יום המסחר בוול סטריט נסגר בירידות שערים חדות של עד 4.5%. ברקע למסחר, הדיווחים סביב נגיף הקורונה ממשיכים להעיב על הסנטימנט, כאשר במקביל מנסים הבנקים המרכזיים והממשלות לספק תמיכה לנכסי סיכון. כפי שציינו אמש, אחד הגורמים העיקריים לתיקון בימים הקודמים בוול סטריט, האיזון בקרנות הפנסיה בארה"ב נעלם כעת (לכתבה המלאה). 

מדדים בוול סטריט

S&P 500 0.32%    
דאו ג'ונס 0.6%    
נאסד"ק 0.22%    

הדיווחים סביב נגיף הקורונה ממשיכים לעמוד במוקד גם היום: מספר הנדבקים ברחבי העולם עלה לרמה של 874,635 איש, כאשר המספר ממשיך לזנק מידי מספר שעות. מספר הנפטרים בעולם עלה לרמה של 43,431 איש. ארה"ב ממשיכה לעמוד בראש מוקדי ההתפרצויות, עם 188,647 מקרי הידבקות. הנשיא טראמפ העריך לפנות בוקר כי בין 100 ל-240 אלף בני אדם ימותו בארה"ב מהנגיף בתקופה הקרובה, כאשר השיא צפויה להיות בשבועיים הקרובים.  

ככל שהמשבר מתקדם, הסוגייה הרפואית מתחלפת בחששות מפני כניסה למיתון עמוק בעולם. בגולדמן זאקס עדכנו ביממה האחרונה את התחזיות לכלכלה האמריקנית והיא נראית רע: הכלכלנים בבנק צופים כעת כי הכלכלה האמריקנית תרשום קצב התכווצות שנתי של 34% במהלך הרבעון ה-2 של 2020. נציין כי השיא הקודם עמד על התכווצות של 10% במהלך 1958.

• הענקית ששינתה את חיי כולנו יוצאת להנפקה ומה קרה היום לפני 10 שנים
• חנות המחשבים הראשונה נפתחת לקהל הרחב ומה קרה היום לפני 15 שנה
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

היום צפויים להתפרסם מספר נתוני מאקרו משמעותיים שצפויים לספק תמונה רחבה יותר על גודל האטה כעת בכלכלת ארה"ב. דוח התעסוקה המקדים של ADP  לחודש מרץ הצביע על ירידה של 27 אלף משרות בחודש האחרון, מדובר בנתון טוב מהתחזיות המוקדמות שעמדו על גריעה של 150 אלף משרות. מדד מנהלי הרכש במגזר הייצור בארה"ב לחודש מרץ אכזב עם קריאה של 48.5 נק', רמה המאותת על צפי להתכווצות בפעילות הכלכלית בחודשים הקרובים. סקר ה-ISM במגזר הייצור הפתיע עם קריאה של 49.1 נק', אמנם מדובר בנתון המצביע על צפי להאטה בחודשים הקרובים אך הצפי היה לקריאה של 45 נק' בלבד. 

במקביל, לחששות מכניסה למיתון, הבנקים המרכזיים שלפו בשבועות האחרונים כמעט את כל התחמושת שלהם. בארה"ב, הפד' ביצע בשבוע האחרון רכישות של יותר מ-568 מיליארד דולר, כאשר הוא מתערב כמעט בכל שוק אפשרי: שוקי האג"ח הממשלתיים, שוק האג"ח מגובה משכנתאות (MBS), שוק האג"ח המוניציפלי, שוק האג"ח הקונצרני, שוק הריפו ושוק המט"ח. נזכיר כי הפד' הכריז אמש על כלי חדש, שיאפשר לו להזרים דולרים לשאר הבנקים המרכזיים (לכתבה המלאה).

למרת צעדיו של הפד', נראה כי הלחץ של הדולר ממשיך להתחזק בעולם. הדולר מתחזק הערב ב-0.6% מול האירו ונסחר ברמה של 1.09 דולר לאירו. היואן הסיני נחלש ב-0.3% מול המטבע האמריקני ונסחר ברמה של 7.1 יואן לדולר. הפזו המקסיקני איבד 3% מול הדולר. 

• הפד נכנס ל-2026 מפולג: אינפלציה עקשנית, שוק עבודה מתקרר ויו"ר חדש באופק
• למרות ההבנות: סין ממשיכה להגביל חומרי גלם קריטיים לתעשייה האמריקאית
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• "הזדמנות קיצונית באנבידיה" -בברנשטיין מצפים לזינוק של 54%...

בגזרת האג"ח, התשואות על אגרות החוב של ארה"ב המשיכו לרדת גם היום. התשואה ל-10 שנים עומדת על 0.6% בלבד והתשואה ל-30 שנים עומדת על 1.28%.

במרכז

סקטור הבנקאות המשיך לעמוד במוקד ברקע למצוקת הנזילות בשווקים והפעולות שמבצע הפד'. בהקשר זה נציין את מניית בנק אוף אמריקה (סימול:BAC), ג'יי פי מורגן (סימול:JPM), סיטי בנק (סימול:C), מורגן (סימול:MS) ואת תעודת הסל KRE העוקבת אחר הבנקים הקטנים בארה"ב.

סקטור האנרגיה ריכז ברקע לתנודות החריגות במחיר הנפט וברקע לעבודה כי נראה שהנשיא טראמפ מנסה לעזור בימים אלו לסקטור. בהקשר זה נציין את תעודת הסל XOP ו-XLE ואת מנייות אקסון מובייל (סימול:XOM) ושברון (סימול:CVX).סקטור נוסף שנפגע מהצניחה בנפט בימים האחרונים הוא סקטור האנרגיה הסולארית, שהופך לפתע ליקר במיוחד. בהקשר זה נציין את מניית סולאראדג' (סימול:SEDG) ואת תעודת הסל TAN העוקבת אחר הסקטור. 

מניית חברת הקרוזים קרניבל (סימול:CCL) התרסקה ב-33% לאחר שהודיעה אמש על על גיוס הון ענק ברקע לשיתוק פעילות החברה בעקבות נגיף הקורונה (לכתבה המלאה). 

יצרניות הרכבים בארה"ב ריכזו עניין ברקע לירידה החדה במכירות החברות. שבוע נזכיר בהקשר זה את חברת פורד (סימול:F) ואת ג'נרל מוטורס (סימול:GM).

בגזרת הישראליות, טבע (סימול:TEVA) איבדה 5.6% לאחר זינוק חד בימים האחרונים. טאואר (סימול:TSEM) ירדה ב-2.3% לאחר מסחר תנודתי, פריגו (סימול:PRGO) איבדה 6.3%.