הראל השקעות: רווח כולל של 600 מיליון שקל ב-2023, תשואה להון של 7%
הראל השקעות הראל השקעות -1.19% דיווחה על תוצאותיה לרבעון הרביעי ולשנת 2023: בשנת 2023, הרווח הכולל לאחר מס עמד על כ-600 מיליון שקל, המשקף תשואה להון של 7%, לעומת הפסד כולל לאחר מס של כ-77 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד.
ברבעון הרביעי של שנת 2023, הרווח הכולל לאחר מס הסתכם בכ-203 מיליון שקל, המשקף תשואה להון של 9%, לעומת רווח כולל לאחר מס של כ-282 מיליון שקל ברבעון המקביל של שנת 2022. החברה ציינה כי תוצאות הרבעון הרביעי הושפעו מגידול בעלות התביעות בביטוח חיים ובביטוח בריאות בסך של כ-97 מיליון שקל לפני מס, כתוצאה מהשלכות מלחמת "חרבות ברזל".
הפרמיות שהורווחו ברוטו, דמי גמולים ותקבולים בגין חוזי השקעה, הסתכמו בשנת 2023 בכ-39.4 מיליארד שקל, צמיחה של כ-5% לעומת 2022. ברבעון הרביעי הסתכמו בכ-10.3 מיליארד שקל, צמיחה של כ-10% לעומת הרבעון המקביל של שנת 2022.
החברה הודיעה על חלוקת דיבידנד בסך 350 מיליון שקל מעבר למדיניות חלוקה של 30% מהרווח הנקי. במקביל, החברה השלימה את תכנית רכישת המניות העצמית בסך 100 מיליון שקל והכריזה על תכנית נוספת בסך 100 מיליון שקל, ממנה ביצעה רכישה של כ-21 מיליון שקל עד כה. ההון העצמי של הראל השקעות, נכון ליום 31.12.23, הסתכם בכ-8.9 מיליארד שקל.
- הראל תשקיע 50 מיליון ד' בקרן תשתיות תקשורת גלובלית
- הראל ומור - מי מנצחת בדיגיטל?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
הרווח החיתומי1 של החברה מעסקי הביטוח המוצג לראשונה, הסתכם בשנת 2023 בכ-975 מיליון שקל, ומשקף שיפור חיתומי של כ-785 מיליון שקל לעומת שנת 2022. הרווח מתחום ניהול הנכסים, ללא השפעות מיוחדות, הסתכם בשנת 2023 בכ-233 מיליון שקל לעומת כ-223 מיליון שקל בשנת 2022, גידול של כ-4.5%. הרווח ממגזר האשראי הסתכם בכ-103 מיליון שקל, לעומת כ-64 מיליון שקל בשנת 2022, גידול של כ-61%.
החברה ציינה כי התשואות משוק ההון השנה היו חיוביות מתונות, לעומת תשואות שליליות אשתקד. סך ההשפעה השלילית של הכנסות מהשקעות על הרווח לפני מס בשנת 2023 הסתכמה בכ-808 מיליון שקל, לעומת השפעה שלילית בסך של כ-2.67 מיליארד שקל אשתקד.
ביטוח כללי
הרווח החיתומי בביטוח כללי, הסתכם בשנת 2023 בכ-284 מיליון שקל, שיפור של כ-374 מיליון שקל לעומת התקופה המקבילה אשתקד, בעקבות שיפור חיתומי בכל ענפי הפעילות. בשנת 2023, השינויים של עקום הריבית והשינויים בעודף שווי הוגן של הנכסים הביאו לקיטון בהתחייבויות הביטוחיות בסך של כ-83 מיליון שקל לעומת קיטון בהתחייבויות הביטוחיות בסך של כ-524 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד.
ברבעון הרביעי של שנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בביטוח כללי הסתכם בכ-73 מיליון שקל, לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-10 מיליון שקל ברבעון המקביל של שנת 2022.
ביטוח בריאות
- העלאת דירוג לטבע; מניית החברה בשיא של 8 שנים
- פשיטה על משרדי אירודרום - אמרנו לכם שיש סימני שאלה על עסקת הכטב"מים
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- מיליארד שקל בייבי - עמירם לוין בתשואה חלומית
בשנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בביטוח בריאות הסתכם בכ-129 מיליון שקל, לעומת רווח כולל לפני מס של כ-787 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח החיתומי בביטוח בריאות הסתכם בכ-386 מיליון שקל, שיפור של כ-262 מיליון שקל לעומת התקופה המקבילה אשתקד.
