בנק ההשקעות HSBC עקף את הציפיות עם רווח לפני מס של 5.2 מיליארד דולר
בנק החזקות HSBC HSBC HOLDINGS PLC פרסמה את דוחותיה הכספיים לרעון הרביעי של 2022 לפיהם הרווח הסתכם ב-5.2 מיליארד דולר, גבוה ב-108% מ-2.5 מיליארד דולר לפני שנה וטוב יותר מ-4.97 מיליארד דולר שצפה הבנק. HSBC מסרה כי תוצאותיה לרבעון הרביעי משקפות צמיחה חזקה בהכנסות והוצאות תפעוליות נמוכות יותר.
ב-2022 כולה, ההכנסות המדווחות היו 51.73 מיליארד דולר, עלייה מ-49.55 מיליארד דולר בשנת 2021. הרווח של הבנק לפני מס לשנת 2022 ירד ל-17.53 מיליארד דולר לעומת 18.91 מיליארד דולר לפני שנה. לדברי הבנק, הרווח לפני מס לשנת 2022 כלל ירידת ערך של 2.4 מיליארד דולר עקב המכירה המתוכננת של פעילות הבנקאות הקמעונאית שלה בצרפת.
HSBC, הבנק הגדול באירופה לפי נכסים, אמר כי שיעורי הריבית הגבוהים בעולם תומכים באמון החברה בהשגת היעד שלה של לפחות 12% תשואה על הון מוחשי ממוצע ב-2023. "השלמנו את השלב הראשון של הטרנספורמציה שלנו והקישוריות הבינלאומית שלנו מושתתת כעת על ידי יצירת רווחים טובים ורחבים ברחבי העולם", אמר נואל קווין, מנכ"ל הקבוצה. "אנחנו בדרך לספק תשואות גבוהות יותר ב-2023 ובנינו פלטפורמה ליצירת ערך נוספת", אמר.
בנקים ברחבי העולם רשמו הכנסות ריבית נטו חזקות כאשר הבנקים המרכזיים ברחבי העולם העלו את הריבית כדי לבלום את האינפלציה. HSBC מסרה כי היא צופה רווח ריבית נטו של לפחות 36 מיליארד דולר ב-2023. בנוסף, הפסדי אשראי צפויים של 3.6 מיליארד דולר בשנת 2022 משקפים אי ודאות כלכלית מוגברת, עליית שיעורי ריבית והתפתחויות במגזר הנכסים בסין. מרווח הריבית נטו, מדד לרווחיות ההלוואות, עלה ב-28 נקודות בסיס ל-1.48% ב-2022, המשקף עליות ריבית. דירקטוריון HSBC אישר דיבידנד ביניים שני של 23 סנט למניה, המהווה סה"כ 32 סנט למניה לשנת 2022.
- הבנק הבריטי שמפרק את צוות הסיכון הגיאופוליטי - דווקא כשהעולם רותח
- נכסים ובנין במו"מ עם אמזון להשכרת משרדים בבניין HSBC במנהטן
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בנוסף לדיבידנד הביניים השני שלו בסך 23 סנט למניה, הבנק אמר כי הוא שוקל דיבידנד מיוחד של 21 סנט למניה לאחר שישלים את מכירת עסקי הבנקאות שלו בקנדה. HSBC מסרה שהתשלום יגיע בתחילת 2024 אם העסקה תיסגר כצפוי בסוף 2023. HSBC מסרה כי היא קובעת יחס תשלום דיבידנד של 50% עבור 2023 ו-2024.
קווין אמר ש-HSBC שואפת להגיע לרמות דיבידנדים של לפני הקורונה במהלך השנה. "המתמטיקה מביאה אותך לתשובה של כ-50 סנט של דיבידנד בשנת 2023, שזה סוג של רמות טרום-קורונה", אמר קווין. "אם נקיים את ההבטחות הללו השנה, 50 סנט הם ביחס תשלום של 50%. מה שיש לנו עכשיו הוא מאזן הרבה יותר בריא של ייצור תשואה לבעלי המניות שלנו, בתוספת יכולת לשמור על רווחים לצמיחה, ואם הצמיחה הזו לא קיימת, אז יש לנו גם יכולת רכישה חוזרת".
טראמפ ופאוולהריבית בארה״ב ירדה ב-0.25% – מה אמר פאוול במסיבת העיתונאים?
הפדרל ריזרב הפחית את הריבית ברבע אחוז לטווח של 4%-4.25% וצופה עוד 2 הורדות ריבית השנה. הבנק המרכזי ציין כי נוכח האינפלציה הגבוהה יפעל בזהירות ויבחן הפחתות נוספות לפי הנתונים
בפעם הראשונה השנה ומאז חזרתו של טראמפ לבית הלבן, הריבית בארה״ב ירדה ב-0.25%. החלטת הפדרל ריזרב התקבלה כצפוי לאחר תקופה ארוכה של סימנים להאטה בשוק העבודה והיחלשות בלחצי האינפלציה. מדובר במהלך שנועד להמריץ את הצמיחה ולתמוך בתעסוקה, ומסמן שינוי כיוון מובהק אחרי חודשים של ריבית יציבה ברמות גבוהות. כעת נותר לראות מה פאוול יגיד במסיבת העיתונאים.
