פאלו אלטו צללה 7.4%, נאייקס 6%; הבנקים הוסיפו 1.7% - נעילה מעורבת בת"א

המגמה השלילית נרגעה, הבורסה נעלה במגמה מעורבת. ת"א 35 סגר על האפס בעוד ת"א 90 ירד "רק" 1%, ממתן נפילות של 2% בצהריים. הביטוח שגם נפל בעד 2.5%, מחק חלק מהירידות וירד ב-1.6% הבנקים מנגד זינקו 1.7%. יש לציין שהמחזור התסכם יחסית נמוך מול הממוצע בימים האחרונים, 4.4 מיליארד שקל מול מחזורים שמעל ה-6 מיליארד שקל מה שעשוי להצביע על פעילות נמוכה של שחקנים ושהשוק מעכל את ההסלמה ואיננו מצוי בפאניקה. (כל הכתבות של מערכת ביזפורטל)

כדאי שנחזור רגע להורדת הריבית ולתחזית חטיבת המחקר של 2 הורדות נוספות בטווח השנה, בנק ישראל קשר את הצפייה קדימה להתפתחויות עם איראן, מזכר ההבנות שנראה היה שמתגבש בין האמריקאים לאיראנים עמד בבסיס ההנחה כי האינפלציה בישראל תשאר מתונה וכי מחירי האנרגיה ישארו ברמות סבירות, אך כעת הכל, שוב בסימן שאלה.

טראמפ, שנמצא בוועידת נאט"ו בטורקיה, אמר כי מבחינתו מזכר ההבנות עם איראן "נגמר", והוסיף כי אינו מעוניין עוד "להתעסק איתם". לדבריו, האיראנים הם "שקרנים" ו"המשך הדיבורים איתם הוא בזבוז זמן". בהמשך החריף הנשיא את המסר ואמר כי בטהרן "רוצים לחסל את מנהיג ארצות הברית, אותי", וכי "צריך לחסל את הסרטן הזה מוקדם".

נשיא איראן פזשכיאן התייחס ואמר: "התנהגותו של הממשל האמריקני כמארח המונדיאל משקפת את מדיניות החוץ המוכרת שלה - כיפוף כללים, השפלת יריבים, יצירת מכשולים ורמאות. איראן דוחה משחקים כאלה. אנחנו עומדים בתוקף על זכויותינו"

הדברים מגיעים לאחר תקיפות אמריקאיות נגד יעדים איראניים במהלך הלילה, על רקע הפגיעה בכלי שיט באזור מצר הורמוז והחשש מהתרחבות העימות לנתיב האנרגיה המרכזי, הנפט גם הוא מזנק ב-5.8%, נפט מסוג ברנט נסחר סביב 78 דולר לחבית וחוזר לרמות של אמצע יוני.

אקונרג'י אקונרג'י 2.03%   מעדכנת כי החליטה שלא לממש את האופציה לרכישת שני פרויקטי אגירה בגרמניה, בהספק כולל של כ-435 מגה-וואט. ההחלטה התקבלה לאחר בדיקת נאותות שביצעה החברה לפרויקטים ולתנאיהם, ועל רקע אי-בהירות רגולטורית הנוגעת לתנאי הפעלת המתקנים לפי הוראות מפעיל רשת החלוקה הרלוונטי. בהתאם לכך, החברה לא תתקדם להסכם הרכישה, והתשלומים שכבר שילמה במסגרת התהליך יוחזרו לה. באקונרג'י מציינים כי גרמניה ממשיכה להיות שוק יעד עבור החברה בתחום האנרגיה המתחדשת והאגירה, אך כל פרויקט ייבחן לפי תנאי השוק, המסגרת הרגולטורית ומדיניות החברה. במקביל, החברה ממשיכה בהקמת שני פרויקטי אגירה בגרמניה בהספק כולל של כ-100 מגה-וואט.

• נעילה חיובית: ת"א 35 עלה 0.6% וקמטק הוסיפה 7.8%
• נעילה חיובית בתל אביב בהובלת הביטוח שזינק 3.3%; בז"א זינקה 9%, מגה אור 6%

מלם-תים אחזקות 0.99%   - שלמה איזנברג משלים מהלך שניסה לקדם כבר תקופה ארוכה: מחיקת מניות מלם תים מהמסחר. לאחר שני ניסיונות שלא צלחו, הצעת הרכש החליפין של מלם תים אחזקות התקבלה, ובעלי מניות שלא נענו להצעה יחויבו למכור את מניותיהם ויקבלו במקומן מניות של מלם תים אחזקות. המהלך הוא חלק מסידור רחב יותר במבנה הקבוצה, שהחל בפיצול ערד לשתי חברות אחזקה נפרדות: מלם תים אחזקות, המחזיקה במלם תים, וישרס אחזקות, המחזיקה בישרס. כעת, לאחר קיפול מלם תים לתוך מלם תים אחזקות, הדרך עשויה להיפתח לשלב הבא והמורכב יותר - קיפול שכבה נוספת באמצעות מיזוג אפשרי בין ישרס אחזקות לישרס. ישרס אחזקות מחזיקה בכ-67% ממניות ישרס, ואיזנברג מחזיק ישירות בעוד כ-11.6% מהמניות. מהלך כזה, אם אכן יקודם, צפוי להיות מורכב יותר מהעסקה הנוכחית, בין היתר משום שישרס גדולה משמעותית ממלם תים.

