ברוכים הבאים לאתר החדש של
רצינו להראות לכם מה חדש
להמשך הדרכה מעבר לאתר
תוכלו להירשם לאתר, לנהלאזור אישי
ולהגדיר ניירות למעקב
להמשך הדרכה מעבר לאתר
ריכזנו את כל המדורים בתחום
שוק ההוןבמקום אחד
להמשך הדרכה מעבר לאתר
ריכזנו עבורכם את כל הנתונים
להמשך הדרכה מעבר לאתר
כל הנתונים והכתבות
במדורהמטבעות הדיגיטליים
להמשך הדרכה מעבר לאתר
בואו לצפות
בתוכניות החדשות שלנו
להמשך הדרכה מעבר לאתר
נתוני אג“ח
להמשך הדרכה מעבר לאתר
גרפים אינטראקטיביים
להמשך הדרכה מעבר לאתר
תצוגת נתוני מט“ח חדשה
להמשך הדרכה מעבר לאתר
מניות ארביטראז‘
להמשך הדרכה מעבר לאתר
ריכזנו עבורכם את הקרנות
להמשך הדרכה מעבר לאתר
גלישה נעימה
מערכת
להמשך הדרכה מעבר לאתר

סלקום חוטפת המלצת 'מכירה' אגרסיבית - תראו את מחיר היעד

סלקום. משרדי החברה בנתניה, צילום: יח"צ
תקופה לא פשוטה עוברת על כלל השחקנים בשוק התקשורת הישראלי. בעוד בכירי בזק נמצאים תחת חקירה, התחרות בשוק הסלולר גוברת עם הדיווח אמש לפיו אקספון קרובה להשקה ובכך להיות מפעילת הסלולר השישית בישראל שתצטרף למאבק על נתח השוק.
ובינתיים, בנק ההשקעות סיטיגרופ חתכו היום (ד') את ההמלצה למניית התקשורת הישראלית סלקום -1.21% סלקום 3,523 -1.21% סלקום בסיס:3,566 פתיחה:3,519 גבוה:3,548 נמוך:3,500 תמורה:11,657,702 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  מ'ניטרלי' ל'מכירה', וזאת על רקע הצפי להמשך הלחץ על תעריפי הסלולר והתחרות הגוברת בענף ה-TV. בסיטי הצמידו מחיר יעד של 26.5 שקלים למניית סלקום - מתחת למחיר השוק כעת העומד על 33.3 שקלים למניה. כלומר בסיטי סבורים שהמניה צריכה לרדת מעל 20%. 
בסיטי הורידו את ההמלצה לסלקום תחת ההנחה כי מחיר המניה כבר מגלם את הפרמייה הנגזרת מעלייה פוטנציאלית בהכנסה המוצעת ללקוח סלולר (ARPU), ומנגד לא צופים עליית מחירים עד 2020. "אנו סקפטיים לגבי מעליית מחיר משמעותית בהכנסה הממוצעת ללקוח סלולר בעוד שמבנה השוק הנוכחי נותר בהינו, ואנו רואים עלייה בתחרות בסקטור ה-TV".
נזכיר כי ברבעון הראשון נמשכה השחיקה בהכנסות של סלקום משירותי סלולר נוכח התחרות המתמשכת בענף שגררה אבדן של 21 אלף מנויים, והמשך לחץ על ההכנסה הממוצעת מלקוח שגרר שחירה של 5 שקלים ל-60.2 שקל לחשבונית. בסיטי צופים כעת כי הכנסה הממוצעת ללקוח תעמוד על 56 שקל בשנים 2017 ו-2018, לעומת תחזית קודמת להכנסה של 58 שקלים. עוד צופים ירידה של כ-1% במספר המשתמשים בסלולר של סלקום.
בסיטי כותבים כעת: "סלקום סיפקה צפי ל-EBITDA חיובי כתוצאה מהתרומה של סלקום TV ב-2018, אך התחרות מצד פרטנר צפויה לייצר לחץ על ההכנסות". נציין כי סלקום ממשיכה להשקיע בשירותי הטלוויזיה (למעלה מ- 122 אלף לקוחות אחרי שנתיים) ומשיקה שירותי קווטרו (שירות סלקום tv לעד חמישה מסכים ועוד שלושה קווי סלולר עם נפח גלישה של עד 10 GB כל אחד, אינטרנט במהירות 40 Mbps וטלפון קווי ללא הגבלה.
נזכיר כי סלקום רשמה ברבעון הראשון הכנסות של 959 מיליון שקל ו-EBITDA של 171 מיליון שקל. החברה צפויה לפרסם את תוצאות הרבעון השני של השנה ב-8 לאוגוסט. 
מניית סלקום משנת 2014:
תגובות לכתבה(5):

