נעילה שלילית בוול-סטריט; נייס זינקה ב-13%, פייבר נפלה ב-8%

המסחר בוול סטריט ננעל בירידות לאחר שהמתיחות הגוברת בין ארה"ב לאיראן דחפה את מחירי הנפט כלפי מעלה והגבירה את החששות האינפלציוניים. מדד S&P 500 והנאסד״ק איבדו כ-0.3%, הדאו ג'ונס נחלש בכ-0.5%. מחר (שישי) צפוי להתפרסם מדד ה-PCE לחודש דצמבר, שעשוי להשפיע על ציפיות השוק באשר לקצב הורדות הריבית.

ברקע לירידות עמדה קפיצה חדה במחירי הנפט, החדה ביותר מאז אוקטובר, על רקע דיווחים כי ממשל טראמפ מתקרב לעימות צבאי עם איראן. נפט מסוג ברנט טיפס מעל 71 דולר לחבית, בעוד שנפט WTI האמריקאי נסחר סביב 66 דולר. העלייה במחירי האנרגיה הגבירה את החשש מלחצי מחירים מחודשים במשק האמריקאי. שוק האג"ח הממשלתיות הגיב בהתאם, כאשר תשואות האוצר עלו והאג"ח רשמו רצף ירידות שנחשב לארוך ביותר זה כחודש. המשקיעים חוששים כי התייקרות הנפט עלולה להקשות על מאמצי הפדרל ריזרב להחזיר את האינפלציה ליעד, דווקא בשעה שהשוק מנסה להעריך את עיתוי הורדות הריבית הבאות.

בזירת הדוחות, וולמארט הציגה תוצאות רבעוניות מעט טובות מהצפוי, אך התחזית לשנה הקרובה כללה אזהרות מפני רוחות נגדיות. השילוב בין אי־ודאות גיאו-פוליטית, תנודתיות במחירי האנרגיה ושאלות סביב מדיניות הריבית ממשיך להכתיב את הטון בשווקים.

טסלה Tesla -0.78%  במבחן: המוסדיים מצמצמים, המשקיעים הפרטיים ממשיכים לקנות - קרנות גדולות חתכו החזקות ברבעון האחרון, אך הציבור הזרים מאות מיליוני דולרים למניה, בזמן שהתמחור הגבוה וההימור על רובוטקסי ו-AI מעמיקים את הפער בין הצדדים.

• ירידות חדות בוול סטריט: הנאסד"ק איבד 2.2%, פאלו אלטו ירדה 4%, טבע 2.4%
• הנאסד״ק עלה ב-0.5%; אלביט זינקה ב-15%, למונייד עם 16%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

תעשיית הביטחון מאיצה: נורת'רופ גרומן רוכבת על גל הזמנות חסר תקדים - הקפאת רכישות עצמיות, מעורבות של הפנטגון וצבר הזמנות בשיא דוחפים את המניה למכפיל גבוה - בזמן שתוכנית ה־Sentinel ממתינה לאישור קריטי לקראת העשור הבא.

מאקרו

פייסבוק משלמת סכום גרנדיוזי על אפליקציית המסרים המיידיים מדור היסטוריה כלכלית - "מה קרה היום לפני..." - על ההתרחשויות הבולטות ב-19 בפברואר

בכירי הפד מאותתים: לא ממהרים להוריד ריבית כל עוד האינפלציה מעל היעד - הריבית נותרה על 3.6% למרות לחצים מהבית הלבן; חלק מהחברים אף הותירו פתח להעלאה אם המחירים לא יתקרבו ליעד, על רקע שוק עבודה שמתייצב ואינפלציה סביב 3% במדד המועדף.

• נטפליקס עקפה את התחזיות, אבל המניה נופלת: התחזית אכזבה וריד הייסטינגס עוזב
• אינטל מגייסת בכיר מסמסונג במטרה להביא לקוחות חיצוניים למפעלי הייצור
• תוכן שיווקי גידור בנאמנות: הראל Multi-Strategy (4D) מובילה את הטבלה
• בנק אוף אמריקה על אלביט: אפסייד נוסף למרות זינוק חד במניה

הזהב ירד כמעט 3% - בוול-סטריט עדיין רואים אפסייד- החוזים נסוגו לרמה של כ־4,900 דולר לאונקיה על רקע רגיעה זמנית במתיחות מול איראן ומימושי רווחים; בגולדמן זאקס מעריכים יעד של 5,400 דולר עד סוף 2026, אך מזהירים מצפיפות פוזיציות בשוק.

