ניתוח טכני: גורביץ' מסמן יעד חדש לדולר-שקל
בשלב הנוכחי ועל רקע הפרמטרים שרובם חיוביים, כל ירידה שיחווה הדולר תהיה נקודתית וזמנית
לא אחת ניתחתי את יחסי הכוחות בין הצמד הזה בפינת הוידאו שרואה אור בימי שישי בבוקר. בכל פעם הצבעתי על כוחו של הדולר למרות שחווה לא פעם חבטות נקודתיות.
דולר רציף
בגרף הרבעוני
- כאן אפשר לראות את הסידור האופקי של נקודות השיא והשפל המעיד על נוכחות של הקונים והמוכרים.
- מאחר ובעליות האחרונות עסקינן הרי שלא פלא שהללו החלו בשפל שסביב 3.43 שקל לדולר. מדובר ברמת תמיכה ארוכת שנים.
- מנגד, האזור של 4 שקל לדולר הוא מחסום לא פשוט להתמודדות.
- משהנחנו את המסילות עליהן נעות שתי הקבוצות הדומיננטיות הבה נרד ממד זמן אחד מטה.
בגרף החודשי
- כאן אין מגמת עלייה שכן נקודות השיא והשפל אינן מסודרות במבנה עולה.
- אבל, הרצף עולה.
- לראשונה מאז תחילת הירידות הממוצעים הנעים החליפו סדר ושיפוע.
- הדולר מעל לממוצע הנע ל-5 חודשים.
בגרף היומי
- כאן יש כבר מגמת עלייה ברורה כאשר נקודות השיא והשפל מסודרות במבנה עולה.
- הרצף יורד כעדות לתיקון טכני המתייחס לרצף העולה הקודם.
- רמת ההתנגדות שנפרצה מעלה 3.65500 שקל לדולר מחזיקה מעמד כרמת תמיכה.
מה אומרים הממוצעים הארוכים?
- על הגרף אפשר לראות שני ממוצעים נעים. 100 יום ו-200 יום.
- מטרתם להוסיף מידע לגבי הדינאמיקה ארוכת הטווח.
- האם אמורים לדמות שנת פעילות ומחצית שנת פעילות?
- אפשר לראות שהממוצע הקצר חצה את הארוך מעלה.
- אפשר לראות ששיפועו של הממוצע הארוך חיובי.
- אפשר לראות שהדולר ממוקם מעל לממוצעים הנעים.
מסדרים את הפרמטרים
בשלב הנוכחי ועל רקע הפרמטרים שרובם חיוביים, כל ירידה שיחווה הדולר תהיה נקודתית וזמנית. היעד – 3.8 שקל לדולר.
* הערה: כל הזכויות שמורות. אין לשכפל, להעתיק, לתרגם, לצלם, להקליט או להעביר בכל צורה שהיא כל חלק מן החומר אלא באישור מפורש בכתב מן המחבר.
** אין בסקירה זו משום המלצה לקנות או למכור את השוק או מניות ספציפיות. סקירה זו מוגשת כאינפורמציה טכנית נוספת העושה זאת פועל על סמך שיקול דעתו בלבד.
- 16.בובי 05/02/2019 20:35הגב לתגובה זולפני שאתם מסיימים לשתות את הקפה, כתבו על פתק את שם המניה שאתם רוצים "לנתח", השליכו לתוך הספל, שקשקו היטב ותקבלו את צורת הגרף.