ברבעון הרביעי של שנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בביטוח בריאות הסתכם בכ-73 מיליון שקל, לעומת רווח כולל לפני מס של כ-427 מיליון שקל ברבעון המקביל של שנת 2022. החברה ציינה כי הרווח ברבעון המקביל של שנת 2022, הושפע באופן מהותי משינויים בריבית אשר הביאו לקיטון בהתחייבויות הביטוחיות בסך של כ-763 מיליון ש"ח, שתרם לעליה ברווח הכולל.
ביטוח חיים
בשנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בביטוח חיים הסתכם בכ-124 מיליון שקל, לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-793 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח החיתומי בביטוח חיים, הסתכם בשנת 2023 בכ-305 מיליון שקל, שיפור של כ-149 מיליון שקל לעומת התקופה המקבילה אשתקד.
ברבעון הרביעי של שנת 2023, נרשם שיפור ברווח הכולל לפני מס בביטוח חיים שהסתכם בכ-15 מיליון שקל, לעומת הפסד כולל לפני מס של כ-32 מיליון שקל ברבעון המקביל של שנת 2022.
ניהול הנכסים
תחום ניהול הנכסים כולל את פעילויות הפנסיה והגמל, חוזי השקעה ושירותים פיננסים – בעיקר קרנות נאמנות וניהול תיקים, תחת הראל פיננסים. בשנת 2023, עלה הרווח לפני מס ללא השפעות מיוחדות של תחום ניהול הנכסים לכ-233 מיליון שקל, לעומת כ-223 מיליון שקל בשנת 2022.
נכון ליום 31.12.2023, היקף הנכסים המנוהלים של תחום ניהול הנכסים הסתכם בכ-318 מיליארד שקל לעומת כ-261 מיליארד שקל נכון ליום 31.12.2022, גידול של כ-22%. היקף הנכסים המנוהלים בתחום חוזי השקעה הסתכם בכ-19 מיליארד שקל.
פנסיה וגמל
בשנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בפנסיה ובגמל הסתכם בכ-113 מיליון שקל, לעומת כ-103 מיליון שקל בשנת 2022, גידול של כ-10%. ברבעון הרביעי של שנת 2023, הרווח הכולל לפני מס בפנסיה ובגמל הסתכם בכ-28 מיליון שקל, לעומת כ-26 מיליון שקל ברבעון המקביל של שנת 2022, גידול של כ-8%.
היקף הנכסים המנוהלים בקרנות הפנסיה ובקופות הגמל בקבוצה נכון ליום 31.12.2023 גדל לכ-151 מיליארד שקל ולכ-65 מיליארד שקל, בהתאמה, לעומת כ-126 מיליארד שקל וכ-56 מיליארד שקל, בהתאמה, נכון ליום 31.12.2022.
אשראי
הפעילויות שנכללו תחת מגזר האשראי שהוצג לראשונה בדוחות הכספיים לשנת 2023 כוללות את פעילויות חברת המצפן; ליווי ומימון נדל"ן יזמי; מתן ערבויות פיננסיות ושירותי ייזום ותפעול לתיקי משכנתאות המבוטחים על ידי צדדים שלישיים; והראל 60+, העוסקת במתן אשראי מסוג משכנתא ומשכנתא הפוכה – הלוואה ללווים בני 60 ומעלה בשעבוד דירת מגורים.
היקף הנכסים המנוהלים במגזר האשראי הסתכם בכ-3.95 מיליארד שקל, לעומת כ-3.24 מיליארד שקל בשנת 2022, עליה של כ-22%. בשנת 2023, הרווח הכולל לפני מס הסתכם בכ-103 מיליון שקל לעומת כ-64 מיליון שקל בתקופה המקבילה אשתקד, עליה של כ-61%.
ברצוני להדגיש ולחזק את תרומתם הרבה של העובדות והעובדים של הראל והסוכנים המסורים, אשר עבדו מסביב לשעון בזמן המלחמה כדי לספק שירות ללקוחות הראל", מסר ניר כהן מנכ"ל הראל השקעות והראל ביטוח ופיננסים. "בזכות מאמציהם, נחישותם וחריצותם הצלחנו לתת שירות מלא ומקיף למרות שרבים מהעובדים והסוכנים גויסו למילואים. בזכות עובדי הקבוצה הצלחנו להציג תוצאות מרשימות למרות כל האתגרים. אנו מוקירים את מסירותם וכישרונם שתורמים רבות לקידום ולהצלחת קבוצת הראל.
