דלק מקטינה חוב לבנקים - איתקה תחלק דיווידנד של 100 מיליון דולר
איש העסקים יצחק תשובה ועידן וולס, מנכ"ל דלק קבוצה 0.87% , ממשיכים להשתחרר מחובות. לאחר שוולס הוביל את הקבוצה לאיגוח תמלוגי העל בלוויתן ומכירת דלק ישראל, כעת דווח כי הקבוצה תקבל 100 מיליון דולר כדיווידנד מאיתקה.
לקריאה נוספת:
> הירידות באג"ח דלק היו באקסטרים, גם העליות. ועדיין - יש הזדמנות
תמורת הדיווידנד תשמש לפירעון חוב לבנק הצרפתי BNP והיא התאפשרה לאחר שהבנקים שמלווים את איתקה אישרו את הערכת רזרבות הנפט המצויים במאגרי החברה אשר שוויים מוערך ב-1.1 מיליארד דולר.
במסגרת ההליך מול קונסורציום הבנקים נקבע כי חלוקה נוספת בשנת 2021 תבוצע כאשר מחיר החבית הממוצע לתקופה של 6 חודשים יעמוד על 50 דולר ומעלה.
נכון להיום יש לאיתקה מסגרות אשראי בלתי מנוצלות של 400 מיליון דולר מה שמאפשר לחברה גמישות לקראת מהלך של מימון מחדש של חובותיה שעומדים כיום על פחות מ-700 מיליון דולר.
- "שרי החינוך באים והולכים ובשביל שלא תהיה שביתה הם נותנים עוד כסף"
- טסלה מבקשת לאשר חלוקת מניות הטבה בשיעור של 3 ל-1: איך תגיב המניה?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
יש לציין כי לאחר תשלום הדיווידנד ומשיכה של דיווידנד משותפות דלק קידוחים יהש, מקבל יצחק תשובה מרווח נשימה עד לחודש יוני 2021 שינוצלו למימון מחדש של החוב באיתקה ומציאת פתרון לתשלומים משמעותיים לבעלי אגרות החוב בשנים 2021 ו-2022, אז אמורה לשלם הקבוצה סדר גודל של 1.2 מיליארד שקל מידי שנה למחזיקי האג"ח.
להפחתת החוב למערכת הבנקאית הזרה והמקומית יש חשיבות משמעותית עבור דלק קבוצה 0.87% . המערכת הבנקאית אינה סובלנית להרעה במצב לווים גדולים בתקופה הזו ולכן, ככל שהתלות של קבוצת דלק במערכת הבנקאית גדולה יותר, כך גדל גם הסיכון שאחד הבנקים ימשוך את השטיח מתחת לרגליו של תשובה ויביא לקריסה של הקבוצה כולה.
כאן המקום להזכיר כי הקשחת עמדות מצד סיטי בנק ובנק לאומי, הביאו את תשובה למצב בו הוא חייב לצמצם את החובות שלו, כך שאמנם החוב למערכת הבנקאית נפרע כמעט במלואו (החוב לבנקים הישראלים נפרע במלואו) ותיאורטית הסיכון נותר אצל בעלי האג"ח, אך בפועל מצבם של בעלי האג"ח השתפר כשקיבלו שיעבוד על יחידות ההשתתפות של דלק קידוחים ותזרים המזומנים הנכנס של קבוצת דלק פונה לטובת פירעון מלוא החוב אליהם וזאת מבלי לחלוק במזומנים עם המערכת הבנקאית שבדר"כ מחזיקה בבטוחות הרבה יותר קשיחות ומצבה טוב לעין שיעור לעומת מצבם של מחזיקי האג"ח במקרה של חדלות פירעון ו/ או הסדר חוב.
- באידו בלב המירוץ הסיני ל-AI: מודל חדש, שבבים חדשים והתרחבות לסקטורים נוספים
- נטפליקס תקפיץ את פרטנר - ואיך זה קשור למע"מ?
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- אופנהיימר: אפסייד של 30% בטבע
עידן וולס, מנכ"ל קבוצת דלק שמוביל את אסטרטגיית היציאה מהמשבר של קבוצת דלק בשנה האחרונה אמר: "חלוקת הדיבידנד הנוכחית של איתקה, שהיא פי שלושה מתחזית הדיבידנד שהערכנו לשנת 2020, מהווה הוכחה ניצחת לנכסים האיכותיים של איתקה ולערך שאחזקה זו מעניקה לקבוצת דלק, וזאת גם בתקופה של תנודתיות רבה במחירי האנרגיה בעולם.
"למעשה, בכל שנת 2020, חילקה איתקה דיבידנדים בהיקף של 120 מיליון דולר, שהם כמעט כל סך הדיבידנד שהערכנו שנקבל מאיתקה במשך השנים 2020 ו- 2021. הדיבידנד הנוכחי מצטרף לשורה של פעולות מורכבות שביצעה קבוצת דלק בהצלחה רבה במהלך החודשים האחרונים שכללו מימושים בהיקף של כ- 3.5 מיליארד שקל, ופירעונות מוקדמים לבנקים ולמחזיקי אגרות החוב בהיקף מצטבר כולל של מעל ל- 2 מיליארד שקל. כל אלה תורמים לחיזוק הנזילות והאיתנות הפיננסית של הקבוצה ומאפשרים לנו להמשיך ולפעול לקראת יציאה מוצלחת מהמשבר בשווקים".
