הנפט מתדרדר: חוסר התאוששות הצרכנים מהמשבר מעיב
החוזה על הנפט הגולמי למסירה בחודש פברואר החליק ב- 1.39 סנט ביום שישי והגיע לרמה של 78 דולר לחבית בניו יורק. מחיר הנפט ירד ב- 4.78 דולר בשבוע שעבר.
הנתונים הממשלתיים העלו דאגות לגביי הוצאות הצרכנים, נראה שהצרכנים עדיין זהירים בקשר להוצאות שלהם על דלק ועל חימום, גם העלייה בטמפרטורות מעל הממוצע גורמת להאטה בביקוש לחימום ולנפט.
התחזקות הדולר גורמת לכך שהנפט הופך ליקר יותר לרכישה מכיוון שמחירו הוא לפי הדולר האמריקאי.
הנשיא אובמה ממשיך בתוכניותיו לגבות מיסים מהבנקים
טענתו העיקרית של הנשיא היא, שמכיוון שהבנקים יכולים להרשות לעצמם לשלם בונוסים ענקיים, הם יכולים גם לשלם חזרה את כספי המיסים שעזרו להם במסגרת תוכנית החילוץ הכלכלית.
כרגע נראה שעומד בפניי הנשיא אובמה מאבק לא קל, מכיוון שגם הבנקים וגם הרפובליקנים מתנגדים לחוק, שחייב לעבור את אישור הקונגרס, לאובמה אין עדיין רוב, אבל נראה שהוא לא מתכוון לוותר על תכניותיו.
יוון לא צפויה לפשוט את הרגל
כך אמר בלוקסמבורג, ז'אן קלוד יוני, העומד בראש קבוצת שרי האוצר של גוש האירו.
על פי דבריו של ז'אן קלוד יוני, יוון לא תעזוב את האיחוד האירופאי והיא הציגה את תוכנית התקציב שלה ואת צעדיה לצמצום הגירעונות לשנת 2010.
נראה שיוון צריכה לעשות מאמצים אדירים כדי להחזיר את הגירעונות העצומים שלה.
מדד אמון הצרכנים בארה"ב אכזב
מדד אמון הצרכנים בארה"ב אכזב את הכלכלנים אשר ציפו לנתון גבוה יותר. אמנם המדד עלה ל- 72.8 נקודות בתחילת חודש ינואר, אבל הכלכלנים ציפו לעלייה לגובה של 75 נקודות.
מדד ציפיות האינפלציה ירד ל 67.5 לעומת 68.9.
ניגוד אינטרסים בגולדמן זקס
במייל ששלח בכיר בגולדמן זקס, דווח כי חטיבת הניתוח והאסטרטגיה של גולדמן זקס, מסרה מידע לחטיבת המסחר לפני שהיא שלחה את ההמלצות ללקוחותיה.
מדובר על ניגוד עניינים של חברת הפיננסיים הגדולה, מכיוון שעל פי מדיניות הבנקים, צריכה להיות הפרדה מוחלטת בין חטיבת המסחר של הבנק לבין הלקוחות.
הנתונים המרכזיים שיתפרסמו בימים הקרובים:
אירו/דולר - ניתוח גרף שבועי
ביום שישי האחרון, צמד האירו/דולר פרץ כלפי מטה את הדשדוש שהתרחש במהלך כל השבוע בין אזור הגבוה של 1.45571 לבין אזור הנמוך של 1.4464, פריצת הדשדוש הובילה למהלך חזק של ירידות עד לנמוך במחיר 1.4335.
בתאריך ה- 13.1 המחיר הגיע לתיקון של 38.2% פיבונאצ'י, ממהלך הירידות שהחל בתאריך 3.12.2009 ועד לתאריך ה- 22.12.2010, משם המחיר המשיך לרדת לאזור 23.6% של פיבונאצ'י.
בגרף יומי ניתן לראות שהמחיר סגר מתחת לממוצע 200 פשוט. בגרף 4 שעות ניתן לראות שרצועות בולינגר מורחבות כשהמחיר יצא מעט מהקו התחתון שלהן וחזר פנימה, אינדיקאטור ה- RSI במצב של מכירה.
המגמה השבועית היא דובית עם צפי להמשך ירידות.
