כסף חדש: ילדים בני 12 משקיעים בבורסה דרך אפליקציות

שוק ההון, פעם מגרש המשחקים של מבוגרים עם הון משמעותי, נהפך לזירה נגישה גם לילדים בני 12, שמשקיעים כספי דמי כיס דרך אפליקציות מסחר דיגיטליות פופולריות. התופעה הזו, שבה ילדים צעירים קונים מניות של חברות טכנולוגיה או סוחרים בקרנות סל, משקפת שינוי תרבותי עמוק: הדור הצעיר כבר לא רק צורך תוכן דיגיטלי, אלא גם משתתף בכלכלה הגלובלית וכל זה בזכות נגישות, פשטות ופיתויים. מספרים להם בטיקטוק, באינסטגרם וברשתות שזה כסף קל. ההורים לא תמיד מסוגלים לעמוד בלחץ של הילדים, ואז המשחק מתחיל. החידוש הגדול בעשור האחרון שלא צריך להיות עם הון משמעותי כדי לקנות מניות, אפשר4 לקנות מניות גם בעשרות שקלים. פעם העמלות היו "אוכלות" את כל ההשקעה, היום זה אחרת גם בהשקעות קטנות.

הבעיה שזה הימורים - ילדים לא באמת יודעים לנתח, לעקוב, להבין במה הם משקיעים. אולי יש כאלו שכן, אבל הם נדירים. צריך בשלות ויכולת ניתוח, מעקב והבנה של הסיכונים והסיכויים, אחרת זה הימור. זה ג'ונגל וזה יגרום לכך שהילדים האלו יהפכו לעדר שעוקב אחרי גורואים לכאורה - הם ירוויחו כמו העדר ויפלו כמו העדר. 

אפליקציות ידידותיות ומפתות

אפליקציות ידידותיות ואינטואיטיביות מאפשרות כניסה לשוק עם סכומים קטנים, לעתים אפילו כמה עשרות שקלים בלבד. ילדים שגדלים בסביבה דיגיטלית וחשופים לתכנים על השקעות ברשתות חברתיות, מגלים עניין הולך וגובר בשוק ההון. הם לא רק משחקים במשחקי וידאו או צופים בסרטונים קצרים - הם קוראים על מניות, קריפטו ותשואות, לעתים לפני שהם מבינים מהי ריבית בנקאית. הסיבה לכך היא שילוב של טכנולוגיה נגישה, תרבות של יזמות דיגיטלית ורצון להשתתף בעולם המבוגרים. 

דוגמה מוחשית לכך היא סיפורו של נער בן 14 מתל אביב, שפתח חשבון מסחר תחת השגחת הוריו והשקיע 2,500 שקל שחסך ממתנות ומעבודות קטנות. בתוך שנה וחצי הוא הפך את הסכום ל-12 אלף שקל, תוך מסחר במניות של חברות קמעונות ואנרגיה מתחדשת. הוא לא פעל בחלל ריק: הוא קרא ניתוחים זמינים ברשת, עקב אחר מגמות בשוק והתייעץ עם הוריו לפני כל החלטה. הסיפור הזה אולי ממחיש את הפוטנציאל, אך גם מעלה שאלות: האם ילדים יכולים באמת להצליח בשוק ההון, או שמדובר במזל של מתחילים? בראש וראשונה צריך לשנן את הכלל הברור שלפעמים נשכח - סיכוי לתשואה הולך יחד עם סיכון. אם אתם רוצים להרוויח הרבה יש גם סיכון שתפסידו הרבה. זה הולך ביחד. השקעה במניות מסוכנות תוביל אתכם לרווח של מאות אחוזים או להפסד של אפילו כל השקעה. מנגד, השקעה באגרות חוב ממשלתיות תוביל אתכם לרווח מאוד צנוע, אבל בסיכון נמוך.  

• המצטיינות: הקרנות הישראליות שמביסות את מדד ה-S&P500 בצורה עקבית
• האם כדאי להשקיע ב-S&P500? הפניקס בתחתית התשואות אז היא שולחת את הציבור להשקיע במדד האמריקאי

היתרונות: חינוך פיננסי וחשיבה אסטרטגית

ננסה, בכל זאת למצוא יתרונות, אבל הן תחת תנאים חשובים. העיקרי שבהם שאותם ילדים עוקבים אחרי ההשקעה, מבינים במה מדובר, ולא רק זורקים שמות - טסלה, ביטקוין, אנביידה, XRP. 

