איזיצ'יפ: "למיטב ידיעתנו לסיסקו אין כוונה להשתמש במעבדים אחרים"
חברת איזיצ'יפ יוצאת היום (ג') עם הבהרות בנוגע להכרזת סיסקו על המעבד החדש וביחס לספקולציות שפורסמו על פעילותה עם חברת ZTE. החברה מסרה כי לפי מיטב ידיעתה לסיסקו אין כוונה להשתמש במעבדים אחרים פרט ל-NP-5 בכל הפלטפורמות המרכזיות שלה וכי סיסקו עוד לא החליטה לגבי שימוש במעבדים אחרים פרט ל-NP5 של איזיצ'יפ.
איזיצ'יפ מאמינה כי ה-NPS-400 שלה יהיו המעבדים החזקים ביותר בתעשיה כולה בשל יכולת האינטגרציה והאפקטיביות האנרגטית הגבוהה של מעבד זה. לסיסקו תמיד היו מעבדים משל עצמה ולמיטב הידיעתה של איזיצ'יפ ההודעה של סיסקו עולה בקנה אחד עם הודעות עבר קודמות.
איזיצ'יפ גם מבהירה את עמדתה ביחס לספקולציות שפורסמו על ZTE, לפיה יוחלפו המעבדים של איזיציפ על ידי מתחרים אחרים כגון ברודקום. לדברי הנהלת איזיצ'יפ ל-ZTE יש פלטפורמות רבות שבחלקן נעשה שימוש במעבדים של איזיציפ ובחלקן נעשה שימוש במעבדים של חברות מתחרות.
הפלטפורמות של איזיצ'יפ מסוג NP-3 ו-NP-4 הן מובטחות ולמיטב ידיעת החברה ZTE מתכוונת להמשיך ולעשות שימוש עתידי גם ב-NP 5 בפלטפורמות השונות שלה.
הצלחת הנתבים מעוררת שאלות בנוגע להיגיון החלפת המעבד
מילי שנדלר, אנליסטית הטכנולוגיה של בית ההשקעות IBI מתייחסת להתפתחויות האחרונות באיזיצ'יפ תוך שהיא מותירה לעת עתה את המלצתה למניה על "קנייה" עם מחיר יעד של 38.5 דולר. האנליסטית שמציינת את הצלחת הנתבים של איזיצ'יפ כגורם המעורר שאלות בנוגע לצורך בהחלפתם במעבד החדש של סיסקו תוהה גם האם מדובר בסיבוב חוזר או בשינוי כיוון?
שנדלר מפרטת כי ביום חמישי הודיעה סיסקו על השקת מעבד רשת ראשון X1nPower . החברה סיפקה פרטים כלליים ביותר על תכונות המעבד הכולל מהירות 400Ggs ותכונות מתקדמות ביותר המשולבות בשבב בודד.
לא מדובר בבשורה משמעותית עבור סיסקו עצמה, אך מניית איזיצ'יפ השלימה ירידה של 24% בשני ימי המסחר האחרונים. לדברי האנליסטית, "המימוש האגרסיבי נובע מחשש המשקיעים שהאיום העיקרי על איזיצ'יפ (שסיסקו תתחיל להשתמש במעבדים תוצרת בית) עלול להתממש. מכיוון, שסיסקו לא סיפקה מידע בנוגע למוצרים להם מיועד המעבד החדש או סוג הנתבים, המשקיעים מוצאים עצמם באי ודאות לפחות עד ה - 24 בספטמבר, אז יוצג המעבד החדש באופן רשמי".
"נכון להיום סיסקו, תורמת מעל 40% מהכנסות איזיצ'יפ ומשתמשת במעבד NP-4 בשתי פלטפורמות דומיננטיות ASR-5000 ו-ASR9000. בעתיד הקרוב NP-4 צפוי להיות מוחלף ב-NP-5, כך שאפשרות הויתור עליו עלולה לגרום לפגיעה משמעותית הן ברמת ההכנסות והן במיצוב של איזיצ'יפ בקרב יצרניות ציוד התקשורת.
