בעקבות התחזיות של ASML: אנבידיה נופלת ב-5%
תעשיית השבבים העולמית חווה ירידות שערים חדות ביום שלישי, כאשר תוצאות הרבעון של חברת ASML ASML HLD NV ORD SHS ההולנדית דלפו באופן בלתי צפוי יום לפני מועד פרסומן הרשמי. האירוע הוביל לתגובת שרשרת בשוק ההון, עם ירידות חדות במניות חברות הטכנולוגיה המובילות, ובמיוחד במניית ענקית השבבים אנבידיה שנפלה ב-5%. ASML, המוכרת כיצרנית מכונות הליטוגרפיה המתקדמות בעולם, פרסמה ככל הנראה בטעות את תוצאותיה הכספיות באתר החברה. למרות שהקישור הוסר במהירות, המידע כבר הספיק להתפשט ולגרום לתגובה מיידית בשוק. תגובה זו הייתה ברובה שלילית, עם ירידות חדות במניות הטכנולוגיה. על פי הדיווחים שדלפו, ASML צופה מכירות נטו של 30-35 מיליארד אירו בשנת 2025. תחזית זו נמוכה משמעותית מהערכות האנליסטים, שעמדו על 35.8 מיליארד אירו. הפער המשמעותי בין התחזיות לציפיות השוק עורר דאגה בקרב המשקיעים וגרם לירידות החדות שהפילו את מניית חברת השבבים ההולנדית ביותר מ-16%. כריסטוף פוקה, מנכ"ל ASML, התייחס בהודעה שדלפה למצב השוק. הוא ציין כי למרות הפוטנציאל החיובי בתחום הבינה המלאכותית, סגמנטים אחרים בשוק מתאוששים לאט יותר מהצפוי. פוקה הדגיש כי ההתאוששות האיטית צפויה להימשך גם ב-2025, מה שמוביל ללקוחות זהירים יותר. למרות זאת, חשוב לציין כי התחזיות הפסימיות של ASML אינן בהכרח מעידות על בעיה בכל תחומי תעשיית השבבים. ASML ציינה במפורש כי הביקוש הקשור לבינה מלאכותית נותר חזק, וכי החולשה נובעת בעיקר מעסקי השבבים הלוגיים. ייתכן שהגורם העיקרי לכך הוא אינטל, המייצרת מעבדים למחשבים אישיים ושרתים.
אנבידיה מציינת ביקושים חזקים
אנבידיה NVIDIA CORP , מצידה, ממשיכה לדווח על ביקוש חזק למוצרי ה-GPU שלה עבור בינה מלאכותית. החברה ציינה לאחרונה במצגת למשקיעים כי "הביקוש ממשיך לעלות על ההיצע" גם לאחר שההיצע התרחב משמעותית השנה. יתרה מכך, הנהלת אנבידיה אמרה כי מוצרי ה-GPU מסדרת Blackwell "מוזמנים מראש ל-12 חודשים", מה שמעיד על ביקוש חזק ומתמשך. מערכת השרתים החדשה והחשובה ביותר של אנבידיה, המבוססת על ארכיטקטורת Blackwell, כבר החלה להישלח ללקוחות. דל טכנולוגיות הכריזה כי שרת ה-PowerEdge XE9712 המבוסס על Nvidia GB200 NVL72 "נמכר ללקוחות נבחרים כעת". זוהי עדות נוספת לכך שהביקוש למוצרי אנבידיה נותר איתן. ה-NVL72 נחשב לספינת הדגל של סדרת Blackwell של אנבידיה. הוא מחבר יחד 36 שבבי GB200 Superchip, כאשר כל GB200 מקשר בין שני GPUs מסוג Blackwell ל-CPU של Nvidia Grace, מה שמאפשר להם לעבוד ביעילות גבוהה יותר יחד. כל מערכת NVL72 מכילה 72 GPUs מסוג Blackwell המקושרים יחד, מה שמספק צפיפות חסרת תקדים של כוח מחשוב. מוקדם יותר השנה, ב-KeyBanc העריכו כי מערכת ה-NVL72 תעלה כ-3.8 מיליון דולר ותייצג את החלק הארי של משלוחי ה-GB200 של אנבידיה. כדאי לציין כי מגמות העסקים של ASML לא בהכרח מתואמות ישירות עם תוצאות אנבידיה ויתכן מאוד שהתגובה הנוכחית של המשקיעים היא מעט מוגזמת. בעוד ש-ASML מתמודדת עם אתגרים בתחום השבבים הלוגיים, אנבידיה ממשיכה ליהנות מביקוש חזק למוצרי הבינה המלאכותית שלה.- 2.לא הדלפה 16/10/2024 14:41הגב לתגובה זולא רק הבינה המלאכותית צריכה מעבדים וזכרונות
- 1.זה אפילו לא קרוב לפרומו .התבניות של המדדים הראשיים 55%- (ל"ת)קשקש 16/10/2024 14:22הגב לתגובה זו
ארה״ב מטילה מכסים על מטילי זהב – המחירים מזנקים לשיא חדש
רשות המכס האמריקאית קבעה שמטילי קילוגרם ו־100 אונקיות יחויבו במכס של עד 39% – צעד שמקפיץ את מחירי החוזים בניו יורק, פוגע בזרימת הסחורה משוויץ ומערער את הסנכרון בין מרכזי המסחר הגלובליים
הבעיה מתחילה בשוויץ, המנוע הבלתי־נראה של מסחר הזהב העולמי. בתי הזיקוק השוויצריים
הם שמעבדים את מטילי ה־400 אונקיות הגדולים שנסחרים בלונדון למטילי הקילוגרם הקטנים שמתאימים לחוזים העתידיים בניו יורק. המערכת הזאת פועלת בצורה חלקה עשרות שנים, ומבטיחה שמחירי הזהב באירופה ובאמריקה נשארים מסונכרנים.