התופעה של ילדים משקיעים טומנת בחובה הזדמנויות, בעיקר בתחום החינוך הפיננסי. ילדים שמתנסים בהשקעות לומדים מושגים כמו גיוון תיק, סיכון מול תשואה וחשיבות הסבלנות. הם מפתחים חשיבה לטווח ארוך, ששונה מהצריכה המיידית שמאפיינת את עולם הדיגיטל. כך לדוגמה, ילד שמשקיע 500 שקל במניה ורואה אותה צומחת ב-10% בשנה, מבין את כוחה של ההשקעה המתמשכת, לעומת קניית מוצרים חולפים. התהליך הזה מחנך אותם לקבל החלטות מושכלות, לחקור לעומק ולהימנע מפזיזות. אלא שיש ילדים אחרים שדווקא יתאכזבו מההשקעה עם התשואה הנמוכה. הם רוצים מהר ככל שניתן, הם לא יכולים ורוצים לחכות שנים רבות. לכן, זה תלוי מאוד בילד, וזה מחייב הסבר מוקדם על עולם ההשקעות - מה זו בורסה, למה זה לא קזינו, כל עוד לומדים ומבנים את התחום. 

ילדים שמנהלים תיק השקעות, גם אם הוא קטן, לומדים להעריך את ערך הכסף. הם מתמודדים עם הצלחות והפסדים, מה שמכין אותם לעולם שבו ניהול פיננסי הוא מיומנות הכרחית. בישראל, שבה מערכת החינוך כמעט לא מלמדת כלכלה אישית, התנסות שכזו יכולה לגשר על הפער וליצור דור שמוכן יותר לעתיד כלכלי מאתגר. אלא שגם כאן זה תלוי - האם ילד שיש לו 1,000 שקל בתיק והפסיד חצי מהם, מבין את המשמעות. הוא לא באמת עבד בשביל הכסף, הוא לא יודע להעריך הפסד וגם לא יודע להעריך רווח. לא בטוח שיש כאן הערכה לכסף - שוב, זה בעיקר תלוי בילד עצמו ובחינוך וההסברים שניתנו לו לפני שנכנס לעולם ההשקעות.  

• בורסה ומלחמה - מה צפוי מחר במסחר?
• סיכום שבועי בת"א - המניות והכותרות שעשו את השבוע
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

גופים בשוק, כמו חברות פינטק שמפעילות אפליקציות מסחר, רואים בתופעה הזו הזדמנות עסקית. הם משקיעים בממשקים פשוטים ובתכנים חינוכיים כדי למשוך משתמשים צעירים, מתוך הבנה שמי שמתחיל להשקיע בגיל 12, עשוי להפוך ללקוח נאמן לכל החיים. בנוסף, חלקם מאמינים שהתופעה תגביר את המודעות לשוק ההון ותגדיל את מספר המשקיעים הפרטיים בישראל, שכיום מהווים רק כ-10% מהאוכלוסייה. בארה"ב מעל 50% משקיעים באופן ישיר, אצלנו זה לא קורה כי בורסה נתפסת כקזינו, גם בגלל שהנהלת הבורסה לא מצליחה להרחיב את הכמות של החברות האיכותיות וגם כי בגלי הנפקות נכנסים לכאן חברות לא ראויות. אבל בעוד שהמגמה להרחבת הקהל הצעיר היא חשובה, הרבה יותר חשוב הבסיס - לא לזרוק אותם לשוק, לא לתת להם ללכת אחרי גורואים ברשת, אלא להסביר להם את עולם ההשקעות - משמעות הרווח או ההפסד, מה זו השקעה, מה זו מניה והמשמעות של ההחזקה כבעל מניות, למה מניות עולות ולמה יורדות, ביצועים כספיים, דוחות, תמחור מניות ועוד. זה לא בשמיים כמו שאפשר לחשוב.  בגילאים צעירים יש מוטיבציה גדולה להבין את המונחים והכלים האלו. דווקא בגילאים מבוגרים יותר האנשים חוששים יותר בעיקר כי הם חושבים שאם עד עכשיו הם לא יודעים, הם כבר לא ידעו אף פעם. 