"העובדה שסיסקו מפתחת באופן רציף פתרונות בית בתחומים שונים אינה סוד. גם לאחר תחילת העבודה עם איזיצ'יפ, סיסקו המשיכה להשקיע בטכנולוגיה ולא רק מפתחת אלא גם משתמשת במוצריה לנישות מעבר לנתבי קצה כמו נתבי ליבה או transportation. המעבדים הקיימים פותחו על פלטפורמת QuantumFlow שהוצגה בשנת 2008. החברה לא נידבה פרטים, אך המסקנה שפלטפורמה nPower מיועדת להיכנס לנעליה של QuantumFlow נראית סבירה. לאור העובדה שמעבדי QuantumFlow לא מתחרים ב-NP-4/5, הפגיעה בהקצאת איזיצ'יפ מתוך סך המוצרים לא עשויה להיות משמעותית.
"אם סיסקו מפתחת מעבדים חדשים באופן רציף שלא זוכים לתזכור בתקשורת, למה דווקא השקה של פלטפורמה חדשה זוכה להודעה בולטת כשבועיים לפני כנס של החברה? בתקופה האחרונה וביום המשקיעים האחרון בפרט, סיסקו ספגה ביקורת על התנהלותה בתחום הנתבים בהשוואה למתחרה המסורתית Alcatel Lucent שמזמן הודיעה על מעבד 400Gg/s.
"לדברי סיסקו נתבי core הם אלה שפוגעים בביצועי החברה ולא נתבי קצה. דברים אלו גורמים לנו להעריך שהפרסום נועד לתת מענה על הביקורת, להצביע על התקדמות ולמשוך תשומת לב לכנס.
"סיסקו משתמשת במעבדי איזיצ'יפ עבור שתי פלטפורמות מובילות של נתבי קצה ASR900ו-ASR5000. בהתאם לפרסומים רבעוניים, שתי הפלטפורמות זוכות להצלחה ושומרות על קצב גידול דו ספרתי גבוה. הצלחת הנתבים מעוררת שאלות בנוגע להיגיון החלפת המעבד בייחוד לאור העלות הגבוהה של פיתוח והתאמה לנתב מוגמר.
"שינוי בסדרת NP-4 לא נראה סביר וגם NP-5 הצפויה להיכנס בעתיד נמצאת כבר בשלב ה-sampling. השאלה שמעוררת את החשש טמונה בנכונות של סיסקו להמשיך עם NPS. לדברי הנהלת איזיצ''יפ, סיסקו לא קיבלה החלטה בנוגע לדור המשך כלשהו, אך לטענתה התכונות הטכנולוגיות של NPS עולות על אלו של nPower X1 ברוב הפרמטרים.
היסטוריה חוזרת ?
"במקרה ונעלה את הודעות סיסקו על QuantumFlow מפברואר 2008, נראה שגם אז החברה הודיעה על השקה שבועיים לפני כנס בלי הסבר מפורט על המוצר או הנישה לה הוא מיועד. הודעת החברה גם אז נראתה דרמטית במיוחד ועוררה תגובות דומות להפליא והותירה משקיעים ואנליסטים באי ודאות".
