מיטב: "תשואת יתר" לאיתוראן במחיר יעד - 17.5 דולר
בבית ההשקעות מיטב מותירים היום את המלצתם למניות איתוראן על "תשואת יתר" במחיר יעד 17.5 דולר.
במיטב מציינים, כי החברה דיווחה על הכנסות של כ-29 מיליון דולר ברבעון הרביעי של 2006, מעל התחזית של בית ההשקעות (27.5), וסיכמה את שנת 2006 עם הכנסות של 104 מליון דולר.
עפ"י הערכות החברה, ההכנסות ב-2007 צפויות לצמוח בקצב דו-ספרתי. ובמיטב סוברים, כי החברה תעמוד על קצב גיוס נטו של כ-55 אלף לקוחות חדשים כתוצאה מגיוסים מהותיים בריו, וגיוס לקוחות מחוץ לבואנוס-איירס על בסיס טכנולוגיית ה-GPS (הרכישה של ERN).
בשיחת הועידה התייחסה החברה לעיכובים אפשריים בשלב הראשון בקוריאה. עיכובים אילו עשויים לעכב את הזמנות התשתית לשלבים 2 ו-3 ולגרום למכירות ציוד נמוכות יותר ברבעון הראשון של השנה.
החברה פועלת באופן אקטיבי לבחינת רכישות של חברות בעלות מודל עסקי דומה לאיתוראן, אשר יעזרו לה להיכנס לטריטוריות חדשות. להערכת מיטב, במהלך 2007 החברה תודיע על רכישה.
לשנת 2007 צופים במיטב הכנסות של 122 מיליון דולר, ורווח נקי של כ-22 מיליון דולר, כ-0.94 דולר למניה. נציין, שבמיטב הנמיכו את תחזית הרווח למניה ב-6 סנט בשל הנחיית החברה לשיעור מס של כ-29%.