- 15.כל הכבוד אייל.ניתוח מצויין ופוגע.תודה. (ל"ת)כבוד 12/12/2018 02:21הגב לתגובה זו
- 14.העליות מוזרות 03/12/2018 17:22הגב לתגובה זוחגיגות טראמפ
- טראמפ רוצה "תיקון עכשיו", "עליות אח"כ לבחירות הנשיאות" (ל"ת)Sassi6 03/12/2018 22:23הגב לתגובה זו
- 13.העליות מוזרות 03/12/2018 17:22הגב לתגובה זויתחדשו הירידות ובעוצמה
- 12.העליות מוזרות 03/12/2018 17:21הגב לתגובה זוחלון הזדמנות נדירה לברוח קפיצת חתול מת נדירה בעידודו של טראמפ המעודד הראשי קופיץץץץ קפוץ
- 11.אמיר 03/12/2018 15:55הגב לתגובה זושל ירידות הבנאדם הוציא וידאו שכל עליה היא הזדמנות לצאת מהשוק והשוק ירד חזק, בפועל, השוק טיפס 60 נקודות בשבוע (-: זה מעל 3% בשבוע!!! מי שהקשיב לך אדון גורביץ' פשט רגל.
- 10.11 03/12/2018 15:28הגב לתגובה זוכל אחד יכול לראות מה שהוא רוצה הסטט' היחידה שעובדת בשוק הזה.
- 9.יום אחד בעוד חודש או שנה יהיה 3.8 כפי שחזה איש הנרות (ל"ת)HAKY1 03/12/2018 15:08הגב לתגובה זו
- 8.אלין 03/12/2018 14:56הגב לתגובה זומצטערת אני לא מתייחסת לטכני וגם משקיעים חכמים לא
- לאלין 03/12/2018 15:35הגב לתגובה זועשית הפרדה ברורה בינך לבין משקיעים חכמים..... את גם כותבת שאת מצטערת, אז את ממש לא צריכה. דבר שלישי, נראה שכולם כבר הבינו את דעתך על ניתוח טכני, אז אולי פשוט תתעלמי מהכתבות במקום להצטער? ולבסוף, מאז שלפני מספר חודשים אייל התחיל לדבר על מגמת עלייה בדולר, הוא רק עולה, הצלחה מצויינת בשביל קזינו
- 7.כותבי תרחישים 03/12/2018 14:06הגב לתגובה זולאוצר- יש רווח מרכישת ה$ עי בנק יש-ר-אל-, השר יודע שהורד המס בארהב גורם להיחזקותו- ולרווח לבנק ולאוצר-והנגידה- הפחיתה השקל גם עייר היה מבין את (הגיל) והתרגיל - לכן גרפים יכולים להעיד בדיעבד היכן עומד הנכון ראו היכן קראתם- בהצלחה
- 6.כותבי תרחישים 03/12/2018 13:59הגב לתגובה זומשנת 2002 כתבנו הדולר בקריסה מינואר השנה אנו מפרסמים - השקל 3,42- הערכתינו ל 3,73 -3,77 עד כה היה לבנק ישראל הפסדים רק מעל 3,7 יש רווחים- הנגידה עוזבת מכאן אפשר להבין ,,,,,, הורדת המס עי הנשיא טרמפ - גורם לזרימת הכסף לארהב- עד עד ?!!
- אממה ומה שכחת? הדולר מתחזק בגלל השתטחות עקום התשואות (ל"ת)Sassi6 04/12/2018 06:58הגב לתגובה זו
- 5.דין 03/12/2018 12:51הגב לתגובה זובדיוק הפוך ממה שהוא אומר ותנחשו מה? בשניהם אני מופסד. פלאי המתמטיקה. לא יודע איך זה יכול להיות
- מופסד? שלח את שניהם למגירה, ואת ההפוך על הפוך שלח למסחר (ל"ת)Sassi6 04/12/2018 06:21הגב לתגובה זו
- 4.אנטי טכני 03/12/2018 11:54הגב לתגובה זוגורבץ הצייר שוב חזרת לך ללמוד כלכלה ..