הצפי שלנו להמשך השבוע; אפשר לחפש הזדמנות מכירה אם הצמד יורד מתחת למחיר 1.4335. תרחיש חילופי: אפשר לחפש הזדמנות קנייה זהירה אם המחיר סוגר מעל 1.4700.
שטרלינג/דולר - ניתוח גרף שבועי
בניגוד לצמד האירו/דולר, השבוע הקודם אופיין בעליות אצל צמד הפאונד/דולר מהנמוך במחיר 1.6060, הצמד הגיע עד הגבוה במחיר 1.6355.
ביום שישי האחרון הצמד עצר ממהלך העליות שלו וירד עד לאזור תיקון של מעט מעבר ל- 23.6% פיבונאצ'י, ממהלך העליות שהחל בתאריך ה- 4.1.2010 והסתיים ב- 15.1.2010. הירידה של הצמד נעצרה בגרף 4 שעות על ידי ממוצע 200 פשוט.
התבוננות בגרף היומי מראה התנגדות חזקה במחיר 1.6355 שהוא גם תיקון 50% ממהלך הירידות שהחל בתאריך ה- 17.11.2010 והסתיים בתאריך ה- 30.12.2010 ושילוב עם ממוצע 200 פשוט.
בגרף 4 שעות ניתן לראות שרצועות בולינגר מורחבות מעט כשהמחיר קרוב למרכזן, אינדיקאטור ה- RSI נמצא במצב של קנייה.
המגמה השבועית היא שורית, אבל רק סגירה בטוחה מעל מחיר 1.6355 יכולה להבטיח את המשך מהלך העליות.
הצפי שלנו לשבוע הקרוב; חיפוש הזדמנות קנייה בסגירה מעל מחיר 1.6355.
תרחיש חלופי, חיפוש הזדמנות מכירה מתחת למחיר 1.6100.
דולר/ין - ניתוח גרף שבועי
צמד הדולר/יין ביצע מהלך של ירידות בשבוע הקודם. הצמד ירד מהגבוה במחיר 92.67 עד לנמוך במחיר 90.53.
בתאריך ה- 14.1.2010 המחיר ביצע תיקון של 38.2% ממהלך הירידות שהחל בתאריך ה- 7.1.2010 והסתיים בתאריך 12.1.2010. לאחר שהמחיר סיים את התיקון הוא המשיך בירידות שלו עד לסגירת שבוע המסחר במחיר 90.80.
בגרף 4 שעות ניתן לראות שרצועות בולינגר צמודות, המחיר נמצא בחלק התחתון שלהן, אינדיקאטור ה- RSI במצב של מכירה.
המגמה כרגע היא מגמה דובית עם צפי להמשך בירידות, אבל כדאי לחכות לראות מה המחיר יעשה באזור התמיכה הפסיכולוגית של 90.00.
התרחיש שלנו לשבוע הקרוב; חיפוש אפשרות מכירה מתחת למחיר 90.00. תרחיש חילופי, חיפוש אפשרות קנייה זהירה מעל מחיר 92.30.
זהב - ניתוח גרף שבועי
בתחילת השבוע הקודם נראה שפניו של הזהב הם כלפיי מעלה, אבל ההתנגדות באזור 1158.4 גרמה למחיר לעצור ולרדת עד לנמוך במחיר 1119.3 ולסגור בגרף 4 שעות מתחת לממוצע 200 פשוט, סגירה זו לא הובילה להמשך מהלך ירידות אלה לניסיון סגירה מעל ממוצע 200 פשוט שגם הוא לא הצליח להחזיק מעמד.
במהלך השבוע המחיר ביצע תיקון של 50% ממהלך העליות שהחל בתאריך ה- 22.12.2009 והסתיים בתאריך ה- 11.1.2010, כרגע הזהב נמצא באזור תיקון של 38.2% מאותו מהלך.
המגמה כרגע היא ניטרלית וכדאי להמתין לראות לאן המחיר יפנה בתחילת השבוע, לפניי נקיטת עמדה.
התרחיש שלנו; חיפוש הזדמנות קנייה בסגירה ודאית מעל מחיר 1147.0.
תרחיש חלופי, חיפוש אפשרות מכירה בסגירה מתחת לנמוך במחיר 1119.0.
