צילום: FREEPIK

בלעדי

דירוג רואי החשבון: איזו פירמה עלתה למקום השני ב-BIG5 ומי הידרדרה?

89% מהחברות הציבוריות מבוקרות ב-5 משרדים, כלומר - החברות הציבוריות מעדיפות להיות מבוקרות אצל ה-"BIG-5" בלבד. אלו פירמות מבקרות את הבנקים ואת חברות הביטוח, הנדל"ן וההייטק; וגם - כיצד הושפעו רואי החשבון ממגיפת הקורונה?

נתנאל אריאל | 20/06/2021 19:23 (4)

נושאים בכתבה BDO זיו האפט EY PwC אודם דלויט סומך חייקין רואי חשבון רשימת דירוג

בשנת 2018 מספר המועסקים במשרדי רואי החשבון הגדולים בישראל גדל ב-4%, בשנת 2019 הביקוש לרואי חשבון נמשך ומספר העובדים גדל ב-9% נוספים, אך בשנת 2020, שנת הקורונה, גם רואי החשבון נפגעו: אחוז הגידול הממוצע עמד רק על 0.5%. אבל גם גידול בשנה כזו זה הישג.

אלו פירמות מבקרות את הבנקים, את חברות הביטוח, את הנדל"ן ואת ההייטק?

על פי דירוג DUN'S 100 לשנת 2021 רק שני משרדי רואי החשבון מבקרים את חברות הביטוח: EY עם 56% מהחברות בענף, וסומך חייקין עם 44% מהחברות. ענף הבנקאות מתחלק בין המשרדים הגדולים כאשר סומך חייקין מוביל עם 40%, דלויט עם 27%, BDO עם 20% ו-EY עם 13%.

בענף הנדל"ן הפיזור רחב יותר במקצת: EY עם 30%, דלויט עם 19%, BDO עם 17%, סומך חייקין עם 10% ו-24% במשרדים אחרים.

בענף ההייטק EY ממשיך להיות ראשון עם 30% מהחברות, כולל חברות ישראליות בנאסד"ק כמו וויקס, פייבר, סייבר ארק ופלייטיקה, הבאה בתור היא PWC עם 24% מהחברות, דלויט עם 11%, BDO עם 10%, סומך חייקין עם 9% ו-16% עם חברות אחרות.

שינויים במיקומים בין חמש הגדולות

חמשת משרדי רואי החשבון הגדולים בישראל ממשיכים להיות ללא ספק דומיננטיים מאוד בשוק. אבל בתוך החמישה - מתרחשים שינויים.

פירמת ראיית החשבון שממשיכה להיות במקום הראשון ובפער ניכר היא EY, שמבקרת את דוחותיהן של 231 חברות ציבוריות נכון לסוף 2020 (עלייה לעומת 215 בשנה שעברה). למקום השני מטפסת Deloitte שמבקרת 123 חברות ציבוריות (עלייה לעומת 112 בשנה שעברה), למקום השלישי עולה PwC עם 98 חברות (ללא שינוי לעומת השנה שעברה). מי שמאבדת שני מקומות היא סומך חייקין שמבקרת 70 חברות ציבוריות (ירידה לעומת 82 חברות ציבוריות בשנה שעברה) ואת רשימת חמש הפירמות המובילות סוגרת פירמת BDO ישראל שמבקרת 89 חברות ציבוריות (עליה קלה לעומת 86 חברות בשנה שעברה).

יחד מבקרות חמש הפירמות הגדולות את דוחותיהן הכספיים של 611 חברות ציבוריות, כאשר כל שאר משרדי רואי החשבון יחד מבקרים 78 חברות. כלומר, כ-89% מהחברות הציבוריות מעדיפות לעבוד עם המשרדים הגדולים. יש לכך יתרונות אבל גם חסרונות, כאשר העומס על המשרדים הגדולים הוא גדול.

הדירוג מבוסס על מודל המשקלל מס' פרמטרים: מספר רואי החשבון, מספר העובדים המקצועיים האקדמאיים - רו"ח, מתמחים, כלכלנים, משפטנים וכד' (לא נכללו עובדי אדמיניסטרציה והנהלת חשבונות), סה"כ החברות המבוקרות, לקוחות עיקריים בביקורת, מספר החברות הציבוריות המבוקרות, הכנסות לשנת 2020, ביקורת לחברות במדד ת"א 125 (רק ל-5 הפירמות הגדולות)

כאמור, באופן לא מפתיע את הדירוג מובילות הפירמות הישראליות המשתייכות ל- "Big 4" המובילות בעולם, ולכן מעניין גם לראות את היקפי החברות הללו בעולם (נכון לשנת 2020)