מניית ארי נדלן 0.19%   יורדת היום בכ-7% ומשלימה ירידה מצטברת של כ-22% בשלושת ימי המסחר האחרונים, זאת למרות שבעל השליטה, צחי אבו, רכש בימים האחרונים מניות בכ-25 מיליון שקל. המוקד לחשש זו העסקה שמקדם אבו לרכישת שליטה משותפת בג'י סיטי יחד עם נורסטאר של חיים כצמן להרחבה - צחי אבו על ג'י סיטי: "אין היום חברה טובה יותר להשתלט עליה". ביום שבו פורסמה העסקה זינקה מניית ג'י סיטי בכ-21% במחזור מסחר גדול, אבל גם היא יורדת כשהיא מאבדת כבר כ-9% ביומיים שלאחר מכן. מוקד הדאגה של המשקיעים הוא שאלת מקורות המימון לעסקה, ובראשם האפשרות לגיוס הון. אם המהלך יושלם תוך צירוף משקיעים איכותיים, הוא עשוי לחזק את אמון השוק. בשלב זה, עם זאת, נראה שבעלי המניות עדיין אינם משוכנעים בכדאיות העסקה, והדבר בא לידי ביטוי במימושים במניה.

• S&P מעלה את טבע לרמת השקעה
• מנכ"ל סטארק פאוור: "ב-2028 נגיע ליותר מ-30 מיליון דולר EBITDA" - ומה עומד מאחורי עסקת הענק

שיפור נוסף בתקציב: הגירעון ירד ל-3.3% מהתוצר - משרד האוצר מפרסם היום את נתוני ביצוע התקציב והכנסות המדינה ממסים לחודש יוני, ומהם עולה שיפור נוסף בתמונת הגירעון. הגירעון המצטבר ב-12 החודשים האחרונים ירד לרמה של כ-3.3% מהתוצר, קיטון של כ-0.4 נקודות אחוז לעומת הנתון הקודם. בחודש יוני עצמו הסתכם הגירעון הממשלתי בכ-8.6 מיליארד שקל, ירידה חדה לעומת גירעון של כ-16.8 מיליארד שקל ביוני 2025. הירידה בגירעון נובעת בעיקר מהמשך הגידול בהכנסות המדינה, לצד עלייה מתונה יחסית בהוצאות הממשלה במחצית הראשונה של השנה.

שער הדולר ממשיך לטפס, אחרי עליה של כ0.6% אתמול הוא הוסיף היום כ-0.3% ולאחר ההסלמה, הרטורית של טראמפ מול איראן אלו מתחזקים ל-0.8% כשהדולר נסחר סביב 3.05 שקלים דולר שקל רציף   - בנק ישראל חשף אמש, שוב, שהוא התערב בשערי המט"ח ולאחר רכישה של 800 במאי הוא רכש במהלך יוני יותר ממיליארד דולר נוספים, הדולר כבר זינק בכחודש וחצי ב-8% מהשפל שרשם בסוף מאי וזה מוביל אותנו לשאול: מה יקרה לשער הדולר?

שווי של 520 מיליון שקל, רווח מייצג של 40-45 מיליון שקל, פעילות ורווחים בצמיחה - זאת חברת ETGA אי.טי.ג'י.איי 1.35%   שהנפיקה ב-2021 והצליחה להשיג מאז תשואה חיובית, לצד הכוכבות של הגל - נקסט ויז'ן ותורפז וזאת למרות ש-95% מההנפקות בגל הסבו תשואה שלילית וחלקו מחקו את הכסף. תזכורת כואבת למה קורה שנים אחרי גל הנפקות. ETGA שפועלת בתחום השילוח הלוגיסטיקה והמימון החוץ בנקאי, היא חריגה. המוסדיים אוהבים אותה - הראל, כלל והפניקס מחזיקות 9.5%, 9% וכ-7% בהתאמה. בעלת השליטה DBSI של ברק דותן ויוסי בן שלום. לירן יעקבסברג, מנכ"ל ETGA מדבר איתנו על היעדים, על השפעת הדולר והמלחמות על שרשרת הפקה, על רכישת יחדיו ב-120 מיליון שקל, על הכניסה למימון נדל"ן ועל המשך מסע הרכישות: "אין לנו אונייה, משאית או מחסן - ואנחנו לא עוצרים לרגע" - הפוטנציאל של ETGA - צומחת, רווחית, רוכשת - "פועלים להכפיל את הרווח"