- 11.הנביא 04/11/2020 08:57הגב לתגובה זוהחברה עשתה המון מהלכים חיוביים בחודשים האחרונים והמניה ממשיכה לרדת... היא יורדת כי התלבשו עליה שחקני מעוף כמו טרמיטים ולא נותנים לה להסחרבמחיר האמיתי. ברגע שמחיר הנפט יחזור לרמות שלפני המשבר, צריך רגולטור שיטפל בזבלי המעו"ף והמניה תעלה
- 10.האג"ח של דלק ישולם? אשרי המאמין! (ל"ת)רבי טרפון 03/11/2020 16:12הגב לתגובה זו
- 9.YL 03/11/2020 13:48הגב לתגובה זואכשיו על .1.5 מיליארד דולר כמה מקבלים ריבית בבנק בטוח יותר מ 100 מליון ????? וחובה לקחת בחשבון בצניעות אם ערך הנפ ירד ב שלושים אחוז כלומר 500 מליון דולר ירדו ל טמיון בהשקעה .תוסיפו הוצעות עתק אחזקת אסדה ישנה....המחשב שלי קרס מ ההפסדים של הטיפשות בהשקעה
- מי חלם שתבוא קורונה (ל"ת)03/11/2020 18:24הגב לתגובה זו
- הנפט נמכר לפי 65 שער גידור (ל"ת)שמוליק 03/11/2020 17:41הגב לתגובה זו
- 8.דניאל 1 03/11/2020 13:23הגב לתגובה זוהכל מתחיל להתאושש מבחינת הקבוצה לא ברור לי למה היא לא טסה לשמיים?? מישהו יכול להסביר את הנושא?
- 7.מייק1 03/11/2020 12:13הגב לתגובה זועד כמה שזכור לי דלק השקיעו 1.5 מיליארד דולר ברכש איתקה ומאידך פורסם שערך נכסי הנפט של איתקה הוא 1.25 מיליארד. האם זה נכון?
- 6.אלי 03/11/2020 11:28הגב לתגובה זוforza delek!!!
- 5.אלון 03/11/2020 10:44הגב לתגובה זועובדים כמו שצריך המניה מתומחרת בחסר לדעתי
- 4.בהצלחה רבה ! (ל"ת)03/11/2020 10:32הגב לתגובה זו
- 3.גיל 03/11/2020 10:00הגב לתגובה זולכל המשמיצים ולכל מגלה עתידות גם אני החזקה ועוד כמה ימים תאכלו את הכובע
- 2.יש ר א לי 03/11/2020 09:59הגב לתגובה זואת כל האג"חים. לא כי הוא ישר אלא מפני שהוא יודע שהמוסדיים לא יוותרו לו הפעם על שקל.
- 1.דלק קבוצה 03/11/2020 09:48הגב לתגובה זובדרך ל20,000 איזה טעות מחרתי חצי מנמנמת שלי ??
האחים ינאי, צילום: שמוליק ינאימנכ״ל בלייד ריינג׳ר: ״השם עופר ינאי פותח דלתות״
שמוליק ינאי, בעל השליטה והמנכ״ל הטרי בבלייד ריינג׳ר, מדבר על העסקה הלוהטת: ״תחשוב על בלייד ריינג׳ר כמו נקסט ויז׳ן - אותו רעיון, אותה לוגיקה טכנולוגית״; על השווי שמגלם מזכר ההבנות עם VisionWave ״הם רואים את הפוטנציאל״, ומודה גם כי ״השם עופר ינאי פותח
דלתות״
בלייד ריינג’ר בלייד ריינג'ר 2.27% לוהטת היום, היא מזנקת בעשרות אחוזים, זה מגיע אחרי שדיווחה על מזכר הבנות למכירת מלוא פעילות סולאר דרון החברה הבת שלה שבאמצעותה פיתחה טכנולוגיית רחפנים לניקוי פאנלים סולאריים - לידי VisionWave האמריקאית, חברה קטנה יחסית בשווי של כ-190 מיליון דולר שמציגה עצמה כחברת AI ביטחונית. העסקה, אם תצא לפועל, תתבצע לפי שווי של כ-23 מיליון דולר במניות VisionWave שזה סכום גבוה בהרבה משווי השוק של בלייד ריינג’ר כולה, שעמד על כ-15 מיליון שקל לפני פתיחת המסחר והזינוק היום.
