מידע פנים בשווי 4 מיליארד דולר, כבר היה לכם?
בתקופה האחרונה עסקנו פה ב-Bizportal לא מעט, בהצגת הכלים, הסוגים והשיטות בהם סוחרים במניות משתמשים כדי לבצע עבירות ניירות ערך. הנה סיפור מדהים שהפך בימים האחרונים לסערה של ממש מעבר לים.
כולם מדברים בחודשים האחרונים בשוק ההון על "שווקים אקזוטיים", שווקים במדינות שלא היה איש בשוק ההון הישראלי מאמין, כי ימשכו קהל משקיעים כמו סינגפור, מלזיה (ושלא לדבר על השוס של השבועות האחרונים - קזחסטאן), זוכות בחודשים האחרונים להשקעות של ישראלים - בעיקר בתעודות סל שנמכרות פה תחת כל עץ רענן.
ממש בשל שני העניינים הללו, כדאי לשים לב למה שקרה בשבוע האחרון בברזיל. על פי פרסומים שונים, עוברת טלטלה של ממש על בורסת ה-BOVESPA, הבורסה המרכזית בסאו פאולו סביב עבירת השימוש במידע פנים.
עבירת השימוש במידע פנים אומנם היתה רשומה בספר החוקים מאז נוסדה הבורסה הברזילאית, אך איש מאנשי רשות ני"ע המקומית לא טרח לאכוף את החוק. כך נוצר מצב שבטרם שיחררו החברות הודעות לבורסה, ניתן היה לצפות למידע העתיד להתפרסם על פי גרף המניה.
אלא שבשבוע שעבר יו"ר רשות ני"ע הברזילאית, מרסלו טרינידאדה, החליט שיש לשים סוף לתופעה שקיבלה ביטוי באחת מהצעות הרכש הגדולות בתולדות הכלכלה הברזילאית - בהיקף של 4 מילארד דולר.
מסתבר, כי חברת הנפט הברזילאית, PETROBRAS פרסמה הצעת רכש לחברת זיקוק נפק ציבורית השניה בגודלה במדינה, בשם IPIRANGA. היקף הצעת הרכש עמדה כאמור, על לא פחות מארבעה מיליארד דולר.
כרגיל, סוחרי הבורסה של סאו פאולו, שהמידע אודות הצעת הרכש הגיע לידיהם, לא חשבו פעמים לפני שעשו שימוש במידע. כך למשל בנק אמריקני שעשה שימוש במידע, רשם תוך מספר ימים רווח הון של 1.6 מיליון דולר. יו"ר רשות ני"ע בברזיל סיפר, כי אדם פרטי שניצל את המידע שעבר מפה לאוזן רשם רווח הון של כ-462 אלף דולר.
כאמור, בניגוד למה שהיה מקובל עד כה, רשות ני"ע התערבה במקרה, באופן מפתיע, ועצרה עשרות סוחרים שעשו שימוש במידע, כמו כן עוד באותו יום פסקו השופטים המקומיים על הקפאת חשבונות הבנק שנחשד כי דרכם בוצע המסחר במניה.
כעת ממתינים הסוחרים בשוק המקומי לקבלת הבהרות האם מדובר בשינוי מדיניות לגבי אכיפת החוק לאיסור שימוש במידע פנים או שמדובר בזעם חולף על רקע היותה של חברת PETROBRAS - חברה ממשלתית.
