ג'יי.פי מורגן מסמן 5 מניות סייבר שעשויות ליהנות מגל ההשקעות ב-AI
בבנק מעריכים כי אימוץ הבינה המלאכותית עשוי לייצר יותר מ-430 מיליארד דולר של הוצאות נוספות על אבטחת מידע בתוך שלוש שנים; קראודסטרייק, פאלו אלטו, אוקטה, זיסקיילר ו-וארוניס בולטות בין החברות שעשויות ליהנות מהרחבת שטח התקיפה ומהצורך להגן על יותר מידע, זהויות
ותשתיות
מניות הסייבר נהנות בתקופה האחרונה ממומנטום מחודש, כאשר הוויכוח סביב קצב פיתוח הבינה המלאכותית והסיכונים שהיא יוצרת מחזק דווקא את הטענה שלפיה ארגונים יצטרכו להשקיע הרבה יותר באבטחת מערכות, מידע וזהויות דיגיטליות.
בג'יי.פי מורגן JPMorgan Chase & Co -1.59% מסמנים חמש חברות שעשויות ליהנות במיוחד מהמגמה הזאת: קראודסטרייק CrowdStrike 3.32% , פאלו אלטו נטוורקסPalo Alto Networks 1.51% , אוקטהOkta 2.32% , זיסקיילר Zscaler 2.15% ו-וארוניס Varonis Systems 0.66% . מניות החברות נסחרו במגמה מעורבת בתחילת המסחר, לאחר עליות שנרשמו יום קודם לכן על רקע הדיון המחודש בצורך להאט את פיתוחם של מודלי AI מתקדמים.
יותר AI, יותר נקודות תורפה
הטענה המרכזית של אנליסט ג'יי.פי מורגן בריאן אסקס היא שאימוץ מהיר יותר של AI אינו מפחית את הצורך באבטחת מידע, אלא דווקא מגדיל אותו. ככל שיותר מערכות מבוססות AI מקבלות גישה לנתונים, יישומים ותשתיות ארגוניות, כך מתרחב מספר הנקודות שעליהן נדרש להגן. לדברי אסקס, ברבעון האחרון כבר הופיעו סימנים לכך שהשימוש הגובר ב-AI מרחיב את שטח התקיפה ומחזק את האופי החיוני של תקציבי האבטחה. להערכתו, ההוצאה על פתרונות סייבר מהדור הבא צפויה להישאר חלק שאינו ניתן לקיצוץ בקלות בתקציבי הארגונים, גם אם חלק מהתעשייה ינסה להאט את פיתוחם של מודלי AI מתקדמים.
לפי אסקס, אימוץ AI עשוי לייצר יותר מ-430 מיליארד דולר של הוצאות נוספות על אבטחת מידע במהלך שלוש שנים. מאחר שתקציבי אבטחה כבר מהווים יותר מ-10% מהוצאות ה-IT הכוללות, גל ההשקעות בתשתיות AI עשוי להזרים מיליארדי דולרים נוספים לחברות הסייבר.
קראודסטרייק ופאלו אלטו מובילות את הרשימה
קראודסטרייק ופאלו אלטו נטוורקס בולטות ברשימת ההעדפות של ג'יי.פי מורגן בזכות רוחב הפלטפורמות שלהן. שתי החברות נמנות עם שחקניות הסייבר הציבוריות הגדולות ביותר שמתמקדות בתחום, ומציעות מערכות שמכסות מספר שכבות של אבטחה במקום מוצר נקודתי אחד.
היתרון של מודל כזה עשוי לגדול ככל שהארגונים יעדיפו לרכז יותר יכולות אבטחה תחת מספר קטן יותר של ספקים. בעולם שבו מערכות AI משתלבות במחשוב ענן, נקודות קצה, מערכות זהות ומאגרי מידע, פלטפורמה רחבה יכולה לאפשר לחברות להרחיב את ההוצאה אצל לקוחות קיימים ולא רק לגייס לקוחות חדשים.
גם אוקטה עשויה ליהנות משינוי סדרי העדיפויות. החברה מתמחה בניהול זהויות והרשאות, תחום שמקבל חשיבות גדולה יותר ככל שמערכות AI וסוכנים אוטונומיים מקבלים גישה למשאבים ארגוניים. ככל שמספר המשתמשים האנושיים והדיגיטליים גדל, כך עולה החשיבות של שליטה בזהות שמקבלת גישה לכל מערכת.
זיסקיילר ו-וארוניס נהנות מהשינוי בתשתיות
זיסקיילר מגיעה מזווית אחרת, עם דגש על אבטחת גישה בענן. המעבר של ארגונים לסביבות מבוזרות והצורך לבדוק תעבורה באופן רציף משתלבים, לפי ג'יי.פי מורגן, עם העלייה בשימוש ב-AI ועם הצורך להגן על יותר נקודות גישה למידע ולמערכות. וארוניס קטנה יותר ביחס לשמות הגדולים בענף, אך מתמקדת בתחום שהופך רגיש במיוחד בעידן ה-AI: אבטחת מידע ארגוני. החברה מסייעת לארגונים לאתר מידע רגיש שנחשף או מוגדר באופן מסוכן ולתקן את ההרשאות סביבו.
הערך של פתרונות כאלה עשוי לגדול כאשר סוכני AI מקבלים גישה ישירה למאגרי מידע פנימיים. ככל שמערכות אוטונומיות מסוגלות לקרוא, לעבד ולהעביר מידע ארגוני, כך גדל הסיכון שגם הרשאה שגויה אחת תאפשר גישה רחבה מדי לנתונים רגישים.
- הקול בטלפון נשמע כמו הנכד, והנכד ישן בבית: מדריך להונאות על גיל שלישי
- 88 יום בלי אינטרנט באיראן, ואז נדלקה רשת אחרת
ההשפעה עשויה להיות מורגשת יותר ב-2027
בג'יי.פי מורגן מעריכים כי ההשקעה הפיזית בתשתיות AI תתורגם באופן ישיר יותר לביקוש לפתרונות בדיקת תעבורה והגנת מידע. עם זאת, ההשפעה על תוצאות החברות אינה צפויה להגיע באופן מיידי, בין היתר בשל מחזורי המכירה הארוכים יחסית שמאפיינים את שוק האבטחה הארגוני.
לפי אסקס, צבר ההזדמנויות העסקיות עשוי להתחיל להתבטא באופן משמעותי יותר לקראת הרבעון הרביעי, עם האצה נוספת במהלך 2027. מבחינת חברות הסייבר, המשמעות היא שהוויכוח סביב הסיכונים של AI אינו רק איום טכנולוגי - אלא גם מנוע אפשרי לגל נוסף של השקעות מצד ארגונים שמנסים להגן על התשתיות החדשות שהם מקימים.
