שוק המטבעות: המדריך לטרמפיסט בשוק המט"ח
"חשוב לציין שגם מספר ימי עליות לא ישנו את הנחת העבודה ויחשבו רק כתיקון לגל הירידות שפקד את האירופאים לאחרונה. שוב כדאי להמתין עוד מספר שבועות לפני כניסה לעסקה ארוכת טווח על מנת להיות בטוחים שהירידות נבלמו". ציטוט מהסקירה 22.08.07.
שוק המטבעות הולך להיות מעניין בתקופה הקרובה. פרוטוקול ישיבת הריבית האחרונה שפורסמה אתמול בארה"ב לא כלל רמזים לגבי הורדת ריבית קרובה. הדבר מהווה טריגר לתחילת מהלך חדש בשוק. הסיבה היא שריבית גבוה חיובית למטבע המקומי בארה"ב מעלה את כדאיות ההשקעה בדולר. מנגד, ריבית גבוה, שלילית לשוק המניות מכוון שהאחרון אוהב ריביות נמוכות שמעלות את כדאיות ההשקעה ולא חונקות את הכלכלה.
יש לציין שהמגמה הכלכלית בשוק המטבעות היא לטובת הדולר וכנגד האירופאים וגם מהלך העליות שראינו בשבוע האחרון, מהלך בו התחזקו האירופאים בכ-2-3% כנגד הדולר היה אומנם חזק אך לא מספיק על מנת לבלום את הירידות לגמרי.
הימים הקרובים חשובים מאוד ודורשים מעקב בארבע עיניים וכרגע שני תרחישים אפשריים ואין צורך לנבא או להמר מי מהם יתגשם- רק לבחון מה השוק עושה בפועל ולפעול בהתאם.
תרחיש 1: במידה ומגמת התחזקותו של הדולר האמריקאי תימשך, תתחזק והשפל האחרון אליו הגענו במהלך הירידות האחרון –גם בשטרלינג וגם ביורו ייפרץ מטה, אז ישנו סיכוי להמשך הירידות ולמהלך חד אף יותר. במקרה זה למכור אירופאים ולקנות דולר יהיה הצעד הנבון.
תרחיש 2: במידה ונראה בלימה וקונים פרו אירופאים יחזרו לרכוש יורו ושטרלינג ברמות גבוהות יותר מהשפל האחרון. אז יהיה ניתן להסיק שסביר והתיקון הסתיים ויש סיכוי לנקודת מפנה ומהלך מהיר וחד של התחזקות האירופאים. במקרה זה לקנות אירופאים ולמכור דולר יהיה הצעד הנבון.
אגב כדאי לזכור ששווקים פיננסים נעים כעדר כבשים ובמידה והאירופאים ימשיכו להיחלש והדולר להתחזק צפויים אנו לראות ירידות חדות גם בבורסות המניות בעולם. במידה וההיפך יקרה צפויים הבורסות להגיב חזק ולטפס מעלה. בקיצור ימים קריטיים להמשך.
מבחינת נתונים כלכליים השבוע הולך להיות חם ודביק. יומן הנתונים עמוס בפרסומיים חשובים החל מיום חמישי ובמיוחד בשישי. אז צפויים להתפרסם כ 30 נתונים כלכליים החל מיפן ואוסטרליה במזרח דרך שוויץ אירופה ובריטניה וכמובן לקינוח ארה"ב במערב. כמות הנתונים הינה חסרת תקדימים וישנם הרבה סתירות בין נתון לנתון-חלק טובים לדולר וחלק טובים לאירופאים.
לכן הצעד החכם ביותר בימים אילו הוא לשבת על הגדר עד יעבור זעם ולא להיכנס לעסקאות ארוכות טווח. המסחר צפוי להיות תנודתי ביותר ואלים ורק סוחר תוך יומי ערני יוכל לעשות כסף גדול ודמי כיס לסוף השבוע.
ועוד מספר כללים שיכולים לעזור לסוחרים הפחות מנוסים:
1.חשוב לזכור שגם בעסקאות קצרות טווח יש לסחור עם המגמה התוך יומית. ביום בו הדולר מתחזק יש לקנות דולר ולמכור אירופאים, וההפך.