קיראו עוד ב"שוק ההון"

רשת בינלאומית	הכנסות לשנת 2020 (במיליארדי דולרים)	מספר מועסקים בעולם (באלפים)	מספר המדינות בהן מפעילה הרשת סניפים
Deloitte Touche Tohmatsu Limited	47.6	330	150
PwC	43	284	157
Ernst & Young	37.2	299	150
KPMG	29.3	220	146

אפרת שגב, סמנכ"ל דאטה ואנליזה בדן אנד ברדסטריט מסבירה כי: "משבר הקורונה לא פסח גם על פירמות ראיית החשבון. ההאטה בפעילות הכלכלית השפיעה באופן ישיר על המשרדים, גדולים כקטנים. הלקוחות שנפגעו צמצמו במידה מסוימת את צריכת השירותים שהם מקבלים מהפירמות. למעשה, מנועי הצמיחה המשמעותיים של הפירמות - תחומי הייעוץ, היו הראשונים להיפגע מצמצום של צריכת שירותים כמו- יעוץ אסטרטגי, יעוץ כלכלי, ניהול סיכונים וכו'.

"בתחילת המשבר, הפירמות נקטו בצעדים שונים למזעור הנזקים- עובדים רבים הוצאו לחופשות או לחל"ת, קוצץ שכר בכירים והיה ניסיון לצמצם הוצאות בהתאם למצב. מרבית הפירמות ניסו להימנע מפיטורים ככל שניתן, אך נאלצו להתאים את הוצאותיהן למצב.

"דווקא רואי החשבון ועבודת הביקורת עצמה קיבלו משנה חשיבות. תפקידם הפך להיות מכריע. הם חווים את האתגרים של המשבר לא רק על עצמם אלא גם בצורך לסייע ללקוחות שנמצאים במצב של חוסר וודאות".

להלן דירוג 25 המשרדים המובילים לשנת 2021:

דירוג 2021	שם המשרד	רשת בינלאומית	עובדים מקצועיים אקדמאיים (כולל רו"ח ומתמחים)	מספר רואי חשבון	מספר שותפים	מספר החברות הציבוריות המבוקרות בשנת 2020*	סה"כ מועסקים	דירוג 2020
1	EY ישראל - קוסט פורר גבאי את קסירר	EY	1709	751	105	231	1830	1
2	Deloitte Israel	Deloitte	1259	401	77	123	1373	3
3	PwC Israel	PwC	1119	446	69	98	1196	4
4	סומך חייקין	KPMG	1160	703	76	70	1214	2
5	BDO ישראל	BDO	1272	447	69	89	1642	5
6	פאהן קנה ושות' Grant Thornton Israel	Grant Thornton International	234	121	22	19	320	6
7	שטיינמץ עמינח ושות'	UHY	211	124	14	11	272	7
8	ליאון, אורליצקי ושות'	Moore Global	276	128	17	7	316	8
9	ברית פיקוח MBT	PRAXITY	298	93	23	-	412	9
10	בן דוד שלוי קופ BDSK	Leading Edge Alliance: LEA Global	165	104	10	2	231	10
11	RSM שיף הזנפרץ ושות' רו"ח	RSM International	184	85	16	2	223	11
12	שטראוס לזר	Nexia International	135	98	10	9	163	12
13	ברזלי ושות', רו"ח	MSI Global Aliance	124	84	14	7	180	13
14	בייקר טילי	Bakertilly International	78	33	10	5	84	14
15	רוזנבלום הולצמן, רו"ח	Morison Ksi	80	43	7	-	120	15
16	PKF עמית, חלפון	PKF International	41	30	7	12	50	16
17	וקסלר קודנצ'יק אנוך ושות'	-	33	23	6	1	67	19
18	קנובל בלצר סוראיה ושות'	MGI	45	30	8	2	68	17
19	הורוביץ, אושרת, מג'ר, אפלקר, לוגסי - רו"ח	-	57	33	8	-	120	18
20	אבולעפיה אביטל את שרנסקי ושות' רואי חשבון	Prime Global	50	29	10	-	99	23
21	מועלם ומועלם רואי חשבון	-	49	38	9	-	83	22
22	פריידקס ושות'	Integra International	32	29	6	-	51	21
23	חייקין כהן רובין ושות' רואי חשבון	-	44	36	7	1	58	20
24	גוזלן לוריא ושות'	-	31	25	6	-	46	24
25	גיא, גופר, יהב, גילמן, אודם ושות'	HLB International	23	19	8	-	44	25

*הדירוג נקבע לפי פרמטרים נוספים שאינם מוצגים בטבלה: הכנסות, לקוחות עיקריים וסה"כ החברות בביקורת