- אבל. כל ציור שלו נמכר ב 6 מליון דולר. (ל"ת)גמר כבר כלכלה 03/12/2018 12:54הגב לתגובה זו
- 3.לך לישון על האף (ל"ת)אנונימי 03/12/2018 11:37הגב לתגובה זו
- לא מתאים למנהל חשבונות מוכשר ומבוגר מאד (ל"ת)לאנונימי 03/12/2018 12:55הגב לתגובה זו
- לך לישון על האף (ל"ת)הצלף 03/12/2018 15:49
- 2.נראה לי לא הבנת הרצועות שלי בכלל...זה לא על ארה"ב וסין (ל"ת)בולינגר 03/12/2018 11:27הגב לתגובה זו
- 1.ירון 03/12/2018 11:25הגב לתגובה זואמיתי פעם הייתי מקשיב לך והיום אני עושה הפוך ממה שאתה מציע פשוט כל דבר שאתה אומר קורה ההפך
- אני עושה הפוך על הפוך ממה שאתה עושה, אז בוא נלך ונתקזז? (ל"ת)Sassi6 04/12/2018 06:15הגב לתגובה זו
- לירון 03/12/2018 15:53הגב לתגובה זולכן גם שהניחושים של אייל כושלים השנה פעם אחרי פעם בצורה צורמת לכמה כסילים פו יש זיכרון סלקטיבי וחושבים שאייל יודע טוב מהם הרי אייל לעולם לא הציג בשום דרך שהיא את ההישגים שלו לכן מה זה משנה אם הוא פגע או נכשל ברגע שהוא מצליח סוף סוף ל-1:100 לפגוע את זה לא יפסיק לפרסם את השאר החסידים הכסילים שוכחים מהר
מה צפוי בשוק ב-2025? הטוב, הרע והמכוער
מחזוריות השווקים, ניתוח ה-S&P500 וכלבי הדאו – ההזדמנויות והאתגרים שצפויים למשקיעים בשנה הקרובה
מה צפוי בצד של הטוב?
- לא צפוי מיתון. - שוק התעסוקה אמור להיות בסדר, אולי קצת בעיות בתחילת השנה. - מבחינת מחזוריות השווקים אנחנו עדיין בגל שורי. - המוטיבציה של טראמפ בשנת הנשיאות הראשונה.מה הנקודות הרעות?
- העליות החדות של 2024. פוטנציאל למכירות למימוש רווח. יש ״מוכרים בזירה״. - סיכוני מלחמות הסחר של טראמפ. - שגיונות אילון מאסק. - נכונות הפד ״לעזור״ לשוק היא בסימן שאלה. - אי וודאות לגבי פעילות הקונגרס.מה הנקודה המכוערת?
מדד Shiller Cap Ratio שפותח על ידי פרופ' רוברט שילר. זהו מדד להערכת שווי שוק המניות. הוא מחשב את היחס בין מחיר המניות בשוק לבין הרווחים המתואמים לאינפלציה ב-10 השנים האחרונות. יחס זה מספק מבט על שווי השוק ומשמש להשוואת רמות התמחור על פני ההיסטוריה. יחס גבוה עשוי להצביע על שוק שמתומחר יתר על המידה בעוד יחס נמוך עשוי להצביע על הזדמנויות השקעה. המכפיל של מניות הדאו ג׳ונס קרוב ל - 40. 50% מעל הממוצע על פי לארי וויליאמס. המשמעות היא פוטנציאל לתיקון של השוק או לפחות לכך שהוא לא יעלה. המשמעות היא שאו שיהיה גידול משמעותי ברווחי החברות או שיתחיל שוק דובי. ווילאמס מעריך ששוק דובי בדרך אבל עוד לא עכשיו.
וויליאמס מעריך שב-2025 הדאו יניב תשואה חיובית אבל נמוכה מהתשואה הממוצעת והיא תעמוד על 4-5% אחוז. המשמעות היא שלא תהיה ריצה של השוק ש״לא נוכל לתפוס״ אותה אלה מהלכים מדודים. מדובר בהטיה שורית עם דגש על מסחר סווינג בין נקודות פסגה ושפל. וויליאמס מעריך שהחלק הראשון של השנה יהיה ירידות שערים ואז יגיעו עליות. בהתייחסות למניות ה-AI וויליאמס צופה חזרה לעליות מנקודת שפל באמצע פברואר. ביחס לביטקוין תהיה תנודתיות עם נקודת קניה טובה ביוני. בהתייחסות למצבה של ארצות הברית וויליאמס אופטימי. שורה תחתונה: שוק קשוח ב - 2025 עם הטיה לצד השורי. התחזית של וויליאמס מסכמת טוב גם את נקודת המבט שלי.