תותח ה"רועם", צילום מתוך את"צהתותחים החדשים של צה"ל והאם ארית תספק להם את המרעומים
ארית צה"ל נמצא בעיצומו של מעבר לדור חדש של תותחים, ובמקביל לכך מתגבשת גם שרשרת האספקה שתלווה את המערכת החדשה לשנים ארוכות. על פי מידע שהגיע לידנו ממקורבים לחברה, ארית תעשיות ארית תעשיות 0% , באמצעות חברת הבת רשף טכנולוגיות, כבר קיבלה הזמנות ראשוניות למרעומים עבור התותח החדש, וצפויה להיות ספקית בלעדית של מרעומי הארטילריה למערכת.
רשף קיבלה הזמנה ראשונה כבר בשנת 2022, עם תחילת שלבי ההצטיידות והבחינה של המערכת, והזמנה נוספת נחתמה במהלך 2025, לקראת כניסת התותח לשירות מבצעי.
מדובר במוצר חדש עבור רשף, שמרחיב את פעילותה מעבר לליבת הפעילות ההיסטורית שלה בצה"ל, שהתמקדה בעיקר במרעומי מרגמות, עם נגיעה מצומצמת יחסית לעולם הארטילריה. כעת, החברה צפויה לספק מרעומי תותחים בהיקפים גדולים.
ה"רועם" - מערכת טעינה וירי ממוחשבת
התותח החדש, שמוכר בצה"ל בשם "רועם", כבר הגיע לידי חיל התותחנים ונמצא בימים אלה בשלב ההטמעה המבצעית. מדובר בתותח הוביצר 155 מ"מ מתקדם שאלביט מערכות אלביט מערכות 0.31% גם שותפה מרכזית בייצורו. התותח המבוסס על פלטפורמה גלגלית עם מערכת טעינה וירי אוטומטית, שנועד לשמש את החיל בעשורים הקרובים. הכלי פותח במשך כשש שנים באלביט מערכות, מאפס, תוך התאמה ייעודית לצורכי צה"ל, והוא כולל מערכות שליטה ובקרה מתקדמות, קצב אש של עד שמונה פגזים בדקה, טווחי ירי של עשרות קילומטרים ויכולת ירי מתוזמן לעבר כמה מטרות במקביל.
בשבוע האחרון נמסר התותח הראשון לצה"ל בטקס סמלי במפעל אלביט ביקנעם, ומשם הועבר לבסיס צאלים לצורך קליטה, אימונים ובדיקות. בימים הקרובים צפוי להתבצע ירי צה"לי ראשון מתוך תהליך ההטמעה, ובצה"ל מעריכים כי ירי מבצעי ראשון עשוי להתבצע כבר בשבועות הקרובים, בהתאם לצרכים המבצעיים. במקביל, ייצור הכלים הבאים נמשך, והמסירות לצה"ל צפויות להתבצע בהדרגה החל מהקיץ.
ה"רועם" מופעל על ידי צוות מצומצם של שלושה לוחמים בלבד - מפקד משימה, תותחן ונהג - בין היתר בזכות המעבר לטעינה אוטומטית מלאה. הכלי
נושא על גביו עשרות פגזים, והמערכת מאפשרת קצב אש גבוה ודיוק משופר, לצד ניידות גבוהה על גלגלים ויכולת מעבר מהירה בין אזורי ירי. בחיל התותחנים רואים בתותח החדש פלטפורמה שתמשיך להתפתח ולהשתפר לאורך השנים, עם שדרוגים עתידיים בקצב האש, בדיוק ובמערכות התפעול.
