ביומד

המלצה חמה: בנק השקעות מעדכן מעלה את מחיר היעד למזור - מה האפסייד?

חברת המכשור הרפואי ממשיכה לזכות לאמון גם אחרי מהלך עלייה חד של 33% מתחילת השנה - בנק ההשקעות JMP מעלה את מחיר היעד ל-31 דולר
נושאים בכתבה מזור רובוטיקה

מניית מזור רובוטיקה לא עוצרת והיום היא מקבלת חיזוק נוסף. גם אחרי זינוק של 33% (כולל עלייה של 2% היום) מתחילת השנה ושווי שוק של 1.77 מיליארד שקל, יש מי שמאמין שלחברת המכשור הרפואי, יש לאן לטפס. בנק ההשקעות JMP securities, חוזר על המלצת 'תשואת יתר' לנייר ומעלה את מחיר היעד למניה מ-23 דולר ל-31 דולר - אפסייד של 26.5% על מחיר הסגירה בוול סטריט אתמול שעומד על 24.5 דולר. זה גם המקום להזכיר שמניית מזור זינקה בכ-300% במהלך שנת 2013.

ב-JMP מנמקים את ההמלצה כשהם מציינים את ההודעה של מזור לפני יומיים בה נודע על הסכם שנחתם עם ארגון קבוצת רכישה (GPO), שנחשב לאחד התאגידים הגדולים בין בתי החולים והמרכזים הרפואיים הפרטיים המבצעים נתוחי עמוד שדרה. למרות שמזור לא נקבה בשמו של אותו תאגיד, צויין כי שלושה בתי חולים השייכים לו כבר רכשו את מערכת הרנסאנס של החברה והכניסו אותה לשימוש.

בבנק ההשקעות האמריקני מאמינים שההסכם הזה ממקדם את מזור בעמדת צמיחה, ורואים בו התפתחות חיובית משמעותית למזור. ב-JMP מציינים כי במסגרת ההסכם מזור תוכל לחזור לשוק הפרטי כמו גם לבתי חולים ממשלתיים. מחיר היעד של 31 דולר מתבסס על מכפיל רווח 15 בשנת 2016 עם הכנסות שנתיות של 48 מיליון דולר.

בבנק ההשקעות מוסיפים כי הם מעלים את תחזית ההכנסות של מזור לרבעון הרביעי של 2013 מ-3.8 מיליון דולר ל-5.6 מיליון דולר. זאת מכיוון שהחברה דיווחה על יותר מכירות של מערכות - 7 לעומת צפי למכירת 4 מערכות.

תגובות לכתבה(10):

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
  • 8.
    ראובן 16/01/2014 19:00
    הגב לתגובה זו
    מתי החברה תראה רווחים
  • 7.
    ידטועני 16/01/2014 16:44
    הגב לתגובה זו
    כשתתחיל להרוויח נדבר, בינתיים סתם מנופחת.
  • עדיף טיפש ומרויח, הצטרף להצלחה בזהירות, השנה הביומד רץ, (ל"ת)
    אבנר כהן 16/01/2014 18:59
    הגב לתגובה זו
  • 6.
    עופרה 16/01/2014 15:37
    הגב לתגובה זו
    מזור חברה ענקית, אבל לפי הכלים הטכניים היא תתחיל לתקן בקרוב מאוד מאוד יש לחכות שתתקן ואז לקנות לרצף הבא. בהצלחה
  • 5.
    ל4 תמיד היית נגד מזור תמשיך אתה מביא מזל (ל"ת)
    אורי 16/01/2014 15:35
    הגב לתגובה זו
  • 4.
    מזור צריכה מזור בלון מנופח (ל"ת)
    קובי 16/01/2014 15:07
    הגב לתגובה זו
  • 3.
    יש 16/01/2014 14:37
    הגב לתגובה זו
    יעברו המון שנים עד לרווח משמעותי בחברה..ונראה..
  • אנונימי 16/01/2014 15:49
    הגב לתגובה זו
    עוד טמבל
  • 2.
    תמיר 16/01/2014 14:35
    הגב לתגובה זו
    יש מניות ששוה לקנות אותם כי פשוט אין סיבה נראית לעין שירדו..
  • 1.
    בהחלט!! 16/01/2014 13:17
    הגב לתגובה זו
    מזור לא מתומחרת כמו שהיא צריכה להיות. וכן, יגידו שהיא בהפסד ובלה בלה בלה אבל בסופו של דבר היא החברה היחידה בתחום שכל כך מצליחה, היא תהיה הגוגל של ניתוחי עמוד שדרה ומוח ותגיע להכנסות אדירות. עלויות גבוהות יש לכל חברה העוסקת בביומד, ועם ההסכם שהודיעו לפני יומים,אין ספק שכל אחד צריך להחזיק במנייה הזאת ולו באחוז קטן ביותר בתיק.

מנכ"ל אלרגן: "לוקח אחריות מלאה על הדו"ח של החברה"

אלמוג עזר |
נושאים בכתבה אלרגן
התרגלנו לכך שעונת הדו"חות מספקת לנו דרמה בנוגע לרווחים, הכנסות והתגובה של מניות החברות לחדשות אלו. היום (ד') הסיפור שמספקת לנו עונת הדו"חות מעט שונה ונוגע ללקיחת אחריות. מנכ"ל אלרגן לקח על עצמו את התוצאות החלשות של החברה ברבעון השלישי של השנה והרווחים המאכזבים שלה ותלה אותם בהחלטותיו הכושלות.  מניות אלרגן (סימול: ALGN) ירדה במסחר המוקדם בשיעור של כמעט 4% לאחר שהתעלמה מהירידה במכירות התרופות הותיקות ונאלצה להוריד את תחזית הרווח שלה להמשך השנה. נכון לשעות אלו (19:00) המנייה כבר משתקמת ומציגה עליות של כ-1.5% והסיבה לכך בהמשך. המנכ"ל ברנט סונדרס טען כי החברה התעלמה מירידה במכירות של תרופות כמו Asacol ואחרות. נזכיר כי אלרגן התמקדה בעיקר ברכישת חברות קטנות ממנה בשוק, לאחר שנודע כי המיזוג שלה עם פייזור בשווי של 160 מיליארד דולר בוטל ולנוכח דבריו בעשותה כך, הקטינה את האנרגיה בשיווק "תרופות הבית".  לטענתו "לחלק מהמוצרים אנחנו לא מקדישים תשומת לב רבה - וזה לא תירוץ". על פי דבריו של סונדרס "אני מקווה שזה לא יקרה שוב ומקבל אחריות מלאה על המצב".  רווחי אלרגן לרבעון השלישי הסתכמו ב-3.32 דולר למניה, לעומת צפי השוק של 3.56 דולר. אם כי המשקיעים לא צריכים להתאכזב יתר על המידה כאשר החברה הודיעה כי תגדיל תגדיל את תוכנית רכישת המניות העצמית (באייבק) בין 5 ל-5 מיליארד דולר. זאת לאחר שכבר הודיעה על תוכנית לרכישת מניות בסך של 10 מיליארד דולר במאי האחרון. כמו כן החברה הודיעה על חלוקת דיבידנד של 70 סנט למניה ברבעון הראשון של שנת 2017.