התקציב אומנם עבר בממשלה בשבוע שעבר, אבל הרוחות עדיין סוערות. עוד לפני שמשפחות החטופים נכנסו לדיון בוועדת הכספים וגרמו להפסקתו, נגיד בנק ישראל, פרופ' אמיר ירון הגיע בכדי להציג סקירה בפני חברי הוועדה. הנגיד אמר כי "חלק מהדברים שאנחנו צריכים לעשות היום, כוללים גם העלאת המיסים, אף אחד לא נהנה מהעלאת המיסים או קיצוץ כזה או אחר".

בנושא המלחמה אמר הנגיד כי "נכנסנו די טוב לאירוע הזה, לישראל יש רקורד לא רע ביציאה מאירועים ביטחוניים קודמים. בתחילת המלחמה כרטיסי האשראי ירדו ל-70%, כעת הם במעל 100%. זה לא מפוזר באופן אחיד סביב תחומים שונים". לעניין פרמיית הסיכון של מדינת ישראל ציין כי זו "עלתה וקצת התמתנה אבל היא לא איפה שהייתה, ואנחנו נמצאים בקטגוריה של מדינות שלא היינו שם".

לגבי התקציב שעבר בממשלה אמר הנגיד כי "ההתאמות שנעשו וחשוב שיבוצעו במלואן, נעשתה עבודה ולא מבוטלת, נעשו צעדים משמעותיים, חשוב שהמסגרת תישאר כמסגרת, זה מסר מאוד חשוב. הייתה עלייה של ה-cds, אבל זה לא מתורגם אחד לאחד לדירוג, מקווה שכך יהיה גם בהמשך".

• בנק ישראל רומז שהריבית תרד כבר בהחלטה הקרובה?
• הנגיד מודאג מחרם על תוצרת ישראלית, סיום המלחמה לא מבטיח הורדת ריבית
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

  הנגיד וגפני בדיון. צילום דני שם טוב דוברות הכנסת.

חשוב לשמור על המסגרת

פרופ' ירון אמר כי "התחזית לשנים 2023 ו-2024 היא של צמיחה של 2% בכל אחת מהשנים, וצמיחה של 5% ב-2025, זאת בתרחיש ייחוס של ירידה בהיקף המלחמה ברבעון הראשון של 2024. בנוסף לשמירה על היקף התקציב, לכן כ"כ חשוב שנשמור על מסגרת התקציב. אנחנו צופים שהאינפלציה תמשיך להתמתן, אבל יש סביב זה הרבה חוסר ודאות, אירוע הצפון ועוד, לכן אנחנו הולכים בצעדים מאוד מדודים".

עוד ציין ירון כי הוצאות המלחמה הישירות בשנים 2023-2025, כולל הוצאות ריבית, פיצויים והוצאות אזרחיות אחרות סביב המלחמה, יעמדו על כ-215 מיליארד שקל, ובנוסף לכך אובדן הכנסות ממיסים בגובה 40 מיליארד שקל. סה"כ 255 מיליארד שקל בשנים אלה. פרופ' ירון ציין כי בתקציב "נעשו התאמות משמעותיות לטובת ההתכנסות". הנגי הסביר כי כשיש לך כל שנה נוספת עוד 20 מיליארד שקל הוצאת ביטחון, אז צריך לצמצם את התוספת רק ל-20 האלה. הנגיד ציין כי "ייתכן שהיה אפשר לעשות יותר בתקציב, ואולי היה צריך להפעיל את המע"מ כבר ב-2024, אבל אלה בגדול ההתאמות כפי שאני מבין אותם.

300 אלף דחיות תשלום בהלוואות

לעניין מתווה בנק ישראל על רקע המלחמה ציין: "אנחנו היום עם 300 אלף דחיות כאשר קצת יותר מ-50% אחוז מהם הינו ללא ריבית וללא עמלות. מדברים על יתרת אשראי של 5.6 מיליארדי שקל, זאת אומרת שנעשו צעדים מהותיים בתחום הזה. לגבי המתווה השני שנתנו הלוואות לבנקים כדי שהם יתנו הלוואות לעסקים קטנים וזעירים, כל ה-1.5 שנתנו הועברו ללווים, זה לווים מסוכנים ביותר שמקבלים ריבית פריים".

• האם הריבית תרד בסוף החודש? זה הנתון שיקבע
• רכבת ישראל בדרך להפרטה: האם 5,000 עובדים בסכנה?
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• הג'ובניקים רכבו על הלוחמים וקיבלו תנאי שכר ופנסיה מצוינים -...