- 5.אויי כנרת שלי... ההיית או חלמתי חלום. .. (ל"ת)לנאופטיקס 19/09/2013 10:26הגב לתגובה זו
- 4.בטווח הקרוב לפחות 30% למעלה. (ל"ת)משקיע זהיר 18/09/2013 10:47הגב לתגובה זו
- 3.סוחר חתיך 17/09/2013 20:48הגב לתגובה זואני קונה ביום א כאשר מחיר היעד הוא 10000 נק בתא.... תוך חודש תתקן הכללל כסף על הריצפה
- 2.איזיציפס איזיגואוס (ל"ת)איזיציפס תלמה 17/09/2013 20:28הגב לתגובה זו
- 1.ראובן 17/09/2013 18:42הגב לתגובה זויצחקתם אותי
- לזה כרגע אין תשובה 18/09/2013 14:14הגב לתגובה זואם השבב החדש של סיסקו מיועד להחליף את השבבים של איזיציפ, זו תהיה בעיה לאיזיציפ. אבל יקח כמה שנים עד שהשבבים הללו יכנסו לשוק. לכן, בהודעה של איזיציפ, הם מדווחים על שבב חדש שהוא התשובה לסיסקו. אין לזלזל ביכולת של איזיציפ לפתח שבבים מובילים. בזמנו אף אחד מהתחום לא האמין שסיסקו תשתשמש בשבבים של איזיציפ. הסתבר בסוף, אחרי הרבה שנים של הימנעות, שסיסקו אט אט החלה להשתמש בשבבים שלהם כדי לעמוד בתחרות. עכשיו הם משתמשים כבר בדור שלישי של שבבי NP של איזיציפ. לכן עדיין לא ברור מי ינצח בתחרות. איך איזיציפ עושים את שבבים הרבה יותר טובים מכל המתחרים. תהרוג אותי, אני לא יודע. אגב, עד היום האב טיפוס הראשון - כבר עובד. ואם השבב החדש יעבוד לצד השבבים של איזיציפ אז הנייר יחזור קרוב לשער הקום. תשובה רק אחרי המצגת של סיסקו ב 29 לחודש.
- אנונימי 18/09/2013 13:31הגב לתגובה זוהמניה תעלה 40 אחוז
וול סטריט נגזרים (X)התמ״ג עלה 4.3% בניגוד לציפיות
החוזים העתידיים מהססים מול נתוני מאקרו, בזמן
שהמסחר הקמעונאי תופס נתח גדל והולך ומחדד תנודתיות סביב טכנולוגיה ותעודות סל
וול סטריט מגיעה לעוד יום מסחר במצב רוח זהיר. החוזים העתידיים נעים קלות סביב האפס, כשהשוק מעכל את נתוני המאקרו שמחדדים מחדש את התמחור סביב הריבית בחודשים הקרובים. במרכז עומד נתון התמ״ג לרבעון השלישי שמראה קצב צמיחה שנתי של 4.3%, לצד פרסום מדד אמון הצרכנים לחודש דצמבר.
תמ״ג חזק לא בהכרח מרגיע, ושאלת הריבית רק מתחדדת
התמ״ג הוא המדד הרחב ביותר לפעילות הכלכלית בארה״ב. הוא סופר את הערך הכולל של סחורות ושירותים שנוצרו במשק, ולכן הוא נותן לשוק תמונה אם הכלכלה באמת מתרחבת או פשוט מחזיקה מעמד. כשהמספר יוצא גבוה מהצפוי, זה לא תמיד חדשות מרגיעות לשוק המניות, כי זה מחזק את השאלה כמה מהר הפד׳ יכול להרשות לעצמו להוריד ריבית בלי להצית מחדש לחץ אינפלציוני.
הנתון של 4.3% מגיע מעל ציפיות שהיו סביב 3.3%, והוא גם מאיץ מול קצב של 3.8% ברבעון השני. מאחורי המספר עומדת צריכה פרטית שנשארת יציבה והוצאות עסקיות שמחזיקות קצב, שילוב שמאותת שהמנועים המרכזיים של הכלכלה עדיין עובדים גם כשהריבית גבוהה.
בתוך הפירוט של הרבעון בולטת קפיצה בצריכה הפרטית בקצב שנתי של 3.5% אחרי 2.5% ברבעון השני. חלק משמעותי מהעלייה מגיע מרכישות מוקדמות של רכבים חשמליים לפני תום הטבות מס בסוף ספטמבר, מה שמסביר גם למה נתוני מכירות הרכב באוקטובר ונובמבר נחלשים, בזמן שהצריכה בתחומים אחרים מציגה תמונה מעורבת.