הפדרל ריזרב הוריד את הריבית
לראשונה מזה תשעה חודשים, אך שמר על גישה זהירה כאשר הפחית אותה ברבע אחוז בלבד. בתום ישיבת מדיניות בת יומיים קבעה ועדת השוק הפתוח של הבנק המרכזי יעד ריבית חדש בטווח של 4%-4.25%, בהתאם לציפיות המשקיעים. עוד לפני ההחלטה העריך שוק החוזים על הריבית בסבירות של 96%
שהפד יבחר בהפחתה צנועה זו.
עם זאת, אתגר האינפלציה ממשיך להעיב על קובעי המדיניות. מדד המחירים לצרכן לחודש אוגוסט טיפס כמעט באחוז שלם מעל יעד האינפלציה של 2% שנקבע על ידי הבנק, מה שמעיד כי לחצי המחירים טרם שככו. הפד הדגיש כי ימשיך לעקוב מקרוב אחר הנתונים הכלכליים וכי המשך הורדות ריבית יישקלו בזהירות, בהתאם להתפתחויות בשוק העבודה וברמות המחירים.
בהודעתו ציין הפדרל ריזרב כי זוהי הפחתת הריבית הראשונה לשנת 2025, וכי התחזית החציונית
מצביעה על הורדה כוללת של כ-0.5% נוספים עד סוף השנה. עם זאת, לא כולם שותפים לקצב הזה: המושל מירן הצביע בעד הפחתה חדה יותר של חצי אחוז כבר בהחלטה הנוכחית, בעוד שישה בכירים סבורים שלא תהיינה עוד הורדות במהלך השנה ותשעה בכירים מעריכים שתי הפחתות נוספות. עוד הדגיש
הבנק כי הסיכונים להיחלשות בשוק העבודה גברו, מה שמעיד על שינוי דגש במדיניות – ממאבק באינפלציה להגנה על התעסוקה והצמיחה.
- הפד' המפולג: הורדת ריבית בצל דרמה פוליטית, ואיך יגיב שוק המניות?
- האם הפד יוריד את הריבית ב-0.5% ומה יקבע את הכיוון של וול סטריט?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
שוק העבודה
למרות סימנים ברורים להאטה בשוק העבודה, הפדרל ריזרב הותיר ללא שינוי את תחזיותיו לשיעור האבטלה לשנה הקרובה. לפי התחזית החציונית בעדכון האחרון של תחזיות המדיניות (SEP), שיעור האבטלה צפוי לעלות ל-4.5% עד סוף 2025 – בדיוק כפי שנקבע בתחזיות הקודמות.
"הכלכלה האמריקאית - עד כה טובה, הפד חייב להישאר עצמאי"
ג’יימי דיימון נפגש עם סנאטורים רפובליקנים וסיפק תובנות - "ישנם סימנים להאטה, אך התמונה הכוללת עדיין יציבה, אך צריך לפעול כדי שתישאר כך"
ג’יימי דיימון, מנכ"ל הבנק הגדול בארצות הברית ג'יי.פי מורגן צ’ייס, הגיע ביקור מפתיע בקפיטול היל, שם נפגש עם קבוצת סנאטורים רפובליקנים ודן עמם בצמיחה הכלכלית ובמדיניות הפדרל ריזרב.
דיימון, אחד הקולות המשפיעים ביותר בוול סטריט ובמערכת הבנקאות האמריקאית, אמר לכתבים לאחר הפגישה כי אינו מודאג בנוגע לעצמאות הפד. לדבריו, “הפד צריך להיות עצמאי. שמעתי גם את הנשיא טראמפ אומר שהפד צריך להיות עצמאי, ולכן איני מודאג מכך”. דבריו נאמרו על רקע ביקורת מתמשכת מצד הנשיא טראמפ כלפי יו"ר הפד וצוותו, ובזמן שבו רגישות השווקים לנושאי מדיניות מוניטרית נמצאת בשיא.
בנוסף, דיימון תיאר את מצב הכלכלה האמריקאית כ”עד כה, טוב”. לדבריו, "ישנם סימנים להאטה, אך התמונה הכוללת עדיין יציבה, אך צריך לפעול כדי שתישאר כך". מנהיג הרוב בסנאט, ג’ון טון, אמר לאחר הפגישה כי תמיד חשוב לקבל את הערכתו של דיימון לגבי התמונה המאקרו־כלכלית: “זה מוסיף נקודת מבט מהשטח של המערכת הפיננסית”.
עם זאת, ברקע הנתונים הכלכליים שהתפרסמו השבוע מצביעים על חולשה מתמשכת. התחלות הבנייה ירדו לרמה הנמוכה מאז מאי, על רקע עודפי מלאי בשוק הדיור שמאט את קצב העבודה של הקבלנים. בנוסף, סנטימנט הצרכנים ירד בספטמבר לשפל מאז מאי, בעוד הציפיות לאינפלציה לטווח ארוך טיפסו חודש שני ברציפות. המשמעות היא שהציבור האמריקאי פחות אופטימי, בעיקר בשל חששות לגבי שוק העבודה והמשך העליות במחירים.
- ג'יי פי מורגן מציג רבעון חזק ומעלה תחזיות - אך מזהיר מסיכונים בשווקים
- דיימון מזהיר: השוק מתעלם מהשלכות המכסים; האם מדובר בגל עליות הנובע מפחד לפספס?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
דיימון התייחס גם לסוגיה רגישה נוספת, קשרי עבר של ג’יי.פי מורגן עם הפיננסייר המורשע ג’פרי אפשטיין. לדבריו, החברה “מצרה על כל קשר שהיה בעבר” ותשתף פעולה עם כל דרישה של הקונגרס בנושא.