2.גרף 10 דק' לעמודה יהיה היעיל ביותר למסחר תנודתי ואלים.
3. בכל מקרה לפחות לימים הקרובים לא כדאי להשאיר עסקה ליום הבא אלה לסגור את כל הפוזיציות בשעות הערב.
*מאת - רובי סלם, מרצה במכללה למסחר-המרכז ללימודי שוק ההון והמט"ח, ראשל"צ.
קתי וודקת’י ווד מנצלת את הירידות - רוכשת מניות AI, שבבים וקריפטו
מנהלת ההשקעות ממשיכה להגדיל חשיפה לאלפאבית, מטא, אנבידיה וביטקוין ומעריכה שהשיפור בנזילות והצפי לשינוי במדיניות הפד עשויים לפתוח גל עליות חדש בשווקים הדיגיטליים והטכנולוגיים
בזמן שמרבית משקיעי הטכנולוגיה בוחנים בזהירות את התנודתיות בשוק, קאת’י ווד וקרנות ARK ARK Innovation 1.51% מנצלות את הירידות ורוכשות מניות של חברות בינה המלאכותית וקריפטו. מהדוחות היומיים שמפרסמת החברה עולה כי ווד אינה ממתינה להתבהרות התמונה המאקרו־כלכלית, אלא מגדילה חשיפה במניות שהיא רואה כבעלות פוטנציאל ארוך טווח.
בימים האחרונים בלטה רכישה מצטברת של כ־174 אלף מניות אלפאביתAlphabet -1.08% , שבוצעה בארבע קרנות שונות. אילו העסקאות בוצעו במחיר הסגירה של אותו יום, היקפן היה מתקרב ל־56 מיליון דולר. במקביל נרשמה גם קנייה של מניות מטא Meta Platforms -0.41% בהיקף כולל של כ־21 מיליון דולר. לצד חיזוק הפוזיציה בענקיות האינטרנט, ARK הוסיפה גם חשיפה לחברת קורוויבCoreWeave 4.21% , שמספקת תשתיות מחשוב לענפי ה־AI. רכישת המניות שם הגיעה לכ־29 מיליון דולר.
במקביל לרכישות, ARK ביצעה לאחרונה גם מכירות משמעותיות. הקרנות מכרו מניות AMD Advanced Micro Devices 3.93% בהיקף של כ־39 מיליון דולר, וכן מניות פלנטיר Palantir 1.36% בשווי של כ־59 מיליון דולר. המהלכים הללו מעידים על התאמות בהרכב תיק ההשקעות, ייתכן כחלק מעדכון הערכות לגבי החברות הפועלות בשוקי השבבים והנתונים. למרות זאת, בכנס שנערך בסעודיה בחודש שעבר אמרה ווד כי היא אינה רואה את תחום הבינה המלאכותית כתחום מנופח או בועתי. עם זאת, היא העריכה שחברות גדולות יידרשו לזמן לא קצר עד שיוכלו להטמיע מערכות AI מתקדמות בצורה רחבה. לדבריה, תנודות קצרות־טווח בשוק אינן משנות את מגמת ההתבססות של הטכנולוגיה בחברות ובתעשייה.
במקביל, מניית אלפאבית התקרבה לאחרונה לשווי שוק של 4 טריליון דולר, בין היתר בעקבות דיווחים על מגעים למכירת שבבי AI למטא. ההתפתחויות הללו הפעילו לחץ על מניותיהם של יצרניות השבבים המובילות, בהן אנבידיה ו־AMD.
- החסידה של ה-AI חושבת שהוא בדרך לתקן - ומממשת
- המניה הזאת מזנקת היום ב-2,900% - מה הסיבה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לצד ההשקעות בחברות הטכנולוגיה, ARK המשיכה להגדיל את החשיפה שלה גם לתחום הקריפטו. על פי העדכון היומי האחרון, הקרנות רכשו מניות של קוינבייס Coinbase 4.27% בכ־3.8 מיליון דולר ושל סירקל Circle Internet 3.61% בכ־7 מיליון דולר. ווד מעריכה שהפעילות סביב הנכסים הדיגיטליים תמשיך להתרחב, למרות התנודתיות בתחום ובינתיים נראה שהיא צודקת. הביטקוין חזר לעלות בימים האחרונים והוא נסחר כעת סביב 91 אלף דולר.
