לאחר ראלי שהביא את וול סטריט קרוב לשיאים היסטוריים, המסחר ננעל היום במגמה מעורבת, כאשר סימנים לעייפות קונים ואי-ודאות סביב הסחר בין ארה"ב לסין החלו להשפיע. מדד S&P 500, שרשם את רצף העליות החד ביותר מאז יוני, סיים ללא שינוי, בעוד הנאסד״ק ירד ב-0.2% והדאו עלה ב-0.5%,  כאשר המשקיעים בחנו את דבריו של נשיא ארה״ב דונלד טראמפ, שאמר כי הוא מצפה לעסקה טובה עם נשיא סין שי ג'ינפינג, אך ייתכן שהפגישה המתוכננת החודש תידחה.

במהלך אוקטובר העלה טראמפ את האפשרות להטיל מכסי יבוא גבוהים במיוחד ואף לבטל את הפגישה עם שי, בעקבות צעדי ממשלת סין להרחיב שליטה על משאבי טבע אסטרטגיים. ההתבטאויות הללו כבר גרמו בעבר לטלטלה בשווקים הגלובליים, והצהרותיו האחרונות חיזקו את תחושת אי-הוודאות בקרב המשקיעים.

למרות ההתמתנות באווירה, רמות החשיפה למניות בקרב קרנות גידור ואסטרטגיות השקעה ארוכות טווח נותרו מהגבוהות ביותר זה למעלה משנה, לפי נתוני בנק ברקליס. עם זאת, אנליסטים מזהירים כי ייתכן תיקון קצר טווח בשבועות הקרובים. "אנחנו רואים בתיקון אפשרי תהליך בריא ונחוץ לאחר ראלי ממושך," אמר קרייג ג'ונסון מבית ההשקעות פייפר סנדלר.

בזירת הסחורות, הזהב והכסף רושמים את הירידה החדה ביותר שלהם זה שנים, לאחר תקופה של עליות שהובילה אותם לשיאים חדשים. עליית הדולר והירידה בביקוש למקלטים בטוחים הובילו למכירות חדות במתכות היקרות, בעוד ביטקוין התאושש במעט. תשואת אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים ירדה לשיעור של 3.96%. במקביל, מניות תעשייה כמו ג׳נרל אלקטריק ו-3M הובילו את העליות, ופתיחת תחרות חדשה נרשמה בזירת הטכנולוגיה – כש-OpenAI מתכננת להשיק דפדפן אינטרנט מבוסס בינה מלאכותית שיאתגר את ההגמוניה של גוגל.

• המניה הישראלית שנסחרה שנים בשווי זניח, וזינקה פתאום יותר מפי 50
• עלייה של 30% מתחילת השנה - השוק הסיני עקף את וול סטריט
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

הציפיות השבוע מתמקדות בשני מוקדים עיקריים: המשך עונת הדוחות - עם שמות בולטים כמו נטפליקס, טסלה ואינטל וגם פרסום מדד המחירים לצרכן (CPI) לחודש ספטמבר ביום שישי, שצפוי לשפוך אור על מגמת האינפלציה לפני החלטת הריבית של הפד.

ביונד-מיט Beyond Meat -4.07%  חוזרת מהמתים וזינקה יותר מ-500% בשבוע - המניה שנסחרה מתחת לדולר לפני שבוע מזנקת היום בכמעט 150%, בעקבות קמפיין מתואם ברשתות החברתיות שדומה לאירועי גיימסטופ ו-AMC; הבעיות הבסיסיות כמו ירידה בהכנסות, דילול בעלי מניות ותלות בהתלהבות רגעית עדיין כאן, ובוול-סטריט מזהירים שהזינוק הנוכחי עלול להתפוגג מהר.