- אנבידיה וטסלה עולות כ-1.3%, סטרטג'י עולה בעקבות הביטקוין - המניות הבולטות בוול סטריט
- וול סטריט פותחת שבוע מקוצר - מה האנליסטים צופים והאם ראלי סנטה בפתח?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
ברקע מתחדדת התמונה של כלכלת קיי. משקי בית עם הכנסה גבוהה ממשיכים להחזיק קצב, בעוד המעמד הבינוני והנמוך מרגיש לחץ ביומיום, כמו שסיקרנו בביזפורטל - כלכלת ה-K בארה״ב מתחדדת: הגדולות ממשיכות קדימה והקטנים נלחצים. הפער הזה מתרגם לשוק הון שנראה חזק במדדים, אבל נשען יותר ויותר על קבוצת מניות מצומצמת ועל ציפיות לריבית נוחה יותר בהמשך.
תותח ה"רועם", צילום מתוך את"צהתותחים החדשים של צה"ל והאם ארית תספק את המרעומים
ארית צה"ל נמצא בעיצומו של מעבר לדור חדש של תותחים, ובמקביל לכך מתגבשת גם שרשרת האספקה שתלווה את המערכת החדשה לשנים ארוכות. על פי מידע שהגיע לידנו ממקורבים לחברה, ארית תעשיות ארית תעשיות 0.76% , באמצעות חברת הבת רשף טכנולוגיות, כבר קיבלה הזמנות ראשוניות למרעומים עבור התותח החדש, וצפויה להיות ספקית בלעדית של מרעומי הארטילריה למערכת.
רשף קיבלה הזמנה ראשונה כבר בשנת 2022, עם תחילת שלבי ההצטיידות והבחינה של המערכת, והזמנה נוספת נחתמה במהלך 2025, לקראת כניסת התותח לשירות מבצעי.
מדובר במוצר חדש עבור רשף, שמרחיב את פעילותה מעבר לליבת הפעילות ההיסטורית שלה בצה"ל, שהתמקדה בעיקר במרעומי מרגמות, עם נגיעה מצומצמת יחסית לעולם הארטילריה. כעת, החברה צפויה לספק מרעומי תותחים בהיקפים גדולים.
ה"רועם" - מערכת טעינה וירי ממוחשבת
התותח החדש, שמוכר בצה"ל בשם "רועם", כבר הגיע לידי חיל התותחנים ונמצא בימים אלה בשלב ההטמעה המבצעית. מדובר בתותח הוביצר 155 מ"מ מתקדם שאלביט מערכות אלביט מערכות 0.16% גם שותפה מרכזית בייצורו. התותח המבוסס על פלטפורמה גלגלית עם מערכת טעינה וירי אוטומטית, שנועד לשמש את החיל בעשורים הקרובים. הכלי פותח במשך כשש שנים באלביט מערכות, מאפס, תוך התאמה ייעודית לצורכי צה"ל, והוא כולל מערכות שליטה ובקרה מתקדמות, קצב אש של עד שמונה פגזים בדקה, טווחי ירי של עשרות קילומטרים ויכולת ירי מתוזמן לעבר כמה מטרות במקביל.
בשבוע האחרון נמסר התותח הראשון לצה"ל בטקס סמלי במפעל אלביט ביקנעם, ומשם הועבר לבסיס צאלים לצורך קליטה, אימונים ובדיקות. בימים הקרובים צפוי להתבצע ירי צה"לי ראשון מתוך תהליך ההטמעה, ובצה"ל מעריכים כי ירי מבצעי ראשון עשוי להתבצע כבר בשבועות הקרובים, בהתאם לצרכים המבצעיים. במקביל, ייצור הכלים הבאים נמשך, והמסירות לצה"ל צפויות להתבצע בהדרגה החל מהקיץ.
ה"רועם" מופעל על ידי צוות מצומצם של שלושה לוחמים בלבד - מפקד משימה, תותחן ונהג - בין היתר בזכות המעבר לטעינה אוטומטית מלאה. הכלי
נושא על גביו עשרות פגזים, והמערכת מאפשרת קצב אש גבוה ודיוק משופר, לצד ניידות גבוהה על גלגלים ויכולת מעבר מהירה בין אזורי ירי. בחיל התותחנים רואים בתותח החדש פלטפורמה שתמשיך להתפתח ולהשתפר לאורך השנים, עם שדרוגים עתידיים בקצב האש, בדיוק ובמערכות התפעול.
.jpg "ביטוח לאומי - צילום: Shutterstock")