כל הכותרות 24/7 הטלגרם שלנו - תכנים יחודיים

תגובות לכתבה(4):

הגב לכתבה

שם המגיב *

כותרת תגובה *

תוכן התגובה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה

3.
שי 01/02/2023 17:47
הגב לתגובה זו
הם עבדים ואנחנו עבדי ה' עובדים ב'ה מס' שעות בודדות ומקבלים תענוג יותר...
2.
אני 25/06/2021 07:32
הגב לתגובה זו
משרדי רואי החשבון הגדולים הם גוף שמנצל מתמחים וחושב רק על השקל. טובת הלקוח והעובדים לא קיימת.
1.
תודה לאל שאני כבר לא בעולם הנצלני הזה (ל"ת)
לשעבר 22/06/2021 01:02
הגב לתגובה זו
דורון 25/06/2021 05:31
הגב לתגובה זו
אנשי כספים יחסרו בשנים הבאות מה שיעזור לאנשי הכספים להתברג במשרות טובות ובמשכורות מעולות

נדל"ן בישראל. קרדיט: רשתות חברתיות

ראיון

“המכירות נחתכו, הריבית חונקת - אבל יש מניות נדל״ן שעדיין מתומחרות בחסר”

אנליסט הנדל״ן זיו בן אלי מסביר מדוע המחצית השנייה נפתחה בחולשה חריגה בשוק המגורים, איך ה׳מידל-מרקט׳ בתל אביב נשאר תקוע, למה ריטים למגורים נסחרים מתחת להון - ואילו מניות עדיין מציגות אפסייד למרות הסביבה המאתגרת

צלי אהרון | 20/11/2025 16:46

נושאים בכתבה מניות מומלצות אקרו ארגו ישראל קנדה

מצד אחד האטה כבדה בשוק המגורים, שניכרת כמעט בכל נתון, ומצד שני תמחור מעניין במספר מניות נדל״ן, כולל יזמיות ומניב בחו״ל, שאולי מציגות הזדמנויות למרות תנאי המאקרו המכבידים. השנה הנוכחית נפתחה תחת אותן ההשפעות שכבר ליוו את השוק ב-2024: ריבית גבוהה, אי-ודאות כלכלית ומדינית בעקבות המלחמה, תקנות מימון מחמירות שהוציא בנק ישראל במרץ האחרון וירידה חדה בכמות העסקאות שמורגשת היטב גם בסקירת הכלכלן הראשי באוצר וגם בנתוני למ״ס. עם זאת, חברות רבות מציגות עדיין יציבות, ולעיתים אפילו המשך ביקושים במקטעים ספציפיים.

אחת התופעות הבולטות במחצית הראשונה של השנה היתה הירידה הדרמטית במכירות הדירות, לא מדובר על תופעה של גורם אחד בלבד אלא של כמה תהליכים שהתרחשו כמעט במקביל. העלאת המע"מ בנובמבר האחרון הביאה להקדמת עסקות לסוף 2024 ופגעה ברבעון הראשון של 2025; הגבלות המימון החדשות של בנק ישראל על מבצעי המימון של הקבלנים האטו את קצב השיווק; והעימות הביטחוני מול איראן במבצע ׳עם כלביא׳ ביוני האחרון הוביל לסגירת אתרי בנייה ולבלימת עסקאות.

גם סביבת הריבית הגבוהה ממשיכה להכביד על רוכשי הדירות, שמתקשים לסגור פערים בין הון עצמי למשכנתא גבוהה. אבל לצד תמונה זו, דוחות הרבעון השני של חברות הבנייה מגלים כי ברבעון השלישי נרשמה התעוררות מסוימת במכירות - בעיקר בפרויקטים בפריפריה או כאלה שנהנים ממבצעי מימון. הדוחות שפורסמו לרבעון השלישי רחוקים מלהיות חזקים, אך הם גם לא מבטאים חולשה לעומת רבעון קודם, אלא מגמה של עלייה קלה במכירות.

כל זה כשבמקביל, שוק הנדל״ן המניב שומר על יציבות יחסית, כאשר בולטים מגזרי הלוגיסטיקה והתעשייה, בעוד שוק המשרדים מציג פער חד: ביקושים גבוהים בתל אביב, לעומת קושי משמעותי לסגור עסקאות מחוץ לה.

בשיחה עם זיו עין אלי, אנליסט הנדל״ן של IBI, שמלווה את התחום לאורך שנים ומנתח את הדוחות מסביר עין אלי איפה עומד שוק המגורים כיום, והאם יש מניות מומלצות בתחום?

מה בעצם הביא לירידה החדה במכירות הדירות במחצית הראשונה של השנה?

להמשך הכתבה לחץ כאן