הבורסה לניירות ערך בתל אביב, צילום: מנדי הניגשוב אנרגיה זינקה 11%, רפק 10%; הבנקים איבדו 1% חברות הביטוח 1.2% - נעילה חיובית במדדים
יום תנודתי עבר על המדדים אך הם נעלו בטריטוריה ירוקה - ת"א 35 הוסיף 0.2% בעוד ת"א 90 התחזק 0.7%; מירוץ לרכישת שוב אנרגיה הזניק את המניה רפק רוצה להנפיק את זרוע האנרגיה וזינקה גם היא; אקוואריוס נפלה בקשר עם כוונתה לשנות שמה ל-ולוריקס ולדלל עוד את המשקיעים על-הדרך
אקוואריוס אקוואריוס מנוע -6.58% נפלה. חברת המנועים (שתיכף אפשר לומר עליה, לשעבר) מכנסת אסיפה כללית לאישור שינוי שם החברה לולוריקס
(Veloryx), כמו גם אישור תוספת להסכם השקעה עם מר צ’רנילובסקי, במסגרתה יוקצו לו זכויות לא רשומות למימוש של כ-24.95 מיליון מניות רגילות ועוד כ-12.48 מיליון כתבי אופציה, שיכולות להפוך לעד 12.48 מיליון מניות נוספות, בתמורה כוללת של כ-6 מיליון דולר ההקצאה הזאת הולכת
לדלל משמעותית את המשקיעים. המהלך מגיע יום אחרי הודעת החברה על זניחת פעילות המנועים ומעבר לפוקוס ביטחוני לא מוגדר, בלי פעילות קיימת ובלי מודל עסקי ברור, מהלך שאותו מוביל המנכ"ל החדש רועי בר-גיל שהגיע לחברה מהתעשייה האווירית - אקוואריוס הכריזה על הפסקת פעילות הליבה שלה
הנהלת טבע טבע 0.5% מקבלת גושפנקא שפעלה נכון בשנים האחרונות. סוכנות הדירוג S&P מעלה את טבע לדירוג BB+ על רקע ביצוע חזק של אסטרטגיית Pivot to Growth וסוכנות הדירוג Moody’s מעלה את התחזית לחיובית מיציבה. כמובן שרואים את זה טוב במחיר המניה - מניית טבע ב-31 דולר - מחיר שיא של 8 שנים. שווי החברה מעל 34 מיליארד דולר. השווי כבר משמעותית מעל החוב, הסיכון שבקושי לשרת את החוב ירד דרמטית, והמכפיל רווח עלה לאור התפיסה של השוק שהסיכון ירד, טבע נסחרת במכפיל של כ-10-12 אחרי שבמשך תקופה ארוכה נסחרה במכפיל חד ספרתי , לפני כשנה וחצי היא נסחרה במכפיל 5.
מכל מקום, Moody’s אישררה את דירוג B1a של טבע והעלתה את תחזית הדירוג לחיובית במקום יציבה. S&P העלתה את דירוג טבע ל BB+ מ-BB עם תחזית יציבה.העלאות הדירוג נשענות על מגמת הפחתת המינוף העקבית של טבע, כאשר S&P ציינה כי המינוף המתואם ירד ל-4.4x נכון ל-30 בספטמבר 2025, וצפוי לרדת מתחת ל-4.25x ברבעונים הקרובים – רמה העומדת בסף הנדרש לדירוג הגבוה יותר. סוכנות הדירוג הדגישה גם את המשמעת הפיננסית של טבע, את חוזקת עסקיה ואת פרופיל הנזילות שלה, לצד חזרה לצמיחה בהכנסות לאחר חמש שנות ירידה, הודות לביצועים חזקים בתחום התרופות הממותגות ולייצוב תחום הגנריקה - העלאת דירוג לטבע; מניית החברה בשיא של 8 שנים
ריטיילורס ריטיילורס 1.1% קופצת. המניה נסחרה בלחץ בימים האחרונים יחד עם רשתות האופנה בעיקר בגלל הכפלת הפטור ממע"מ שהוביל סמוטריץ', אך היום היא דווקא מרכזת עניין לאחר דיווח
על רכישות משמעותיות מצד בכירים בדירקטוריון, ובראשם טים קוק, מנכ״ל אפל Apple 0.89% והדירקטור העצמאי המוביל בחברה. קוק רוכש עשרות אלפי מניות ימים ספורים בלבד לאחר דוח רבעוני מאכזב, מהלך שמתפרש בשוק כהבעת אמון ביכולת של נייקי להתאושש
בטווח הארוך, למרות הלחץ על הרווחיות והחולשה במכירות בסין. גם דירקטור נוסף מצטרף לרכישות, והמסר הכולל תומך בסנטימנט החיובי סביב המניה במסחר המוקדם. טים קוק רוכש מניות נייקי: אמון אישי או מהלך של דירקטור וותיק בחברה?
- אלביט עלתה 2.6%, מדד הביטוח ירד 2.1%; המדדים ננעלו בעליות קלות
- ראלי בת"א: טבע עלתה 2.6%, הבנקים עלו 1.4%, הייפר ועל בד זינקו 16%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מניות השבבים מתחזקות.
סנטה מגיע לוול סטריט וגם הדואליות נהנות. היום המסחר בניו יורק יינעל מוקדם, בשעה 20:00 שעון ישראל, ומחר הבורסות יישארו סגורות לרגל חג המולד, טאואר 0% , קמטק 1.69% ו-נובה 1.07% בעלייה.
.jpg "ביטוח לאומי - צילום: Shutterstock")