ה-S&P ירד ב-0.9%; אלביט וצים זינקו ב-6%, נייס צנחה ב-9%

המסחר בוול סטריט ננעל בירידות שערים כאשר הנאסד״ק איבד 0.8%, בעוד הדאו וה-S&P ירדו ב-1.2% ו-0.9% בהתאמה. המשקיעים מעדיפים להתרחק מסיכון רגע לפני שני אירועים שיכולים לשנות את כיוון השוק: הדוחות של אנבידיה ודוח התעסוקה האמריקאי. שני הנתונים האלה הפכו לעמודי התווך של הראלי האחרון, ולכן כל סטייה מהם עלולה לערער את האופטימיות שאפיינה את החודשים האחרונים.

הלחץ כבר ניכר בשוק. מדד S&P 500 ירד ב-0.9% וירד לראשונה מזה חודשים מתחת לממוצע הנע של 50 יום, נתון שרבים רואים בו סימן טכני שמעלה את הסיכוי לירידות חדות יותר. גם הקריפטו נחלש, וביטקוין ירד מתחת ל־92 אלף דולר. אנבידיה עצמה ירדה מעט, אחרי שקרן ההשקעות של פיטר תיל מכרה את כל החזקותיה ברבעון האחרון.

המשקיעים יודעים שהשבוע הזה רגיש במיוחד. הדוחות של אנבידיה, שיגיעו ברביעי, נבחנים בזכוכית מגדלת בגלל החשש מהערכת יתר של תחום ה AI. למרות שהציפייה היא לעוד רבעון חזק, תנודתיות גבוהה כבר מגולמת במסחר. יום לאחר מכן יתפרסם דוח התעסוקה שנדחה בעקבות השיתוק הממשלתי. בכירים בפדרל ריזרב מאותתים על סיכון להיחלשות שוק העבודה, מה שמוסיף חוסר ודאות. ברקע, נתוני החברות הגדולות במגזר הצריכה כמו וולמארט וטרגט מקבלים תשומת לב מיוחדת, משום שהם עשויים להראות אם האמריקאים ממשיכים להוציא כסף או מתחילים להאט. במקביל, אמזון מגייסת 15 מיליארד דולר בהנפקת אג"ח, לראשונה מזה שלוש שנים, והדולר מתחזק מול כל המטבעות המרכזיים. 

אפקט באפט: אלפאבית Alphabet 0.96%  קפצה ב-3% - אחרי רכישת כמעט 18 מיליון מניות גוגל בשווי של מעל 4 מיליארד דולר, מניית אלפאבית קופצת והמשקיעים מפרשים את המהלך כהבעת אמון מחודשת בעוצמת החיפוש ובאסטרטגיית ה-AI של החברה

• בין CPI לתוצאות הבנקים: האנליסטים נערכים לפתיחת המסחר בוול סטריט
• הבורסות באסיה מדשדשות לפני דוח התעסוקה בארה"ב והכרעת בית המשפט העליון על המכסים של טראמפ
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

נייס נפלה ב-9% - צופה ירידה ברווחיות - החברה מעריכה שהרווחיות שלה תישחק בשנים הקרובות בגלל האצה בהשקעות בתחום ה-AI, אך צופה הכפלה של ההכנסות מפעילות ה-AI.

בנק אוף אמריקה מעלה מחיר יעד לאנבידיה ל-275 דולר - פרמיה של 47% על מחיר השוק - האנליסטים סבורים שהמניה שנסחרת במכפיל רווח של 27 על רווחי השנה הבאה, מתומחרת נמוך. הם מדברים על הזמנות מצטברות ב-500 מיליארד דולר ומעלים את תחזיות הרווח לשנים הבאות

• זימונים פליליים לפד: טראמפ מנסה להשפיע על עצמאות הבנק המרכזי; החוזים בירידה
• "מניית פלנטיר תגיע ל-300 דולר - אפסייד של מעל 70%"
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• החברה שמדווחת על הפסד של 17.5 מיליארד דולר ומזנקת 7%

מאקרו

מורגן סטנלי: ה-S&P 500 יגיע ל-7,800 ב-12 החודשים הקרובים אסטרטג מורגן סטנלי מייק וילסון צופה זינוק של 16% ב-S&P 500; וילסון, שנחשב לאחד מהקולות הבולטים בוול סטריט, מציב יעד חדש של 7,800 נקודות למדד, תחזית אגרסיבית שמגיעה לאחר עונת דוחות חזקה, ציפיות לצמיחה בתאגידים ומדיניות מוניטרית מקלה

המניה שנפלה 11% בגלל המתיחות בין סין ליפן - הסלמה במתיחות סביב טייוואן הובילה לאזהרה חריגה של בייג’ין נגד נסיעה ולימודים ביפן, וגררה ירידות חדות במניות הקוסמטיקה, הקמעונאות והתיירות

הטור של גרינברג - ההימור הכושל של בלקסטון על המגזר שדווקא עכשיו חווה פריחה

מניות במרכז

אחרי צניחה של 30% - מייקל סיילור ממשיך לקנות ביטקוין - בעוד הביטקוין צונח והסנטימנט בשוק הופך שלילי, סטרטג׳י מגבירה רכישות וממשיכה להעמיס מטבעות, למרות שחיקת הפרמיה במניה וחשש גובר של משקיעים מגל ירידות נוסף.

