פרופ' גלן יאגו: "יש להגביר את השקיפות בדיווח הבנקים על פיזור ההלוואות"
ריכוזיות המערכת הבנקאית בישראל מהווה מכשול בפני עסקים קטנים וזעירים לקבלת אשראי. מכורח זאת קיים חשש לאפליית אשראי הפוגעת בעיקר בפריפריה ובקהילות מעוטות יכולת, כך קובע דו"ח מיוחד של תוכנית עמיתי קורת-מכון מילקן המתפרסם היום. הדו"ח מוסיף וקובע כי רפורמת בכר אינה מספקת כלים אפקטיביים להגדלת פיזור האשראי, וכי שליטתם של הבנקים במערכת ההפצה משמרת את הריכוזיות.
הנגישות להון ולאשראי חיונית לפיתוח הכלכלי והחברתי במגזרים חלשים, באזורי פריפריה, בקרב נשים, ובעסקים קטנים ובינוניים. מטרת הדו"ח הייתה לבחון האם הבנקים בישראל מתעלמים מצורכי האשראי של אוכלוסיות אלו.
פיזור אשראי הוגן, גם בקהילות שבעבר לא נהנו משירותים בנקאיים, הוא מדיניות חברתית ראויה והשקעה מוצלחת. כך למשל בארה"ב, במערב אירופה, אוסטרליה, קנדה וברזיל, האיצה הרגולציה את הזרמתם של טריליוני דולרים של הון פרטי לקהילות חלשות ולעסקים הקטנים והבינוניים שבהן. השקעות אלה נעשו בכפוף לסטנדרטים הנהוגים להגנה פיננסית.
חוק ההשקעה החוזרת בקהילה (Community Reinvestment Act – CRA) , שנחקק בארה"ב ב-1977, הנחה את הבנקים לדווח על כל הלוואה המאושרת או נדחית על ידיהם. הדיווח תרם לחשיפה ציבורית ואפשר לדרג את הבנקים לפי פיזור האשראי שלהם. מחקרים הראו כי מדידה ופיקוח על הנגישות לאשראי הובילה לכך שהבנקים החלו לאשר הלוואות לקהילות בעלות הכנסה נמוכה, שבאופן מסורתי לא היו נהנות משירותים בנקאיים: הלוואות והשקעות לדיור בר-השגה, לעסקים קטנים, לפיתוח כלכלי ולשירותים קהילתיים. בנוסף, החל המגזר הפרטי ליזום מהלכים אסטרטגיים ולפתח מוצרים המכוונים לשווקים חדשים וחשובים האלו. מגוון יוזמות נוספות עודדו השקעה קהילתית בארה"ב, וכך לדוגמה, מאז שנת 2000 הפנתה קרן הפנסיה הגדולה CalPERS מיליארדי דולרים לאזורים חלשים בקליפורניה, והשיגה תשואות דו-ספרתיות.
ב- 30 השנה מאז נחקק ה- CRA, הוזרמו בארה"ב 1.5 טריליון דולר לקהילות מופלות אשראי. לדבריו של פרופ' גלן יאגו, מנהל לימודי הון במכון מילקן ועמית בכיר קורת-מכון מילקן, "הדו"ח המתפרסם היום קובע כי הציבור בישראל זכאי לדיווח בנקאי דומה. על מנת לעודד אספקת אשראי נרחבת יותר בישראל, רצוי להגביר את השקיפות בדיווח הבנקים על פיזור ההלוואות: לבחון את תפוצת השירותים הבנקאיים, את סוגיהם, ואת סוגי ההלוואות".
