סתיו אורן מתכנן פיננסי וכלכלן , מנכ"ל ובעלים של אורן פיננסים מסביר על התנהגות השווקים בתקופה האחרונה. לשווקים בארה"ב בתקופה האחרונה קיימת תנודתיות. נפרט כיצד להתמודד עם המצב הקיים.

כיצד להתמודד עם ירידות בשווקים?

שוק ההון בארה"ב, כמו בכל העולם, עובר תקופות של עליות וירידות. בשנת 2025, שוק המניות האמריקאי סבל מירידה משמעותית, כשמניות רבות איבדו את ערכן, חלק מהסיבות המרכזיות לכך הן העלאת הריבית, אינפלציה גבוהה, מדיניות של טראמפ, הטלת מכסים, האטה בצמיחה הכלכלית, תנודתיות מט״ח, מתח גיאופוליטי, ושינויים בשוק העבודה. המשקיעים צריכים להיות מודעים לסיכונים הקיימים, ולבצע אסטרטגיות השקעה חכמות בהתאם למציאות הכלכלית המשתנה.

חלק מהסיבות הן:

אינפלציה גבוהה: אף על פי האינפלציה בארה"ב ירדה במעט לעומת השיאים של 2022 ו-2023, היא עדיין נשארה גבוהה יותר מהממוצע ההיסטורי. אינפלציה גבוהה משפיעה על הוצאות הצריכה של הציבור, מחייבת את החברות להעלות מחירים, וכך פוגעת בצמיחה הכלכלית מכסים ומלחמת הסחר גורמת לאינפלציה להרים ראש.

תנודתיות בשוקי המט"ח: שינויים חדים בשערי המטבעות, כמו ירידת הדולר האמריקאי לעומת מטבעות אחרים, עשויים להשפיע על שוק המניות. ירידה בשווי הדולר עלולה להוביל לחששות לגבי יציבות כלכלית משפיעה שלילית על חברות שפעילותן התלויה בהכנסות ממדינות אחרות.

• רעידת אדמה פוליטית בצרפת, המדדים באירופה נופלים
• החוזים יורדים 1%, אמזון מתרסקת והמניה שזינקה 250% אמש וצפויה להמשיך לזנק
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

חוסר ודאות גיאופוליטית: מלחמות סחר, מתחים בין המעצמות הגדולות כמו סין וארה"ב, והמצב הביטחוני במזרח התיכון משפיעים גם הם על שוק ההון. חוסר היציבות הגיאופוליטי גורם למשקיעים להימנע מהשקעות בסיכון גבוה ולהעדיף נכסים בטוחים יותר

תחום הטכנולוגיה והחברות הגדולות: חברות טכנולוגיה כמו אפל, גוגל, ופייסבוק (מטא) עברו ירידה משמעותית בשנת 2025. לא רק השוק הכללי השפיע עליהם, אלא גם בעיות פנימיות, פיקוח ממשלתי, וירידה בביקוש למוצרים ושירותים טכנולוגיים. ירידה במניות של חברות טכנולוגיה גורמת לתנודות בשוק ומעוררת פחד בקרב משקיעים.

הזעזועים בשוק העבודה: בארה"ב חלו שינויים בשוק העבודה, כשיותר ויותר עובדים מחפשים עבודה מרחוק או מיזוגים ותהליכים של אוטומציה שצמצמו את הצורך בכוח עבודה אנושי. תהליכים אלו עשויים להוביל לאי ודאות כלכלית ולהשפיע על הצמיחה העסקית. 

אז איך מומלץ להתנהל במצב של ירידה בשווקים?

1. שמירה על קור רוח – אל תיכנס לפאניקה:

כשיש ירידות בשוק, יכול להיות קל להילחץ ולבצע החלטות מהירות כמו למכור מניות בהפסד. עם זאת, חשוב לזכור שירידות אלו הן חלק בלתי נפרד מהתנודתיות בשוק, ולעיתים הן זמניות בלבד. השוק עובר מחזורי עליות וירידות, ובסופו של דבר, רוב הזמן, הוא מתאושש.

● אל תמהר למכור: מכירת מניות במצב של ירידות חזקות עלולה להוביל לאובדן של החזר גבוה כשהשוק יתייצב ויתחיל להתאושש.

● ההיסטוריה מראה ששוק המניות מתאושש: למרות התקופות הקשות, התשואות ארוכות הטווח בשוק המניות נוטות להיות חיוביות.

