וורן באפט במכירת חיסול באפל - מכר שני שליש מהחזקה; נשאר עם 65 מיליארד דולר
ברקשייר של וורן באפט ממשיכה למכור את מניית אפל. ברבעון השלישי מכרה 25% מהמניות שלה באפל: מה המשמעות?
ברקשייר הת'אוויי, חברת ההשקעות הענקית של וורן באפט, הפתיעה את השוק כשהודיעה על מכירת 100 מיליון מניות של אפל ברבעון השלישי של 2024. המכירה הקטינה את החזקתה בחברת האייפונים הגדולה ל-300 מיליון מניות בלבד.
ירידה משמעותית בהחזקה
המכירה הנוכחית מצטרפת למכירה כמעט כפולה שביצעה ברקשייר ברבעון השני, והובילה להקטנה של כשני שלישים בהחזקותיה באפל מתחילת השנה – מ-905 מיליון מניות. המהלך הזה נחשב לצעד חשוב משום שאפל הייתה במשך שנים ההשקעה המרכזית בתיק ההשקעות של ברקשייר.
המימושים מבחינה כספית מגיעים למעל 100 מיליארד דולר, כשעד כה מדובר בהחלטה לא נכונה. ברקשייר הפסידה כתוצאה מהמימוש רווחים של 27 מיליארד דולר.
ניצול העליות במניה
המכירות ברבעון השלישי התבצעו על רקע העלייה במניות אפל במהלך השנה האחרונה, כשהמחיר שלה הגיע לסביבות 222 דולר למניה. באפט, הידוע בהשקעותיו הזהירות, ככל הנראה ראה במחיר הגבוה הזדמנות טובה למימוש רווחים. ברקשייר רכשה את מניות אפל בין השנים 2016-2018 במחיר ממוצע של 35-40 דולר למניה בלבד ומאז היא רכשה עוד כשעדיין מדובר על מחיר ממוצע של מתחת ל-50 דולר. מה שהביא לרווח כולל במימוש ועל הנייר של כ-130-140 מיליארד דולר.
גם לאחר המכירה, אפל עדיין נחשבת להחזקה הגדולה ביותר בתיק ההשקעות של ברקשייר, כששווי ההחזקה הנוכחית מוערך בכ-65 מיליארד דולר. עם זאת, נתח ההשקעה של אפל בתיק הכולל ירד לפחות מ-25%, בעוד התיק כולו מוערך בכ-300 מיליארד דולר. במקום השני נמצאת חברת אמריקן אקספרס, ששווייה בתיק עומד על כ-42 מיליארד דולר.
- הענקית ששינתה את חיי כולנו יוצאת להנפקה ומה קרה היום לפני 10 שנים
- חנות המחשבים הראשונה נפתחת לקהל הרחב ומה קרה היום לפני 15 שנה
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מעבר לכך, לצד ההשקעות הלא סחירות וערמה של מזומנים (מעל 300 מיליארד) היקף הנכסים של ברקשייר כטריליון דולר כך שהחזקה באפל מהווה כ-6.5% מסך הנכסים. זה היה לפני פחות משנה כ-20% מסך הנכסים.
ברקשייר דוחות כספיים לרבעון השלישי
ברקשייר הציגה ירידה של 6% ברווחים התפעוליים לאחר מס ברבעון השלישי של 2024, שהסתכמו ב-10.1 מיליארד דולר, לעומת 10.8 מיליארד דולר באותה תקופה אשתקד. למרות הירידה ברווחים, יתרות המזומנים של החברה זינקו והגיעו לשיא של 325 מיליארד דולר בסוף ספטמבר – גידול משמעותי מ-277 מיליארד דולר ברבעון הקודם - הסיבה היא המימושים באפל וגם בבנק אוף אמריקה.
בלי רכישות חוזרות, אבל עם מכירת מניות - אחת ההפתעות הייתה שברקשייר לא ביצעה רכישות חוזרות של מניות במהלך הרבעון השלישי, בניגוד לתחזיות ולרכישות בהיקף של 345 מיליון דולר ברבעון השני וכ-2.6 מיליארד דולר ברבעון הראשון. ההחלטה של באפט נבעה מכך שמחיר המניה היה גבוה מדי לטענתו. ברקשייר גם מכרה מניות בשווי של כ-36 מיליארד דולר, כולל כ-20 מיליארד דולר ממניות אפל וכ-9 מיליארד דולר ממניות בנק אוף אמריקה.