על רקע הערות חברי הכנסת לעניין גלגול עליית הריביות מהלוואות הציבור לפיקדונותיו, ציין הנגיד כי "התמסורת לריביות בישראל גבוה יחסית גם בראייה על פני זמן וגם בראייה בינ"ל, האם היה ניתן לעשות יותר, יכול להיות שניתן היה לעשות יותר. פיקדון לשנה כולל בתוכו את הצפייה של איפה הריבית תהייה עוד שנה, ריבית בנק ישראל דיברה על 3-4 הורדות, השוק תמחר 6 הורדות, או שאת רוצה להיות בשוק שאת מתערבת בקביעת ריביות ואני לא רוצה להיות".

לעניין ההלוואות לדיור ציין: "הריבית על המשכנתאות לוקחת בתוכה את כל התחזיות, הייתה תנודה בחו"ל ושם המרווח נשק כמעט לאפס, אם העקום כולו זז, זה ישקף את הדבר הזה. שיעור ההלוואות בפיגור לדיור, רואים בקצה עלייה אבל עדיין מה שחשוב פה יש עלייה קטנה אבל בראייה ארוכת טווח אנחנו במקום טוב כרגע".

צריך להביא משקיעים

הנגיד ציין כי "ארה"ב צמחה טוב יותר בתקופה האחרונה, אבל הציפייה בשנתיים הקרובות היא להתמתנות בעולם. הסחר העולמי הוא גם מתחת לממוצע וזה משפיע גם עלינו בישראל, בקצה רואים עלייה מסוימת ברכיב העלויות הובלה של מה שעובר בים סוף, בגדול אנחנו לא רואים שינוי גדול לעומת הקורונה".

לגבי מגזר ההייטק ציין הנגיד כי "אנחנו חייבים לוודא שמגיעים משקיעים בעיקר לטובת החברות המאוד צעירות, מתוכן איקס מגיעות לשלב הבא". עוד הוסיף לעניין הענף כי "עלינו כמו מטאורים בשנת 2021, בשנת 2022 החלה הירידה הראשונית בהייטק, עם ירידת הנאסד"ק, ואצלנו הירידה הייתה חדה יותר".

לגבי האינפלציה ציין הנגיד כי "פורמלית אנחנו בתוך היעד, חלק חשוב מהמדד הוא רכיב הדיור, לא מחירי הדיור, אלא בעיקר השכירות, הם מתייחסות למה שקורה בשוק הדיור באופן כללי, ואנחנו רואים את מגמת הירידה. אני מדבר על דינמיקת האינפלציה, אני לא מתייחס לנתון בודד, באינפלציה השנתית, מה שחשוב זה הדינמיקה, אנחנו בדינמיקה של התמתנות. בשוק ההון קצת חרגו, זה מושפע מהאירועים בצפון ושער חליפין, זה קצת מעל היעד. עפ"י 14 חזאים שאנחנו עובדים לפיהם, אנחנו רואים שנהיה מתחת ל-3% בחודשים הקרובים. בהמשך יש קצת עלייה, למרות שאנחנו ביעד".

הנגיד: "נכנסנו במצב טוב". חיילים בעזה. צילום דובר צהל

שוק הדיור זה הסכנה

עוד ציין הנגיד כי האינפלציה קשורה בשוק הדיור ובענף החקלאות: "האינפלציה במגמת התמתנות, ציפינו עוד לפני האירוע שנכנס ליעד ברבעון הראשון. במלחמה יש זעזוע ביקוש, אנשים פחות רוכשים, מצד שני יש זעזוע ביקוש בצד הפועלים, רק 50% מאתרי הבנייה פתוחים. כרגע זעזוע הביקוש גדול יותר, וסייע לאינפלציה להיכנס ליעד מהר יותר. הסיכונים לאינפלציה הם שוק הדיור, ככל שצד ההיצע לא יצליח להתרחב, אם ע"י עובדים זרים ואם ע"י החזרת חלק מהפלסטינאים, ייתכן שתהייה עליית מחירים וכך גם בשכירות וזה ישפיע על האינפלציה. ככל שתהייה התייקרות בחקלאות זה יהיה גם במזון".