נובו נורדיסק מורידה מחיר בוויגובי וסוגרת את ההשקעה ב־Convatec - החברה מציגה מהלך תמחור אגרסיבי מול אלי לילי בשוק תרופות ההרזיה, בעוד זרוע ההשקעות שלה משלימה יציאה מחברת Convatec כחלק מארגון מחדש של פורטפוליו ההחזקות

פורד Ford Motor Co מתחילה למכור רכבי יד שנייה דרך אמזון Amazon.com Inc. 0.44%  - המהלך מוסיף לסוכנויות הרכב ערוץ מכירה חדש ומציב תחרות שקטה לפלטפורמות המסחר המשומשות, בזמן שהשוק בוחן אם מודל הקנייה בלחיצה יתפוס גם בענף הרכב

וול סטריט משדרגת תחזיות, אבל טסלה ממשיכה לרוץ קדימה - בעוד האנליסטים מרימים את מחיר היעד לשיא חדש, מניית טסלה ממשיכה לנוע בניתוק מהמודלים ומבוססת יותר על ציפיות עתידיות מאשר על ביצועים בפועל

אפל Apple 0.13%  ירדה, אחרי שבאותו הדיווח התברר כי ברקשייר דווקא מצמצמת החזקה בענקית האייפון. החברה מכרה מניות אפל בשווי 10.6 מיליארד דולר ברבעון השלישי, ובמקביל מכרה גם מניות בנק אוף אמריקה בהיקף 1.9 מיליארד דולר והחזקות וריסיין בכ-1.2 מיליארד דולר. מנגד, ברקשייר בוחרת להרחיב את החשיפה לענף הביטוח ורוכשת מניות Chubb בשווי דומה.

אנבידיה NVIDIA Corp. -0.1%  ירדה, כשהיא נכנסת לשבוע דוחות רגיש במיוחד. החברה צפויה לפרסם את תוצאותיה ביום רביעי אחרי הנעילה, והציפיות ממנה גבוהות במיוחד לאור המעמד שלה כעסק מוביל בתחום שבבי הבינה המלאכותית. המשקיעים מתייחסים לדוח הקרוב כנקודת מבחן לשאלה האם הביקושים לשבבי AI עדיין שומרים על קצב חזק למרות חשש מהתמחור הגבוה במניה ובסקטור כולו.

נטפליקס - ‏Netflix, Inc -1.18%   בירידה קלה, אחרי שהספליט ביחס של 1 ל-10 נכנס לתוקף והוריד את מחיר המניה לכ-110.75 דולר מאיזור ה-1,107 דולר. כל מי שהחזיק במניה נכון ל-10 בנובמבר קיבל 9 מניות נוספות, מהלך שאמנם הוא לא משנה את השווי של החברה אלא רק מפצל את המחיר כדי לאפשר נגישות גבוהה יותר למשקיעים, גם אם בעידן מסחר בשברי מניות זה פחות משמעותי מבעבר. מאחורי התנודתיות ניצבת גם חולשה של החודשים האחרונים, שבהם נשחקה המניה בכ-11% בעקבות פספוס בדוחות הרבעון השלישי שנגרם בין השאר בעקבות מחלוקת מס מול הרשויות בברזיל. למרות זאת, התחזית לשנים הקרובות נראית חיובית: האנליסטים מצפים ש-EBITDA יטפס מ-13.3 מיליארד דולר השנה ל-16.6 מיליארד דולר ב-2026, צמיחה שעשויה לרכך את תגי המחיר הגבוהים יחסית, סביב מכפיל רווח עתידי של 43.

חברת הרכבים הסינית XPeng Xpeng Motors -2.44%  נחלשת בכ-7% אחרי דוח רבעוני שמציג הפסד של 150 מיליון יואן והכנסות של 20.38 מיליארד יואן. החברה מדווחת כי מסרה 116,007 כלי רכב, מעט מעל מרכז טווח התחזיות הקודם, מה שמעיד על המשך צמיחה בקצב אספקות. למרות זאת, נראה שמשקיעים מסוימים בוחרים לממש רווחים אחרי שהמניה כבר זינקה 112% מתחילת השנה, מה שמוביל לתיקון קל במסחר המוקדם.