זוכרים את תחזית גלי אליוט שנתתי שמסמנת את אזור ה - 6170 כיעד? מכיוון שלא מדובר במספר מדויק היא משתלבת עם האפשרות שוויליאמס מדבר עליה של עליית שוק מתונה השנה עם הרבה תנודתיות. אנחנו רואים את זה כבר עכשיו כשה - S&P500 מתנדנד סביב ה - 6000. המשמעויות עבורכם הן: השקעה במדדים תהיה פחות אטרקטיבית השנה. כתבתי על כך פעמים אחדות בהקשר של חיסכון ארוך טווח. זמן לבחון שוב את טרנד ה - S&P500 ששטף את מדינתנו. יחס הסיכוי - סיכון (לרבות שוק דובי בהמשך וסיכוני ברבור שחור שתמיד קיימים) ותשואות האג״ח שמהוות אלטרנטיבה מחייב בחינה של אחוז ההשקעה שלכם במדדי ארה״ב לפחות בחיסכון ארוך הטווח ובייחוד אם אתם מעל גיל 60. את שיפור התשואות תוכלו לעשות בתיק המניות האישי בו תתמקדו בתעשיות החזקות, כמו תעופה עתידנית עליה כתבתי ביום חמישי, ובו תיישמו קצת מסחר סווינג.
מה יהיה עם רמת ה - 6000?
נזכיר שהתחזית המאוזנת הנ״ל, של וויליאמס ושלי, היא בניגוד לתחזית של מרבית בתי ההשקעות הגדולים בוול סטריט שצופים שנה טובה. הימים הראשונים של ינואר ירמזו לנו על הלך הרוח אחרי שכולם יסיימו לסדר את התיקים שלהם לסוף השנה. נראה שירידות בתחילת ינואר, אם יהיו, יהיו סימן מדאיג. נגיע לזה כשנגיע. שימו לב שכבר חודשיים ה - S&P500 עומד במקום. אם נתייחס רגע להערת החיסכון ארוך הטווח שנתתי המשמעות היא שחודשיים לא הרווחתם כסף באפיקי ה - S&P500. לא דרמטי לכשעצמו אבל כן ממחיש בעיה שיכולה להתעצם.
- המשך שחרור תיקי אפשטיין מחזיר את הסיכון הפוליטי למסך של וול סטריט
- אישור משפטי ליוזמת טראמפ: תשלום של 100 אלף דולר לבקשת אשרת H-1B
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
דרך אגב, יש קרנות סל שמשלבות השקעה במדד עם כתיבת אופציות CALL. לתקופה כזו יכול להיות שהן מתאימות יותר גם להגדלת התשואה וגם לשיכוך הנזק מירידת השוק. זו דוגמה נוספת לצורך בניתוח סך ההשקעות שלכם.ן בראיה רחבה. אפשר גם, רעיונית - לא ייעוץ, ובכפוף לכך שאתם מבינים.ות טוב מה אתם עושים ויש לכם בטחונות מספיקים, לכתוב אופציות CALL עצמאית בחשבון המסחר שלכם כנגד האחזקות שלכם ב- S&P500 (איפה שלא יהיו) וליצור לעצמכן את קרן הסל הזו בראיה רחבה של התיק. עדכנתי את המיפוי של ה - S&P500. אתם רואים שהוא בתוך משולש ונתמך מעל אזור פער המחיר. התמיכה הזו מותירה סיכוי למהלך חיובי אל תוך ינואר. פריצה של קו המגמה היורד האדום תהיה סימן חיובי. שבירה של אזור התמיכה האופקי ואחריה קו המגמה העולה, אותו הזזתי קצת למעלה, תהיה סימן דובי.
.jpg "ביטוח לאומי - צילום: Shutterstock")