי השקעה אטרקטיביים באירופה והסביבה שעדיין אפשריים עם תקציב ישראלי ממוצע
דירה להשקעה
רכישת דירה בישראל הפכה לאתגר כלכלי עבור רבים, ולעיתים אף לחלום שהולך ומתרחק. וכאשר המחירים ממשיכים לנסוק, משקיעים רבים מחפשים אלטרנטיבות מעבר לים, במדינות שבהן סכום של כמיליון שקל (כ-230,000 יורו או 250,000 דולר נכון לדצמבר 2025) עדיין מאפשר רכישת נכס שלם ואף מניב.
בכתבה זו נסקור חמישה יעדים פופולריים בקרב משקיעים ישראלים: טביליסי (גאורגיה), אתונה (יוון), ליברפול (בריטניה), ליסבון (פורטוגל) וסופיה (בולגריה). נבחן את יתרונותיהם וחסרונותיהם, כולל נתוני מחירים, תשואות שכירות ממוצעות, שכר מקומי ואיכות החיים הכללית, כדי לספק תמונה מלאה עבור המשקיע הפוטנציאלי.
יוצאים לדרך: דרכון אירופי לא יזיק
לפני שנצלול לפרטי היעדים, חשוב להבין שבעלות על דרכון אירופי משנה את כללי המשחק. עבור ישראלים רבים המחזיקים בדרכון כזה (בעיקר פורטוגלי, רומני, פולני או גרמני), ההשקעה הופכת לפשוטה יותר מבחינה בירוקרטית ומיסויית. אזרחי האיחוד האירופי יכולים בדרך כלל לרכוש נכסים ללא הגבלות מיוחדות, ליהנות מחופש תנועה ומגורים, ולעיתים אף לזכות בהטבות מס מקומיות.
במדינות כמו יוון ופורטוגל, משקיעים ללא דרכון אירופי עשויים להיות זכאים לתוכניות "ויזת זהב", המעניקות אישור שהייה בתמורה להשקעה בסכום מסוים - אך מי שמחזיק כבר בדרכון חוסך את התהליך המורכב הזה.
- מחירי הדירות ירדו, ריבית המשכנתא ירדה - מתי יחזרו המשקיעים?
- מיומנו של יועץ השקעות - על הדילמה בין השקעה בבורסה להשקעה בדירה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
טביליסי, גאורגיה: עיר מתפתחת עם תשואות שיא
בירת גאורגיה הפכה בשנים האחרונות למוקד משיכה למשקיעים המחפשים הזדמנויות בשווקים מתפתחים. העיר העתיקה והיפה, עם המרחצאות הטרמליים והתרבות הים תיכונית-מזרח אירופית שובת הלב, מציעה שילוב של מחירים נמוכים ואפשרויות לתשואה גבוהה.
וול סטריט שור (גרוק)וול-סטריט ננעלה ביציבות; מניות הקוונטים צנחו, פלנטיר ירדה ב-3%
טסלה המסחר בוול סטריט לאחר חג המולד הסתיים ביציבות יחסית, כאשר המדדים המרכזיים נסחרו סמוך לרמות השיא ההיסטוריות שלהם. התנודתיות הייתה מוגבלת ומחזורי המסחר נמוכים בכ־50% מהממוצע החודשי, על רקע חזרת המשקיעים ליום מסחר קצר ודליל. למרות זאת, נתונים המעידים על חוסן כלכלי המשיכו לתמוך בציפיות חיוביות לרווחי החברות. הנאסד״ק ירד ב-0.1%, הדאו וה-S&P סיימו סביב ה-0.
אנבידיה בלטה בעליות לאחר שחתמה על הסכם רישוי עם סטארט־אפ בתחום הבינה המלאכותית, ופריפורט־מקמורן הובילה את מניות חומרי הגלם על רקע זינוק נוסף במחירי הזהב לשיא חדש.
בשוק האג"ח נרשמה פעילות מצומצמת. תשואות האג"ח הממשלתיות האמריקאיות כמעט שלא השתנו, כאשר אג"ח ל־10 שנים נסחרה סביב 4.14%. עם זאת, שוק האג"ח נמצא בדרכו לשנה הטובה ביותר מאז 2020, לאחר שלוש הורדות ריבית שביצע הפדרל ריזרב. במקביל, הדולר סיכם את השבוע הגרוע ביותר שלו מאז יוני.
המשקיעים ממשיכים לבחון האם השוק יצליח להשלים את “ראלי סנטה קלאוס” המסורתי, הנמשך מחמשת ימי המסחר האחרונים של השנה ועד תחילת השנה החדשה. היסטורית, תקופה חיובית זו נוטה לבשר גם על המשך עליות בינואר ובמהלך השנה שלאחר מכן, והקרבה של המדדים לרמות עגולות הגבירה את ההערכות לניסיון פריצה נוסף כלפי מעלה.
- טסלה תחת בדיקה: האם ידיות החירום במודל 3 מסוכנות בשעת משבר?
- אילון מאסק בדרך לטריליון דולר: השנה שקבעה רף חדש בצבירת הון
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בעוד שוקי המניות, האג"ח והמט"ח נותרו שקטים יחסית, שוק המתכות היקרות המשיך לרשום עליות חדות. זהב, כסף ופלטינה האריכו ראלי היסטורי, שנתמך ברכישות של בנקים מרכזיים, זרימות לקרנות סל וציפיות להמשך הקלה מוניטרית. אנליסטים מציינים כי העליות במתכות אף עקפו את ביצועי שוק המניות מאז תחילת שוק השוורים ב־2022, ומעלים שאלות לגבי רמות התמחור והסיכון גם מחוץ לעולם מניות ה־AI.
