בנק לאומי הרוויח 2.6 מיליארד שקל ברבעון, התשואה 16.2% על ההון

לאומי סיים את הרבעון עם הכנסות מריבית נטו של כ-4.54 מיליארד שקל וצמיחה של 5.9% בהכנסות שאינן מריבית, לצד ירידה בהוצאות התפעוליות; תיק האשראי צמח ב-5.7% ברבעון, עם בולטות למגזר העסקי, והדיבידנד הוגדל ל-50% מהרווח, בהיקף של כ-1.3 מיליארד שקל מתוכם 979 מיליון שקל במזומן והשאר ברכישה עצמית

תמיר חכמוף | 13/08/2025 07:45 (9)

נושאים בכתבה בנקים לאומי דוחות כספיים

בנק לאומי לאומי -0.6% מסכם רבעון שני חזק עם צמיחה דו ספרתית ברווח הנקי לעומת הרבעון המקביל ותשואה גבוהה על ההון

ברבעון השני של 2025 רשמה לאומי הכנסות מריבית נטו של כ-4.54 מיליארד שקל, עלייה של 3.7% לעומת הרבעון המקביל אשתקד. ההכנסות שאינן מריבית הסתכמו בכ-1.45 מיליארד שקל, צמיחה של 5.9% בהשוואה לשנה שעברה. ההוצאות בגין הפסדי אשראי הסתכמו ב-223 מיליון שקל, שינוי חד לעומת הכנסה של 18 מיליון שקל ברבעון המקביל, ואילו ההוצאות התפעוליות ואחרות ירדו ב-2.5% והסתכמו בכ-1.61 מיליארד שקל.

הרווח הנקי ברבעון השני של 2025 הסתכם בכ-2.6 מיליארד שקל בהשוואה לכ-2.3 מיליארד שקל ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-15%.

התשואה להון ברבעון השני של 2025 עמדה על 16.2% בהשוואה ל-15.9% ברבעון המקביל אשתקד.

יחס היעילות ברבעון השני של 2025 עמד על 26.9% בהשוואה ל-28.7% ברבעון המקביל אשתקד.

הבנק גם מגדיל את הדיבידנד ל-50% מהרווח הנקי, בהתאם לאישור המפקח על הבנקים. הדיבידנד בגין הרבעון השני של 2025 מסתכם בכ-1.3 מיליארד שקל, מתוכם כ-979 מיליון שקל דיבידנד במזומן והיתרה ברכישה עצמית של מניות בסך של 326 מיליון שקל.

צמיחה בתיק האשראי - במגזר העסקי

בנק לאומי מציג המשך מגמת צמיחה בתיק האשראי, תוך מיקוד בסגמנטים אותם הוא מגדיר כאסטרטגיים: המגזר העסקי, המגזר המסחרי ותחום המשכנתאות. ברבעון השני של 2025 נרשמה עלייה של 5.7% בהיקף האשראי הכולל, ומתחילת השנה נרשם גידול של 7.4%. במגזר העסקי נרשמה הצמיחה הבולטת ביותר, 12.5% מתחילת השנה, בעוד שבתחום המסחרי עלה היקף האשראי ב-2% ובתחום המשכנתאות ב-3.3%. בלאומי מדגישים כי הצמיחה לוותה בשמירה על רמת סיכון נמוכה יחסית, עם שיעור חובות בעייתיים מהנמוכים במערכת הבנקאית.

לצד הצמיחה בתיק האשראי, לאומי שמר על רמת סיכון נמוכה. שיעור החובות הבעייתיים (NPL) נותר מהנמוכים במערכת הבנקאית ועומד על 0.43% בלבד. במחצית הראשונה של השנה עמדו ההוצאות בגין הפסדי אשראי על כ-0.12% מהיתרה הממוצעת של האשראי לציבור, עלייה מתונה לעומת 0.09% בתקופה המקבילה אשתקד.

התפתחות המאזן

בסוף יוני 2025 עמד ההון העצמי של לאומי על 65.5 מיליארד שקל, עלייה של 12.2% לעומת השנה שעברה. היקף האשראי לציבור הגיע ל-489.2 מיליארד שקל, גידול של 12.8% בתוך שנה, כאשר האשראי לדיור עלה ב-9.5% ל-151.5 מיליארד שקל. במגזר הפרטי נרשמה עלייה מתונה יותר של 3.4% ל-30.6 מיליארד שקל, ובעסקים קטנים של 3% ל-27.5 מיליארד שקל. האשראי למגזר המסחרי צמח ב-4.1% ל-66.4 מיליארד שקל, בעוד המגזר העסקי רשם את הצמיחה הבולטת ביותר, 15.4% והגיע ל-154.5 מיליארד שקל.

קיראו עוד ב"שוק ההון"

פיקדונות הציבור עלו ב-10.5% והסתכמו ב-642.3 מיליארד שקל, כאשר הפיקדונות של לקוחות פרטיים כמעט ולא השתנו (עלייה של 1.4%) והפיקדונות של עסקים קטנים צמחו ב-6.3%. יחס הלימות ההון רובד 1 עמד על 12.28%, ויחס ההון הכולל על 14.86%, ירידה קלה בהשוואה לשנה הקודמת.

