שפיר רוכשת 15% נוספים ב"עד 120" מהפניקס: העסקה משקפת שווי של כ-1.865 מיליארד שקל
שבועיים אחרי שמימשה כ-35% מכביש 6, הנתיב המהיר וכביש 16 לירושלים שפיר מגדילה את ההחזקה ב"עד 120"; ההגדלה נעשית אחרי תקופה של שיפור בביצועי רשת הדיור המוגן
שפיר הנדסה ששפיר הנדסה -1.21% מדווחת על חתימת הסכם לרכישת 15% נוספים ממניות רשת הדיור המוגן "עד 120" מהפניקס הפניקס -3.82% , בתמורה לכ-280 מיליון שקל. העסקה משקפת לרשת שווי של כ-1.865 מיליארד שקל, גבוה מהשווי שנקבע ברכישה הקודמת לפני ארבע שנים. עם השלמת העסקה, אחזקת שפיר ברשת תעמוד על 68%.
בפניקס מסבירים כי מכירת המניות הנוספת נעשית כחלק מהמשך תהליך העברת השליטה לידי שפיר, תהליך שמבוסס על שני גורמים מרכזיים: הבשלה של יתרונות מיסוי מצד אחד, והערכה כי כניסתה של שפיר כבעלים מהותיים תמשיך לחזק את ערך החברה מצד שני. אף שבהסכם המכירה המקורי משנת 2021 ניתנה לפניקס זכות למכור 20% מהמניות לגופים אחרים ללא זכות סירוב, החברה בחרה לבצע את המכירה דווקא לשפיר, בין היתר בשל השותפות רבת השנים וההשבחה שהושגה תחת שליטתה.
מצד שפיר מציינים כי הגדלת ההחזקה נעשית אחרי תקופה של שיפור בביצועי הרשת, התקדמות בפרויקטים החדשים וחיזוק המיצוב העסקי. שפיר רכשה את השליטה ב-2021, וכעת מרחיבה את חלקה ברשת מתוך צפי לערך עתידי נוסף שצפוי לצמוח עם השלמת הפרויקטים שבדרך.
תנאי העסקה כוללים תמורה המשולמת בשלושה מסלולים: 110 מיליון שקל באמצעות הנפקה פרטית של אג"ח מסדרה ג', 100 מיליון שקל נוספים באמצעות הרחבת סדרה ד', ועוד 69.75 מיליון שקל באמצעות הלוואת מוכר הנושאת ריבית פריים, שאמורה להיפרע בתוך תשעה חודשים - במזומן או בהקצאת מניות, בכפוף לאישור הבורסה.
- "בעולם 80% מהפסולת בשימוש מחדש ו-20% בהטמנה – בישראל המצב הפוך"
- שפיר הנדסה: עלייה של 15% בהכנסות, הרווח הנקי קפץ ל-60 מיליון שקל
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
משה סבוסקי, סמנכ"ל הכספים של שפיר הנדסה, מציין כי הרשת צפויה לגדול מ-531 יחידות דיור בעת הרכישה המקורית ל-2,300 יחידות עד שנת 2027, תוך חיזוק מעמדה ברמה הארצית.
רשת "עד 120" מפעילה כיום ארבעה בתי דיור מוגן בראשון לציון, הוד השרון, תל אביב וכפר סבא, לצד ארבעה פרויקטים הנמצאים בשלבי הקמה בירושלים, קריית מוצקין, נס ציונה ומודיעין. עם רכישת השליטה ב-2021 העבירה שפיר לרשת קרקעות בירושלים ובנס ציונה, מהלך שאפשר להאיץ את קידום הפרויקטים ולחזק את מעמדה של "עד 120" כאחת הרשתות המרכזיות בתחום הדיור המוגן.
העסקה הנוכחית מגיעה כשבועיים אחרי מהלך אחר של שפיר, שבמסגרתו מכרה כ-35% משלושת פרויקטי הזכיינות המרכזיים שלה כביש 6 צפון, הנתיב המהיר לתל אביב וכביש 16 לירושלים לשני גופים מוסדיים, בעסקה ששיקפה שווי כולל של כ-900 מיליון שקל לנכסים ותמורה של כ-320 עד 330 מיליון שקל. זה היה המימוש הראשון של שפיר בתחום הנכסים המניבים, ובוצע באמצעות הקמת שותפות מוגבלת שבמסגרתה המוסדיים רוכשים כשליש מהיחידות, בעוד השליטה והניהול נותרים בידי שפיר.