טסלה Tesla 2.11%    עלתה קלות, אחרי שסיימה את השבוע הקודם בעלייה של 0.6% ושברה רצף של שלושה ימי ירידות. לפי דיווח בוול סטריט ג’ורנל, החברה מבקשת מהספקים שלה להפסיק להשתמש ברכיבים שמיוצרים בסין במסגרת הייצור בארצות הברית. הכוונה היא לעבור בתוך שנה עד שנתיים לרכיבים שמיוצרים מחוץ לסין, מהלך שמצביע על ניסיון של טסלה לייצב את שרשרת האספקה ברקע מתיחות גיאופוליטית.

רובריק Rubrik -1.55%  נסחרה ביציבות ומתקרבת ל-74 דולר, אחרי שבבית ההשקעות מיזוהו מעלים את ההמלצה למניה מ"נייטרלי" ל"Outperform" ומשאירים את מחיר היעד על 97 דולר. ההמלצה מגיעה כחיזוק לאמון בשוק שבו החברה פועלת ובמודל העסקי שלה, והיא תורמת לביקוש גובר בפתיחת השבוע.

דל Dell 1.79%   נפלה ב-8% אחרי שמורגן סטנלי מוריד את ההמלצה למניה מ"Overweight" ל"Underweight" ומפחית את מחיר היעד ל-110 דולר מ-144. ההערכות של האנליסטים מצביעות על כך שמחזור העליות בשוק הזיכרונות עלול להפוך לרוח נגדית עבור יצרניות החומרה ב-2026. מניית HP HPQ נחלשת גם היא בכ-3% בעקבות הורדת המלצה דומה והפחתת מחיר יעד ל-24 דולר.

E.W. Scripps  EW Scripps Co -0.82%    זינקה בכ-40% אחרי דיווח ב"וול סטריט ג’ורנל" שלפיו סינקלייר רכשה כ-8% מהחברה ומנסה להוביל מהלך רכישה מלא. לפי הדיווח, הנהלת סינקלייר רואה בסקריפס יעד אסטרטגי בתחום השידורים המקומיים ומחפשת לממש את ההחזקה לכיוון עסקה רחבה יותר.

בהמשך היום יתפרסמו דוחות של - טריפ.קום Trip.com Group -1.51%    ושל XP -0.35%     , 

בהמשך השבוע - וולמארט WMT, הום דיפו HD, לואוס LOW, טארגט TGT, דיר DE, פי.די.די הולדינגס PDD, מדטרוניק MDT, פאלו אלטו נטוורקס PANW, אינטויט INTU, באידו BIDU, TJX TJX, קלרנה KLAR, ויקינג הולדינגס VIK, ויליאמס סונומה WSM, בוליש BULL, ויבה סיסטמס VEEV, רוס סטורס ROST, גאפ GPS ו-אלסטיק ESTC.

ישראליות בוול סטריט

צים ZIM Integrated Shipping Services קפצה ב-6% - החברה צפויה לדווח על תוצאותיה לרבעון השלישי ב-20 בנובמבר. וגם: בעלי המניות מול ההנהלה: המאבק בצים - קבוצת מוסדיים המחזיקה מעל 8% מצים פועלת לשינוי בהרכב הדירקטוריון ולבחינת חלוקת דיבידנד משמעותית, על רקע פער גדול בין קופת המזומנים לשווי השוק, ובזמן שבשוק ממשיכות לרחף הערכות על ניסיון הצעת רכש אפשרית

אלביט מערכות - Elbit Systems Ltd. 1.29%   הודיעה כי חתמה על חוזה בהיקף של כ-2.3 מיליארד דולר, לביצוע פתרון אסטרטגי שייפרש על פני 8 שנים. באלביט מציינים שההסכם משקף הכרה ביכולות הפיתוח והטכנולוגיה של החברה, והוא מתחבר למגמה של גידול בהיקף ההזמנות ארוכות הטווח שמייצרות לחברה צבר עבודה יציב. אלביט מערכות, שפועלת בעשרות מדינות ומעסיקה כ-20 אלף עובדים, ממשיכה לבסס את מעמדה כאחת החברות המשמעותיות בתעשיית הטכנולוגיה הביטחונית העולמית. אלביט בעסקת ענק של 2.3 מיליארד דולר, אבל מה לא נחשף?

מניית SolarEdge 8.69%  איבדה מעל 5%, מניות השבבים הישראליות בירידה - טאואר Tower Semiconductor 2.3%  יוררדת 2%.