הירשמו
  1. ראשי
  2. שוק ההון

דוראל עם סגירה פיננסית בסך של כ-1.3 מיליארד דולר למימון הפרויקטים אינדיאנה מרכז ודרום בארה"ב

חברת האנרגיה המתחדשת משלימה סגירה פיננסית, להעמדת מימון בסך של כ-1.3 מיליארד דולר עבור הפרויקטים אינדיאנה מרכז ודרום (בהספק של כ-1,100 MWp), בהובלת HSBC, Santander ו-KeyBank, וכן מבטיחה את השקעת שותף המס באינדיאנה דרום עם Truist Bank בסך של עד 250 מיליון דולר

אביחי טדסה |
נושאים בכתבה דוראל אנרגיה

קבוצת דוראל דוראל אנרגיה 3.9%  , העוסקת בייזום, הקמה והפעלת פרויקטי אנרגיה מתחדשת, מודיעה על חתימת עסקת מימון תקדימית לחברה ישראלית בשוק המתחדשות האמריקאי, בסך של כ-1.3 מיליארד דולר, באמצעות זרוע הפעילות האמריקאית Doral LLC. העסקה נועדה למימון הקמת הפרויקטים אינדיאנה מרכז 1, אינדיאנה מרכז 2 ואינדיאנה דרום, שהספקם הכולל עומד על כ- 1,100 מגה-וואט (DC), ואשר מהווים חלק מפרויקט אינדיאנה, שהספקו הכולל הינו כ-1,600 מגה-וואט (DC).


חתימת העסקה מהווה אבן דרך משמעותית ביותר לקראת השלמת פרויקט אינדיאנה בכללותו, שהינו מהפרויקטים הסולאריים הגדולים ביותר בארצות הברית, ותאפשר ל-Doral LLC להמשיך ולבסס את פעילותה הענפה בשוק בארה״ב. הפרויקטים, אשר זוכים לתמיכה נלהבת של מדינת אינדיאנה והציבור המקומי, צפויים לחזק את הביטחון האנרגטי של האזור, לתרום לגיוון מקורות האנרגיה ולתמוך ביעדי הפחתת הפליטות הפדראליים והמדינתיים.


בהתאם להסכמי עסקת המימון, המלווים יעמידו לכל אחד מהפרויקטים הלוואה לתקופת ההקמה (אשר תומר בהמשך להלוואה לטווח ארוך), הלוואת גישור להשקעת שותף מס, וכן מסגרת להעמדת ערבויות (Letters of Credit), אשר ישמשו את חברות הפרויקט למימון עבודות ההקמה ויתר עלויות הפרויקט. בנוסף לסגירה הפיננסית, חתמה Doral LLC על הסכם עם Truist Bank להשקעתו כשותף מס בפרויקט אינדיאנה דרום, במסגרתו ישקיע הבנק סך של עד כ-250 מיליון דולר, ובתמורה יהיה זכאי להטבות מס פדרליות (ITC) ולהשתתפות בתזרים המזומנים של הפרויקט, כמקובל.


יקי נוימן, מנכ"ל חברת דוראל: "השלמת עסקת המימון מהווה אבן דרך אסטרטגית עבור דוראל, ומבססת שוב את מעמדנו כשחקן משמעותי ביותר בשוק האנרגיה האמריקאי. זהו ביטוי מובהק לאמון שהמוסדות הפיננסיים בארה"ב נותנים בדוראל, וליכולת שלנו להוציא לפועל פרויקטים מורכבים בקנה מידה יוצא דופן. בעידן שבו המעבר לאנרגיה מתחדשת הוא הכרח עולמי, אנו גאים להוביל את המגמה גם בזירה האמריקאית, עם השקעות ארוכות טווח ופרויקטים שיניבו ערך סביבתי וכלכלי כאחד".


דני רינות, VP Corporate Development בחברת דוראל: "מדובר באחת מעסקאות המימון הגדולות והמורכבות שבוצעו אי-פעם בתחום האנרגיה המתחדשת בארה"ב, ודוראל גאה להמשיך להוביל את השוק ביחד עם שותפינו בארה"ב. הסגירה הפיננסית של פרויקטים אינדיאנה מרכז ודרום משלימה את הצרכים הדרושים למימון פרויקט אינדיאנה בכללותו, ו-Doral LLC כבר נערכת להמשך מימון והקמה של יתר הפרויקטים הבשלים בצבר".

