אנבידיה ו-TSMC עולות, החוזים מטפסים איך וול סטריט תפתח את השבוע?

החוזים העתידיים בוול סטריט מטפסים ומרמזים לנו שבאמריקה הבורסה תיפתח חיובי. מקווים שהצלחתם לנוח קצת במהלך הסופ״ש כי אנחנו צועדים לקראת שבוע עמוס - מדוחות ועד נתוני מאקרו. בינתיים החוזים על מדד ה-S&P 500 מתחזקים בכ-0.3%, על הדאו ג’ונס ב-0.2% ועל הנאסד״ק ב-0.4% זה מגיע כשברקע המתיחות בין שתי הכלכלות הגדולות בעולם, ארה״ב וסין, עולה ויורדת, ותוך כדי שנרשמות ירידות חדות בבנקים האזוריים ומימושים במניות הטק. מה שעוזר לשפר קצת את הסנטימנט זה מי שהעכיר אותו מלכתחילה - טראמפ. דיווחים בתקשורת מדברים על זה שנשיא ארה"ב דונלד טראמפ פועל להחריג עשרות מוצרים ממכסי היבוא ההדדיים עם סין, וגם בוחן להרחיב את המהלך לעוד מאות מוצרים נוספים. זה אולי מאותת על שינוי גישה בוושינגטון כלפי מלחמת הסחר, כשטראמפ מבין שהפחתת המכסים על מוצרים שאינם מיוצרים בארה"ב יכול להקל על הלחץ האינפלציוני וככה לזרז את הורדות הריבית של הפד׳.

את השבוע הקודם, נזכיר שלושת המדדים המובילים סיימו בעליות קלות, גם כאן זה הגיע לאחר שטראמפ הביע אופטימיות בנוגע להסכם מסחרי מתקרב עם נשיא סין שי ג׳ינפינג, הצפוי להיפגש עמו בהמשך החודש בדרום קוריאה. במקביל, שר האוצר סקוט בסנט ציין כי “המתיחות עם סין ירדה מדרגה” והוסיף כי צפויה פגישה עם סגן ראש הממשלה הסיני, מה שהוביל להרגעת השווקים ולירידה במדד הפחד (VIX), שצלל משיא של 28 נקודות לרמה של כ-20.

במקביל, המשקיעים ממשיכים לעקוב גם אחר השבתת הממשל הפדרלי שנכנסת לשבוע הרביעי שלה, בעוד המחלוקות בין הדמוקרטים לרפובליקנים סביב סוגיות תקציביות ובריאותיות נמשכות. כלכלנים מזהירים כי השבתה ממושכת עלולה לפגוע בצמיחת התמ"ג ברבעון הנוכחי, אפילו אם מדובר בהשפעה זמנית בלבד.

הציפיות השבוע מתמקדות בשני מוקדים עיקריים: המשך עונת הדוחות - עם שמות בולטים כמו נטפליקס, קוקה קולה, טסלה ואינטל וגם פרסום מדד המחירים לצרכן (CPI) לחודש ספטמבר ביום שישי, שצפוי לשפוך אור על מגמת האינפלציה לפני החלטת הריבית של הפד׳.

• לקראת שבוע עמוס באירועים בוול סטריט: בין דוחות “שבע המופלאות” להחלטת הריבית של הפד
• אינטל יורדת 12%, קפיטל וואן 4.3%, אריקסון מזנקת 7.9% - החוזים העתידיים בירידה
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

מניות בולטות 

  אנבידיה  NVIDIA Corp. -0.47%   המניה מטפסת ב-0.3% במסחר המוקדם, לאחר שחשפה את ה-wafer הראשון מסדרת Blackwell שיוצר בארה"ב, במתקן של טי-אס-אם-סי בפיניקס. זהו צעד ראשון ביצירת תשתית ייצור עצמאית לשבבי בינה מלאכותית בתוך גבולות ארה"ב, מה שממתן סיכוני שרשרת אספקה גלובלית.  אנבידיה ו-TSMC מציגות את שבב הבלקוול הראשון שמיוצר בארה"ב

TSMC Taiwan Semiconductor .  גם היא מגיבה בחיוב וקופצת ב-1.9%. המפעל בפיניקס, שבו נוצר השבב של אנבידיה, מסמן חיזוק הקשרים האסטרטגיים עם ענקיות אמריקאיות ועמידה בחזית טכנולוגיית השבבים.

בואינג The Boeing Co  – חזרה לקצב ייצור גבוה. הרגולציה האמריקאית מתירה לבואינג להעלות את קצב ייצור מטוסי 737 MAX מ-38 ל-42 יחידות בחודש. לאחר תקופה של קשיים בטיחותיים, מדובר באות אמון שיכול לשפר את קצב ההכנסות. המניה עולה ב-1.3% במסחר המוקדם.

קופר Cooper Companies Inc. -0.36%   – קפיצה של 4.2% במניית קופר מגיעה בעקבות דיווח ב-WSJ, לפיו הקרן Jana Partners רכשה אחזקה משמעותית ודוחפת לאופציות אסטרטגיות חדשות – כולל מיזוג אפשרי של חטיבת עדשות המגע עם באוש + לומב.

• לקראת החלטת הריבית של הפד: בין עצירה בהקלות לחשש מהאטה בשוק העבודה
• מיקרוסופט נכנסת למרוץ שבבי הבינה המלאכותית עם Maia 200
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• המשקיעים מושכים מיליארדים מקרנות המניות בארה״ב

טסלה Tesla -2.43%   המניה עולה ב-1.1% לרמה של כ-444 דולר, לקראת פרסום דוחות הרבעון ביום רביעי הקרוב. האנליסט דן אייבס מ-Wedbush חידש המלצת "קנייה" עם מחיר יעד של 600 דולר – הגבוה ביותר בוול סטריט – תוך שהוא מדגיש חזרה ליציבות בביקושים לאחר תקופה מאתגרת.

נטפליקס Netflix, Inc -0.16%   המניה סיימה את יום שישי האחרון בעלייה של 1.3%, ומוסיפה עוד 0.2% במסחר המוקדם היום. הדוחות לרבעון השלישי צפויים מחר לאחר הסגירה, כשמגמת עלייה של כ-35% מתחילת השנה מציבה את הרף גבוה.

בשורה התחתונה: השווקים מאותתים על חזרה לאופטימיות זהירה, כשחברות שמובילות באסטרטגיה טכנולוגית, חדשנות תפעולית או פוטנציאל מיזוגים – זוכות לאמון המשקיעים. הדוחות הצפויים בהמשך השבוע עשויים לשנות מגמה – לטובה או לרעה.