גוגל איבדה 2% - OpenAI חשפה דפדפן חדש - OpenAI השיקה את ChatGPT Atlas, דפדפן אינטרנט חדש שמבוסס על בינה מלאכותית ומשלב את ChatGPT באופן מלא בחוויית הגלישה. הכלי מאפשר למשתמשים לשוחח עם אתרים, לסכם תוכן ולבצע פעולות כמו הזמנת טיסות או עריכת מסמכים ישירות מהדפדפן

• ריביאן חושפת שבב חדש ומערכת נהיגה אוטונומית בתשלום
• תרופת ההרזיה החדשה של אלי לילי: ירידה של 30% במשקל, אך שיעור הנשירה גבוה
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• אילון מאסק = 2 מיליון ישראלים = 1 מיליון אמריקאים

הזהב נפל ב-5%, הכסף צנח ב-7% - מה הסיבה? אחרי שבועות של עליות שהביאו את הזהב והכסף לשיאים חדשים, שתי המתכות קרסו בפתאומיות על רקע התחזקות הדולר, ציפיות להסכם סחר בין סין לארה״ב וירידה עונתית בביקוש מהודו. התנודתיות מזנקת, ובוול-סטריט מזהירים שהתיקון עלול להעמיק.

מאקרו

פולין יוצאת למאבק על עתידה הדמוגרפי: פטור ממס להורים בעלי 2 ילדים ומעלה; משפחה ממוצעת צפויה ליהנות מהקלה של כ-1,000 זלוטי בחודש שהם כ-235 אירו או תוספת הכנסה שנתית של כ-12 אלף זלוטי - אחרי חסימת שערי המדינה לסורים ואפריקנים ופתיחתם לאוקראינים השאלה היא האם הרפורמה תצליח - והכי חשוב - מאיפה יממנו תכנית של כ-3.7 מיליארד אירו? אפס מס להורים: רפורמת המס שמסעירה את פולין

היסטוריה בפריז: מדד CAC 40 טיפס לשיא כל הזמנים - מדד הקאק הצרפתי 40 טיפס לשיא כל הזמנים אחרי עונת דוחות חזקה שהאפילה על הורדת דירוג האשראי והמתיחות הפוליטית; מניות הסקטור הצרכני והיוקרה הובילו את העליות

טורקיה מתכוננת לאחת מרפורמות המס המקיפות ביותר בעשור האחרון, עם ביטול פטורים, העלאת מסים וחיובים חדשים למגזרים רחבים במשק; ההצעה, שהוגשה בסוף השבוע לפרלמנט על ידי מפלגת השלטון AK Parti, צפויה לעלות לדיון מחר בוועדת התכנון והתקציב רפורמת מס טורקית תפגע במשקי הבית, בעסקים קטנים ובינוניים וייתכן שאף בשוק ההון

שירותי AWS של אמזון קרסו והורידו איתם חצי מהאינטרנט   חטיבת שירותי הענן של אמזון, Amazon Web Services (AWS), חוותה הבוקר תקלה חמורה באזור US-EAST-1, אחד מאזורי השירות המרכזיים שלה בעולם. התקלה השביתה חלקים נרחבים מהאינטרנט העולמי, כולל אפליקציות פופולריות, אתרים מסחריים ואף שירותים בנקאיים

מניות במרכז

IonQ IonQ 1.7%  טוענת שהיא הצליחה לשבור שיא עולמי - למה כדאי לשים לב - בעוד IonQ מתגאה בהשגת דיוק חסר תקדים במחשוב קוונטי, ההישג עדיין מבוסס על ניסוי מעבדתי שלא עבר ביקורת עמיתים

ג׳נרל מוטורס (GM) מזנקת בכ-15% לאחר שדיווחה על רווח למניה מתואם של 2.80 דולר - מעל ציפיות האנליסטים שעמדו על 2.27 דולר - ועל הכנסות של 44.26 מיליארד דולר, מעט מתחת לתחזית שעמדה על 45.18 מיליארד. החברה העלתה את תחזית הרווח השנתית ל-EBIT (רווח תפעולי) של 12-13 מיליארד דולר (מ-10-12.5 מיליארד קודם לכן) ואת הרווח למניה הצפוי ל-9.75–10.50 דולר. GM ציינה כי עלויות המכסים ברבעון הסתכמו ב-1.1 מיליארד דולר, אך צעדיה להפחתת החשיפה צפויים לקזז כ-35% מהעלות. המכירות ברבעון טיפסו ל-710 אלף כלי רכב - עלייה של 8% לעומת השנה שעברה בהובלת מגזר הטנדרים ורכבי השטח שלה - ג׳נרל מוטורס נהנית מהמכסים - מכה את הציפיות ומשדרגת תחזית

