סטארבקס ועוד 6 מניות שיכולות לקבל דחיפה מעדכון המשקולות של נאסד"ק 100
אפל עלתה השנה ב-45%, מיקרוסופט ב-38%, אלפבית ב-32%, אמזון ב-51%, אנבידיה ב- 188%, וטסלה ב-118%.
מי הולך להרוויח מהמהלך של האיזון מחדש? בוולס פארגו מסבירים כי בעוד שהשקלולים על מניות הטכנולוגיה הגדולות יקוצצו, השקלול של סטארבקס יגדל במאזן מחדש של נאסד"ק 100. האיזון מחדש של נאסד"ק 100 עשוי להוות מכה עבור מניות המגה-קאפ של השוק, אבל יהיו גם כמה ביצועים טובים יותר משינויי שקלול המדד.
האנליסטים של וולס פארגו אמרו שהאיזון מחדש יוצר לחץ מכירה על שמות המכונים "uber cap". הם הזכירו שבמהלך האיזון מחדש של נאסד"ק 100 ב-2011, המניות המובילות בירידה בגודלן - אלו שהמשקל שלהן ירד הכי הרבה - פיגרו ב-2% עד 3% בין ההכרזה לאירוע עצמו, בהשוואה לבעלי הגדלים המובילים.
הירידות הגדולות ביותר בגודל המניה במדד יהיו - אניבידיה NVIDIA COR , אפל APPLE , מיקרוסופוט MICROSOFT , אמזון AMAZON , מטא META PLATFORMS , טסלה TESLA INC ואלפבית GOOGLE
- חוזרת לשוק: משקפי ה-AI החדשים של גוגל מכוונים גבוה
- כבר לא העשיר ביותר בעולם: מה קורה לאורקל וללארי אליסון
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לפי אסטרטגי המדדים של הבנק. הגדלים הגבוהים ביותר יהיו סטארבקס STARBUCKS, בוקינג BOOKING HOLDINGS אנלוג ANALOG DEVICES , מנדלז MONDELEZ Gilead Sciences GILEAD SCIENCES
Intuitive SurgicalSTAAR SURGICAL CO, ו-Automatic Data Processing .
למרות זאת, הם אמרו ששינויי המשקל "קטנים בהרבה מאשר ב-2011". אז משקלה של אפל נחתך מיותר מ-20% מהמדד לסביבות 12% ב-2011, והיא הייתה החברה שהוקטנה בהכי הרבה במדד. הפעם אפל ומיקרוסופט, שתי החברות המובילות בגודלן, יקוצצו את משקלן בפחות מ-2 נקודות אחוז.
"אנו מאמינים שאירוע הנזילות הזה פוגע - אך אינו שובר - את מגמת ה-uber-cap ארוכת הטווח. להערכתנו, בדומה לשנת 2000, אגרסיבי שדוחף את ארה"ב למיתון הוא מה שבסופו של דבר מבטל את עסקאות ה-Uber-cap ו'כלכלה חדשה'", אמרו האנליסטים ובראשם כריסטופר הארווי.
- למה טסלה קופצת היום ב-4%?
- הנאסד״ק יורד ב-0.3%; איירובוט צונחת ב-73%, צים קופצת ב-5%
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- אילון מאסק = 2 מיליון ישראלים = 1 מיליון אמריקאים
מדד הנאסד"ק עלה השנה ב-37%, בהובלת ענקיות הטכנולוגיה. המניות בעלות המשקל הכי גדול במדד הן מיקרוסופט MICROSOFT 12.9%, אפל APPLE 12.5%, אלפבית GOOGLE 7.4%, אנבידיה NVIDIA COR 7%, אמזון AMAZON 6.9% וטסלה TESLA INC עם 4.5%.
עדכון המשקולות יתבסס על המדד ומחירי המניות נכון ל-3 ביולי. פרטים נוספים יוכרזו ב-14 ביולי והמהלך יצא לפועל ב-24 ביולי.
משקיעים AIלקראת שבוע המסחר בוול סטריט - מה חושבים האנליסטים?
אחרי הורדת הריבית של הפד' אנחנו צועדים אל שבוע עם לוח אירועי מאקרו צפוף, דוחות של ענקיות צריכה וטכנולוגיה, כשהשאלה הגדולה היא האם ההאטה בשוק העבודה ובאינפלציה מספיקה כדי להצדיק עוד הקלות מוניטריות, או שאנחנו נכנסים לתקופת "המתנה" שבה כל נתון יקבל משקל
גבוה וינדנד את הסנטימנט
וול סטריט שבוע המסחר הקרוב בוול סטריט נפתח אחרי החלטת ריבית שהייתה צפויה מראש, אבל למרות זאת השאירה אחריה לא מעט סימני שאלה. הפד' הוריד את הריבית ב-0.25% לרמה של 3.5%-3.75%, צעד שכבר היה מתומחר בשווקים בהסתברות של כ-90%, אבל המסר שעלה ממסיבת העיתונאים ומהעדכונים הנלווים היה הרבה יותר מורכב. מצד אחד, הבנק המרכזי, בראשות ג'רום פאוול כבר מאותת לנו שהמדיניות שלו כבר קרובה לניטרלית. מצד שני, הוא מדגיש שיש חוסר ודאות גבוה, בעיקר סביב שוק העבודה והיכולת של הכלכלה האמריקאית להמשיך לצמוח בלי להיכנס להאטה חדה.
