פוטומדקס מתרחבת: תרכוש חברה לניתוחי לייזר ב-106 מיליון דולר
חברת פוטומדקס (סימול: PHMD) הודיעה כי חתמה על הסכם סופי לרכישת LCA-Vision (סימול: LCAV) במחיר של 5.37 דולר למניה - בהיקף כולל של כ- 106.4 מיליון דולר. חברת LCA-Vision היא חברה מובילה של שירותי טיפול בלייזר לתיקון ראיה, באמצעות המותג LasikPlus.
סגירת העסקה כפופה לתנאים מקובלים, כולל אישור בעלי המניות של LCA-Vision, אישורים רגולטורים וכן תקופת 30 יום של "go-shop". מועצות המנהלים של שתי החברות הצביעו פה אחד בעד העסקה, אשר צפויה להיות מושלמת במהלך הרבעון השני של 2014. פעילות LCA-Visionצפויה לתרום לרווח למניה של פוטומדקס כבר במהלך 2014, מלבד הוצאות חד פעמיות הקשורות לעסקה.
במסגרת העסקה יקבלו בעלי המניות ב- LCA-Vision סכום של 5.37 דולר למניה במזומן, סכום המשקף פרמיה של 34% על מחיר המניה בתום המסחר בתאריך 12.2.14. בכוונת פוטומדקס לממן את העסקה באמצעות הלוואה בהיקף 85 מיליון דולר מתוכה 10 מיליון דולר בקו אשראי ו-75 מיליון דולר בהלוואה לארבע שנים וכן באמצעות יתרות מזומן קיימות.
הסכם המיזוג מאפשר ל- LCA-Visionלקבל הצעות רכישה אחרות מגורמי צד שלישי עד לתאריך 15 במרץ 2014, ובכוונת החברה לעשות זאת בעזרת היועצים הפיננסיים והמשפטיים שלה אך אין וודאות שתהליך כזה יניב הצעה עדיפה ל-LCA-Vision. במידה ו-LCA-Vision תבחר לקבל הצעת רכישה לאחר תאריך זה היא תהיה כפופה לתשלום פיצוי מוסכם וכן לשפות את פוטומדקס על הוצאותיה בתהליך.
- פוטומדקס מדווחת על שני אירועים משמעותיים - והמניה טסה מעל 14%
- שימו לב למניה שהשתוללה אתמול בוול סטריט (והיום כנראה בת"א)
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
על בסיס פרו-פורמה, לחברה המשולבת הכנסות של 308 מיליון דולר עבור 12 החודשים שהסתיימו ב-30 בספטמבר 2013, רווח גולמי של כ-244 מיליון דולר, שיעור רווח גולמי של כ-79% ורווח נקי מתואם של כ-36 מיליון דולר. יתרות המזומן המשולבות במונחי פרו-פורמה נכון לספטמבר 30, 2013 הסתכמו בכ-78 מיליון דולר.
ד"ר דולב רפאלי, מנכ"ל פוטומדקס, מסר בתגובה לעסקה: "השילוב של הפעילויות הסינרגטיות של שתי החברות הינו בעל פוטנציאל למינוף פיננסי ולצמיחה רווחית ארוכת טווח על ידי יצירת פלטפורמה של מרכזים מתמחים בויטיליגו ופסוריאזיס באמצעות ה-XTRAC, וכן מכירה של מוצרי Neova במרכזי LasikPlus. בידינו הזדמנות אדירה למנף את התשתית התפעולית וכוח-האדם המקצועי של LasikPlus, שהוא המוביל בתחום אך עם זאת אינו פועל בניצולת מלאה.
- 3.הרמאי הכי גדול מכולם 14/02/2014 22:20הגב לתגובה זובבורסה בניו יורק מחויבים לדווח
- 2.חברה של נוכלים, מבריחים את הכסף החוצה (ל"ת)נוכלים 14/02/2014 16:27הגב לתגובה זו
- 1.הודעה חשובה 14/02/2014 11:48הגב לתגובה זומשקיעים אשר החזיקו במניית פוטומדקס בשוק הישראלי בכל עת שהיא בין התאריכים 7/11/2012 - 14/11/2013, מוזמנים להשאיר פרטים במייל [email protected] תודה. מדובר על משקיעים אשר ספגו את הנפילה במניה במהלך חודש נובמבר 2013 ויהיו מעוניינים להצטרף לתביעה, שכבר הוגשה.
ניר דקל - מנהל ענף נדל"ן ישראל, כלל ביטוח ופיננסים. קרדיט: סיון פרגכלל ומכלול מימון משקיעות בקרן לקידום שוק הדיור להשכרה בישראל
הקרן, בהיקף של 400 מיליון שקל, תציע פתרון שיאפשר ליזמי נדל"ן להתגבר על חסמי המימון בהקמת הפרויקטים להשכרה ארוכת טווח; מדובר בקרן ראשונה מסוגה בישראל
הפתרון שמציעה הקרן מספק את המענה הנדרש הן לצרכי היזם והן לצרכי הבנק המממן בתקופת ההקמה ובתקופת ההנבה. בהתאם, יתאפשר ליזמים להעמיד הון עצמי נמוך משמעותית מההון שנדרש כיום להעמיד לבנק המממן, לצרכי הקמת פרויקטים בייעוד להשכרה לטווח ארוך.
כלל ביטוח ופיננסים כלל עסקי ביטוח 4.12% ומכלול מימון מכלול מימון 1.51% ישקיעו בקרן, ראשונה מסוגה, שתעמיד מימון משלים ליזמים ולחברות נדל"ן למימון פרויקטים של דיור להשכרה ארוכת טווח.
במהלך השנים האחרונות שווקו על ידי המדינה באמצעות מכרזי "דירה להשכיר" עשרות אלפי יחידות דיור כדי לנסות ולייצר מסה קריטית של דירות להשכרה. אולם, עליית שיעור הריבית הקשתה על יזמים שזכו במכרזים לקדם את הפרויקטים, בשל אתגר התשואה מהשכירות (פחות מ - 3%) אל מול תשלומי הקרן והריבית שנדרשים על ההלוואה לאחר תקופת ההקמה.
מעבר לעלויות המימון הכבדות בהם נושאים יזמים על רכיב החוב שנלקח לטובת מימון רכישת הקרקעות ששווקו במכרזים, יזמים ביצעו מחיקות שווי גדולות של ערך הקרקעות שרכשו. מעבר לכך, יזמים שלא יעמדו במועדים להם התחייבו במכרזים, חשופים גם לסיכון נוסף בדמות חילוט הערבויות שהעמידו לטובת עמידתם בתנאי המכרזים.
- אלרוב: רווח של 139 מ' שקל ברבעון, מתוכו 91 מני"ע
- יורם נוה: "סיימנו שנה מאוד חזקה - אנחנו אופטימיים לגבי העתיד"
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
קרן המימון, בהיקף של 400 מיליון שקל, הינה יוזמה של מכלול ושלושה שותפים אשר גם ינהלו אותה, רואי החשבון נודרי זיזוב וגיל ציק (בכירים לשעבר בקבוצת עופר השקעות) ועו"ד אריאל שימקביץ יזם בתחום הנדל"ן ובעל משרד עורכי-דין המתמחה בעסקאות נדל"ן מורכבות.