הגב לכתבה

השדות המסומנים ב-* הם שדות חובה
יוסי אזרזר מנכ"ל מאסיבית, צילום: יח"ציוסי אזרזר מנכ"ל מאסיבית, צילום: יח"צ
ראיון

מנכ"ל מאסיבית: "הטכנולוגיה שלנו היא כמו כפפה ליד לתעשייה הביטחונית"

מאסיבית שמדפיסה בתלת-מימד מזנקת היום אחרי הודעה על הקמת מרכז ייצור לתעשיה הבטחונית - המנכ"ל החדש יוסי אזרזר עונה לכל השאלות - מה המרכז החדש יכלול והאם זה באמת פותח להם דלת לתעשייה הבטחונית? מתי זה יתורגם לשורת הרווח? האם הם לא מאחרים ל"מסיבה" של התעשיה הבטחונית? וגם: על ההתייעלות והדרך לאיזון

מנדי הניג |
נושאים בכתבה מאסיבית יוסי אזרזר, מנכ"ל מאסיבית

מאסיבית שעוסקת בטכנולוגיות הדפסה תלת־מימד דיווחה על חתימת מזכר הבנות עם חברת קומפרטס, שבמסגרתו היא תקים מרכז ייצור משותף בשביל תעשיות הביטחון והתעופה. המרכז יתמחה בייצור תבניות מחומרים מרוכבים - שזה רכיב חיוני בשביל פיתוח כלי טיס ומערכות הגנה והוא יוכל לקצר משמעותית תהליכי ייצור שנמשכים כיום חודשים רבים. 

ההודעה גרמה לבאזז מיידי בשוק, המניה טסה בשעות המסחר הראשונות ביותר מ-80% לשווי של יותר מ-60 מיליון שקל אבל העליות התמתנו מאז. היא עדיין רחוקה מאוד מהשיא איתו נכנסה לשוק בתחילת 2021. היא הצרפה לבורסה יחד עם יותר מ־100 חברות בשנים 2020-2021, וגייסה 149 מיליון שקל לפי שווי של 490 מיליון שקל לפני הכסף,ככה שהיא התחילה להיסחר לפי שווי של 640 מיליון שקל, את השיא שלה היא רשמה קצת אחרי ההנפקה במאי 2021, אז היא נשקה לשווי של כ-780 מיליון שקל, אבל מאז היא בירידה תלולה ומחקה מאות מליונים בשווי השוק שלה עד לשפל של באיזור ה-20 מיליון שקל.

יוסי אזרזר קיבל את מושכות המנכ"לות של מאסיבית במרץ האחרון, אחרי תקופה ארוכה שבה החברה נוהלה על ידי ממלאי מקום בעקבות התפטרות המנכ"ל הקודם בסוף השנה שעברה כשמאסיבית מנסה לשנות כיוון ולייצב גם את הדרג הניהולי.

הכניסה שלו לוותה בצעדי התייעלות נרחבים. כבר ביולי 2024 יצאה החברה לתכנית קיצוצים ראשונה שכללה הפחתות שכר, ובינואר 2025 הוחלט שלא להאריך אותה למעט יו"ר הדירקטוריון ירון יחזקאל והמייסד גרשון מילר שהמשיכו מיוזמתם בהפחתת שכר. בהמשך אישר הדירקטוריון תכנית התייעלות חדשה שנועדה להתאים את מבנה ההוצאות למציאות העסקית. התכנית כוללת הפחתה נוספת של 30% בשכר היו"ר, ויתור מלא על שכרו של מילר, קיצוץ של 50% בשכר חודש אוגוסט של המנכ"ל אזרזר ושל סמנכ"ל המחקר ופיתוח איגור יעקובוב, לצד צמצומי שכר נוספים והפחתות בהוצאות התפעול. בסך הכול, לפי הערכת החברה, הצעדים הללו צפויים לחסוך עד 300 אלף דולר בחודש ולהקל על תזרים המזומנים.

אבל עדיין למאסיבית יש עוד דרך לעבור כדי להגיע לאיזון. בדוחות למחצית הראשונה של 2025 ההכנסות הסתכמו בכ־2.9 מיליון דולר, עלייה לעומת 1.3 מיליון דולר במחצית הקודמת כשעיקר השיפור נובע ממכירה חוזרת של מדפסות שהוחזרו ב־2024, מה שמעלה ספק לגבי עוצמת הצמיחה האורגנית. במקביל, סך ההכנסות לשנת 2024 כולה נחתך בכ־66% ל־4.6 מיליון דולר, לעומת 12.6 מיליון דולר ב־2023, והחברה הציגה ירידה חדה במכירות המדפסות מ־23 יחידות ל־15 בלבד תוך עלייה במספר ההחזרות.

להמשך הכתבה לחץ כאן