עסקת ענק לאנתרופיק עם ספייסX: כ-45 מיליארד ד' לכוח מחשוב לשלוש שנים
במסגרת העסקה, תעביר המפתחת של קלוד תשלום חודשי בהיקף של 1.25 מיליארד דולר עד 2029, שתי חוות שרתים ויותר מ-300 מגה-ואט. מדובר בחיבור לא צפוי בין מתחרות במרוץ הבינה המלאכותית, וגם מהלך שמחדד את מודל ההכנסות החדש של ספייסX לקראת הנפקה הצפויה שלה
המרוץ לבינה מלאכותית לא מתקדם רק דרך אלגוריתמים ומודלים מתוחכמים, אלא בעיקר דרך חשמל, שרתים ויכולת להריץ אותם בהיקפים תעשייתיים. על הרקע הזה, אנתרופיק חתמה על עסקה רחבת היקף עם ספייסX, שבמסגרתה היא צפויה לשלם כמעט 45 מיליארד דולר בשלוש השנים הקרובות עבור משאבי מחשוב שנועדו לתמוך בקלוד, מערכת הבינה המלאכותית של החברה.
על פי דיווח שנחשף במסגרת מסמכים רגולטוריים של ספייסX לקראת הנפקה, אנתרופיק אמורה לשלם לספייסX סכום של 1.25 מיליארד דולר בחודש עד מאי 2029. במסמכים צוין גם שיידרש תהליך העלאת קיבולת במאי וביוני 2026, ובתקופה הזו התשלום יהיה נמוך יותר. לצד זאת, נקבעה נקודת יציאה גמישה יחסית: כל אחד מהצדדים יכול לבטל את ההסכם בהודעה מוקדמת של 90 יום.
העסקה הזו משקפת שני כיוונים שמתחברים לאותה נקודה. מצד אחד, אנתרופיק זקוקה לשטח מחשוב בהיקף אדיר כדי לעמוד בביקושים לכלים שלה, בעיקר בתחומי כתיבת קוד ואוטומציה של משימות. מצד שני, ספייסX מנסה להפוך את תשתיות המחשוב והדאטה סנטרים שלה לקו הכנסות משמעותי, בייחוד אחרי ש-xAI, חברת הבינה המלאכותית של אילון מאסק, מוזגה לתוך ספייסX מוקדם יותר השנה.
עוד לפני חשיפת התנאים הכספיים, הודיעה אנתרופיק בתחילת החודש שחתמה על הסכם לקבל גישה ליותר מ-300 מגה-ואט של קיבולת מחשוב במתקן דאטא סנטר גדול של ספייסX בממפיס, שמכונה קולוסוס 1. כעת מתברר שהשותפות התרחבה גם לחווה נוספת של ספייסX, כלומר מדובר בחבילה רחבה יותר של קיבולת, גיבוי ותשתית, ולא בחוזה נקודתי לחווה אחת.
- בדרך לשווי של טריליון דולר: אנתרופיק במגעים לגיוס ענק של 30 מיליארד דולר
- לא רק למפתחים: אנתרופיק הופכת את קלוד למוצר עבור כולם
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
באנתרופיק לא הרחיבו מעבר להפניה לפרסום של טום בראון, ממייסדי החברה וזה שאחראי על תחום המחשוב שלה. ספייסX מצדה, ציינה במסמכי ההנפקה שהיא מצפה לחתום על עסקות דומות גם עם חברות נוספות, כלומר התשתית שהיא בונה מיועדת להפוך לשירות שמוצע לשוק, ולא רק לצרכים פנימיים.
במונחים כלכליים, עסקה בהיקף שכזה מחדדת את אחת הנקודות המרכזיות של שוק הבינה המלאכותית: חברות מודלים נדרשות להתחייבויות עתק ברמת התשתית, לעתים הרבה לפני שההכנסות מגיעות לקצב שמצדיק את העלות. תשלום של 1.25 מיליארד דולר בחודש הוא לא עוד סעיף תפעולי, אלא התחייבות שעשויה לעצב את מבנה ההוצאות של אנתרופיק ואת אסטרטגיית התמחור שלה לאורך זמן. במקביל, עבור ספייסX זו עשויה להיות דרך להציג למשקיעים תזרים יציב יחסית מעולם שאינו שיגורים לחלל או תקשורת לוויינית, בדיוק בעיתוי שבו היא מתקדמת להנפקה בנאסד"ק תחת הסימול SPCX.
יש כאן גם ממד תחרותי מעניין. אנתרופיק וספייסX, דרך xAI, פועלות באותה זירה של פיתוח מערכות בינה מלאכותית מתקדמות. ובכל זאת, ההסכם ממחיש שהמחסור במשאבי מחשוב והצורך בקיבולת מיידית דוחפים שחקנים לשיתופי פעולה גם כשהם מתחרים בפועל על אותם vלקוחות, אותם vמפתחים ואותה תשומת הלב של השוק.
- טסלה מכרה לספייסאקס ו-xAI מוצרים ב-890 מיליון ד'
- NanoCo גייסה 12 מיליון דולר, פיתחה פלטפורמת קוד פתוח לסוכני AI
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- דלויט ישראל מרחיבה פעילות בענן: רוכשת את SangIT ומתמקדת...
הסעיף שמאפשר לכל צד לסיים את ההסכם בהתראה של 90 יום מוסיף עוד נדבך: מצד אחד הוא מפחית את הסיכון של התחייבות קשיחה במקרה שהביקוש משתנה או שהטכנולוגיה הולכות בכיוונים אחרים. מצד שני, הוא מעלה שאלות לגבי הוודאות של ההכנסות אצל ספייסX והוודאות של הקיבולת אצל אנתרופיק, לפחות ברמה התיאורטית. בכל מקרה, המספרים עצמם מראים שהמאבק על מחשוב נהפך למרכיב שמכתיב עסקות בקנה מידה שמזכיר חוזי תשתית של תעשיות כבדות, לא הסכמים של חברות תוכנה.