- הנפקת הענק של מדליין הלהיבה את השוק: המניה זינקה ב-41% ביום המסחר הראשון
- מיקרון בדוח טוב - האם זה יעצור את הירידות בשבבים?
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- אילון מאסק = 2 מיליון ישראלים = 1 מיליון אמריקאים
- 6.היי טק 03/11/2024 13:34הגב לתגובה זוהוא נשאר עם עוד 75% מהמניות ויכול לממש אותן במחיר גבוה אם היה מנסה לממש מניות לתוך ירידות אזי היה מלבה את הירידות וזה רע בשבילו.
- dw 04/11/2024 12:51הגב לתגובה זוהיה 900 מיליון מניות וכעת 300. נו נו, לא שמישהו שם מתלונן כן? עשה טרייד יפה מאד מאד, ועדיין האחזקה באפל משמעותית, אך הגיוני לדלל. הלוואי ויסכים לקנות בחזרה את טבע. הנייר עדיין נסחר ב teens. בכזה מקרה נראה המון כתבות על teva.
- 5.dw 03/11/2024 12:54הגב לתגובה זונו נו, אולי יתפנו לו עכשיו כמה דולרים שחוקים כדי לקנות מחדש את טבע :-)
- 4.מי לא אוהב צרות של עשירים (ל"ת)דני 02/11/2024 21:33הגב לתגובה זו
- 3.באפט מוכר מניות ולא קונה - מראה מה הוא חושב על השוק (ל"ת)מפחיד 02/11/2024 20:43הגב לתגובה זו
- 2.אפל זה סוס שנגמר לאט לאט (ל"ת)משה ראשל"צ 02/11/2024 19:53הגב לתגובה זו
- 1.שואל הקושיות 02/11/2024 19:36הגב לתגובה זואו שהשתלטו לו על העסק
- יש סימני שאלה במשפטים שלך או שאתה מצהיר? (ל"ת)צרי 03/11/2024 07:15הגב לתגובה זו
טראמפ האיחוד האירופימאזן האימה: וושינגטון מאיימת בצעדי תגמול נגד ענקיות טכנולוגיה אירופיות
ממשל טראמפ מאשים את בריסל ברדיפה רגולטורית של חברות טכנולוגיה אמריקאיות ומזהיר מהטלת מגבלות, אגרות וסנקציות כלכליות על חברות אירופיות מובילות, זאת על רקע חקירות, קנסות ומאבק גובר על עתיד הכלכלה הדיגיטלית
המתיחות בין ארצות הברית לאיחוד האירופי סביב רגולציית הטכנולוגיה עולה מדרגה. ממשל טראמפ פרסם בימים האחרונים אזהרה חריגה וחריפה כלפי בריסל, שבה הוא מאיים לנקוט צעדי תגמול כלכליים ישירים נגד חברות טכנולוגיה ושירותים אירופיות, אם האיחוד לא יחזור בו ממדיניות הרגולציה, הקנסות והתביעות נגד ענקיות טכנולוגיה אמריקאיות.
בהודעה פומבית שפרסם נציג הסחר של ארצות הברית, הגוף האחראי על ניהול יחסי הסחר של וושינגטון, נטען כי האיחוד האירופי ומדינות החברות בו מתמידים ב-"מסלול מתמשך של תביעות מפלות ומטרידות, מסים, קנסות והנחיות רגולטוריות" נגד חברות אמריקאיות. לדברי הממשל, צעדים אלה ננקטים לאורך שנים, חרף פניות חוזרות ונשנות מצד ארצות הברית, וללא נכונות אמיתית של בריסל לנהל דיאלוג מהותי או לשנות כיוון.
וכך, אנחנו רואים דוגמא נוספת לעקביות של ממשל טראמפ, ואם תרצו גם של MAGA, שדואג להעביר כל מחלוקת למישור כלכלי מובהק ולהשתמש בכובד המשקל של הכלכלה האמריקאית להכרעה ולסיום סכסוכים. פרשנות אחרת תוכל לומר שטראמפ שש אלי קרב ולא מוותר על אף סכסוך, אבל זה כבר תלוי בהשקפת עולם, שלא לומר פוזיציה.
