חברת אפלייד דיגיטל Applied Digital 15.31%   מצטרפת לגל הביקוש לתשתיות בינה מלאכותית, עם עלייה חדה של כ-20% במנייתה לאחר פרסום דוחות חזקים והכרזה על תוכניות להרחבת הפעילות שלה. 

ברבעון השלישי רשמה החברה הכנסות של 64.2 מיליון דולר, זינוק של 84% לעומת התקופה המקבילה אשתקד, ומעל ציפיות האנליסטים שעמדו על כ-54.6 מיליון דולר. על אף הצמיחה המרשימה, החברה עדיין אינה רווחית, ורושמת הפסד נקי שהסתכם ב-27.8 מיליון דולר, או 0.11 דולר למניה, בעיקר כתוצאה מהוצאות תגמול במניות של 16.6 מיליון דולר ועלייה בהוצאות המימון. עם זאת, ההפסד המתואם עמד על 0.03 דולר למניה בלבד, נמוך מהתחזיות, וה-EBITDA המתואם הגיע ל-0.5 מיליון דולר. בקופת החברה נרשמו 114 מיליון דולר מזומנים מול חוב של 687 מיליון דולר, לא כולל מימון נוסף שנמשך לאחר תום הרבעון.

הגידול החד בהכנסות הושפע במידה רבה מהתקדמות בפרויקט הדגל של החברה, Polaris Forge 1, שם נרשמה עלייה חדה בהכנסות מהתקנות עבור לקוחות בתחום ה-HPC (High Performance Computing) לקראת כניסה לשלב התפעולי. בנוסף, פעילות האירוח של מרכזי הנתונים בתחום הקריפטו (Data Center Hosting) המשיכה לפעול בקיבולת מלאה, עם שיפור קל בביצועים על רקע עליית מחירי הביטקוין.

שיחת המשקיעים: חוזה ענק ופרויקט נוסף בדרך

במהלך שיחת המשקיעים חשפה הנהלת אפלייד דיגיטל את החוזה החדש עם קורוויב CoreWeave -2.14%  , במסגרתו נוספו עוד 150 מגה ואט לקמפוס Polaris Forge 1, צעד שהביא לכך שכל 400 המגה ואט במתחם הושכרו במלואם. על פי הנהלת החברה, ההסכמים עם קורוויב צפויים להניב הכנסות חוזיות מצטברות של כ-11 מיליארד דולר לאורך 15 שנה, והם מהווים, לדבריהם, "אחד ממערכי המימון והשכירות הגדולים ביותר בתחום ה-AI העולמי".

• טראמפ רוצה כורים גרעיניים תוך שנה
• עזריאלי סוגרת את הסכם השכירות בחוות השרתים בגרמניה
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

בנוסף, המנכ"ל עדכן כי החברה החלה בבנייה של הקמפוס הבא, Polaris Forge 2, בהיקף כולל של כ-3 מיליארד דולר ו-300 מגה ואט בשלב ראשון. עוד צוין בשיחת המשקיעים כי החברה כבר סיכמה על מימון של 112.5 מיליון דולר מתוך מסגרת מימון ענקית של 5 מיליארד דולר עם Macquarie Asset Management, שעשויה לגדול ל-20 מיליארד דולר בהמשך. לדברי החברה, ההסכם עם Macquarie "מקטין משמעותית את הצורך בגיוסי הון ציבוריים ומציב את החברה בעמדה להתרחבות מהירה תוך מזעור דילול המשקיעים הקיימים".

חוזה משמעותי עבור החברה

המשמעות של חוזה כזה עבור אפלייד דיגיטל היא קפיצת מדרגה, ממתכננת, בונה ומפעילת מרכזי נתונים צעירה לחברה עם תזרים חוזי יציב לעשור וחצי קדימה. התחייבות של לקוח בקנה מידה כמו קורוויב, שמפעילה תשתיות מחשוב לבינה מלאכותית עבור חברות ענק כמו אנבידיה NVIDIA Corp. , מעניקה לחברה גושפנקא בעולם תשתיות ה-AI הגלובלי.

אם תעמוד בלוחות הזמנים ותשלים את שני הקמפוסים (Forge 1 ו-Forge 2), החברה תתקרב לקיבולת כוללת של 600 מגה-ואט, עם תוכניות להתרחב בעתיד ל-1 ג׳יגה-ואט ואף יותר. המנכ"ל אף רמז כי מתנהלים מגעים מתקדמים עם הייפרסקיילר נוסף, חברת טכנולוגיה שמפעילה תשתיות מחשוב ענקיות בקנה מידה עולמי, שעשוי לחתום על הסכם דומה תוך 3-4 רבעונים, מהלך שעשוי להכפיל את הפוטנציאל של החברה בטווח הבינוני.

• מה למדנו השבוע: "מגייסים כי אפשר"
• טראמפ מאיים בהעלאת מכסים ענקית על סין
• תוכן שיווקי צברתם הון? מה נכון לעשות איתו?
• בואינג מתקדמת ל-797 - המטוס שצפוי להחליף את ה-737 ולשנות את...

השקעות ענק בתשתיות מרכזי הנתונים

בשבועות האחרונים נרשמת האצה דרמטית בהשקעות בתשתיות בינה מלאכותית ברחבי העולם, מהשוק האמריקאי ועד אסיה. קרן התשתיות GIP שבבעלות בלאקרוק מנהלת מו"מ לרכישת Aligned Data Centers בעסקה של כ־40 מיליארד דולר, גוגל הודיעה על השקעה של 4 מיליארד דולר במרכז נתונים חדש בארקנסו, וענקיות נוספות כמו אמזון ו־Sify ההודית מרחיבות פעילות בקצב מואץ. מאחורי הגאות הזו עומדים הביקוש הגובר לכוח חישוב, התחרות בין ספקיות הענן והפחד של המשקיעים לפספס את גל ה-AI, מגמה שמציפה את וול סטריט בגל של "פומו טכנולוגי". השקעות אדירות בתשתיות AI - וול סטריט בפומו?

דוגמא עדכנית נוספת היא החתימה של קורוויב על הסכם אספקה בהיקף של עד 14.2 מיליארד דולר עם מטא, שמציבה את עצמה כשחקנית מפתח בדור החדש של ספקיות ה'ניאו-קלאודס', מפחיתה את התלות במיקרוסופט וממשיכה ליהנות מהשקעות העתק של ענקיות הטכנולוגיה בתשתיות בינה מלאכותית קורוויב חותמת על עסקת ענק עם מטא: 14.2 מיליארד דולר עד 2031

כשהבינה המלאכותית והאוטומציה הם שני המגזרים הטכנולוגיים הכי צומחים בעולם, הם זקוקים לצדם לתשתיות מתאימות. לקריאה נוספת על התחום - לא רק AI: הנישה החדשה והצומחת שמתפתחת במקביל לתחום הלוהט