המשקיעים מנסים להבין האם מדובר בתחילתו של מסלול הפחתות ברור, או דווקא בתקופה ארוכה של המתנה, שבה כל החלטה תיגזר מנתון כזה או אחר, בלי התחייבות מוקדמת.
הפד' עוצר עכשיו כדי להעריך את ההשפעה על הכלכלה
יוני פנינג ממזרחי טפחות מעריך שהפחתת הריבית האחרונה לא הייתה אירוע משנה כללים. לדבריו, עצם ההפחתה לא הפתיעה את השווקים, אבל ההרחבה המחודשת של מאזן הפד והדגש על נושא הנזילות היו משמעותיים יותר.
פנינג מציין כי יו"ר הפד ג’רום פאוול תיאר את המדיניות הנוכחית כניטרלית, הן מבחינתו והן מבחינת חברי ה-FOMC, זאת מול אינפלציה שעדיין גבוהה מדי, אבל גם מול סימנים ברורים להתקררות בשוק התעסוקה. לדבריו, הפד מוכן כעת לעצור ולבחון האם הריבית המרסנת מחלחלת במלואה לכלכלה, ולא ממהר להתחייב להפחתות נוספות.
- תופעת ההדבקה הפיננסית: למה כשהבורסה בוול סטריט מתעטשת – כל השווקים חולים?
- המניה הישראלית שנסחרה שנים בשווי זניח, וזינקה פתאום יותר מפי 50
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בהתייחסות לשוק העבודה, פנינג מצביע על כך שמספר המשרות הפנויות בארה"ב עלה משמעותית בספטמבר ובאוקטובר, עם תוספת של כ-430 אלף משרות בספטמבר ועוד כ-12 אלף באוקטובר, לרמה של כ-7.67 מיליון משרות. עם זאת, הוא מדגיש כי עיקר הגידול מגיע מענפי השירותים ובשכר נמוך, מה שמרמז על השפעות של צמצום עובדים זרים ולא בהכרח על התחזקות רחבה של הביקוש לעובדים.
וול סטריט שור (גרוק)הנאסד״ק יורד ב-0.3%; איירובוט צונחת ב-73%, צים קופצת ב-5%
מנכ"ל פאלו אלטוPalo Alto Networks -2.13% : "ריכוז הטאלנט הגדול בעולם בסייבר נמצא בישראל" - ניקש ארורה הביא את פאלו אלטו מ-18 מיליארד דולר ל-130 מיליארד דולר ומפרגן לניר צוק - “אי אפשר לדבר על פאלו אלטו בלי ניר צוק, בדיוק כמו שאי אפשר לדבר על אפל בלי סטיב ג’ובס. המורשת שלו חיה בחברה עד היום”.
וול סטריט נכנסת לישורת האחרונה של השנה. ביום שישי ירדו המדדים כשה-S&P 500 ירד 1.1%, נאסד"ק 1.6%, והדאו 0.8%, בעקבות דוחות מאכזבים של אורקל וברודקום שהבליטו את החשש שההשקעות AI לא יניבו תשואה כפי שמעריכים. השאלה הזו עדיין פתוחה, והיא יכולה להיות "נושא גדול" בשנה הבאה. ככל שההטמעה של ה-AI תתקדם ולא יראו תשואה, אזי הסיכוי להאטה בקצב ההזמנות יגדל וכתוצאה מכך, הצמיחה תפחת ויוצר כדור שלג פגיעה כמותית לצד לחצי מחיר על התעשייה.
היום נפתח באופטימיות והתחלף במהירות ליום אדום. אנבידיה (NVIDIA Corp. ) עולה, אבל פחות, במקביל להמלצה חיובית של ג'יי פי מורגן שמספק מחיר יעד של 250 דולר (הרחבה בהמשך). Tesla 3.97% מתחזקת באופן משמעותי.
קריאה חשובה - מה עשתה קרן ההשתלמות שלכם בחודש שעבר ומה צפוי בדצמבר?
- איך אנבידיה הצליחה לשנות את מדיניות היצוא לסין
- מניית אנבידיה יורדת בעקבות דוחות אורקל ומה זה "נייטרליות השבבים"
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
השבוע: נתוני תעסוקה דחויים והחלטות ריבית - מבחן לכלכלה
השבוע צפוי להיות עמוס בנתוני מאקרו-כלכליים והחלטות של תשעה בנקים מרכזיים. ביום שלישי יתפרסמו נתוני תעסוקה לאוקטובר ונובמבר. הצפי הכולל הוא ל-250 אלף משרות חדשות. הנתונים ישפיעו על ציפיות להורדות ריבית נוספות של הפד (Fed) ב-2026: השוק מתמחר 75 נקודות בסיס הורדה, אך נתונים חזקים עלולים להקטין זאת ל-50. תעסוקה חזקה תגביר לחץ אינפלציוני ותפחית סיכוי להורדת ריבית.
