מדד ה-S&P 500 עוצר לתיקון
אייל גורביץ' לתיקונים טכניים יש חשיבות רבה יותר ממה שמייחסים להם. לא מדובר רק במימוש רווחים או ירידה סתמית אלא בתהליך ששולח לא מעט רמזים לגבי הלך המחשבה של המשקיעים/סוחרים לגבי הצפי העתידי.
זו לא רק הירידה אלא הדברים הנלווים אליה כגון מחזורי מסחר, מדדי מומנטום והכי חשוב – נקודת העצירה. זו האחרונה קובעת את איכות המגמה ואת היכולת שלנו לפעול בביטחון ובסיכון נמוך יחסית. וכל מה ששוק המניות האמריקאי זקוק לו כעת הוא תיקון בממד הזמן הבינוני.
כפי ששמתם לב הוא מפגין חוסן בטווח הזמן הקצר שם אפשר לפעול ללא כל חשש. בטווחים הארוכים יותר, התמונה מורכבת ורבת פנים. הסיבה לחוסר הנכונות שלי ללכת שבי אחרי ממדי הזמן הארוכים נובע מהניסיון ולפיו פריצות מדשדושים הן עניין מתעתע הכולל יותר איתותי שווא מאשר פריצות אמיתיות.
בטווח הבינוני
כמו בשבועות האחרונים, הסיפור הגדול היה ונותר הגרף השבועי.
כאן אפשר לראות מעבר של שיא כל הזמנים באס.אנד.פי ובנאסד"ק וכמובן גם בדאו.
השאלה היא האם מעבר זה מסמן פריצה ממנה ימשיך הכיוון להיות מעלה או שמא מדובר באירוע זמני. הגם שקשה לתת תשובה חד משמעית בנקודת הזמן הנוכחית הרי שהשבוע החיובי תורם לתחושה הטובה. יש להמתין לתיקון כדי להיווכח באמיתות הפריצה וזאת מספר סיבות.
פריצה היא עניין הדרגתי שמחייב מספר סימנים שיתקיימו האחר אחרי השני. ואלו הם:
מעבר מלא של רמת ההתנגדות בגרף השבועי. כלומר, רצף עליות שחוצה את רמת ההתנגדות ומתרחק ממנו כברת דרך.
רצף יורד – תיקון טכני שמגיע לאחר הפריצה.
רמת ההתנגדות שנפרצה מעלה הופכת לרמת תמיכה. כלומר, נקודת השפל של התיקון גבוהה מנקודת שיא כל הזמנים.
כפי שאפשר לראות מבין שלושת התנאים שאמורים להתקיים רק הראשון בתהליך ביצוע.
לכן תהליך קבלת ההחלטות בשלב זה חייב לקחת בחשבון את העובדה שהפריצה עדיין לא הושלמה.
מספר המפתח לשבוע הקרוב הוא 3,127. סגירה בתום שבוע המסחר מעל לרמה זו תעיד שרצף העליות עדיין לא תם.
בגרף היומי הסיפור שונה וטוב בהרבה. כאשר אפשר לראות את החלפת התפקידים הכה חשובה, מה שאומר שאפשר לנקוט בפוזיציות קצרות טווח.
סיכום
נראה הרבה יותר טוב אבל האסטרטגיה אמורה להיות בחזקת פעילות לטווחי זמן קצרים.
הערה : כל הזכויות שמורות. אין לשכפל, להעתיק, לתרגם, לצלם, להקליט או להעביר בכל צורה שהיא כל חלק מן החומר אלא באישור מפורש בכתב מן המחבר.
- 4.כשסוף סוף תהיה אופטימי, זה הזמן לצאת (ל"ת)תוכנית השקעה 26/11/2019 13:05הגב לתגובה זו
- 3.ואם לא ירד? נחכה ואז יעלה עוד 20%? כמו שטעית (ל"ת)מישהו 24/11/2019 10:14הגב לתגובה זו
- 2.מה עם הנפילה הגדולה שדיברת עליה לפני חצי שנה?? (ל"ת)אידיוט 24/11/2019 09:45הגב לתגובה זו
- 1.שלמה 24/11/2019 08:58הגב לתגובה זובוקר טוב מה יהייה איתך עדיף שתנתח מניות שם זה פחות כואב-עד עכשו הצפרדעים מתבשלות במרק-למי ששכח את אימרתו של המנתח הגדול מלפני חצי שנה
מה אומרים הגרפים על השורט של מייקל ברי?
אחרי שניבא את קריסת הסאב-פריים - מייקל ברי פתח שורט על פלנטיר ואנבידיה של מיליארד דולר - האם הוא הולך להפסיד את המכנסיים?
לפי כתבה באתר Business Insider מייקל ברי פתח פוזיציות שורט על PLTR ו-NVDA באמצעות אופציות מכר. מי שלא זוכר, ברי הוא המשקיע הידוע שהרוויח ממשבר הסאב פריים. על הפי הכתוב, מדובר בשורט על בועת הבינה המלאכותית, רעיון שמתחיל לחלחל לרחובות וול סטריט ביחד עם רוחות הסתיו - להרחבה: שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר.
נבדוק היום את הגרפים של ה-S&P500 ואז את שתי מניות השורט של ברי ונראה מה אנחנו יכולים ללמוד מהם.
- S&P500: נבלם בשרוול העליון של רצועת המסחר ונתמך ברמת התמיכה הקרובה האפשרית כפי שצוינה בשבוע שעבר: אזור ה-6750. עכשיו השאלה היא האם מנגנוני התמיכה יעבדו פה או שנראה מיצוי של התנודתיות עד הגבול התחתון של השרוול. שתי הרצועות שאתם רואים סביב המדד: בולינגר הירוקה וקלטנר הכחולה נמצאות במצב בו בולינגר עוטף את קלטנר. זה אומר שהתנודתיות שאנחנו רואים בשוק היא של דשדוש ולא של מהלכים חדים של מגמה.
שתי הנקודות שלנו למעקב הן 6750 ו - 6830. מהלך מתחת ל-6750 יסמן את 6560-6630 כיעד הבא לירידה שאולי יהיה הזדמנות הכניסה. מהלך מעל 6830 ישאיר אותנו בגבול העליון של השרוול עם המשך לכיוון 7000. נראה שאנחנו צפויים בשוק לתנודתיות איפה שהוא בגבולות האלו בתקופה הקרובה ללמדנו שאנחנו: 1. צריכים לתפוס קצת פרספקטיבה מתנודתיות יומית ו-2. צריכים להתמקד בסקטורים חזקים ובמניות חזקות מתוכם. לפני שנבדוק את הסקטורים נבחן את השורט של ברי.
- NVDA. נמצאת במצב דומה ל-S&P500: תנודתיות סרק עולה, מגמתיות יורדת. התמיכה היא באזור 190 - 195. אופציות מכר רלבנטיות יכולות להיות PUT190 לטווח הקצר ו-PUT170 לטווח הארוך יותר למקרה של התרסקות. שימו לב שבשל העליה בסטיות התקן אופציות יהיו יקרות יחסית. תרשימים ארוכי טווח מראים שיש איזה שהיא תנועה כיוון מטה כך שאכן ראוי להיזהר קצת עם NVDA ובשל משמעותה לשוק אז גם עם השוק.
- שובה של מכונת הכסף: מייקל ברי מהמר נגד אנבידיה ופלנטיר
- מייקל ברי - הרופא שנהפך למשקיע
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