נאייקס נאייקס 0.32%    נפלה אתמול בוול סטריט ב-8.3% והיא גם צונחת בתל אביב הבוקר בשיעור דומה, ברקע פרסומים על טענות של קבוצת האקרים שלפיהן נגנב מהחברה מידע רגיש בהיקף חריג. קבוצת התקיפה, שמכנה את עצמה "The Syndicate", טוענת כי הצליחה לחדור למערכות החברה, לשהות ברשתותיה במשך תקופה ממושכת ולהוציא מהן יותר מ-100 טרה-בייט של מידע. לפי טענות הקבוצה, המידע שנגנב כולל בין היתר נתוני כרטיסי אשראי, מסמכי זיהוי, מפתחות גישה למערכות, קוד מקור והיסטוריית עסקאות. התוקפים אף איימו לפרסם את המידע ב-21 ביולי אם לא ישולם להם כופר. בשלב זה, חשוב להדגיש כי מדובר בטענות של קבוצת התקיפה בלבד, והיקף המידע שנחשף, אם בכלל, עדיין לא אומת באופן עצמאי - נאייקס נופלת: האקרים טוענים שגנבו 100 טרה-בייט של מידע רגיש

[rising-falling-90]

המחיר הקובע למימוש ולפקיעה של נגזרים שבועיים על מדד ת"א-35 לתאריך 09.07.2026 הינו: 4068.69

מחזור המסחר הסתכם על 4.4 מיליארד שקל

ארן ארן -0.99%   מדווחת על התקשרות עם מפעת של קבוצת להב להקמת מפעל מיון פסולת עירונית מוצקה בהיקף של כ-11 מיליון אירו, לצד משא ומתן מתקדם עם חברה נוספת בתחום מיון האריזות בהיקף של כ־7 מיליון אירו. עבור החברה מדובר בצעד נוסף בהתרחבות לתחום הסביבה ומיון הפסולת, לאחר שבשנים האחרונות פעלה בעיקר בתחום מכונות הפלסטיק ותכננה והקימה מפעלים עבור לקוחות כמו סודהסטרים וכתר. ההסכם הנוכחי מסמן את הכניסה המהותית הראשונה של ארן לפרויקטי סביבה בהיקף משמעותי, תחום שהחברה מנסה לפתח כמנוע צמיחה חדש, בין היתר על רקע העלייה בדרישות הרגולטוריות למיחזור, מיון פסולת וטיפול באריזות.

טרום פתיחה

דונלד טראמפ, מלך העולם, החליט להתקרב לטורקיה, להתרחק מעט מישראל או מנתניהו, להתערב במונדיאל ולתקוף באיראן. הנפט עלה, בהמשך מעט התמתן. טראמפ פועל בשני צירים - שיחות ולצידם התקפות כתגובה על התקפות איראניות בהורמוז. נראה שלממשל האמריקאי קצת נמאס מהמשחקים של האיראנים, אבל חייבים הודות שבינתיים איראן היא זו שמכתיבה את הקצב.

ההסכם בין ארה"ב לאיראן הוא הסכם שרע לישראל, דווקא משבר בהסכם ובשיחות טוב לנו. הירידות בחודש האחרון מיוחסות בעיקר להתפתחות בין ארה"ב לאיראן, כך שמשבר אמור לעזור לבורסה, אבל שורת הגורמים הנוספים שמשפיעים על הבורסה - שבבים, AI, בחירות ומעל הכל - התמחור שאולי לא יקר מאוד, אבל עדיין מלא, מייצרים סנטימנט פושר במקרה הטוב, שלילי במקרה הרע.

אז הרצוי היה משבר עמוק בין ארה"ב לאיראן וחזרתה של ישראל להיות החברה הנאמנה  והקרובה של ארה"ב, המצוי הוא כנראה חלופת מהלומות בין ארה"ב לאיראן במקביל לשיחות על ההסכם. טראמפ לא רוצה מלחמה ומבחינתו היא הסתיימה. 

אפילו הנפט לא מאוד מתרגש - זינוק של 5% שבהמשך נרגע מעט. המחיר באזור 72 דולר.   

מניות השבבים יקרות? בימים האחרונים החשש ממניות השבבים עולה מדרגה, זה מחלחל למניות השבבים המקומיות. מניות ה'טנק' טאואר-נובה-קמטק, הן הכוח המניע של הבורסה בשנה האחרונה  לצד מניות הביטוח, הן בתיקון עכשיו, אך דווקא היום הן צפויות עלות. 

הן חוזרות עם ארביטראז' חיובי כי אתמול בעת החפיפה עם וול סטריט (אזור 17:25) הירידות היו חריפות במיוחד ובהמשך וול סטריט קצת תיקנה  ומניות השבבים ירוקות ביחס לנקודה הזו.  

הדואליות בכלל צפויות לעלות היום, וזה קורה במקביל לעלייה בשער הדולר דולר שקל רציף     (קריאה חשובה: מה יקרה לשער הדולר?)

הנה המניות הדואליות העיקריות והארביטראז' בהן: