כמה שווה היום מיליון שקל של עוד 20 שנה?

אינפלציה ממוצעת של 3% מכווצת מיליון שקל של עוד 20 שנה לכ-554 אלף שקל בכוח הקנייה של היום.

אם האינפלציה 2%, כ-673 אלף.

זו הסיבה שמטרות חיסכון צריכות להיבנות במונחים ריאליים.

"מיליון שקל לפנסיה" בעוד 30 שנה אינו אותו מיליון של היום.

בקצב האינפלציה הנוכחי, 1.5% לשנה, מיליון שקל בעוד 20 שנה שווה כ-742 אלף שקל של היום. הפער בין 1.5% ל-3% נראה קטן בשנה בודדת, אבל אחרי 20 שנה הוא מסתכם בכ-190 אלף שקל של כוח קנייה, כי השחיקה מצטברת על עצמה. פער של אחוז וחצי בשנה נראה קטן בכל שנה בנפרד, ואחרי עשרים שנה הוא מגיע לכחמישית מהסכום המקורי.

בכיוון ההפוך המספר מוחשי יותר: כדי להחזיק בעוד 20 שנה מיליון שקל בכוח הקנייה של היום צריך להגיע לסכום נומינלי של 1.347 מיליון באינפלציה של 1.5%, ו-1.806 מיליון באינפלציה של 3%. הפער בין שתי ההנחות הוא כמעט 460 אלף שקל על אותה מטרה עצמה, וזה משנה גם את ההפקדה החודשית שמובילה למיליון. ההפרש בין 1.347 מיליון ל-1.806 מיליון מתורגם ישירות להפקדה החודשית: אותה מטרה עצמה דורשת הפקדה גבוהה בכשליש כשמניחים אינפלציה של 3% במקום 1.5%. להרחבה: האם ריבית של 1% יותר בהלוואה באמת משנה הרבה?

היוון הוא ריבית דריבית בכיוון ההפוך: כל שנה מחלקת את הסכום ב-1.015 או ב-1.03, והירידה מצטברת על מה שכבר נשחק. לפי כלל האצבע של 72, באינפלציה של 3% כוח הקנייה נחצה תוך כ-24 שנה, ובאינפלציה של 1.5% תוך כ-48 שנה. הכפלת קצב האינפלציה מקצרת בחצי את הזמן שבו נשחקת מחצית מהערך.

מטרות פיננסיות נרשמות כמעט תמיד בשקלים נומינליים, וגם התחזית בדוח החיסכון השנתי מוצגת לרוב באותה שיטה. הבדיקה היא בשורת ההנחות של הדוח: האם הצפי מוצג במונחים נומינליים או ריאליים, ובאיזה שיעור עליית מחירים הוא מניח. חיסכון שמגיע ליעד הנומינלי ומפספס את היעד האמיתי הוא התוצאה הישירה של שחיקת חיסכון באינפלציה של 3%.