לוקהיד מרטין (LMT) הענקית הביטחונית האמריקאית, פרסמה היום דוח רבעון שלישי שהפתיע את השוק לטובה: רווח למניה של 6.95 דולר, הפתעה חיובית של 0.56 דולר מעל התחזיות שעמדו על 6.39 דולר; והכנסות של 18.61 מיליארד דולר, מעל הציפיות של 18.55 מיליארד ועלייה של 8.8% בהשוואה לשנה שעברה. החברה גם העלתה את התחזיות ל-2025: מכירות צפויות בטווח של 74.25-74.75 מיליארד דולר, ורווח למניה מתואם של 22.15-22.35 דולר – גבוה משמעותית מהקונצנזוס של האנליסטים שעמד על 21.85 דולר - ביקוש אדיר למערכות טילים - לוקהיד מרטין בתוצאות טובות

קוקה-קולה (The Coca-Cola Co. -1.57%    ) מפרסמת את תוצאות הרבעון שלישי שהפתיעו לטובה - עם רווח מתואם של 82 סנט למניה לעומת תחזיות של 78 סנט, והכנסות נטו של 12.46 מיליארד דולר שעלו על הציפיות של 12.41 מיליארד. המניה מזנקת ב-4%, אבל מאחורי המספרים המרשימים מסתתרת תמונה מורכבת יותר - קוקה קולה - מוסיפה 3% אחרי דוחות טובים

אפל (AAPL) עלתה בכ-0.3% לאחר שזינקה אתמול כמעט 4% ונסגרה בשיא היסטורי של 262.24 דולר. שווי השוק של אפל מטפס כעת ל-3.89 טריליון דולר, מה שמחזיר אותה למקום השני בארצות הברית אחרי אנבידיה ולפני מיקרוסופט - בפעם הראשונה מאז ספטמבר. מאחורי העליות עומדים דיווחים על ביקוש חזק לאייפון 17 ועל שדרוג המלצה מצד בית ההשקעות לופ קפיטל, שתרמו לגל אופטימיות מחודש סביב החברה. גם אם היום היא נסחרת במתינות, אפל ממשיכה להיות סמן לשוק כולו - אפל בשיא כל הזמנים - האם האייפון 17 יציל את 2025?

נטפליקס (NFLX) טיפסה קלות בכ-0.3% לפני פרסום דוחות הרבעון השלישי הצפויים לאחר סגירת המסחר. הצפי הוא לרווח של 6.96 דולר למניה והכנסות של 11.5 מיליארד דולר. מניית נטפליקס נמצאת ברצף עליות של יומיים ומציגה תשואה שנתית של כ-39%. המשקיעים עוקבים אחר הצמיחה במספר המנויים ואחר ביצועי מודל הפרסום החדש, שצפוי להוות מנוע צמיחה מרכזי בשנים הקרובות - נטפליקס לקראת צמיחה דו ספרתית? מה חושבים האנליסטים

אמזון (AMZN) עלתה ב-2.6%, אחרי תקלה משמעותית אתמול בענן שלה, AWS, שהשביתה לזמן קצר אתרים ורשתות חברתיות רבות. בחברה מסבירים כי מקור התקלה היה במערכת פנימית לניטור עומסים, וכי השירותים שבו לפעילות מלאה עד סוף היום. המשקיעים בוחרים להתמקד ביציבות העסקית של אמזון ולא באירוע הטכני החד-פעמי, כך שהמניה ממשיכה לעלות בקצב מתון.

בגזרת הבנקים, ZION (ZION) עלתה בכ-1.3% אחרי שפרסמה רווח לרבעון השלישי של 1.48 דולר למניה, לעומת 1.37 דולר בתקופה המקבילה אשתקד. מדובר בתוצאה טובה מהצפוי שמגיעה אחרי שבוע סוער, שבו הבנק חשף חיוב של 50 מיליון דולר בעקבות חקירה פנימית על הצהרות כוזבות לכאורה מצד שני לווים. אף שהאירוע עורר חשש מפני בעיות אשראי נוספות במערכת הבנקאית, נראה שהמשקיעים מתמקדים כעת בתוצאות העסקיות ובאיתנות הפיננסית של הבנק - הבנק המקומי Zions מציג: הכנסות מעל הצפי ורווח נקי גבוה

