המסמר האחרון בארון הקבורה של אידיבי אחזקות: השליטה בשלד מוצעת למכירה - הנה הפרטים
לידיעת סוחרי השלדים: השלד הבורסאי אידיבי אחזקות הוצע אתמול למכירה במכרז. אידיבי אחזקות - עד לפני שנה הייתה חברת ההחזקות שבאמצעותה שלט נוחי דנקנר בחברות כלל ביטוח, סלקום, שופרסל, נכסים בנין, כור ועוד. השלד מוצע למכירה במסגרת הסדר הנושים בחברה.
כבר בחודש שעבר אישר בית המשפט מכירה של השלד אך רק אתמול פורסם באופן רשמי המכרז למכירת השלד הבורסאי. מי שהוציא את המכרז הוא עו"ד חגי אולמן - הנאמן של הסדר החוב בקבוצת אידיבי. הצעות לרכישת השלד הבורסאי ניתן להגיש עד ה-10 במאי בשעה 12:00.
ננוחי דנקנר איבד את קבוצת אידיבי לפני יותר משנה. עם זאת, גם היום - הוא מחזיק באופן ישיר ב-5.7% מהמניות של חברת אידיבי אחזקות שנסחרת בבורסה לפי שווי של 10 מיליון שקל. שווי ההחזקה של דנקנר עומדת על כ-570,000 שקל. המניות נרכשו על ידי דנקנר בשוק אך הן משועבדות לטובת בנקים שהעמידו לו הלוואה לרכישת המניות. אברהם לבנת שהיה שותפו של דנקנר מחזיק ב-11.8% מהמניות בשווי 1.1 מיליון שקל.
אם וכאשר יימכר השלד הבורסאי - יוקצו למשקיעים החדשים 99.99% מהמניות של השלד הבורסאי. שווי ההחזקה הנוכחי הן של דנקנר והן של לבנת יהפוך לאפסי. ייתכן כי מי שמחזיק במניות אלו יפעל למכירת המניות, הגם שמדובר בסכום כספי אפסי ביחס לשווי של מיליארדי שקלים שבהן נסחרה מניית אידיבי אחזקות בשיא.
- סוף עידן: השלד הבורסאי של IDB אחזקות נמכר ב-9 מיליון שקל
- תנועה חריגה: מניית אידיבי אחזקות זינקה 13.6% - מה הסיבה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בשנה האחרונה בוצעו מספר עסקאות בתחום השלדים. רוכשי השלדים סגרו עסקאות דרך בית משפט כאשר היקף העסקה הממוצע עמד סביב 1.8-2.2 מיליון שקל. בין השלדים האחרונים שחזרו למסחר נציין את סטאר נייט, די רום (שאמורה לקלוט פעילות לניכיון צ'קים) וקמן קפיטל. עוד נציין את השלד הבורסאי אינוונטק שנמכר לאחרונה לענבל אור אשר מתכוונת ליצוק לתוכו פעילויות חדשות בתחום התמ"א 38.
- 5.atuk19 21/04/2015 16:10הגב לתגובה זוגבאי מציע 99.99% מהחברה. כלומר בעלי המניות הקיימים יקבלו 1/10,000 מהחברה. והחלק הזה נסחר עכשיו בכ 10 מיליון דולר. כלומר שווי כל השלד מתומחר ע"י הקונים המטומטמים ב100 מיליארד ש"ח! שיא עולמי חדש בטימטום!
- 4.atuk19 21/04/2015 16:08הגב לתגובה זובהנפקת החברים, אחריה ולפניה - דנקנר קנה בעשרות מיליוני שקלים 6% ממניות החברה. זאת בנוסף למה שהחזיק דרך גנדן. בניגוד למנור - הוא לא מכר. אז אם השלד ימכר ב10 מיליון שח - בעלי המניות הקיימים יקבלו 1000 ש"ח - דנקנר 60 ש"ח. במקרה הטוב.
- 3.האיש הזה ,מקומו בגיהנום מובטח . (ל"ת)בא 16/04/2015 14:24הגב לתגובה זו
- 2.מוסדי 16/04/2015 14:00הגב לתגובה זוהשלד יימכר קרוב לשווי נכס המס שלו
- 1.יש כאן נכס מס אדיר 16/04/2015 13:34הגב לתגובה זוהשלד שווה עשרות מליונים לאור נכס המס שמוסכם מול הרשויות
- בן 16/04/2015 13:59הגב לתגובה זושההפסדים הם חלק מהפעילות של החברה. זה כמעט בלתי אפשרי. מס הכנסה לא טיפשים.