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

הוסף תגובה

תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
  • 4.
    הבעיה של סלקום שהיא לא עשתה צעדים כמו פרטנר שפורסת בשקט
    מייס 26/07/2017 15:36
    הגב לתגובה זו
    3 0
    בשקט תשתית של סיבים אופטים ותמחרה את הטלוויזיה שלה באופן יותר אטרקטיבי. מה שהאנליזה לא לוקחת בחשבון זה שלפני שבוע החל פיקוח על המחיר הסיטונאי של קו הטלפון שבזק מוכרת למתחרות ולכך יכולה להיות השפעה לטובה על כל המתחרות.
    סגור
  • 3.
    השוק מחכה לתחרות בטלפון הקווי
    dw 26/07/2017 15:09
    הגב לתגובה זו
    7 1
    אף אחד לא מחכה לאקספון בטלפון הנייד - כבר יש תחרות טובה ואני לא מכיר אף אחד שמחכה לבשורה מיוחדת בתחום הזה. המחירים סבירים והוגנים ואנשים מרוצים. היכן כן יש כשל שוק? בטלפון הקווי! זה פשוט לא יאומן איך בזק מצליחה לעשוק את עם ישראל, ובפרט הקשישים שבהם, עם דרישה מטורפת ל 25 שקלים לקו קל, שזה קו בלי שיחות יוצאות, בעוד שיש חברות סלולר המציעות במחיר כזה קו+דבר חופשי+סמס חופשי+קצת גלישה לפעמים. יקרה משהו אם מחירי הטלפון הקווי ירדו קצת? נגיד 80%? ל 5 שקלים קו קל ו 10 שקלים דבר חופשי? אתם קולטים שבזק אשכרא דורשת מאנשים 5 שקלים על שיחה מזוהה, שיחה מזוהה ושיחת ועידה? אלו שירותים שכל חברת סלולר נותנת לכם בילט-אין. אז למה בזק לא נותנת? אקספון צריכה להכנס בבזק חזק חזק בטלפון הקווי. מיליוני ישראלים מחכים לצאת מהעושק הזה. בסלולר אנשים מרוצים ואין בעיה.
    סגור
  • 2.
    מחלקת המחקר של סיטי אלה לא אותם אנליסטים שאמרו
    בנק אוף אמריקה 26/07/2017 15:03
    הגב לתגובה זו
    14 2
    לפני 4 שנים שבזק היא בהמלצת מכירה , ולפני חודש שבזק היא בהמלצת קניה ? אם כך הם מנתחים את ענף התקשורת בישראל אולי עדיף שינתחו את וול סטרייט ולא את תל אביב , כי נראה שהם לא מבינים את ענף התקשורת בישראל .
    סגור
  • 1.
    אקספון במקום סלקום
    משה 26/07/2017 13:50
    הגב לתגובה זו
    9 2
    סלקום צריכה להתפרק מתדרי הסלולר. . דור 2 יעבור לפרטנר .דור 3 לפלאפון ודור 4 לאקספון . והיא צריכה להפוך להיות לרשת אנטנות כלומר כל האנטנות יעברו לבעלותה והיא תתחזק ותשכיר אותם למפעילים האחרים .זה יהיה יותר רווחי מכל הבלאגן שיש היום. בנוסף מכירת מכשירים , טלויזיה זה גם רווחי יותר מכל הסלולר.
    סגור
  • אקספון צריכה ללכת על הטלפון הקווי
    dw 26/07/2017 15:21
    הגב לתגובה זו
    6 1
    שם עושקים את עם ישראל, בעיקר הקשישים, ושם אפשר לבשר על הפחתת יוקר המחיה. אף אחד לא מחכה לאקספון בשוק הסלולר הרווי והתחרותי. אנשים לגמרי מרוצים מהמחירים שהם משלמים כיום.
    סגור