איום גלוי בצעדי תגמול
בהודעת נציג הסחר נאמר כי אם האיחוד האירופי ימשיך במדיניותו הנוכחית, לארה״ב "לא תיוותר ברירה אלא להתחיל להשתמש בכל הכלים העומדים לרשותה” כדי להתמודד עם מה שהוגדר כצעדים בלתי סבירים. בין האפשרויות שעלו הוזכרו במפורש הטלת אגרות, מגבלות וצעדים רגולטוריים נגד
חברות שירותים זרות, צעדים שעשויים לפגוע ישירות בפעילותן של חברות אירופיות בשוק האמריקאי.
- הום דיפו: תחזית לצמיחה כמעט אפסית בשנה הבאה עקב ריביות ולחץ על הצרכן
- הצרכן האמריקאי מתפצל לשניים: העשירים ממשיכים להוציא והאחרים סופרים כל דולר
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
באופן חריג, הממשל אף נקב בשמות של חברות אירופיות שעשויות להיפגע מצעדי התגובה, בהן Accenture, DHL, מיסטראל, SAP, סימנס וספוטיפיי. לפי וושינגטון, חברות אלה
נהנות מפעילות חופשית בארצות הברית ומתרומה משמעותית לכלכלה האמריקאית, בעוד שחברות אמריקאיות סובלות, לטענת הממשל, מיחס מפלה באירופה.
מדיליין (מדיליין)הנפקת הענק של מדליין הלהיבה את השוק: המניה זינקה ב-41% ביום המסחר הראשון
שוק ההנפקות האמריקאי קיבל זריקת עידוד, כאשר מדליין (Medline) השלימה את ההנפקה הגדולה ביותר בארה"ב מאז 2021 וזכתה לביקוש חריג מצד המשקיעים. מניית החברה זינקה ב-41% ביום המסחר הראשון בנאסד"ק לשווי שוק של כ-55 מיליארד דולר.
מדליין, המגדירה את עצמה כספקית הגדולה בעולם של ציוד רפואי וכירורגי, תמחרה את ההנפקה במחיר של 29 דולר למניה וגייסה כ-6.26 מיליארד דולר. עם פתיחת המסחר זינקה המניה לכ-35 דולר, ובסיום היום ננעלה סביב 41 דולר, תשואה חריגה גם במונחי הנפקות מוצלחות.
מדובר באחת משלוש הנפקות בלבד בארה"ב בחמש השנים האחרונות שבהן היקף הגיוס חצה את רף 5 מיליארד הדולר. לשם השוואה, ההנפקה היחידה הגדולה ממנה הייתה של ריביאן בסוף 2021, בעיצומו של גל ההנפקות הטכנולוגי.
מאחורי מדליין עומדת פעילות תעשייתית ותיקה ויציבה: החברה מוכרת מאות אלפי פריטים - החל בציוד בסיסי לבתי חולים, דרך מוצרי היגיינה רפואית וכלה בציוד מתקדם למרפאות ולספקי שירותי בריאות. בין היתר, מדובר גם באותן שמיכות תינוקות מוכרות שעוטפות יילודים במחלקות יולדות ברחבי ארה"ב.
- אנתרופיק שוקלת הנפקת ענק לפי שווי של יותר מ-300 מיליארד דולר
- אביליה מתכוננת להנפקה בשווי 570 מיליון שקל: רוב הכספים יפרעו חובות וערבויות לבעלים
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מדליין נמצאת כיום בשליטת קבוצת קרנות פרייבט אקוויטי הכוללת את בלקסטון, קרלייל והלמן אנד פרידמן, שרכשו את החברה ממשפחת המייסדים בעסקת LBO גדולה במיוחד ב−2021. העסקה דאז שיקפה לחברה שווי של יותר מ−30 מיליארד דולר ונחשבה לאחת מעסקאות המינוף הגדולות בענף הבריאות מאז המשבר הפיננסי הגלובלי.
