לב לבייב מכניס שותפים בניו יורק: אפריקה מוכרת זכויות ב-3 פרויקטים תמורת 200 מיליון דולר ועזרה במימון
יומים לאחר שדיווחה על מעבר להפסד, מודיעה חברת אפריקה ישראל שבשליטת לב לבייב על חתימה על מזכר עקרונות למכירת זכויות במספר פרויקטי נדל"ן בארה"ב. המכירה לא צפויה להניב לחברה רווח הון מהותי.
ביום חמישי לאחר הסגירה דיווחה אפריקה, כי ברבעון השני של 2008 עברה להפסד (המיוחס לבעלי מניות הרוב), של 91 מיליון שקל, לעומת רווח נקי שרשמה ברבעון המקביל אשתקד, בסך של 3.4 מיליארד שקל. ההכנסות צנחו ב-65% והסתכמו ברבעון ב-1.6 מיליארד שקל, לעומת 4.7 מיליארד שקל ברבעון המקביל אשתקד. הוצאות המימון של החברה ברבעון הסתכמו ב-677.4 מיליון שקל, עלייה של 42% לעומת התקופה המקבילה אשתקד.
מכניסה שותף במגדל השעון תמורת השקעה בפרויקט
חברת AI החזקות, חברה בת של אפריקה ישראל, הרשומה בארה"ב התקשרה עם קרן השקעות מהמזרח הרחוק למכירת מלוא זכויותיה של בשטחי המסחר בפרויקטים - וול סטריט 23 ("23 wall street") וברוד סטריט ("15 Broad street") בניו יורק - תמורת סך כולל של 150 מיליון דולר.
"לא צפוי רווח הון מהותי, המזומנים הולכים לאפריקה ישראל", אומר היום יובל בן זאב, מנהל מחלקת המחקר בכלל פיננסים.
כמו כן, העסקה כוללת את הכנסתה של קרן ההשקעות לשני הפרויקטים היוקרתיים של אפריקה בניו יורק. אפריקה תקצה 49.9% מזכויות החברה בפרויקט המגורים היוקרתי מגדל השעון "The Clock Tower" בניו-יורק תמורת השקעת הרוכשת בפרויקט סך כולל של כ- 150 מיליון דולר ארה"ב. כן תוענק לרוכשת אופציה לרכישת 0.1% נוסף מהזכויות בפרוייקט, כנגד תשלום שייקבע באופן יחסי לסך התמורה שתשולם.
אפריקה ישראל רכשה את בניין מגדל השעון במאי 2007 תמורת סך של 200 מיליון דולר (794.6 מיליון שקל בהתייחס לשערו של הדולר דאז). מדובר בפרויקט למגורים הממוקם על שדרת מדיסון בין הרחובות 23-24 בסמוך לטיימס סקוור וכולל משרדים ומסחר בשטח של 26 אלף מ"ר שאינם מושכרים. בניית הפרויקט צפויה להתחיל בתחילת 2010 ויתרת עלותו הצפויה עומדת על 667 מיליון שקל (כ-186 מיליון דולר).
כלומר, הרוכש יזרים לחברת הפרוייקט 150 מיליון דולר בתמורה לכמחצית מהזכויות - העסקה מבוצעת לפי שווי של 150 מ' דולר לפני הכסף - בדומה להשקעות בהון העצמי, אומר בן זאב. "לא צפוי רווח הון, אך יש את המזומנים הנדרשים למימון ההקמה".
הפרויקט השני הינו בניין "הניו יורק טיימס" "The Times Building" בניו-יורק. אפריקה תמכור 49% מהפרויקט בו היא מחזיקה בעקיפין במלוא הזכויות, תמורת תשלום סך של 49 מיליון דולר ונשיאה בחלק היחסי במימון שנלקח לצורך פיתוח הפרויקט בהיקף כולל של כ-711 מיליון דולר ארה"ב. בנוסף, תוענק לרוכשת אופציה לרכישת 1% נוסף מהזכויות בפרויקט כנגד תשלום יחסי לסך התמורה שתשולם.
הנכס נרכש במקור בכ- 790 מיליון דולר, מהם 711 מיליון דולר הלוואה והיתרה כ- 80 מיליון דולר הון, אומר בן זאב ומציין, כי הרוכש משלם פרמיה נמוכה מאוד על שווי ההון ולוקח על עצמו מחצית מהחוב.
מדובר בפרויקט נדל"ן להשקעה (קרקע 4,557 מ"ר + משרדים של 59,923 מ"ר) שנרכש ב-525 מיליון דולר ועלות שיפוצו נאמדה בעת הרכישה ב-170 מיליון דולר. מועד הסיום הצפוי של הפרויקט הינו בסוף 2008.
בן זאב מסכם את נתוני העסקה ואומר, כי נכון לעכשיו מדובר בצעד חיובי. "ראשית, המחיר - בדומה לעלויות הרכישה אשתקד, למרות מצב השוק, מהווה הישג. שנית, תזרים המזומנים - אפריקה תקבל כ- 200 מיליון דולר במזומן ועוד 150 מיליון דולר להשלמת מימון פרוייקט השעון. לבסוף, ההיבט המאזני - השלמת העסקה עשויה להביא להפסקת איחוד של החוב הקשור בפרוייקטים אלו ו"לנקות" מעט את המאזן".
שווי לשלושת הנכסים של כ - 1.2 מיליארד דולר
היקף העסקה משקף שווי לשלושת הנכסים של כ - 1.2 מיליארד דולר. סך התמורה בגין העסקה הינה כ – 350 מיליון דולר מתוכם כ – 150 מיליון דולר יושקעו ישירות בפרויקט המגורים היוקרתי The Clock Tower.החברה אינה צפויה לרשום בגינן בדוחותיה הכספיים רווח הון מהותי. נציין, כי החברה מסרה שהעסקה עוד לא נסגרה, ואין ודאות שתיסגר.
איזי כהן, מנכ"ל קבוצת אפריקה ישראל אמר: "אני מברך על חתימת מזכר העקרונות. אפריקה ישראל בוחנת מעת לעת הצעות לשותפות בפעילויותיה בארץ ובחו"ל ונענתה להצעה להכניס שותף גדול לחלק מנכסיה היוקרתיים בניו יורק. שותפות זו יוצרת פלטפורמה עסקית אשר תגרום להשבחת הנכסים ופעילויות החברה בארה"ב. שני הפרויקטים בשותפות, THE TIMES BUILDING ו – THE CLOCK TOWER ימשיכו להיות מנוהלים על ידי אפריקה ישראל. העסקה הנ"ל הינה דוגמא נוספת לאיכות פורטפוליו הנכסים של החברה בארץ ובחו"ל.
