קרנות ההשתלמות - המנצחות והמפסידות ביולי; מה עשתה הקרן שלכם?

קרן ההשתלמות במסלול כללי של ילין לפידות צפויה לסיים את יולי בראש דירוג קרנות ההשתלמות, ובאותה נשימה היא ממוקמת אחרונה בדירוג מתחילת השנה. 

בבית ההשקעות הורידו חשיפה לשוקי המניות בחצי השנה האחרונה ובחודש שעבר זה השתלם להם. אלטשולר שחם צפויה להוביל את המסלול המנייתי כשבחודשים האחרונים יש שם שיפור בתשואות, אך הם יצטרכו להמשיך לככב עד סוף השנה כדי לשנות את הדירוג השנתי ולהתברג בשליש העליון של הטבלה. קרנות השתלמות ביולי - תשואה שלילית של 0.5% במסלול הכללי; ירידה של 0.9% במסלול המנייתי

הראל צפויה לספק נתונים חלשים בחודש יולי אחרי תשואות טובות יחסית מתחילת השנה. מסלול ה-S&P 500 צפוי לרשום ביולי תשואה חיובית של כ-2.4%, בזמן שהמדד עצמו ירד במונחי דולר. ההסבר נמצא בהתחזקות הדולר מול השקל שהוסיפה כ-3.2% לתשואה השקלית, יותר 

מתחילת השנה מובילה כלל את המסלול הכללי עם 6.8% ואחריה מור עם 6% והראל עם 5.9%. ממוצע התשואות במסלול הכללי עומד על 5.4%. גם במסלול המנייתי אותה שלישיה מובילה - כלל עם 11.2%, מור עם 10.3% והראל עם 10%.

קרן השתלמות מעניקה לחוסכים את ההטבות מס הגדולות ביותר מבין כל המכשירים הפיננסים. אין מס בהפקדה בעת יצירת הרווחים ובמימוש. קרן השתלמות יכולה להיות לשכירים ולעצמאיים ויש גם אפשרות לשכירים שהם גם עצמאיים להרוויח משני העולמות. שכירים שמפעילים במקביל עסק או עובדים גם כפרילנסרים יכולים להחזיק קרן במעמד שכיר לצד קרן במעמד עצמאי.

בקרן לשכירים נהוג להפקיד 10% מהשכר: 7.5% מצד המעסיק ו-2.5% מצד העובד. הטבת המס חלה עד שכר חודשי של 15,712 שקל, כך שההפקדה המוטבת המרבית מגיעה לכ-18.9 אלף שקל בשנה. בקרן לעצמאים קיימות שתי הטבות. הפקדה בגובה 4.5% מההכנסה החייבת מוכרת כהוצאה, עד 13,203 שקל בשנת 2026. במקביל, הפקדות שנתיות של עד 20,566 שקל יכולות לצבור רווחים הפטורים ממס רווחי הון עם השלמת שש שנות ותק. חישוב הניכוי במס הכנסה עשוי להתחשב גם בהפקדות שבוצעו במעמד שכיר. (להרחבה: קרן השתלמות: החיסכון הפטור ממס שרוב הציבור מפספס)

גם הכנסה עצמאית קטנה עשויה לאפשר את פתיחת הקרן, בתנאי שקיימת פעילות עסקית ממשית ותיק פעיל ברשויות המס. הכדאיות תלויה בהיקף הפעילות. פתיחת תיק עשויה להביא עמה דוח שנתי, דיווחים לרשויות, עלויות הנהלת חשבונות ולעיתים הצהרת הון. כאשר העסק מייצר הכנסה זניחה, העלויות עלולות לצמצם את שווי ההטבה. הכסף הופך לנזיל בתום שש שנים, ואפשר להשאירו בקרן ולהמשיך לצבור תשואה פטורה - הפקדה לקרן השתלמות לעצמאים מעניקה יתרון מס משמעותי.