המכסים החדשים מפריעים למערכת הזאת. מנהלי שני בתי זיקוק לזהב גדולים באסיה הודיעו שהם מקפיאים זמנית את המשלוחים לארצות הברית עד שתתקבל בהירות נוספת לגבי המכסים. "זהב מועבר הלוך ושוב בין בנקים מרכזיים ומאגרים ברחבי העולם", הסביר רוברט גוטליב, לשעבר סוחר מתכות יקרות בג'יי.פי. מורגן. "מעולם לא חשבנו שהוא יהיה מטרה למכס".
הרקע להחלטה קשור למדיניות המכסים הרחבה של ממשל טראמפ. יצוא הזהב השוויצרי לארצות הברית עלה בחדות השנה, כשהגיע ל־43 טון בחודש ינואר, כשהסוחרים מיהרו לייבא את המתכת לפני הטלת המכסים. הגידול הזה, שעמד מול ממוצע של 22 טון בחודש שמייצרים בתי הזיקוק בארצות הברית לפי נתוני המכון הגיאולוגי האמריקני, הפך את הזהב לנושא מרכזי במחלוקות הסחר בין המדינות.
- שר האוצר יורם ארידור מוריד מסים ומכסים, ומה קרה היום לפני 111 שנה
- זמן לחזור לליתיום? לאן יקח טראמפ את הזהב והביטקוין?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
״מעובד למחצה״
נקודת המפנה היא בפרשנות של רשויות המכס לקודי הסיווג הפדרליים. במכתב שנשלח ב־31 ביולי, הבהירה רשות המכס והגבולות שמטילי הקילוגרם וה־100 אונקיות מסווגים תחת קוד 7108.13.5500 ולא תחת קוד 7108.12.10 כפי שציפה הענף. הסיווג הראשון מגדיר את המוצרים כזהב "מעובד למחצה" ולא כזהב "גולמי", מה שמכניס אותם לקטגוריה החייבת במכס.
הנאסד״ק עלה ב-1%; אפל קפצה ב-4%, ג׳ייפרוג זינקה ב-12%
וול סטריט סיימה את השבוע במגמה חיובית, כאשר המדדים המובילים התקרבו לשיאים חדשים על רקע עונת דוחות חזקה ותקווה להסכם בין ארה״ב ורוסיה לסיום
המלחמה באוקראינה. מדד S&P 500 עלה כמעט ב־1% והתקרב לרמה של 6,400 נקודות, הנאסד״ק עלה ב-1%, הדאו עם 0.5%. מדד מניות ״שבע המופלאות״ היה קרוב גם הוא לשיא חדש, ואפל האריכה את רצף העליות לשלושה ימים עם זינוק מצטבר של 13%. מניות פאני מיי ופרדי מק זינקו בעקבות דיווחים
על כוונת הממשל למכור מניות בהנפקה שעשויה לצאת לדרך עוד השנה.
תשואת האג״ח הממשלתי ל־10 שנים עלתה בשלוש נקודות בסיס ל־4.28%. הדולר נותר כמעט ללא שינוי, והנפט רשם תנודתיות במהלך היום. הממשל האמריקני רמז כי יוציא מדיניות חדשה שתבהיר שייבוא מטילי זהב לא יהיה כפוף למכסים – צעד שנועד להרגיע את שוק המתכות היקרות לאחר ימי מסחר תנודתיים בזהב.
במקביל, דיווח של בלומברג ציין שגורמים אמריקנים ורוסים פועלים לגיבוש הסכמות בנוגע לשטחים לקראת פסגת טראמפ–פוטין, שעשויה להתקיים כבר בשבוע הבא.
בנושא המכסים, טראמפ אמר כי המכסים "משפיעים בצורה חיובית עצומה על שוק המניות", ואף הוסיף כי "כמעט בכל יום נשברים שיאים חדשים" וכי "מאות מיליארדי דולרים זורמים לקופת המדינה". יחד עם ציפיות להפחתות ריבית מצד הפדרל ריזרב בהמשך, ישנם בשוק מספר גורמים שיכולים להמשיך ולתמוך במגמת העליות – כל עוד הכלכלה האמריקנית שומרת על יציבות.
- נעילה מעורבת בוול-סטריט; קרוקס צנחה ב-29%, אינטל ירדה ב-3%
- הנאסד״ק עלה ב-1.2%; אפל קפצה ב-5%, גילת זינקה ב-25%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
האיתריום פורץ את רף ה־4,000 דולר – יותר מחלופה לביטקוין - זרימת הון מוסדי, אימוץ על ידי חברות ופינטקים, וצעדים רגולטוריים חדשים
בארה״ב מחזקים את מעמדו של איתריום כמנוע מרכזי בכלכלה הדיגיטלית ומאותתים על פוטנציאל צמיחה נוסף.