2. בחן מחדש את אסטרטגיית ההשקעה שלך:

התקופות של ירידות בשוק הן זמן טוב לבדוק אם אסטרטגיית ההשקעה שלך עדיין מתאימה למטרותיך.

●  מה טווח הזמן שלך? אם אתה משקיע לטווח ארוך, חשוב לזכור שירידות בטווח הקצר לא בהכרח ישפיעו על ביצועי ההשקעות שלך בעתיד. בסופו של דבר, שוק המניות נוטה להתאושש בטווח הארוך.

● גיוון בתיק ההשקעות: לוודא שהתיק שלך מגוון מספיק כדי לצמצם את הסיכון. תיק מגוון יפחית את ההשפעה של ירידות באזורים מסוימים של השוק, ויסייע לך להימנע מהפסדים חמורים.

3. הישאר נאמן לתוכנית ההשקעה שלך:

אם יש לך כבר תוכנית השקעה ברורה, כדאי להישאר איתה גם בתקופות קשות. שינוי החלטות לפי תנודות זמניות בשוק עלול להזיק לך בטווח הארוך.

● השקעה בצורה עקבית: אם אתה עוקב אחרי שיטת Dollar-Cost Averaging -DCA, תמשיך להשקיע סכום קבוע בכל תקופה, ללא קשר למחיר הנכסים. במהלך ירידות, זו עשויה להיות דרך טובה לרכוש מניות במחירים נמוכים, ובזמן עליות תוכל ליהנות מהחזר גבוה יותר.

4. הפוך את הירידות להזדמנות:

תנודות בשוק, ובמיוחד ירידות, יכולים להיות הזדמנות לרכוש מניות או נכסים במחירים נוחים יותר. אם אתה מאמין שהחברה או התחום שבו אתה משקיע יצליחו בעתיד, ייתכן שזו הזדמנות להגדיל את ההשקעות שלך במחירים אטרקטיביים.

● הערכת ערך נכון: אם יש לך ביטחון בנכסים או תחומים מסוימים, כמו מניות טכנולוגיה או תחום הבריאות, ירידות בשוק עשויות להציע הזדמנויות רכישה מצוינות.

5. הימנע מהשקעה בהחלטות מהירות:

למרות שהתנודות בשוק עשויות לגרום לפיתוי לבצע פעולות חפוזות, כדאי להימנע מקבלת החלטות רגשיות או מהירות. לא תמיד אפשר לחזות את כיוון השוק בטווח הקצר, ולכן כדאי להימנע מהשקעה בבהילות.

● החלטות חפוזות לא תמיד מועילות: מכירה בזמן ירידה חדה או רכישה בהשפעת פאניקה עשויות להוביל להפסדים בעתיד, ולכן כדאי להישאר ממוקד בטווח הארוך.

6. שמור על נזילות פיננסית:

בזמן ירידות בשוק חשוב לשמור על גישה לכספים זמינים, כך שלא תצטרך למכור נכסים בזמן לא אופטימלי אם תזדקק לכסף באופן מיידי.

● נזילות כבטוחה: אם יש לך תיק השקעות מגוון, תוכל להימנע ממכירת נכסים בתנאים גרועים ותחסוך את הכספים הנדרשים ללא לחץ.

7. התייעץ עם מתכנן פיננסי:

אם אתה לא בטוח כיצד להתמודד עם ירידות בשוק, פנייה ליועץ פיננסי יכולה להיות רעיון מצוין. יועץ מנוסה יכול לעזור לך להעריך את מצבך הכלכלי ולהנחות אותך לגבי צעדים נכונים בהתמודדות עם ירידות בשוק. 

סיכום

לסיכום התגובה הנכונה בתקופה של ירידות בשוק היא לשמור על יציבות נפשית ולבדוק את אסטרטגיית ההשקעה שלך. שמירה על גיוון, הישארות בתוכנית ההשקעה שלך, ומציאת הזדמנויות במצבים של ירידות עשויות להקל עליך בהתמודדות עם התנודות בשוק. ככל שתשמור על קור רוח ותפעל בצורה מושכלת, כך תוכל להפיק תועלת מקופות גם בתקופות מאתגרות.

כותב המאמר: סתיו אורן בעלים ומנכ״ל אורן פיננסים

לעדכונים נוספים מוזמנים לעקוב אחרינו ברשתות:

ספוטיפי - לינק

פייסבוק -  לינק 

יוטיוב - לינק

אתר - oren-finance.co.il