הנגיד הוסיף לגבי הקריאות להורדת הריביות ולדברי ח"כ גפני "גם שער חליפין מהווה פרמטר חשוב. בממוצע אנחנו רואים תהליך טוב שמתכנס, אך יש סיכונים בעתיד. ככל שהתהליך יתכנס, ונראה שהפעילות הכלכלית מקבלת את  הדרוש, התהליך של המשך הורדת הריבית יוכל להימשך, אבל זה תהליך שמותנה בדברים הללו. אנחנו תלויים בנתונים איך שיגיעו ואי הוודאות גדולה. לכן התהליך חייב להיות מאוד זהיר ומדוד".

הנגיד ציין כי "חלק מהצעדים הביאו לזה שהורדנו את האינפלציה, כל המחקרים מראים שהאינפלציה פוגעת בחלשים, לכן ההתמודדות באינפלציה היום לבין התמודדות בהמשך באינפלציה גדולה יותר, הם הצעדים האלה. הנושא של האינפלציה ומי כמונו מכיר, אנחנו בנקודה לא רעה מבחינת האינפלציה, אבל צריך לשמור על זה, זה פוגע בעיקר בחלשים. אילולי היינו מתמודדים עם זה, זה היה משפיע עוד יותר על החלשים".

ירידה במחירים צילום שלומי יוסף

ירידה במחירי הדיור

לעניין מחירי הדיור פירט הנגיד כי יש ירידה במחירי הדיור, וחזר שוב על הצורך הגדול בהיצע עובדים בתחום הזה ודרך כך בהגדלת ההיצע: "עוד לפני המלחמה, כל הליך התכנון והתשתיות, זה תהליך שהיה צריך להיות מורחב, בלי זה לא נמשיך לראות את מחירי הדירות ממשיך להתמתן". לעניין מחירי הקרקע  ציין: "בסוף הצפי הוא לעולם שלא יחזור לעולם הריביות שהכרנו לפני הקורונה, נהייה בעולם של יתירות, בעיות אספקה, אוסף של דברים שיביאו לשיווי משקל שלא נהייה בריביות האפס שפעם הינו בו, עולם שבו אין מחיר לכסף הוא עולם לא נורמלי. לא תגיע ל-0 ריבית, תגיע לבין 2 ל-3 אחוז".

הנגיד הוסיף כי "לא תהייה בריביות שליליות. בסוף מחירי הקרקעות צריכות להתאים את עצמם כדי שלקבלנים התשואה תהיה שווה, וזה צריך להיות ע"י התאמת מחירי קרקעות, זה צריך להיות מכרזים עם תשתיות, ועם הורדת מחירי המינימום. כמות המכרזים המוצלחים ירדה באופן מהותי, לכן גם ללא המלחמה היינו מגיעים לצמצום מסוים. המפתח הוא הגדלת ההיצע, בכל התהליכים, מהתכנון והלאה".

מה עם הזוגות הצעירים?

יו"ר הוועדה, ח"כ משה גפני השיב לנגיד: "אני חושב שהצגת את הכלכלה בישראל כפי שהיא משתקפת באופן קבוע, המציאות כפי שאתה מציג גם בנושא של האשראי היא המציאות, אבל אני הייתי מצפה מנגיד בנק ישראל, שהנושא של זוג שלוקח משכנתא ופתאום הכל עולה, שהוא משקיע בבנק והוא לא מקבל את הריבית הזאת, אם הבנק היה במצב נורא מבחינה כלכלית הייתי מבין, הבנקים נמצאים במצב כלכלי אדיר, ואנחנו יושבים כאן ואנשים פונים אלינו, ואנחנו בעצמנו, למה אי אפשר שהם יהיו חלק מהמאמץ הזה. אני זוכר את חוק בנק ישראל, שתפקיד הנגיד הוא לא רק בנושא הכלכלי, אלא גם בנושא החברתי שכ"כ מעיק על כ"כ הרבה אנשים, לא רק בעת הזו. הייתי מצפה שהנגיד יאמר את זה, כפי שהוא יודע לומר את זה ברוב כישרון בנושא הכלכלי ולא לחשוש מהבנקים, לומר רבותיי תורידו את הריבית, לא תפשטו רגל, אתם מרוויחים הרבה כסף".

ח"כ אלי דלל אמר כי "חשוב לי לומר שבנק ישראל הוא אחד מעמודי התווך ליציבות הכלכלה בארץ. אני לא אתייחס לכל הדברים שכואבים לי אבל אני רוצה להתייחס לדוח העוני. אני כראש הוועדה לזכויות הילד ערכתי דיון לפני שבועיים על מדד העוני ונראה שיש בו גידול. אני מבקש לדעת מה בנק ישראל עושה ומה ההתייחסות שלו לתקציב כדי להוריד את מדד אי השוויון?"