החסרונות: סיכונים וחוסר בשלות

למרות היתרונות, התופעה מעוררת חששות משמעותיים. הראשון הוא חוסר הניסיון של ילדים. שוק ההון הוא זירה תנודתית, שבה אפילו משקיעים מנוסים מפסידים כסף. ילד בן 12, שמסתמך על מידע חלקי או על טרנדים ויראליים, עלול לקבל החלטות פזיזות ולהפסיד את חסכונותיו. כך לדוגמה, השקעה במניות של חברות טכנולוגיה תנודתיות או במטבעות דיגיטליים, שמקודמים לעיתים ברשתות חברתיות, יכולה להוביל להפסדים כבדים, שמשפיעים לא רק על הכסף אלא גם על הביטחון העצמי של הילד.

סיכון נוסף הוא ההשפעה של תרבות דיגיטלית. ילדים חשופים לתכנים שמקדמים סיפורי הצלחה מהירים, כמו משפיענים שמתפארים ברווחים ממסחר בקריפטו. התכנים האלה יוצרים ציפיות לא מציאותיות, שבהן השקעה נתפשת כדרך קלה לעושר. במציאות, רוב המשקיעים הפרטיים מפסידים כסף במסחר קצר טווח, והתנודתיות בשוק יכולה להפוך חלום להפסד תוך ימים.

גופים בשוק, כמו רשות ני"ע, חוששים שהתופעה עלולה להוביל לעלייה בהונאות פיננסיות. פלטפורמות לא מפוקחות או תכנים מטעים עלולים לפתות ילדים להשקעות מסוכנות, כמו תוכניות פונזי או מטבעות דיגיטליים ללא בסיס כלכלי. בנוסף, יש חשש מהתמכרות למסחר, שבה ילדים מתייחסים לשוק ההון כמו למשחק וידאו, עם הימורים במקום החלטות מושכלות.

המעורבות ההורית: מפתח להצלחה

הצלחת התופעה תלויה במידה רבה בהורים. ילדים מתחת לגיל 18 לא יכולים לפתוח חשבון השקעות עצמאי, ולכן ההורים הם שער הכניסה והמפקחים. הורים שמלווים את ילדיהם בתהליך - מסבירים מושגים, קובעים גבולות ומעודדים מחקר - יכולים להפוך את ההשקעה לחוויה חינוכית. לעומת זאת, הורים שמאפשרים לילדיהם לפעול ללא פיקוח, מסתכנים בהפסדים כספיים ואף בהשלכות רגשיות, כמו תסכול או חוסר אמון בשוק.

ההמלצה היא להתייחס להשקעה ככלי למידה, ולא כמטרה בפני עצמה. כך לדוגמה, הורים יכולים לעודד ילדים להשקיע בסכומים קטנים, שבהם הפסד לא יהיה משמעותי, ולהשתמש בכלים כמו סימולטורים של מסחר כדי להתנסות ללא סיכון. חשוב גם ללמד ילדים את ההבדל בין מסחר קצר טווח, שדומה להימורים, לבין השקעה לטווח ארוך, שמבוססת על ניתוח וסבלנות.

השפעה חברתית: דור חדש של משקיעים

התופעה משקפת שינוי עמוק ביחס לכסף בקרב הדור הצעיר. בניגוד לדורות קודמים, שהתמקדו בחיסכון סולידי או ברכישת נדל"ן, ילדים ובני נוער כיום רואים בשוק ההון דרך להשפיע על עתידם הכלכלי. הם מונעים על ידי תחושת יזמות, שמושפעת מסיפורי הצלחה של יזמי טכנולוגיה ומהפחד מפספוס הזדמנויות בעולם משתנה. התופעה הזו עשויה להגדיל את מספר המשקיעים הפרטיים בישראל, שכיום נמוך לעומת מדינות כמו ארה"ב, שבה מעל 50%  מהאוכלוסייה מחזיקים במניות ויש מדינות שבהם זה גם מגיע ל-80%. 

עם זאת, יש לזכור שהשוק הפיננסי אינו משחק ילדים. התנודתיות, הסיכונים והצורך בידע מעמיק מחייבים גישה זהירה. אם התופעה תתפתח ללא פיקוח מספק, היא עלולה להוביל לאכזבות ולחוסר אמון בשוק ההון. לעומת זאת, עם תמיכה נכונה, היא יכולה ליצור דור של משקיעים אחראיים, שמבינים את כללי המשחק ומשתמשים בהם לטובתם.