לאחר הירידות בשווקים בחודש אוגוסט, ספטמבר התאפיין בעליות שערים ומדדי המניות העיקריים בארץ עלו בצורה חדה - ת"א 35 עלה ב-3.4%, ת"א 125 עלה ב-3.5% ואילו מדדי המניות בארה"ב עלו אך בצורה מתונה יותר - נאסד"ק עלה ב-0.8% ו-S&P500 עלה ב-1.7%. גם מדדי האג"ח המקומיים רשמו חודש חיובי נוסף וירידת תשואות לרמות שפל. בדומה למדדי השוק, רוב התיקים סיימו בתשואה חיובית, וככל שהחשיפה למניות הייתה גבוהה יותר, כך גם התשואה.

התיקים המנוהלים בחשיפה מנייתית של עד 30%, המרכזים את מרבית כספי החוסכים (למעלה מ-50%) רשמו תשואה של כ-1.17% בחודש ספטמבר, התיקים בעלי חשיפה מנייתית של עד 20% רשמו תשואה של כ-0.85%, והתיקים המנוהלים בחשיפה מנייתית של עד 10% הציגו תשואה של כ-0.55%. בבחינת 12 החודשים האחרונים, תיקי השקעות בחשיפה מנייתית גבוהה (30%) שומרים על התשואות הגבוהות ביותר של כ-3.9%. 

בחודש ספטמבר מנהלי התיקים קנו אג"ח קונצרני שקלי

על פי אומדנים שנערכו על ידי קלי פרימיום מקבוצת קלי אודות אפיקי התיקים המנוהלים הפופולאריים ביותר, אשר מרכזים את מרבית כספי החוסכים, השינויים המהותיים ביותר שביצעו מנהלי תיקי ההשקעות בעלי חשיפה של עד 30% למניות בחודש ספטמבר, היו הגדלת רכיב המזומן בכ-8.6% והגדלת רכיב האג"ח הקונצרני השקלי בכ-1.1%, מנגד להקטנת רכיב האג"ח הממשלתי השקלי בכ-3.1% והקטנת רכיב האג"ח הקונצרני הצמוד בכ-0.8%.

• מה עשו מנהלי התיקים בחודש מרץ?
• מה עשו מנהלי התיקים בחודש פברואר?
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

על פי אומדני קלי פרימיום, השינויים המהותיים ביותר שביצעו מנהלי תיקי ההשקעות בעלי חשיפה של עד 20% למניות בחודש ספטמבר, היו הגדלת רכיב האג"ח הקונצרני השקלי בכ-2.1% והגדלת החשיפה למניות בארץ בכ-1.4%, כנגד הקטנת רכיב המזומן בכ-9.2% והקטנת החשיפה לאג"ח חו"ל בכ-1.9%.

• ברוב מוחץ: בעלי המניות אישרו את מיזוג מטריקס ומג'יק
• פינרג'י מזנקת - האם הפעם זה שונה?
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• מחקר: הטעויות הגדולות של משקיעים - וכמה זמן לוקח למשקיע לקבל...

הבהרה: חלק מהשינויים בשיעורי החשיפה לאפיקי ההשקעה השונים נובעים מתנודות בשוק, כלומר משינויים פאסיביים ולא בהכרח משינויים אקטיביים שבוצעו על ידי מנהלי התיקים.