קתי וודקת’י ווד מנצלת את הירידות - רוכשת מניות AI, שבבים וקריפטו
מנהלת ההשקעות ממשיכה להגדיל חשיפה לאלפאבית, מטא, אנבידיה וביטקוין ומעריכה שהשיפור בנזילות והצפי לשינוי במדיניות הפד עשויים לפתוח גל עליות חדש בשווקים הדיגיטליים והטכנולוגיים
בזמן שמרבית משקיעי הטכנולוגיה בוחנים בזהירות את התנודתיות בשוק, קאת’י ווד וקרנות ARK ARK Innovation 1.51% מנצלות את הירידות ורוכשות מניות של חברות בינה המלאכותית וקריפטו. מהדוחות היומיים שמפרסמת החברה עולה כי ווד אינה ממתינה להתבהרות התמונה המאקרו־כלכלית, אלא מגדילה חשיפה במניות שהיא רואה כבעלות פוטנציאל ארוך טווח.
בימים האחרונים בלטה רכישה מצטברת של כ־174 אלף מניות אלפאביתAlphabet -1.08% , שבוצעה בארבע קרנות שונות. אילו העסקאות בוצעו במחיר הסגירה של אותו יום, היקפן היה מתקרב ל־56 מיליון דולר. במקביל נרשמה גם קנייה של מניות מטא Meta Platforms -0.41% בהיקף כולל של כ־21 מיליון דולר. לצד חיזוק הפוזיציה בענקיות האינטרנט, ARK הוסיפה גם חשיפה לחברת קורוויבCoreWeave 4.21% , שמספקת תשתיות מחשוב לענפי ה־AI. רכישת המניות שם הגיעה לכ־29 מיליון דולר.
במקביל לרכישות, ARK ביצעה לאחרונה גם מכירות משמעותיות. הקרנות מכרו מניות AMD Advanced Micro Devices 3.93% בהיקף של כ־39 מיליון דולר, וכן מניות פלנטיר Palantir 1.36% בשווי של כ־59 מיליון דולר. המהלכים הללו מעידים על התאמות בהרכב תיק ההשקעות, ייתכן כחלק מעדכון הערכות לגבי החברות הפועלות בשוקי השבבים והנתונים. למרות זאת, בכנס שנערך בסעודיה בחודש שעבר אמרה ווד כי היא אינה רואה את תחום הבינה המלאכותית כתחום מנופח או בועתי. עם זאת, היא העריכה שחברות גדולות יידרשו לזמן לא קצר עד שיוכלו להטמיע מערכות AI מתקדמות בצורה רחבה. לדבריה, תנודות קצרות־טווח בשוק אינן משנות את מגמת ההתבססות של הטכנולוגיה בחברות ובתעשייה.
במקביל, מניית אלפאבית התקרבה לאחרונה לשווי שוק של 4 טריליון דולר, בין היתר בעקבות דיווחים על מגעים למכירת שבבי AI למטא. ההתפתחויות הללו הפעילו לחץ על מניותיהם של יצרניות השבבים המובילות, בהן אנבידיה ו־AMD.
- החסידה של ה-AI חושבת שהוא בדרך לתקן - ומממשת
- המניה הזאת מזנקת היום ב-2,900% - מה הסיבה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
לצד ההשקעות בחברות הטכנולוגיה, ARK המשיכה להגדיל את החשיפה שלה גם לתחום הקריפטו. על פי העדכון היומי האחרון, הקרנות רכשו מניות של קוינבייס Coinbase 4.27% בכ־3.8 מיליון דולר ושל סירקל Circle Internet 3.61% בכ־7 מיליון דולר. ווד מעריכה שהפעילות סביב הנכסים הדיגיטליים תמשיך להתרחב, למרות התנודתיות בתחום ובינתיים נראה שהיא צודקת. הביטקוין חזר לעלות בימים האחרונים והוא נסחר כעת סביב 91 אלף דולר.
