תם ונשלם: התקבלה הצעת הרכש של נכסים ובנין לגב ים

חברת הנדל"ן המניב נכסים ובנין -0.65% מקבוצת דיסקונט השקעות -2.2% תעלה לשליטה בחברת גב ים 0.61% , לאחר שבתום מאבק ממושך התקבלה הצעת הרכש שהעמידה למניותיה. לאחר רכישת המניות תחזיק נכסים ובנין ב-49.5% מגב ים. הרף שהייתה צריכה החברה לעבור הוא היענות למכירה של 5% מהחברה מצד בעלי המניות, ואילו ההיענות היתה גדולה יותר, בשיעור 7%. כל אחד מהמוכרים מימש 70% מהנתח שביקש למכור.

מי שצפוי לצאת ברווח גדול מהמהלך הוא איש העסקים אהרן פרנקל. לאחר נטילת השליטה בדסק"ש מידי אדוארדו אלשטיין, בעלי הקבוצה החדשים, בעיקר צחי נחמיאס מ מגה אור -2.25% ולצדו האחים זלקינד מ אלקו -1.87% , רמי לוי ונוספים, נכנסו בנעליו כשהם לוטשים עיניים בעיקר לפורטפוליו של גב ים.

כבר ב-2020 החל פרנקל בקניית מניות מגופים מוסדיים, זאת בשיעור של 18.4% עבורם שילם 880 מיליון שקל במצטבר. בהמשך רכש עוד נתחים של 10% ולאחר מכן בשיעורים נמוכים יותר, עד שעלה לאחזקה של כ-32%. מאוחר יותר מימש אופציות ועלה לאחזקה של 37% בחברה.

לקראת סוף 2021 נראה שהדברים מגיעים לתפנית חיובית כשבנכסים ובנין החליטו על הגשת הצעה הרכש למניות של פרנקל, בהיקף של 3.1 מיליארד שקל. מי שלא היה שבע רצון מהצעת הרכש שהוגשה הוא מוריס וילנר, משקיע קיים בחברה, שהחליט לקנות מניות נוספות ולהפוך לבעל עניין כדי לחסום את ההצעה באסיפת בעלי המניות.

• מימון מחדש בתמר: הלוואות ופדיון מוקדם לאג"ח
• יוויז'ן של אהרון פרנקל בעסקה של כמיליארד דולר עם צבא ארה"ב
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

בנכסים ובניין שיפרו את הצעת הרכש, משער של 37.5 שקל למניית גב ים ל-41 שקל. ההצעה אם כן התקבלה על אף ההתנגדות הפומבית של וילנר, ובשלב זה אין לדעת אם נענה לה וחדל להיות בעל שליטה - לפי ההערכות אין כך הדבר.