ארבע שנים לאחר שנעצר, ולמעלה משנתיים מאז סיום החקירה, הפרקליטות הגישה לאחרונה כתב אישום נגד מוטי אברג'יל, לשעבר הבעלים והמנכ"ל של קבוצת הנדל"ן יעדים, ונגד חברות הקבוצה, בגין גיוס לא חוקי של כ־75 מיליון שקל ממאות משקיעים - ללא תשקיף ובמרמה. רצף המקרים האלו מטריד. הונאות משקיעים הפכו לרבות ומתוחכמות. יש בעלים ומנהלים רבים שמגייסים שלא על פי הכללים ונפתחות חקירות שמצליחות לתפוס ולאתר חלק מהכספים. שי הונאות לכאורה בחסות החוק שנופלות בגלל רגולציה לא קפדנית - ראו מקרה סלייס. ויש הונאות רשת - התחזויות לאנשי מקצוע, אנשי פיננסית, בתי השקעות, מתחזים גם לביזפורטל כדי לקבל מכם פרטים, להמליץ לכם לקנות ניירות או לקבל את הכסף שלכם - הסוף תמיד הוא דומה: המשקיעים נשארים בלי כלום. 

על פי כתב התביעה נגד מוטי אברג'יל, החברות שבשליטתו משכו-גייסו כספים מ-277 משקיעים, באמצעות הסכמי הלוואה שנשאו ריבית חריגה של 7% ועד 33%. בפרקליטות טוענים כי מדובר בהסכמים שנשאו מאפיינים מובהקים של ניירות ערך - ולכן חלה עליהם חובת פרסום תשקיף, חובה שלא קוימה.

קבוצת יעדים פעלה במקביל בכמה מישורים: מכירת קורסים והכשרות בתחום הנדל"ן, שיווק קרקעות חקלאיות, וגיוס כספים ממשקיעים פרטיים. לפי האישום, אברג'יל פרסם ברשתות החברתיות תוכן שיווקי על רכישת קרקעות ופעילות נדל"נית, אך בפועל פניות שהתעוררו בעקבות הפרסומים שימשו כדי להציע למתעניינים להעמיד הלוואות לקבוצה - ולא להשקיע בעסקות קרקע כפי שהוצג כלפי חוץ.

ברשות ניירות ערך זיהו את הפעילות כבר במהלך התקופה, והתריעו בפני אברג'יל כי מדובר בגיוס המחייב תשקיף וכי עליו לחדול מהפעילות לאלתר. ואולם לפי כתב האישום, הגיוסים נמשכו גם לאחר ההתראות.

• רשות ני"ע מזהירה: כך תזהו הונאות השקעה בעידן ה-AI
• ״בחברות הנדל״ן היזמי המספרים נראים טוב, אבל העודפים עלולים להיות מנופחים״
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

כתבה מעניינת: יועץ מס זייף מסמכי מילואים כדי לחמוק מתשלום מס - יצא ל"שרת" בעזה מהבית

מצגי שווא, הסתרת חובות והלבנת הון

מעבר להפרת חוק ניירות ערך, הפרקליטות מייחסת לאברג'יל עבירות של קבלת דבר במרמה והלבנת הון. לפי האישום, מתוך 75 מיליון השקלים שגויסו, כ־17 מיליון שקל נגבו במרמה מ־55 משקיעים לפחות, תוך הצגת מצגי שווא מהותיים באשר למצבה הפיננסי של קבוצת יעדים ולרמת הסיכון של ההלוואות.

בין היתר נטען כי אברג'יל הסתיר מהמשקיעים מידע קריטי, ובהם חובות משמעותיים לגופי אשראי חוץ־בנקאי, הגבלות על חשבונות הבנק של הקבוצה, וכן את העובדה שהוא עצמו הוכרז כפושט רגל כבר בשנת 2014. למרות החרפת המצב הכלכלי של הקבוצה, וביתר שאת לאחר פרוץ משבר הקורונה, המשיך אברג'יל לגייס כספים ממשקיעים חדשים.

• תשובה: "הכלכלה היא המפתח ליציבות אזורית"
• איי.סי.אל מעמיקה את הכניסה לרכיבי מזון ורוכשת את ברטק הקנדית
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• מיליארד שקל בייבי - עמירם לוין בתשואה חלומית

לפי כתב האישום, הכספים שהועברו על ידי המשקיעים הוזרמו לחשבונות החברות בקבוצה, עורבבו עם כספים אחרים ושימשו למימון הפעילות השוטפת – מה שמבסס, לטענת הפרקליטות, גם את עבירות הלבנת ההון.

ביולי 2023 אישר בית המשפט המחוזי מרכז הסדר נושים בהיקף של למעלה מ־30 מיליון שקל, שבמסגרתו נקבע כי המשקיעים יקבלו את מלוא קרן החוב – אך ללא ריבית. עם זאת, ההליך האזרחי אינו מונע את המשך ההליך הפלילי, שנועד לבחון את האחריות האישית והפלילית של אברג'יל ומנהלי החברות.

תמרור אזהרה לציבור

הפרשה מצטרפת לשורה של מקרים מהשנים האחרונות שבהם גיוסי כספים "אלטרנטיביים" בנדל"ן בוצעו מחוץ לשוק ההון המפוקח, תוך שימוש ברשתות חברתיות, הבטחות לתשואות גבוהות וטשטוש ההבחנה בין השקעה להלוואה.

מבחינת רשות ניירות ערך והפרקליטות, מדובר במסר ברור לציבור: גם כאשר ההשקעה מוצגת כ"הלוואה פרטית", "הזדמנות נדל"נית" או "עסקת קרקע"  היא עלולה להיחשב נייר ערך לכל דבר, עם חובות גילוי ופיקוח מלאות

גיל מאסטי - גיוס של עשרות מיליונים ללא תשקיף

והנה מקרה נוסף מלפני כחצי שנה. רשות ניירות ערך ביחד עם פקיד שומה חקירות תל אביב ברשות המסים, פתחה חקירה גלויה בעניינו של גיל אלי מאסטי, בעל השליטה באלומות מגד טכנולוגיות ומנכ"ל רותם שני אלה, שהיא חברה בת של רותם שני יזמות והשקעות, חברה ציבורית הנסחרת בבורסה. החקירה עוסקת גם במעורבים נוספים, והיא מתייחסת לפעילות שנמשכה, על פי החשד, במשך כחמש שנים, מ-2020 ועד 2025.