קראון הולדינגס (Crown Holdings) מזנקת בכ-5.3% לאחר שהחברה העלתה את תחזית הרווח השנתית שלה. כעת היא צופה רווח מתואם של בין 7.70 ל-7.80 דולר למניה, לעומת תחזית קודמת של עד 7.50 דולר. בנוסף, היא מדווחת על רווח רבעוני של 2.24 דולר למניה, גבוה משמעותית מהתחזיות שעמדו על 1.99 דולר. השוק מגיב בהתלהבות למספרים, שמאותתים על ביקושים גבוהים ויעילות תפעולית טובה מהצפוי.

טסלה (TSLA) נסחרת בירידה של 1% לקראת פרסום הדוחות הרבעוניים שלה מחר בערב. הציפיות בוול סטריט עומדות על רווח של 55 סנט למניה והכנסות של 27.2 מיליארד דולר. טסלה כבר דיווחה על שיא במסירות - 497,099 כלי רכב ברבעון השלישי, כ-54 אלף יותר מהתחזית המוקדמת. המשקיעים בוחנים האם המספרים המרשימים ייתורגמו גם לרווחיות גבוהה או שמחירי הדגמים הנמוכים ישחקו את השוליים האם מאסק יקבל טריליון דולר? והאנליסט שממליץ למכור טסלה

גם ג'נרל אלקטריק (GE Aerospace) נסחרה בעלייה לפני פרסום התוצאות. הציפיות בוול סטריט הן לרווח מתואם של 1.46 דולר למניה על הכנסות של 10.4 מיליארד דולר. העלייה בביקוש לטיסות מסחריות ולמערכות ביטחוניות ממשיכה לתמוך ברווחיות החברה, שמציגה שיפור עקבי בשולי הרווח שלה.

בהמשך היום צפויים להתפרסם דוחות של כמה מהשמות הגדולים בוול סטריט - ובהם 3M, פיליפ מוריס, טקסס אינסטרומנטס - מה שיקבע את הטון להמשך השבוע.

ישראליות בוול-סטריט

סיוה (CEVA) מודיעה על שני פיתוחים חדשים שמחזקים את מעמדה בתחום הקישוריות האלחוטית. החברה השלימה הסמכה לתקן Bluetooth 6.0 עם Channel Sounding - טכנולוגיה שמאפשרת למכשירים למדוד מרחק ביניהם בדיוק של כעשרה סנטימטרים, כבר בשימוש אצל יותר מעשרה לקוחות. בנוסף, השיקה את Ceva-Waves Wi-Fi 7 1x1 Client IP, פתרון חדש שמספק חיבור מהיר ויציב במיוחד למכשירי IoT, לבית חכם ולמערכות תעשייה חכמות. שני הפתרונות נועדו לאפשר קישוריות מדויקת, אמינה וחסכונית באנרגיה, ולתמוך בשילוב יכולות בינה מלאכותית בקצה (Edge AI) שמאפשרות למכשירים לפעול ולהגיב בזמן אמת לסביבה הפיזית.

רדהיל RedHill Biopharma -1.65% זינקה ב-15% לאחר שהודיעה על  קבלת השקעה אסטרטגית של 4 מיליון דולר וחתימה על הסכם שיווק משותף של Talicia בארה"ב.

סולאראדג׳ SolarEdge 1.46%   הישראלית הניבה תשואה פנטסטית וזינקה אתמול ב-8% כשהיא מגיעה ל-40 דולר. האנליסטים מעלים את מחירי היעד, כשנראה שמה שיקבע את גורלה בטווח הקרוב-בינוני הוא הוצר החד שהושק לפני מספר חודשים. המכירות באירפה משתפרות, השאלה מתי השיפור המשמעותי יגיע לארה"ב. הורדת הריבית טובה לחברה, צריך עוד כמה הורדות כדי שזה יזיז לקוחות לרכוש את המערכות. אלו מערכות עם השקעה גדולה והלקוחות לוקחים מימון - ככל שהריבית נמוכה יותר, המימון יורד והתשואה על ההשקעה (החזר ההשקעה עולה).