התאוששות באסיה, עליות בחוזים בוול סטריט

המסחר באסיה פותח שבוע במגמה חיובית ברוב המדדים, על רקע התעוררות מחודשת בציפיות להפחתת ריבית בארה״ב, מה שהספיק כדי לשנות כיוון בשישי אחרי שבוע קשה במיוחד בשווקי הטכנולוגיה. ההתבטאות של נשיא הפד של ניו יורק, ג׳ון וויליאמס, שהבהיר כי הורדת ריבית שלישית השנה נמצאת "על השולחן", החזירה למשקיעים את ההבנה שדווקא חולשת שוק העבודה, ולא האינפלציה, היא הסיכון המרכזי לכלכלה. בשוק שמחפש כל סימן להמשך ההקלה המוניטרית. החוזים על הריבית בארה״ב התאימו את עצמם במהירות, כאשר הסיכוי להורדת ריבית בדצמבר קפץ לכ-70% לעומת 44% בלבד לפני עשרה ימים, שינוי חד שתורגם לראלי קל ברוב הבורסות הגדולות באזור. זה היה מספיק כדי להרים את האווירה בוול סטריט ביום שישי, שהגיעה גם לאסיה כבר עם פתיחת השבוע אחרי שבוע שבו הכיוון היה הפוך לגמרי, מניות הטכנולוגיה בלטו לשלילה, מהונג קונג ועד סיאול, על רקע חשש מתמחור יתר ופחד מ-"בועת AI"

המשקיעים קיבלו חיזוק נוסף מצד טראמפ, שאמר בסוך השבוע כי הוא שוקל לאשר מכירה של שבבים מתוצרת אנבידיה לסין. זה אמנם לא השבבים המתקדמים ביותר של אנבידיה, אך זה מאפשר לחברה למכור ישירות בסין, מה שעד לאחרונה לא התאפשר. אפשר לומר שטראמפ מבין את ההשלכות של ירידות חדות בשווקים, ואף מנסה למנוע מהלך כזה באופן יזום עם ציוצים והצהרות שיכולות לתרום לסנטימנט, דבר שמחזק בתורו את הזרמת הכספים לשוק.

המסחר באסיה

באוסטרליה, ה-ASX 200 מזנק 1.12% ומוחק לחלוטין את הירידות של יום שישי. מניית Qube המריאה בכמעט 20% לאחר הצעת רכש של 11.6 מיליארד דולר אוסטרלי, החדשות התאגידיות הבולטות של היום. גם BHP עולה קלות אחרי שסיימה רשמית את המגעים למיזוג עם אנגלו-אמריקן.

בהונג קונג, ההאנג סנג מטפס 1.41%, בהובלת מניות הטכנולוגיה והבריאות, אחרי שבוע שלילי. 

• אסיה מגיבה בעליות לראלי בוול סטריט; עליות גם בחוזים
• עליות קלות באסיה; יציבות בחוזים אחרי עליות חדות אמש
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

בסין, לעומת זאת, הסיפור שונה: CSI 300 יורד כ-0.34%, כאשר מניות השבבים נגררות למטה בעקבות דיווח לפיו ממשל טראמפ שוקל לאפשר לאנבידיה לחדש מכירת שבב ה-H200 המתקדם בסין, מהלך שבו זמנית גם שובר את היוזמות הסיניות לעצמאות וגם מחליש את מעמד היצרנים המקומיים.

בקוריאה הדרומית, הקוספי פותח בעלייה של 1.56% הודות לקניות חוזרות במניות שנחבטו בשבוע שעבר, וסמסונג מזנקת מעל 4.4%, אך מדד הקוסדאק מאבד מומנטום ושוקע קלות. השוק כולו עדיין מתושש מהירידות החדות של סקטור השבבים.

ביפן אין מסחר היום בשל חופשה, אך נתוני סוף השבוע ממשיכים להדהד: עליית תשואות ועליות אינפלציה שהגבירו ציפיות להעלאת ריבית של הבנק המרכזי.

• ענקיות הכרייה בוחנות מיזוג: ריו טינטו וגלנקור במו"מ
• הריבית הריאלית בטורקיה מהגבוהות בעולם; האינפלציה צפויה להיות השנה מתחת ל-20%
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• החברה שמדווחת על הפסד של 17.5 מיליארד דולר ומזנקת 7%

החוזים בוול סטריט

וול סטריט מנסה להתייצב, כשהחוזים מצביעים על פתיחה חיובית והמשקיעים מקווים להתאוששות לקראת שבוע מסחר מקוצר לרגל חג ההודיה. הבורסה בארה"ב תהיה סגורה בחמישי, ותיסגר מוקדם בשישי. החוזים על הדאו עולים בכ-0.3%, ה-S&P מטפסים בכ-0.6% והנאסד"ק 100 מוסיף כ-0.8%, לאחר תקופה מאתגרת שבה גל הירידות בטלות ה-AI מחק חלק ניכר מהעליות של 2025. העליות בחוזים מגיעות אחרי הריבאונד של יום שישי, שנרשם בעקבות דבריו של נשיא הפד של ניו יורק, ג׳ון וויליאמס, שהותיר פתח מפורש להפחתת ריבית כבר בדצמבר, מהלך שהדליק מחדש את התקווה בקרב המשקיעים. אבל ברקע, צריך לזכור: החודש האחרון היה מהחלשים של השנה. ה-S&P איבד 3.5% מתחילת נובמבר, הנאסד״ק ירד מעל 6%, והדאו נחלש כמעט 3%. האנליסטים מזהירים שדווקא השבוע הדל באירועים עלול לייצר תנודתיות, במיוחד ברקע הפוקוס על נתוני המאקרו של יום שלישי, מכירות קמעונאיות ו-PPI לחודש אוקטובר, שיקבעו אם הציפיות להפחתת ריבית בדצמבר אכן מוצדקות. נכון לעכשיו, השווקים מתמחרים כמעט 70% סיכוי להורדת ריבית, זינוק חד לעומת 44% בלבד בשבוע שעבר.