כבר כמה חודשים שביטוחי הרכב יורדים, אחרי שבשנה שעברה היו עליות חדות, בהן קפצו פרמיות הביטוח בשיעורים דו-ספרתיים, אפשר לראות הוזלות ובעיקר בביטוח המקיף. לפי WOBI המחירים גם של החובה וגם של המקיף ירדו בכ-4% במחצית הראשונה של השנה, אפשר להניח שהמגמה הזאת ממשיכה ושאנחנו עומדים כעת על 5% פלוס ויותר - זאת מהשוואות שביצענו בשטח ומול הצעות מחיר שקיבלנו לרכב מצוי (יונדאי איוניק) ואפילו די גניב. עם זאת, אם נסתכל על מדד המחירים לספטמבר אנחנו יכולים לראות בלימה קלה: מדד המחירים לצרכן עלה ב-0.2% לעומת החודש הקודם וסעיף ביטוח הרכב טיפס ב-0.7%. בשוק ישנה ההערכה שמדובר בעצירה נקודתית, תוצאה של עדכוני תעריפים לקראת סוף הרבעון. והערכה הרווחת היא שבמדד הקרוב (שיפורסם בשישי הקרוב) תירשם ירידה, שתאשר את המשך המגמה כלפי מטה ואת העובדה שהשוק מתייצב סביב רמות מחירים נמוכות יותר לעומת השנה שעברה. מה שאומר שביטוח הרכב שלכם הולך ונהיה זול יותר בין השאר בזכות זה שצה"ל וכוחות הביטחון שמחזירים רכבים גנובים ומצמצמים את רמת הסיכון.

מה הקפיץ את המחירים?

קצת על מה שהביא אותנו לרמות שמחיר של ביטוח מקיף יכול להגיע לכ-10% מערכו של הרכב. 2024 הייתה אחת הקשות לשוק המקומי או אולי טובות במובן של המרווחים של חברות הביטוח. במהלך אותה שנה נרשמה עלייה חדה בגניבות הרכב - מאות רכבים נגנבו מדי חודש, בעיקר מאזור המרכז והשרון, כשהם מועברים לשטחי יו"ש ושם הם מפורקים לחלקי חילוף או נמכרים מחדש. מבחינת חברות הביטוח, כל גניבה היא תביעה על “אובדן גמור”, ולכן הזינוק בהיקף הגניבות הוביל לייקור הפרמיות.

חוץ מזה הייתה עלייה דרמטית בעלויות של החלפים והתיקונים. שיבושי הסחר העולמי והזינוק בעלויות ההובלה הביאו להתייקרות של חלקי חילוף, ובמקביל גם עלות העבודה במוסכים עלתה. תביעות שנגעו בנזקי פח פשוטים הפכו ליקרות בעשרות אחוזים, וחברות הביטוח עדכנו את התעריפים כלפי מעלה. גם חדירת הרכב החשמלי תרמה לעלייה: רכבים חשמליים אולי זולים לתחזוקה שוטפת, אבל כל תיקון של תאונה פשוטה או פגיעה בסוללה מתברר כיקר מאוד - ובמקרים רבים מסתיים בהצהרה על “אובדן מוחלט” מה שמוביל את חברות הביטוח לשלם על מחירו של הרכב השלם. אל אלה הצטרפו גם האינפלציה והעלייה במדד המחירים לצרכן, שהשפיעו על ערך הרכב המבוטח, על עלויות השמאות ועל שכר העובדים בענף. רמת סיכון גבוהה בגלל הגניבות, ועלייה בעלויות התביעות הובילו לקפיצה של כ-13% בפרמיות ביטוח הרכב בממוצע.

מטפלים בגניבות ביד קשה

מי שהצליח במידה מסוימת לעצור את מגמת ההתייקרות היא מערכת הביטחון. בתקופה האחרונה נרשמת פעילות מוגברת של כוחות צה"ל והמשטרה ביהודה ושומרון, שהמטרה שלה היא לפגוע בתשתיות של המגנונים של גניבות הרכב. בשורה של מבצעים, שנעשו בשיתוף מחוז ש"י, מג"ב והמנהל האזרחי, הוחזרו עשרות רכבים גנובים לבעליהם החוקיים, נחשפו משחטות של רכבים, נעצרו מאות חשודים והוחרמו כלי פריצה ומחשבים ששימשו להפעלת רכבים. במבצע שנערך באוגוסט הארחון הושבו לישראל 30 כלי רכב וציוד הנדסי גנובים שהוחזקו בשטחי הרשות הפלסטינית, ובמבצע נוסף, שנערך בחודש שעבר, נעצרו 27 חשודים ישראלים ופלסטינים ונמצאו 9 רכבים גנובים. מפקד מחוז ש"י, ניצב משה פינצ’י, הצהיר כי “אין יותר ערי מקלט - כל עבריין ייתפס”, והדברים הללו מקבלים תוקף בשטח.

