זוהי חלוקה כוללת מאוד שכן בתוך כל אחת מהקבוצות האלה ישנן עוד הרבה תתי קבוצות והתמחויות. כאשר בשוק ההון הישראלי פועלות כ- 950 קרנות נאמנות מכל המינים ומכל הסוגים, קל מאוד למשקיע ללכת לאיבוד. אז איך בכל זאת ניתן לבחור בקרנות נאמנות, כאלה שיש להן פוטנציאל (לא התחייבות) להשיג עבורך תשואה טובה יותר מאחרות?. ננסה לקחת אותך "יד ביד" ולהדריך אותך במבוך קרנות הנאמנות, צעד אחר צעד.

צעד ראשון: התחלת התהליך אינה קשורה כלל לקרנות הנאמנות באופן ספציפי אלא להחלטה כללית שלך על מבנה תיק ההשקעות הכולל שלך. הרבה משקיעים אינם משקיעים די זמן ומחשבה בשאלה בסיסית זו ונוטים לקבל החלטות השקעה מזדמנות מדי פעם, לפי מצב חשבון העו"ש שלהם, בהתבסס על טיפ שקיבלו, לפי תחושות הבטן שלהם, לפי מצב רוחם באותו רגע, וכיו"ב. זוהי דרך גרועה מאוד לבנות תיק השקעות. הדרך הנכונה היא להחליט איזה שיעור מתוך הנכסים הפיננסיים שלך רצוי שיהיה במניות, איזה חלק בצמודי מדד, איזה חלק במט"ח ואיזה חלק בשקלים. כמה להשקיע בישראל וכמה בחו"ל? ויש עוד הרבה שאלות.

כל אלה הן שאלות שלא לכל משקיע יש תשובות עליהן. אבל, אתה כן יכול להגדיר לעצמו את רמת הסיכון שהוא יכול / מוכן להרשות לעצמו, ואת טווח הזמן המשוער שבו לא תהיה זקוק לכסף. ככל שזה קצר יותר, אתה צריך ללכת בכיוון שמרני יותר. ככל שזה ארוך יותר, אתה יכול להרשות לעצמך, כנראה, רמת סיכון גבוהה יותר. מובן, שעל אופן חלוקת הכסף בין אפיקי ההשקעה השונים אתה יכול להתייעץ עם יועץ ההשקעות שלך בבנק, או עם יועץ השקעות בבית השקעות פרטי. שירות זה ניתן חינם.

צעד שני: עליך להחליט כיצד לצקת תוכן בחלוקה שקבעת כמתאימה בין אפיקי ההשקעה. האם להשקיע באמצעות ניירות ערך ספציפיים, או באמצעות קרנות נאמנות, או באופן מעורב של גם וגם. אחרי שהחלטת שמתאים לך להשקיע, גם או רק באמצעות קרנות נאמנות, הגיע הזמן לבחור את הקרנות הספציפיות.

צעד שלישי: אתר 3-4 מנהלי קרנות שלאורך זמן מציגים תשואות נאות ועודפות על פני מנהלי קרנות אחרים. זהו המהלך הקשה מכולם ואתה שואל בוודאי את עצמך, מן הסתם, מנין לי לדעת? התשובה - אפשר לדעת.

ראשית: התשואות של הקרנות השונות זמינות וידועות. הן מופיעות גם באתרי האינטרנט, וגם בעיתונות היומית.

שנית: למרבית הבנקים יש מערכות ייעוץ לקרנות נאמנות. מערכות אלה נותנות דירוג לקרנות הנאמנות השונות. בקש/י לקבל מידע על הדירוג שלהן לשני פרקי זמן - אחד שנה, והשני - שלוש שנים. יש לתת משקל גדול יותר ל- 3 שנים כתקופה ארוכה יותר ואמינה יותר. יש לבדוק לא רק את הדירוג של הבנק אלא גם את מיקומן בפרק זמן זה לעומת קרנות אחרות.

שלישית: ישנו דירוג נוסף של חברת של חברת "מעלות", בשיתוף פעולה עם S&P (חברה בינלאומית לדירוג) המדרג קרנות נאמנות על פי הישגיהן ב- 3 שנים האחרונות. הציון הגבוה ביותר הוא - שלושה יהלומים, אחריו שני יהלומים, יהלום אחד ואפס יהלומים. הציון הגבוה ביותר של שלושה יהלומים ניתן לקרנות שמצויות ב- 15% העליונים של הקבוצה שלהם, תוך התחשבות הן בתשואה של הקרן והן ברמת הסיכון שלה.

רביעית: בדוק ברמת כל מנהל קרן, עד כמה שאפשר, מי הגוף שמנהל את הקרן, מה הוותק שלו, ומי מנהל את ההשקעות של הקרנות ואחראי עליהן.

חמישית: שים לב, שלא בהכרח, מנהל קרן שחזק בתחום אחד חזק גם בתחום אחר. הוא יכול להיות חזק מאוד באיגרות חוב וחלש מאוד במניות, או להיפך. לכן בכל תחום בחר את השניים-שלושה הטובים ביותר.