ח"כ אורית פרקש הכהן שאלה "יש לי שלוש שאלות, הראשונה היא לגבי עומק הגרעון בתקציב לשנת 2024, האם לא נכון היה למדינת ישראל להיות שמרנית יותר לאור התרחיש הזה שלא לוקח בחשבון את ההסלמה בצפון שיכולה לשנות הכל? לא לקחנו כאן שוליים של ביטחון כלל. השאלה השנייה היא בנושא ההוצאות של תקציב הביטחון לטווח הארוך שישפיעו על הנטל הכלכלי של מדינת ישראל. איך אתה רואה את מדינת ישראל מבחינת היציבות הכלכלית שלה עם הוצאות כלכליות הרבה יותר משמעותיות בהיבט של חלוקת הנטל במדינת ישראל? והשאלה השלישית עוסקת ביוקר המחייה. כתבת שרמת המחירים בישראל היא מהגבוהות בעולם, התקציב הזה כולל מיסוי על הבנקים, איך אתה תפעל שהמיסוי הזה לא יתגלגל ללקוחות הבנקים ויפגע בהם?".

עוברים על החוק

ח"כ ולדימיר בליאק אמר "היום יום שני, הממשלה הייתה אמורה להניח את תקציב המדינה לפני יומיים, אבל היא לא ממש מכבדת חוקי יסוד ולכן אנחנו ללא תקציב, אבל זה משהו אחד. הדבר השני זה שבדוח ההפרשים משרד האוצר הדיבר על מצב שבו אם לא נעשה שום התאמות נגיע לגירעון של  5.6%, ועם ההתאמות של 10 מיליארד זה ישתנה במעט, והשאלה שלי היא מה המשמעות של יחס חוב-תוצר ומה המשמעות של הסיכונים שאנחנו לוקחים?"

ח"כ נאור שירי ציין "שבוע נוסף שבו ממשלת ישראל מפרה את חוק היסוד שהיא עצמה חוקקה. אני רוצה להתמקד דווקא על פריון העבודה הנמוך בישראל, על פערי המיומנויות בין ישראל לעולם שהוא גדול במיוחד ועל מדד ההון הממשלתי. היה לך נורא חשוב, ח"כ גפני, לדבר על הריבית ולתקוף את הבנקים אבל על השקפים המדוברים דילגנו עליהם כלא היו, וחלק מהשינוי במדינת ישראל שצריך לעשות זה לדבר על השקפים האלה ולדבר על איך פותרים את הבעיות האלה. השאלות שלי הן בנוגע לתקציב. אני רואה הרבה הוצאות אבל אני לא מבין מאיפה מביאים את הכסף? אני אשמח להבין כי דיברו על התייעלות של כ-20 מיליארד שקלים, אני אשמח להבין מאיפה הכסף ואיך מגשרים על הפער בין ההכנסות להוצאות".

ח"כ משה סלומון אמר "אנחנו נמצאים במצב מלחמה והשאלה היא עד כמה יש פיקוח על הבנקים בנושא ניהול הריביות. לגבי נתוני מכירת הדירות, גם אם מחירי הדירות ירדו ב- 2%, הריביות עולות ב4% ולכן לאורך זמן אנחנו מבינים שהמצב לזוגות שרוצים לרכוש דירה הוא הולך ומחמיר. השאלה מה עושה הנגיד?"

ח"כ ינון אזולאי  הוסיף  "אני רוצה לגעת במספר נקודות, לגבי הייבוא. אנחנו יודעים שהייתה עלייה במחירי המכולות שמגיעות לארץ בגלל המצב עם החות'ים, עד כמה זה אמור להשפיע עלינו והאם הייתה השפעה גם במדינות אחרות בגלל הסיפור של החות'ים, בעלות השינוע אני מתכוון? לגבי מחירי הדיור, קודם כל במחירי השכירות אני רואה עלייה גדולה מאוד ולא ירידה במיוחד שעכשיו צפי הבנייה לא קיים, השאלה היא אם "רמי", שהיה צריך להתפרק מזמן ומספסר בכלכלה שלנו, ואין לו תקציב, כל מה שהוא עושה זה מהתקציב שיש, לא יכול להיות שמחיר קרקע לדירה הוא 900 אלף שקל, אז אולי הגיע הזמן לפרק את רמי".