דולר/שקל - ניתוח גרף שבועי
השבוע החולף בצמד הדולר/שקל אופיין בירידה חזקה, מהגבוה במחיר 3.8072 הצמד הגיע עד לנמוך המחיר 3.6587, הצמד הגיע לשיא נמוך של 15 חודשים.
רצועות בולינגר בגרף שעה צמודות כשהמחיר יצא מהקו התחתון שלהן וחזר פנימה, אינדיקאטור ה- RSI יצא ממצב של מכירת יתר.
המגמה השבועית היא דובית, עם אפשרות חזקה לתיקון לאחר מהלך חזק של ירידות.
התרחיש שלנו, חיפוש אפשרות מכירה אם המחיר סוגר מתחת ל- 3.6600
תרחיש חלופי, חיפוש אפשרות קנייה זהירה מעל אזור 3.7100.
מדד המחירים לצרכן CPIמדד המחירים באוגוסט - מה הצפי והאם הריבית תרד?
הטיסות, השכר, הסיכויים להפחתת ריבית אצלנו, והסיכויים להפחתת ריבית השבוע בארה"ב
ביום שני יתפרסם מדד המחירים לצרכן לחודש אוגוסט. למדד המחירים יש משמעות גדולה עלינו כצרכנים, כמשקיעים וכלווים. כשהמדד עולה המשמעות היא שהמחירים עולים, כשהמדד עולה ההשקעות שלנו שצמודות למדד עולות, אבל גם ההלוואות ומסלולי המשכנתא שלנו במסלול הצמוד, מתייקרים. למדד יש גם השפעה גדולה על קובעי המדיניות בבנק ישראל, כאשר מדד נמוך יחזק את ההערכה להפחתת ריבית קרובה. מדד מאכזב עלול להביא לדחייה של הורדת הריבית, אם כי, הפעם סיכוי גבוה שהריבית תרד במפגש הבא בסוף החודש וזאת מכיוון שהפד בישיבתו ביום רביעי הקרוב צפוי להוריד את הריבית.
בנק ישראל ירגיש הרבה יותר בטוח להוריד ריבית אחרי שהקולגה ג'רום פאוול יוריד ראשון. אבל בעוד שההימורים בארה"ב הם מעל 95% להורדת ריבית, אצלנו יש שאלה גדולה בקשר למלחמה. הנגיד כבר התבטא בעבר על אי הוודאות שנגרמת כתוצאה מהמלחמה ולמרות שמבחינת הנתונים הכלכליים אין שום סיבה שלא להוריד ריבית. אפילו הגירעון בשיעור של 4.7% יחסית טוב, הנגיד מתלבט.
הריבית הגבוהה היא בראש וראשונה כדי לרסן את האינפלציה. האינפלציה אומנם עלתה בהדרגה לקצב שנתי סביב 3.1%-3.2%, אבל כשמסתכלים קדימה היא באזור 2.1%-2.2% ויש כלכלנים שצופים אפילו פחות מכך, מבינים שהאינפלציה חוזרת לתוואי של בנק ישראל ואם כך, אז למה לא להוריד ריבית?
מדד המחירים באוגוסט - עלייה של 0.7%-0.5%
יונתן כץ, כלכלן המאקרו של לידר סבור שהמדד באוגוסט עלה ב-0.7% - "מחירי הדלקים עלו ב- 1.2% תחילת ספטמבר, אך מחירי הנפט בעולם ירדו ב- 3% בשל הציפייה לגידול בתפוקת הנפט על ידי קרטל הנפט ואינדיקטורים חלשים לגבי הפעילות בארה"ב.
- ה-CPI של אוגוסט: הקריאה השנתית תואמת לצפי, אבל הקצב החודשי מפתיע ללמעלה
- בנק ישראל מדבר על ירידה משמעותית בריבית, אבל יש נתון שעשוי לקלקל את התחזית
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
"השקל התייצב יחסית אחרי התחזקות במהלך החודש. לא צפויה העלאת מחירים במגזר החינוך על רקע הקפאת השכר. מסתמנת האצת מסוימת בשכר בסקטור העסקי בחודש יולי . מספר היוצאים לחו"ל באוגוסט חזר לרמה של חודש מאי. ריבוי הטיסות צפוי לתרום לירידות מחירים בחודש ספטמבר לאחר עלייה עונתיות חדה באוגוסט. תחזית האינפלציה שלנו עומדת על 0.7% באוגוסט, -0.3% בספטמבר, 0.5% באוקטובר ו- 2.1% שנה קדימה".