יוזמות הבנק ברקע המלחמה

הבנק נקט בשורה ארוכה של פעולות מגוונות למען הציבור הרחב ולמען הלקוחות, לרבות שורת הטבות ייחודיות למשרתי מילואים, חיילים בשירות סדיר, לקוחות שביתם או רכושם נפגע ופונו מביתם, בעלי עסקים ועצמאים. יוזמות אלו הן המשך למדיניות, לפיה הבנק הרחיב מאז תחילת המלחמה את מתווה בנק ישראל ופרסם בכמה פעימות מתווה הקלות מקיף מטעמו ללקוחות עסקיים ופרטיים מכל רחבי הארץ, כולל במהלך מבצע "עם כלביא" במחצית הראשונה של 2025.

ההקלות הייחודיות העדכניות ללקוחות הזכאים כוללות, בין היתר: החזר כספי למשרתי מילואים, הקפאה של תשלומי משכנתא ללא ריבית, דחיית תשלומי הלוואה ללא ריבית, הוזלה או פטור של הריבית על יתרת החובה בחשבון (אוברדרפט), מתן ריבית על יתרת זכות בעו"ש, פטור מעמלות נפוצות בחשבון העו"ש ועוד.

בנוסף, מאז פרוץ המלחמה, הבנק העביר תרומות בהיקפים משמעותיים לטובת סיוע לתושבי קו העימות, לחיילי צה"ל בסדיר ובמילואים, לבתי חולים ולארגוני סיוע והצלה. לאומי אף הצטרף למאמץ הלאומי למען חילוץ ישראלים שנתקעו בחו"ל במהלך מבצע "עם כלביא" באמצעות הוצאת אוניית חילוץ מקפריסין לישראל. עלות ההקלות והתרומות שמומשו ע"י הלקוחות ברבעון השני מוערכת בכ-85 מיליון שקל.

כל הכותרות 24/7 הטלגרם שלנו - תכנים יחודיים

תגובות לכתבה(9):

הגב לכתבה

שם המגיב *

כותרת תגובה *

תוכן התגובה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה

9.
אנונימי 13/08/2025 17:34
הגב לתגובה זו
מקריאת הטבלה המצורפת לכתבה בנקאית רווחיות הפעילות הבנקאית ירדה ב240 מיליון שח. מה שהציל את הבנק זה הרווחים מחברות קשורות שהכניסו 80 מיליון שח לעומת הפסד של 500 מיליון שנה קודמת. לא שאני מרחם עליהם אבל העובדות צריכות להיות מוצגות בצורה נכונה
8.
פטריוטית 13/08/2025 16:02
הגב לתגובה זו
ואיש לא מדבר על הרווח של המדינה מהעושק 30% בערך מס על דיבידנדים מחולקים של 50% מהרווח על חשבון עסקים קורסים ומשקי בית ונוטלי הלוואות נשך כך שהמדינה מעודדת את עושק הבנקים וצוחק ויורקת לאזרחים על הפרצוף ברפורמה מחורטטת קרוב למיליארד שקל מס יועבר למדינה על חשבון האזרים .....אזרחים מטומטמים
7.
אנונימי 13/08/2025 16:01
הגב לתגובה זו
ואיש לא מדבר על הרווח של המדינה מהעושק 30% בערך מס על דיבידנדים מחולקים של 50% מהרווח על חשבון עסקים קורסים ומשקי בית ונוטלי הלוואות נשך כך שהמדינה מעודדת את עושק הבנקים וצוחק ויורקת לאזרחים על הפרצוף ברפורמה מחורטטת קרוב למיליארד שקל מס יועבר למדינה על חשבון האזרים .....אזרחים מטומטמים
6.
אנונימי 13/08/2025 10:25
הגב לתגובה זו
בנק אכזרי ומזוהם מאוד הבנק הכי רעיל בישראל עם השקרנים הכי גדולים יושבים שם עשו לעצמכם טובה ותעזבו את הארגון העשקן ביותר בישראל דש מגליה מאור שגנבה את עם ישראל מעל 2 עשורים החאלה
5.
ישראל 13/08/2025 10:17
הגב לתגובה זו
שרות הלקוחות הטלפוני דורש שיפור ניכר! קשה ליצור קשר עם הסניף פשוט הטלפון מצלצל ללא מענה.
4.
אנונימי 13/08/2025 08:45
הגב לתגובה זו
טוב רואים שהרגולטור דואג לבנקים על גבי הציבור חזירות
3.
לימור 13/08/2025 08:42
הגב לתגובה זו
בנק לאומי הרוויח רווחים עצומים לאומי תחלק רווחים לבעלי המניות
2.
מישקה 13/08/2025 08:16
הגב לתגובה זו
1.4 שח לכל שורה בבנק . עמלות מטורפות וריבית גבוהה.
1.
עליות 13/08/2025 08:08
הגב לתגובה זו
לקנות

הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניג

סקירה

חולשה ביום האחרון: ת"א 35 יורד 1.2%, הביטוח נופל 2.4%, הבנקים 1.4% - מנורה מאבדת 4.5%

מי שהרימו את הבורסה לאורך 2025 הן אלו שלוחצות עליה ביום המסחר האחרון - מגזר הפיננסים והשבבים נסחרים בירידות ומושכים את הבורסה למטה - האם המגמה תיחלש או תתחזק והאם ת"א 35 ישמור על תשואה של 50% לשנה האחרונה? מנורה יורדת אחרי פשיטת המשטרה בהקשר לפרשת השחיתות בהסתדרות; נקסט ויז'ן עם הזמנה של 9.5 מיליון דולר ובשבוע הבא נקבל יעדים חדשים ל-2026; דוראל מתקרבת עושה עוד צעד לקראת ההנפקה בוול סטריט

מערכת ביזפורטל | 31/12/2025 12:48

נושאים בכתבה שער הדולר מדד הבנקים מדד ת"א 35

יום המסחר האחרון של השנה מתנהל בירידות, מי שלוחץ על הבורסה ביומה האחרון הם בדיוק אלו שתמכו והרימו אותה לאורך השנה - מניות השבבים והביטוח. ת"א 35 יורד כ-1%, הוא עדיין מעל התשואה הפנונמלית של 50% כשהוא כעת עומד על כ-51% מתחילת השנה, בשבוע הנוכחי מדד הדגל איבד כ-1.3%. יש עוד פער משמעותי כדי שתשואה כזאת תפגע ואין לכאורה טריגר שיגרום לבורסה לאבד קרוב ל-2% היום, אך עדיין זה נותן קצת "טעם מר" לנעול כזאת שנה ביום שלילי.

מניית מנורה נופלת היום. מנורה מב החז -3.56% דיווחה אתמול לבורסה כי חוקרי המשטרה הגיעו למשרדיה במסגרת חקירת פרשת "יד לוחצת יד". לפי הודעת החברה, החוקרים ביקשו מסמכים ומידע בהתאם לצו שהוצג. במקביל, נמסר מדוברות המשטרה כי במסגרת החקירה זומנו ונחקרו באזהרה שלושה מבכירי החברה, בחשד לעבירות שממוסגרות כעבירות מתחום השחיתות הציבורית. לאחר סיום החקירה שוחררו השלושה בתנאים מגבילים.

הפיננסים יורדים היום אחרי שנה של גאות, זה זמן טוב לדבר על הבנקים. השנה הבנקים בישראל מסיימים תקופה של רווחים גבוהים ופעילות מואצת כמעט בכל קו עסקי. בתוך התמונה הזו משרד האוצר מקדם מס רווחי יתר על הבנקים בשיעור של 15%, צעד שמגיע בזמן שהמערכת נהנית ממרווחים ומהיקפי פעילות שמחזקים מאוד את השורה התחתונה. המס מתוכנן לארבע שנים, וההערכה היא שהוא מכניס לקופת המדינה 1 עד 1.5 מיליארד שקל בכל אחת מהשנים הקרובות. מבחינת הבנקים זו תוספת עלות שמתרגמת להפחתה ברווח הנקי, בתקופה שבה התוצאות עצמן נראות חזקות ביחס לשנים קודמות. הבנקים יתגברו על "הקנס" הזה גם אם הוא יעבור, הם מרוויחים בקצב של 30 מיליארד שקל, השנה שני בנקים חצו את ה-100 מיליארד שקל - לאומי שמוביל ופועלים אחריו. כבר אמרו חכמים בהשקעות שחברה טובה יכולה להכיל מנהל לא מבריק. וורן באפט אמר שהוא מחפש חברות שכל אחד יכול לנהל אותן.

בנקים זה עסק קשה מבחינת ניהול כוח אדם, רגולציה, פוליטיקה ארגונית, אבל המודל העסקי - פשוט מאוד. אמרו לנו בעבר כמה מנכ"לי בנקים שאכן זה ניהול צמוד, שוטף, הרבה מאוד מטלות ועניינים לארגן ולסדר בכל יום, אבל לא ניהול שדורש גאונות נדירה. היה אחד שחשב שאנחנו צוחקים איתו כששאלנו אותו מה הוא חושב על ההשקפה הזו - הוא היה בטוח שהתוצאות של הבנק הן רק בזכותו. יש כאלה, והוא כבר שנים לא במערכת הבנקאית - השנה של מנהלי הבנקים - הטוב, החלש, הפיננסי, והאם כל אחד יכול לנהל בנק?

בית ההשקעות אופנהיימר בסקירה שנתית על הבורסה - איפה הבורסה באחוזת בית עומדת ביחס לעולם? איזו בורסה נתנה את התשואה הטובה ביותר ומי הסקטורים שעיצבו את מפת ההשקעות העולמית? - אחרי טיסה של 70%, מה המכפיל החזוי של ת״א-125?

להמשך הכתבה לחץ כאן