אנתרופיק מאטה השקעות ב-AI: "הימור מוקדם מדי עלול למוטט אותנו" בעוד אמזון, גוגל ומטא מתחייבות למאות מיליארדי דולרים בשנה בתשתיות מחשוב, המנכ"ל דריו אמודיי מסביר כי אי־ודאות לגבי קצב ההכנסות הופכת התחייבויות של טריליונים לסיכון קיומי - גם על רקע צמיחה מהירה ותחזית להכנסות של 10 מיליארד דולר ב-2026

מניות במרכז

חברת השכרת הרכב שנפלה בוול סטריט ב-24% - מחיקה של יותר מחצי מיליארד דולר על צי רכבים חשמליים, קריסה ברווחיות ולחץ תמחורי בענף - הנהלת Avis מודה בכישלון תפעולי ומציגה אסטרטגיה זהירה לשנת 2026

פיגמה Figma -0.1%  הכתה את התחזיות - בוול סטריט עדיין מטילים ספק בסיפור ה-AI- הכנסות החברה זינקו ב-40% והתחזית ל-2026 עקפה את הקונצנזוס, אך לאחר צניחה של 70% בשנה האחרונה המשקיעים בוחנים אם Figma Make והמעבר למודל תמחור חדש אכן יצדיקו את האמון.

סמסונג מאותתת על העלאת מחירים בשבבי AI - דיווח על התייקרות של עד 30% בדור ה-HBM4 דוחף את מניות השבבים בדרום קוריאה לשיאים, אך בארה"ב המשקיעים נשארים זהירים למרות מחסור מתמשך בזיכרונות מתקדמים.

וולמארט Wal-Mart Stores Inc.    מסכמת רבעון רביעי חזק עם רווח נקי של 4.24 מיליארד דולר, 53 סנט למניה, או 74 סנט מתואם, סנט אחד מעל תחזיות וול סטריט, על הכנסות של 190.7 מיליארד דולר, עלייה של 5.6% לעומת התקופה המקבילה וא מעל הציפיות; המכירות בחנויות זהות, כולל אונליין, צומחות ב-4.6% אחרי עלייה של 4.5% ברבעון הקודם, והמסחר האלקטרוני העולמי מזנק ב-24%. עם זאת, הרווח נמוך לעומת 5.25 מיליארד דולר, או 65 סנט למניה, ברבעון המקביל אשתקד. החברה, שמשרתת יותר מ-150 מיליון לקוחות בשבוע ונחשבת לברומטר לצריכה הפרטית בארה"ב, נהנית מהבטחת מחירים נמוכים שמושכת גם משקי בית עם הכנסה שנתית מעל 100 אלף דולר, על רקע עלייה מצטברת של כ-25% במדד המחירים בחמש השנים האחרונות וחשש מגלגול עלויות מכסים לצרכנים. 

המניה, שעלתה ביותר מ-25% מאז הדוחות הקודמים והובילה את החברה לשווי של מעל טריליון דולר כחברה הלא-טכנולוגית הראשונה שעושה זאת, ירדה בכ-3% במסחר המוקדם אבל כעת מתאוששת ועולה. התחזית לרבעון הנוכחי מצביעה על צמיחה מתונה יותר של 3.5%-4.5% במכירות ורווח של 63-65 סנט למניה, מתחת לצפי האנליסטים ל-68 סנט, ובמבט שנתי החברה צופה הכנסות של 706.4 מיליארד דולר ורווח של 2.64 דולר למניה, לעומת התחזית בשוק להכנסות של 712.6 מיליארד דולר.