יש הרבה סימני שאלה סביב העסקה הזאת. מי עשה את ה"שידוך" בין החברות? מה ראתה VisionWave - חברה ביטחונית קטנה (והפסדית) במוצר של בלייד ריינג’ר, עד כדי כך שהיא מוכנה לשלם עליו פרמיה כל כך גבוהה? וגם אם הם כל כך מאמינים במוצר אז למה זה קורה במניות ולא במזומן? האם זה באמת מהלך אסטרטגי אמיתי שמבוסס על פוטנציאל טכנולוגי, או בעסקת נייר כדי ״לנפח את החלום״? ובכלל האם מזכר ההבנות יבשיל להסכם מחייב?
וגם - לאן זה לוקח את בלייד ריינג’ר. חברה שאם מסתכלים על המחצית ששורפת כ-300-400 אלף שקל ברבעון, עם תזרים שלילי ואזהרת "עסק חי" - ומה הם יעשו עם המניות - יממשו מיד?
אם ננסה למסגר את זה השוק מנסה להבין האם מדובר בפריצת דרך אמיתית או בתרגיל מתוחכם. אז ישבנו לשיחה עם שמוליק ינאי שהוא גם בעל השליטה וגם המנכ"ל הטרי של בלייד ריינג’ר הוא סיפר על איך נולדה העסקה, על האכזבה מהשוק הישראלי, חשף שהם בדרך לרישום כפול בנאסד״ק וגם התאפק מאוד לא לגלות שתיכף תצא הודעת יח״צ מהחברה VisionWave על התפתחות משמעותית וגם - איך השם ״עופר ינאי״ - ״פותח לי דלתות״
- הציוץ שהקפיץ את בלייד ריינג׳ר ב-10%
- בלייד ריינג'ר: מוכרת את פעילות התוכנה לחברה קטנה בנאסד"ק
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
שמוליק, אנחנו רואים את בלייד ריינג’ר מזנקת היום בוא תעשה לנו סדר - מה בדיוק קרה וקורה ביניכם לבין VisionWave?

נתנאל זינקה עוד לפני העסקה עם לאומי - מישהו ידע משהו?
לאומי פרטנרס רוכשת 10% מנתנאל גרופ לפי שווי של 420 מיליון שקל כמה ימים לפני העסקה המניה "התעוררה לחיים" עם מחזורי מסחר של עד 3 מיליון שקל - עם פרסום העסקה המניה מתממשת - צירוף מקרים?
חברת נתנאל גרופ נתנאל גרופ -5.81% , מהחברות הוותיקות והמוכרות בענף הנדל"ן למגורים בישראל, הודיעה על חתימת הסכם אסטרטגי משמעותי עם לאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות של קבוצת לאומי. במסגרת העסקה תבצע לאומי פרטנרס השקעה מיידית בהיקף של 45 מיליון שקל, בתמורה להקצאת מניות שתעניק לה אחזקה של 9.68% מהון החברה בדילול מלא.
העסקה משקפת לנתנאל גרופ שווי חברה של 420 מיליון שקל לפני הכסף, ו-465 מיליון שקל אחרי הכסף. בנוסף להשקעה הראשונית, קיבלה לאומי פרטנרס אופציה לביצוע השקעה נוספת של 45 מיליון שקל בתוך חמש שנים, שתבוצע לפי שווי חברה של 545 מיליון שקל אחרי הכסף.
במקביל להשקעה ההונית, תעמיד לאומי פרטנרס לחברה הלוואה בהיקף נוסף של 45 מיליון שקל לתקופה של חמש שנים. כך מגיע סך הפוטנציאל הכולל של העסקה ל-135 מיליון שקל, שילוב של הון, אופציה ומימון חיצוני.
העסקה כוללת מרכיב אסטרטגי משמעותי עבור נתנאל גרופ: שילוב בין מימון מיידי, גמישות עתידית להגדלת ההון ושיפור מבנה האשראי של החברה, כל זאת בתקופה שבה חברות יזמות נדרשות ליכולות פיננסיות גבוהות במיוחד כדי לקדם פרויקטים של מגורים והתחדשות עירונית בהיקפים גדולים.
- נתנאל גרופ תבנה 530 דירות חדשות בפינוי בינוי ברמת גן; שלושה מגדלים עד 35 קומות
- "אנחנו צופים עלייה של 30% ב-NOI תוך שנים ספורות" - נתנאל מניבים גייסה 220 מיליון שקל
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
יו"ר נתנאל גרופ, אריה נתנאל: "אנו מברכים על הצטרפותה של לאומי פרטנרס כשותפה אסטרטגית בנתנאל גרופ. הבעת האמון מגוף השקעות מוביל ומשמעותי כמו לאומי פרטנרס מעידה על עוצמתה של החברה, על איכות נכסיה ועל הפוטנציאל הגלום בפעילותה. ההשקעה תאפשר לנו להאיץ את ייזום וביצוע פרויקטי המגורים וההתחדשות העירונית, בהתאם לאסטרטגיית הצמיחה של הקבוצה".
העסקה תואמת את מסמך העקרונות שנחתם בין הצדדים ב-12 בנובמבר 2025, בהתאם למסמכים שהוגשו לרשות לניירות ערך ולבורסה לניירות ערך בתל אביב.