- מסכימה 16/04/2015 14:09שלד אחר ברשימה ראשית מפירוק נמכר השנה ב2.250 מיליון ..
חן גולן יו"ר דירקטוריון נקסט ויז'ן צילום:שלומי יוסףיו"ר נקסט ויז'ן: "יהיו עוד הזמנות גדולות, לא יודע אם כזאת, אבל הביקוש מאוד חזק"
"אין הבעת אמון גדולה יותר מלקבל הזמנה כזאת; הלקוח אומר, אני סומך עליכם שתדעו לספק בהיקפים כאלה". יו"ר נקסט ויז'ן חן גולן מתייחס לעסקת הענק: "היתרון של נקסט ויז'ן הוא לא רק טכנולוגי, אלא גם ביכולת לדלבר מהר ובכמויות". האם המגמה תמשיך? "אנחנו רואים את
'אפקט פוטין' שהראה שגם כדי לתחזק שלום צריך צבאות חזקים"
נקסט ויז’ן נקסט ויז'ן 1.19% דיווחה על הזמנה גדולה במיוחד, בהיקף של כ-76.8 מיליון דולר, מלקוח קיים, לרכישת מצלמות מתוצרתה, עם אספקה מדורגת עד סוף 2026. להזמנה צורף גם מנגנון שדרוג שעשוי להגדיל את היקפה בעוד עד כ-3 מיליון דולר. העסקה הזו מצטרפת להזמנה נוספת שעליה דיווחה החברה רק בשבוע שעבר, בהיקף של כ-9.6 מיליון דולר, כך שבתוך שבוע צבר ההזמנות החדש של נקסט ויז’ן מתרחב בעשרות מיליוני דולרים.
עד כמה זה משמעותי? בין ינואר לספטמבר השנה רשמה נקסט ויז’ן הכנסות של כ-120 מיליון דולר, כך שההזמנות שעליהן דווח בימים האחרונים משקפות לבדן שוות לכ-86% מהשורה העליונה שנרשמה בתשעת החודשים הראשונים של השנה. מה שמיוחד בהזמנה הזאת הוא לא רק הגודל שלה אלא גם מועד האספקה, כל ההזמנה תסופק בתוך 2026, וזה לוח זמנים מאוד קצר. בתעשייה הזו, אחד היתרונות הכי משמעותיים הוא היכולת להבטיח אספקה מהירה. היכולת של נקסט ויז’ן לספק במועדים קצרים נותנת לה יתרון תחרותי מובהק מול מתחרות, והלקוחות סומכים עליה בעניין הזה. זה משהו שמחזק את הפעילות שלה גם לשנים הבאות. כדי להבין איך העסקה הזאת תשפיע על חברת המצלמות המיוצבות, שהמניה שלה כבר הספיקה כמעט לשלש את ערכה רק השנה, ולזנק יותר מ-1900% מ-3 שנים, דיברנו עם יו"ר נקסט ויז'ן חן גולן.
איך אתה מתאר את העסקה, ומה מייחד אותה ביחס לעסקאות קודמות?
"מה שמייחד את העסקה הזאת זה קודם כול הגודל שלה ולוחות הזמנים. מדובר בהזמנה של 76.8 מיליון דולר, לתקופה של כשנה, כשהאספקה כולה אמורה להתבצע בשנת 2026. יש גם אופציה לבצע שינויים שיכולים להגדיל את ההיקף. מעבר למספרים, זו עסקה עם לקוח שאומר בפועל: אני עובד עם נקסט ויז’ן, יש לה מוצרים טובים, ואני סומך עליה שתדע לספק בהיקפים כאלה ובזמנים קצרים. אין הבעת אמון גדולה מזו.
כמה זמן עסקה כזו "מתבשלת", זה משהו שהיה בפייפליין הרבה חודשים?
"הביצוע הטכני של עסקה כזאת הוא לא תהליך ארוך. מה שחשוב הוא הדרך שהובילה לשם. הקשר עם הלקוח נבנה לאורך שנים. כמעט כל לקוח מתחיל ברכישה של מצלמה אחת או שתיים, מבצע אינטגרציה, בדיקות והדגמות. אם הוא גדל, בונה מוצר תחרותי ומצליח לזכות במכרזים, ההזמנות שהוא מקבל מתגלגלות אלינו. אנחנו מספקים לו את פתרון הווידאו המיוצב, וכך נוצר המעגל".