קארוונה Carvana -2.38%   צנחה, למרות שהיא מציגה זינוק חד בהכנסות. סוחרת הרכב המשומש, שמזוהה עם מכונות המכירה האוטומטיות שלה לרכבים, מדווחת על EBITDA מתואם של 511 מיליון דולר ברבעון הרביעי, מתחת לציפיות האנליסטים שעמדו על 541 מיליון דולר. מנגד, ההכנסות קופצות ב-58% לעומת התקופה המקבילה ומסתכמות ב-5.6 מיליארד דולר, מעל תחזיות של 5.27 מיליארד דולר. החברה מוכרת ברבעון 163,522 רכבים קמעונאיים ומסיימת את השנה עם 596,641 רכבים שנמכרו, עלייה של 43% לעומת 2024. למרות הצמיחה בפעילות, השוק מתמקד בפספוס בשורת הרווח ובתחזית, והמניה מגיבה בהתאם.

אטסי Etsy 2.92%    עלתה לאחר שהיא מודיעה על מכירת פלטפורמת האופנה היד השנייה דיפופ ל-איביי EBAY תמורת כ-1.2 מיליארד דולר במזומן. המהלך מצמצם פעילות שאינה בליבת העסק ומחזק את המאזן. במקביל, איביי עצמה עולה בכ-9.6% אחרי שהיא מפרסמת רווח מתואם לרבעון הרביעי שמעל התחזיות, עלייה של 15% בהכנסות ל-2.97 מיליארד דולר וגידול של 10% בהיקף הסחורות הגולמי ל-21.2 מיליארד דולר. החברה גם מעלה את הדיבידנד הרבעוני ומאשרת תוכנית רכישה עצמית בהיקף של 2 מיליארד דולר, מה שמוסיף רוח גבית למניה.

דורדאש DoorDash -0.34%    טיפסה, גם כשהיא מפספסת את תחזיות וול סטריט ברווח ובהכנסות לרבעון הרביעי. מה שמחזיק את המניה הוא נתון ה-Gross Order Value, שמסתכם ב-29.7 מיליארד דולר, עלייה של 39% ומעל צפי של 29.2 מיליארד דולר. בנוסף, החברה צופה לרבעון הראשון היקף הזמנות בטווח של 31 עד 31.8 מיליארד דולר, מעל תחזיות השוק שעמדו על 30.8 מיליארד דולר. המשקיעים מתמקדים בקצב ההתרחבות של הפעילות ולא רק בשורה התחתונה.

אוקסידנטל פטרוליום Occidental Petroleum Corp. 1.86%     עלתה לאחר שהיא מדווחת על רווח מתואם לרבעון הרביעי שמכה את התחזיות, למרות ירידה בהכנסות ל-5.11 מיליארד דולר לעומת 5.64 מיליארד דולר בשנה שעברה ומתחת לצפי של 5.55 מיליארד דולר. ההכנסות מחטיבת הנפט והגז יורדות ל-4.81 מיליארד דולר מ-5.62 מיליארד דולר. הירידה בהכנסות לא מונעת מהמניה לעלות, על רקע סביבת מחירי נפט שעולה בימים האחרונים.

אנבידיה NVIDIA Corp. -0.26%   ירדה קצת ומחזירה חלק מהעליות של אתמול, אחרי שהודיעה על הרחבת הסכם אספקה עם מטא Meta Platforms 0.79%   חברת האם של פייסבוק. כעת העיניים נשואות לדוחות שתפרסם בשבוע הבא, אחרי תקופה ממושכת של דשדוש יחסי במניה.

צ'יזקייק פקטורי Cheesecake Factory Inc. -2%    ירדה לאחר שרשת המסעדות מדווחת על רווח נקי של 28.8 מיליון דולר, או 60 סנט למניה, לעומת 41.2 מיליון דולר, או 83 סנט למניה, בתקופה המקבילה אשתקד. הירידה ברווחיות מכבידה על המניה במסחר המוקדם.

רמיטלי Remitly 4.08%    זינקה לאחר שחברת השירותים הפיננסיים הדיגיטליים מדווחת על הכנסות של 442.2 מיליון דולר ברבעון הרביעי, מעל תחזיות של 427.4 מיליון דולר. הפתעה חיובית בשורה העליונה דוחפת את המניה בחדות כלפי מעלה.

מולסון Molson Coors Brewing Co. -0.32%   ירדה אחרי שהיא מציגה ירידה בהכנסות וברווח ברבעון הרביעי לעומת השנה שעברה ומעריכה כי מכירות 2026 יהיו פחות או יותר ללא שינוי. החברה צופה ירידה של 11% עד 15% ברווח המתואם למניה ומזהירה כי אינפלציה במחירי הסחורות צפויה להוות רוח נגדית משמעותית ב-2026.

