לקראת המיזוג הצפוי של חברת ALD שנסחרת בבורסה בת"א עם חברת הסייבר HUB Security, דיווחה הבוקר אי.אל.די על השלמת גיוס של כ-50 מיליון דולר. לאחר השלמת המיזוג, ישונה שמה של ALD ל-HUB Security ואייל משה, ממייסדי האב, ימונה למנכ"ל החברה הממוזגת.

ניירות הערך הוצעו על ידי החברה בדרך של הנפקה ועל ידי המציע ד"ר זיגמונד בלובבנד  בעל השליטה לשעבר באי.אל.די בדרך של הצעת מכר, למשקיעים מוסדיים, בשיטה של הצעה לא אחידה.

בהתאם לתשקיף, הוצעו למשקיעים מוסדיים בלבד, בדרך של הצעה לא אחידה, 13,530,170 מניות רגילות ללא ערך נקוב של החברה, דהיינו כל ניירות הערך המוצעים, במחיר אחיד לכל מניה בסך של 12.09 ש"ח, כשהן מחולקות ל-1,353,017 יחידות בנות 10 מניות כל אחת (מחירה של כל יחידה 120.9 שקל).

בסך הכל הוצעו למשקיעים מוסדיים  13,530,170 מניות רגילות של החברה, רשומות על שם, ללא ערך נקוב, מתוכן 10,824,138 מניות רגילות הוצעו לציבור על ידי החברה בדרך של הנפקה ו-2,706,032 מניות הוצעו על ידי המציע בדרך של הצעת מכר.

• האב סקיוריטי רוכשת את קומסק של עילדב ב-70 מיליון שקל
• ALD תתמזג עם חברת אבטחת הסייבר Hub Security - המניה טסה 26%
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

במסגרת ההצעה הלא אחידה למוסדיים, הוגשו לחברה ולמציע הזמנות לרכישת 1,434,150 יחידות, בסך כספי כולל של כ-173,383 אלפי ש"ח, בדרך של ניהול הליך קבלת הזמנות (Book Building). מתוך ההזמנות שהוגשו כאמור, החברה נענתה להזמנות ממשקיעים מוסדיים לרכישת 1,353,017 יחידות, הכוללות 13,530,170 מניות. התמורה הכוללת לחברה הינה כ-163,580 אלפי שקל.

לדברי דותן משה, משנה למנכ"ל ALD: "אנו שמחים על השלמת ההנפקה ומודים לכל המשקיעים על הבעת האמון בחברה. פנינו קדימה להשלמת המיזוג הצפוי עם HUB SECURITY ומימוש הפוטנציאל המשותף של איחוד הכוחות בין שתי החברות".

מוקדם יותר השנה הודיעה אי.אל.די כי חתמה על הסכם מחייב למיזוג פעילות עם חברת  HUB Security בשווי 145.3 מיליון דולר אחרי הכסף. שיעור ההחזקה של בעלי מניות HUB בחברה לאחר ההקצאה צפוי להיות כ-51% שלא בדילול מלא.

• הביטקוין של זוז פאוור: סיכון מול סיכוי
• השקעות אלטרנטיביות אינן מילה גסה, אבל חייבים להפסיק להשוות תפוזים לתפוחים
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• בורסת תל אביב משיקה שלושה מדדים חדשים ומעדכנת את מדדי הדגל

החברות המתמזגות - או למה לערבב חלב עם בשר?

אי.אל.די הינה חברה ישראלית ותיקה הפעילה בתחום התוכנה והייעוץ. לחברה מחזור שנתי של כ-113 מיליון שקל.  הקבוצה עוסקת במתן שירותים, ייעוץ ותוכנה בתחום אמינות מערכות. 

האב סקיוריטי מציעה פתרונות אבטחת סייבר לתחומי ה- AI, דאטהֿ, פינטק ותשתיות. פלטפורמת הסייבר של HUB Security נותנת הגנה ברמה צבאית לארגונים. הנחת היסוד של החברה היא שהמערכות עליהן היא מגנה הן כבר פרוצות ולכן יש לספק הגנה בסטנדרט גבוה יותר למידע הרגיש ביותר.  הפתרון של החברה יאפשר לחברות וארגונים הרגישים ביותר להריץ אפליקציות של בינה מלאכותית ברמת האבטחה הגבוהה ביותר כפי שנדרש עבור שירותי בריאות, תשתיות קריטיות ופיננסים. בשנה האחרונה החברה חתמה על מספר הסכמים חדשים וביניהם עם ענקית האחסון סיגייט (Seagate), Lloyd'sֿ, הסכם שת״פ עם Kudelski Security ויחידת הסייבר של חברת חשמל הישראלית. לחברה 20 עובדים

ובכן, כמה שאלות עקרוניות - איך חברה של 20 עובדים שווה 145 מיליון דולר? זה אפשרי, אבל זה נראה שווי גבוה. חוץ מזה - למה למזג את פעילות אי.אל.די עם פעילות סייבר. מה התועלת מצעד כזה. הרי לא נראה שיש סינרגיה? 

מחברת ALD  נמסר בתגובה: "הרציונל מאחורי המיזוג בין החברות טמון בחיבור סינרגטי בין החדשנות הטכנולוגית של חברת הסייבר, לבין בסיס הלקוחות המשמעותי ותשתית המכירות המקומית והבינ"ל המפותחת של ALD. כל זאת לצד העלייה בביקושים לפתרונות אבטחת סייבר מצד הלקוחות שלנו.  בחודשים האחרונים עבדו הצוותים של שתי החברות על מימוש הפוטנציאל המשותף באמצעות חתימה על עסקאות שמביאות לידי הביטוי את הסינרגיה בין שירותי הייעוץ ומערך המכירות המפותח של ALD לבין המוצרים החדשניים של האב סקיוריטי בעולמות האבטחה. 

מאז ההודעה על המיזוג צפוי, הודיעו החברות על מספר עסקאות משותפות, בהן הסכמים עם חברת בקוז האנגלית, שתי חברות מקבוצת הביטוח של לוידס העולמית (Loyds) והסכם עם חברת   Trilogy Networks".