בנק ישראל: פחות מעשירית מהכסף השוכב בעו"ש מקבל ריבית
הממוצעים שפרסם בנק ישראל משקפים פערים חדים בין הריביות שהציבור מקבל לבין אלה שהוא משלם: 1.1% על עו"ש בזכות מול 12.1% על חובה, פערים גדולים בין הריבית על הפיקדונות והריבית על ההלוואות, ובנוסף גם פערים של עשרות אחוזים בריביות אשראי בין גופים שונים
הצרכן הישראלי מחכה בכליון עיניים להורדת הריבית, שלא ירדה מינואר 2024, ובנתיים, עד ההודעה הבאה של הנגיד, בנק ישראל פירסם את נתוני הריביות במשק, שמראים בבירור כיצד רוב הציבור מאבד את כספו לאור שיעורי הריבית הגבוהים.
נתחיל בעובר ושב, שבו סך יתרת משקי הבית היא 232 מיליארד שקל. מתוך הסכום הזה 8.4% בלבד נושא ריבית, וגם זו נמוכה, היות והממוצע עומד על 1.1% בלבד. אם נשווה את הריבית לעובר ושב בחובה, נראה תמונה הפוכה עם ריבית ממוצעת של 12.1%. זהו הפרש של יותר מפי 10. מבחינת הריבית שתקבלו על יתרת עו"ש, בנק מסד מוביל עם 3.2%, לאומי ויהב עם 2% ואילו בבנק הפועלים יתנו לכם 0.2% בלבד על יתרת העו"ש. אם נסתכל על הריבית על עו"ש בחובה, לקוחות בנק לאומי ישלמו את שיעור הריבית הגבוה ביותר, 13.6%, ואחריהם גם לקוחות של בנק הפועלים ישלמו שיעור גבוה של 12.9%, דיסקונט עם 11.3% ומזרחי עם 10.1%. הבנק הזול ביותר בתחום הוא יהב, עם 9.10% בלבד.
הריבית גבוהה, אבל לא בפיקדונות
מבט על נתוני הריבית בהלוואות מראה פער עצום בין הממוצעים, היות והלוואה חוץ בנקאית אצל כאל תגבה מכם ריבית ממוצעת של כ-11.3%, בעוד שאם תעשו זאת בבנק הדיגיטלי, וואן זירו, תיגבה מכם את הריבית הממוצעת הנמוכה ביותר, 6.9%, אך היקף ההלוואות שלו נמוך במיוחד. בבנקים הקטנים יותר תקבלו הלוואות בתנאים טובים ביותר, כשבנק מסד ויהב עם כ-7.9% ו-8.1%, בהתאמה. מבין הבנקים הגדולים, ממוצע ההלוואות של דיסקונט הוא הנמוך ביותר, עם 8.4% ואילו מזרחי עם הממוצע הגבוה ביותר, כ-9.5%, כך שגם בקרב הבנקים הגדולים ישנו הפרש לא קטן בכלל. מבחינת הלוואות אצל גופים חוץ בנקאיים, אצל מקס וישראכרט ההלוואה תהיה בריבית גבוהה של 10% וכ-10.7%, בהתאמה. במילים אחרות, הפערים מראים כי לקוח עלול לשלם פי 2 ריבית, בהתאם לבחירתו בגוף הפיננסי. ממוצע הריבית על ההלוואות עומד על כ-9.2%. סך ההלוואות שניתנו באוגוסט הוא 4.97 מיליארד שקל.
- בנק ישראל פרסם תכנית כוללת להקלות כלכליות לחיילי חובה
- סמוטריץ' נגד בנק ישראל: "אם הנגיד לא יוריד את הריבית אני אוריד מיסים"
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עוד אספקט של הריביות הגבוהות הוא כרטיסי האשראי, ואם נסתכל על שיעורי הריבית על עסקאות בקרדיט, נראה שהריבית הממוצעת נעה בין 13.5% ל-16.5%. כאל גובה בממוצע 15.7%, מקס 15.4%, וישראכרט מציגה ריבית של 14.8%. וכך, תשלומים דחויים בכרטיסי האשראי הופכים להלוואות יקרות, עם ריביות גבוהות מאד.