דיר Deere & Co  טיפסה לאחר שיצרנית הציוד החקלאי מדווחת על רווח ברבעון הפיסקאלי הראשון שמעל תחזיות האנליסטים ומעלה את תחזית הרווח לשנה כולה. העלאת התחזית מספקת למשקיעים אינדיקציה לביקוש יציב יחסית בציוד חקלאי, גם בסביבה כלכלית תנודתית.

ישראליות בוול סטריט

חברת אבן קיסרCaesarstone -1.22%  , יצרנית ומשווקת בינלאומית של משטחי קוורץ ומשטחים מהונדסים איכותיים למטבחים, חדרי רחצה ויישומים מסחריים, הודיעה כי תפרסם את תוצאותיה הכספיות לרבעון הרביעי ולשנת 2025 המלאה ב-4 במרץ 2026, לפני פתיחת המסחר בוול סטריט. המניה נפלה ב-15%.

מניית Talkspace Talkspace 0%  זינקה ב-24% לאחר שהחברה פרסמה דוחות רבעוניים חזקים מהצפוי, עם צמיחה חדה בהכנסות ושיפור ברווחיות. ברבעון הרביעי רשמה החברה רווח נקי של 4.77 מיליון דולר (3 סנטים למניה), מעל תחזיות האנליסטים, והכנסותיה עלו ב-29% ל-63 מיליון דולר, בעיקר בזכות זינוק של 41% בהכנסות ממבטחים. גם ה-EBITDA המתואם עקף את הציפיות. בעקבות התוצאות החיוביות, המניה קפצה לשיא של 52 שבועות, והחברה הציגה תחזית הכנסות שנתית ל-2026 בטווח של 275–290 מיליון דולר, בהתאם ואף מעל לציפיות השוק.

למונייד Lemonade 3.98%    מסיימת את 2025 עם תשעה רבעונים רצופים של צמיחה ושיפור במדדי הרווחיות. ברבעון הרביעי הציגה החברה צמיחה של 31% בסך הפרמיות בתוקף שהגיעו ל 1.24 מיליארד דולר, לצד זינוק של 53% בהכנסות ל-228 מיליון דולר. במקביל, יחס התביעות להכנסות השתפר ל-52%, ירידה של 11% לעומת התקופה המקבילה. הרווח הגולמי גדל ב 73% והסתכם ב 111 מיליון דולר. ה-EBITDA המתואם הסתכם בהפסד של 5 מיליון דולר, שיפור של 19 מיליון דולר לעומת השנה הקודמת. ההפסד הנקי עמד על 22 מיליון דולר, שיפור של 28%. תזרים המזומנים החופשי המתואם היה חיובי ועמד על 37 מיליון דולר, בעוד שהתזרים מפעילות הסתכם ב 21 מיליון דולר.

מנכ"ל נייסנייס 3.54%  : "ה-AI הוא רוח גבית, לא איום עבורינו" - בראיון מיוחד לביזפורטל מנכ"ל נייס סקוט ראסל מגיב: "יש פער אדיר בין הפחד בוול סטריט לבין המציאות בשטח"; האם התחזית שמרנית מידי? "אנחנו כבר מדברים על הקצה העליון של טווח צמיחת הענן שהצבנו" - ועל המסר שהוא רוצה לשדר לשוק עם אישור של 600 מיליון דולר בייבאק.

סולאראדג' SolarEdge 2.85%         סיכמה את 2025 עם התאוששות מרשימה הכוללת צמיחה של 31% בהכנסות השנתיות ל-1.18 מיליארד דולר ומעבר לתזרים מזומנים חופשי חיובי של כ-77 מיליון שקל, לעומת גירעון בשנה הקודמת. ברבעון הרביעי הציגה החברה שיפור במרווח הגולמי (Non-GAAP) שעלה ל-23.3% וצמצום בהפסד הנקי למניה ל-0.14 דולר בלבד, תוך שהיא עוקפת את התחזיות ומאותתת על יציאה מהמשבר עם מיקוד חדש בתחומי ה-AI והדאטה סנטרים לקראת 2026 - סולאראדג' בתחזית טובה לרבעון הבא; המניה עולה