- נקסט ויז’ן עם הזמנת ענק של כ-77 מיליון דולר - עד כמה זה משמעותי ומי עשוי להיות הלקוח?
- נקסט ויז'ן: ההכנסות זינקו ב-62%, הצבר חוזר לעלות ל-124 מיליון דולר
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
כלומר, אין כאן מכרז מול ספקים אחרים ברגע קבלת ההזמנה?
"אנחנו לא עושים מכרזים. הלקוחות שלנו הם יצרני הכלים. הם מתמודדים על מכרזים מול הגורמים שמזמינים מהם את הכלים. אחרי שהם זוכים במכרז, הם משרשרים אלינו את ההזמנה, כי המוצר שלנו כבר עומד בדרישות. זה לקוח שעובד איתנו הרבה שנים, מכיר את המוצר, ובשלב הזה רק ביצעה את ההזמנה".
אלון וקסמן, מישורים. קרדיט: אבירם ולדמן34 מיליון דולר: מישורים מוכרת מרכז קניות בצפון קרוליינה
חברת מישורים מישורים 0% , הפועלת בנדל"ן מניב בישראל, ארה"ב וגרמניה, מדווחת כי חתמה על הסכם למכירת מרכז הקניות Wakefield Commons בצפון קרוליינה תמורת כ-34 מיליון דולר. מדובר בנכס בבעלות מלאה של החברה, והמחיר גבוה בכחצי מיליון דולר מהשווי שבו הוא רשום בספרים. עם השלמת העסקה, שצפויה ברבעון הראשון של 2026 בכפוף לתנאים מקובלים, החברה צפויה להכיר ברווח לפני מס של כחצי מיליון דולר ולייצר תזרים חופשי נטו של כ-14 מיליון דולר, לאחר פירעון יתרת הלוואה, עמלות והוצאות עסקה.
המכירה מגיעה בתקופה שבה מניית מישורים מציגה חולשה יחסית בבורסה. המניה נסחרת סביב חצי שקל למניה וללא שינוי יומי, אחרי עלייה חודשית של כ-2.08%, אבל בתמונה הרחבה יותר היא בירידה של כ-18.37% מתחילת השנה ושל כ-21.6% ב-12 החודשים האחרונים. שווי השוק של החברה עומד על כ-193.1 מיליון שקל, וברקע מדווחים בשוק על זהירות סביב חברות נדל"ן, בעיקר בשל סביבת ריבית והאטה בחלק מהשווקים.
מימוש אחרי השבחה
מישורים רכשה את המרכז בסוף 2016 תמורת כ-21.7 מיליון דולר, כשהתפוסה עמדה אז על כ-84%. יחד עם השקעות שבוצעו בנכס, העלות הכוללת הסתכמה בכ-25 מיליון דולר. כיום התפוסה עומדת על 98% והנכס מניב הכנסות שנתיות של כ-3.4 מיליון דולר, המשקפות תשואת NOI של כ-7.9%. NOI הוא הרווח התפעולי הנקי מהנכס לפני מימון ומסים, מדד שמראה מה הנכס מייצר בפועל מהשכירות, אחרי הוצאות תפעול.
לפי תנאי ההסכם, במועד החתימה יופקד בנאמנות סכום של מיליון דולר, והיתרה תשולם במועד ההשלמה. החברה מציינת כי עם השלמת העסקה היא צפויה לתזרים חופשי של כ-17 מיליון דולר לפני ניכויים, ותזרים חופשי נטו של כ-14 מיליון דולר לאחר ניכוי פירעון יתרת הלוואה, עמלות והוצאות עסקה, שהם כ-45 מיליון שקל.
- מישורים מוכרת נכס בפלורידה בזינוק של 75% בשווי תוך חצי שנה
- אלכס שניידר מגדיל אחזקה במישורים תמורת 25 מיליון שקל
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
אלון וקסמן, מנכ"ל מישורים, מספר כי "עסקת Wakefield תואמת את אסטרטגיית החברה למימוש נכסים אשר החברה מיצתה את תהליך השבחתם. העסקה שמבוצעת מעל השווי בספרים, ממחישה את עוצמת הפורטפוליו של מישורים בארה"ב ואת יכולתנו לנהל ולהשביח נכסים לאורך זמן. אנו פועלים כיום לבחינה של רכישת נכסים מנבים אחרים שלראייתנו יש בהם פוטנציאל השבחה, כחלק מטיוב מתמיד של פורטפוליו החברה".