• הרכב "הגנוב" חנה בחוץ - והתובע הגיע איתו לבית המשפט: פסק הדין היה חריג
• למה ביטוח הרכב שלכם לא יורד למרות שהיקף הגניבות צנח?
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

הפעילות הזאת משפיעה גם על שוק הביטוח. ככל שהסיכון לגניבה יורד, גם עלות הביטוח אמורה לרדת. הדגש על אמורה כי חברות הביטוח פועלות "באיחור" הן מתאימות את המחירים אחרי שהן "משתכנעות" שרכיבי הסיכון יורדים. בינתיים הן מנצלות את מרווחי הסיכון. בפרמיות החדשות הן מתחשבות בירידה בהיקף הגניבות ובסיכוי הגבוה יותר להשבת רכב שנגנב. התוצאה של זה היא תמחור זול יותר של פוליסות חדשות, וגם הנחות מחודשות למבוטחים קיימים. יש לציין שהירידה הזאת פוגשת בעיקר את הביטוח המקיף, שהוא הרכיב שמגיב ישירות לשינוי בסיכון לגניבה. ביטוח החובה, שמכסה בעיקר נזקי גוף, פחות מושפע מהמגמה הזאת בגלל שהסיכון בו נמדד לפי תאונות ולא לפי גניבות.

איך זה משפיע על חברות הביטוח?

ענף ביטוחי הרכב הוא רק אחד ממנועי ההכנסה של חברות הביטוח בישראל, הוא מהווה כ-25%-35% מהפעילות בענף הביטוח הכללי. בשנת 2024, חמש קבוצות הביטוח הגדולות - הפניקס, כלל, מגדל, מנורה מבטחים וביטוח ישיר הרוויחו יחד 5.7 מיליארד שקל, כמעט הכפלה לעומת 2023, אז הסתכם הרווח הכולל ב-2.9 מיליארד שקל. הרווחים הגבוהים הגיעו גם מהביצועים בפעילות הנוסטרו ועלייה בתשואות על ההשקעות, וגם שיפור בתוצאות התפעוליות ובראשן רווחיות שיא בביטוחי הרכב. חברות הביטוח הן כבר מזמן לא רק "חברות ביטוח". הן מנהלות תיקי השקעות בהיקפים של עשרות מיליארדי שקלים, משקיעות בשוק ההון (בו הן נהנו מהגאות בשוק המניות בשנתיים האחרונות) הן משקיעות בנדל"ן מניב, מחזיקות בקרנות פנסיה ובקופות גמל. פעילות הביטוח "הקלאסית" היא חלק שהוא אמנם עדיין חשוב ומשמעותי אבל הוא הולך וקטן בתוך מכלול רחב של פעילות פיננסית והשקעתית.

לכן, ירידה בפרמיות ביטוח הרכב לבדה לא אמורה להשפיע מהותית על התוצאות של החברות (שאנחנו צפויים לקבל לקראת סוף החודש) אבל יש לזה השפעה מסוימת על הפעילות השוטפת ועל תוצאות החיתום. ביטוחי הרכב, מהווים כאמור חלק קטן מענף הביטוח ומשפיעים על התזרים ורווחי הליבה של החברות. ב-2024 הסתכם הרווח החיתומי בענף ביותר מ-2 מיליארד שקל, כאשר ביטוחי הרכב המקיף לבדם הניבו כ-1.8 מיליארד שקל. כמו כן הוזלה של כ-5% היא ברוטו, זה הוזלה ברמת הפרמיה שלא מתגלגלת כולה לשורה התחתונה. 

• מנכ"ל משרד התחבורה: "נצעיד את ישראל לעשרת המדינות המובילות בבטיחות בדרכים"
• ניתוח - מעל 200,000 חשמליות נמכרו בישראל. BYD וטסלה מובילות
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• דיפאל S05 -קרוסאובר חשמלי במחיר שובר שוויון

ברבעון השני רשמו החברות יחד רווח של 3.7 מיליארד שקל, עלייה של 41% לעומת התקופה המקבילה. כשעיקר השיפור הגיע דווקא מביטוחי הרכב בעיקר בזכות ירידה בתביעות ובגניבות, שהובילה לירידה בהוצאות ולעלייה בשיעור הרווח הגולמי. במילים אחרות, הירידה בפרמיות לא בהכרח פוגעת בטווח הקצר, למעשה, היא עשויה דווקא להגדיל את המרווח של החברות כל עוד הן עדיין גובות תעריפים המשקפים רמת סיכון גבוהה מזו שבפועל, עד שיתאימו את המחירים למטה בהתאם לשינוי בשטח.