סימילרווב Similarweb -0.2%     ירדה על רקע אכזבה מהביצועים ומהתחזיות קדימה שדיווחה אמש. החברה דיווחה על צמיחת הכנסות של 11% בלבד, מתחת להנחיות, בין היתר עקב דחייה בסגירת שני חוזי LLM גדולים ומורכבים שנותרו בצנרת. בנוסף, שיעור שימור ההכנסות (NRR) התייצב על 98%, רמה שההנהלה עצמה הגדירה כלא מספקת, והתחזית ל-2026 בטווח של 305–315 מיליון דולר משקפת גישה שמרנית נוכח חולשה בשוק ומחזורי מכירה ארוכים יותר בעסקאות AI בהיקפים של מיליוני דולרים. השוק מאותת על חשש משילוב של תנודתיות רבעונית גבוהה ותלות בעסקאות נקודתיות. סמנכ"ל הכספים ג'ייסון שוורץ עזב את החברה בתזמון מדויק ככל הנראה, כבר לפני מספר רבעונים, לאחר עשור בתפקיד. בתקופתו הובילה החברה מעבר לישות רווחית ומייצרת מזומנים עם תשעה רבעונים רצופים של תזרים חופשי חיובי ומאזן חזק הכולל 72 מיליון דולר במזומן וללא חוב. עם זאת, המשקיעים מתמקדים כיום ביכולת ההנהלה להאיץ צמיחה, לשפר NRR באמצעות מודל “land and expand”, ולהמיר עסקאות AI חד-פעמיות להכנסות חוזרות, תוך שמירה על משמעת הוצאות והשקעת מו"פ של כ-20% מההכנסות.

גלובל-אי Global-e Online 1.02%   הישראלית מזנקת אחרי שדיווחה על תוצאות חזקות וסיפקה תחזית חיובית לשנה הנוכחית שמפעילה פלטפורמה לניהול מכירות מקוונות (Direct-to-Consumer) עבור קמעונאים, סיכמה את שנת 2025 עם תוצאות חזקות שעקפו את תחזיות השוק. החברה הציגה צמיחה שנתית של 28% בהכנסות שהסתכמו ב-962.2 מיליון דולר, לצד זינוק של 41% ב-EBITDA המתואם שהגיע ל-198.5 מיליון דולר, ועלייה מרשימה של 68% בתזרים המזומנים החופשי שעמד על 280.7 מיליון דולר. במבט קדימה ל-2026, החברה צופה האצה בקצב הצמיחה ומספקת תחזית הכנסות שנתית בטווח של 1.211 עד 1.271 מיליארד דולר, המגלמת צמיחה של קרוב ל-30%. כמו כן, גלובל-אי צופה המשך שיפור ברווחיות עם EBITDA מתואם שצפוי לנוע בין 259 ל-284 מיליון דולר, וערך סחורה כולל (GMV) שיעבור לראשונה את רף ה-8 מיליארד דולר.

חברת הרחפנים אקסטנד תתמזג עם JFB בנאסד״ק לפי שווי של 1.5 מיליארד דולר- החברה הממוזגת תיקרא XTEND AI Robotics ותיסחר תחת הסימול XTND; העסקה מגובה בהשקעת טרום־הנפקה של 152 מיליון דולר ובהשתתפות בנו של נשיא ארה״ב אריק טראמפ.

איטורו eToro 2.9%  : הזינוק במסחר במניות פיצה על החולשה בקריפטו; המניה מזנקת - איטורו מסכמת שנת שיא עם 216 מיליון דולר ברווח הנקי; המעבר של המשקיעים מהמטבעות הדיגיטליים לעבר מניות וסחורות בינואר מנע פגיעה בתוצאות על רקע התנודתיות בביטקוין. המנכ"ל יוני אסיא: "אנו בנקודת הכרעה שבה הבינה המלאכותית והבלוקצ'יין מעצבים מחדש את עולם ההשקעות".

אורמת חותמת על הסכם לאספקת עד 150 מגה וואט לחשמל למרכזי הנתונים של גוגל בנבדה - הסכם ארוך טווח דרך NV Energy, פיתוח פורטפוליו של פרויקטים גיאותרמיים חדשים, תחילת הפעלה מסחרית מ 2028 ואילך, ותמיכה בהתרחבות פעילות החברה בשוק האמריקאי.